Анализ хозяйственной деятельности предприятия
Федеральное
государственное образовательное бюджетное учреждение
высшего
профессионального образования
"ФИНАНСОВЫЙ
УНИВЕРСИТЕТ ПРИ ПРАВИТЕЛЬСТВЕ РФ"
КУРСОВАЯ
РАБОТА
по
дисциплине: "Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности"
Выполнил: магистрант Шодиева Т.К.
Проверил:
преподаватель к.э.н., доцент Бурцева
К.Ю.
Москва, 2014
Содержание
Введение
. Анализ ресурсного потенциала организации
. Анализ производства и объёма продаж
. Анализ затрат и себестоимости продукции, доходов и расходов
организации
. Анализ финансовых результатов деятельности организации
. Анализ финансового положения организации
. Комплексная оценка производственно-хозяйственной
деятельности организации
Заключение
Список использованной литературы
производство продажа затрата себестоимость
Введение
Анализ хозяйственной деятельности организации можно назвать основой в
принятии решений на микроуровне. Он позволяет оценить эффективность
производственных процессов путём исследования материальных и денежных характеристик.
Всесторонний анализ способствует принятию оптимальных управленческих решений, с
его помощью выявляются факторы и причины достигнутого состояния, осуществляется
поиск и мобилизация резервов улучшения деятельности предприятия.
В данной курсовой работе на примере условной промышленной организации ООО
"Рубин" будет произведён комплексный анализ хозяйственной
деятельности с целью закрепления теоретических знаний, полученных в ходе
изучения дисциплины и развития практических навыков экономического анализа.
Также будут обобщены полученные результаты анализа, определена комплектная
величина резервов, которые в конечном итоге могут быть квалифицированы как
готовые к мобилизации в производственно- хозяйственной деятельности
анализируемой организации.
Задачи курсовой работы:
провести анализ ресурсного потенциала, анализ объёма продаж, анализ
затрат и себестоимости продукции, анализ финансовых результатов;
выявить факторы, повлиявшие на изменение тех или иных результирующих
показателей;
необходимо дать комплексную оценку деятельности, предприятия;
произвести сравнительную рейтинговую оценку деятельности исследуемой
организации на фоне деятельности схожих предприятий.
Информационной база для курсовой работы послужило следующее: выписки из
бухгалтерской отчётности и пояснительной записки, нормативные, плановые и
экспертные оценки, представленные в форме справок, расшифровок и результатов
проведённого обследования по предложенным направлениям анализа.
Методологической базой проведённого анализа послужили основные методы и
приёмы экономического анализа.
1. Анализ ресурсного потенциала организации
Для анализа степени влияния использования трудовых ресурсов при продаже
готовой продукции воспользуемся методом относительных величин. Этот способ
позволяет определить влияние одного из факторов хозяйственной деятельности на
величину результативного показателя. Этот способ эффективен в нашем случае,
когда исходные данные содержат относительные изменения факторных показателей в
процентах.
Данные статистических и оперативных отчётов, используемые в процессе
анализа приведены в таблице 1
Таблица 1
|
Показатель
|
Прошлый 2012 год
|
Отчетный 2013 год
|
|
Среднегодовая численность
рабочих, (N) чел
|
9750
|
10725
|
|
Среднее количество дней,
отработанных одним рабочим за год
|
240
|
245
|
|
Среднее количество
отработанных человеко-дней в отчётном периоде (Чд)
|
2340000
|
2627625
|
|
Продолжительность одной
смены, ч
|
8,0
|
7,8
|
|
Количество отработанных
человеко-часов в отчётном периоде (Чч)
|
18720000
|
20495475
|
|
Объем продаж (без НДС),
(V), тыс. руб.
|
5200000
|
6207000
|
Все результаты расчётов анализа степени влияния на объём продаж отдельных
факторов, связанных с использованием трудовых ресурсов сгруппированы в таблице
2. Алгоритм расчётов приведён после таблицы
Таблица 2
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
Динамика показателя (в %)
|
Разница (в %) (+,-)
|
Расчет влияния фактора
|
Фактор, повлиявший на
выявленное изменение
|
|
1
|
Численность рабочих (N),
чел.
|
9750
|
10725
|
110
|
+ 10
|
520000
|
Изменение численности
рабочих
|
|
2
|
Число отработан-ных
человеко дней (Чд), дн.
|
2 340 000
|
2 627 625
|
112,2916
|
+2,2916
|
119163,20
|
Изменение числа дней,
отработан-ных одним рабочим
|
|
3
|
Число отработан-ных
челове-кочасов (Чч), ч.
|
18720000
|
20495475
|
109,4843
|
-2,8073
|
-145980,60
|
Изменение
продолжи-тельности рабочего дня
|
|
4
|
Объем продаж (без НДС) (V),
тыс.руб.
|
5 200 000
|
6 207 000
|
119,3653
|
+ 9,881
|
513812
|
Изменение средне-часовой
выработки одного рабочего
|
Определим динамику показателей1:
.Численности рабочих - показателя экстенсивности использования труда
10725/9750х100=110 (%)
2.Числа отработанных человеко-дней
2627625/2340000х100=112,2916(%)
3.Числа отработанных человеко-часов
20495475/18720000х100=109,4843 (%)
4. Объёма продаж - показателя интенсивности использования труда
6207000/5200000х100=119,365 (%)
Определим величину отклонения показателей отчётного года по сравнению с
предыдущим. Сопоставим выявленную динамику с аналогичным результатом
предыдущего показателя.
. По численности рабочих
110-100=10 (%)
2. По числу отработанных человеко-дней
112,2916-110=2,2916(%)
3. По числу отработанных человеко-часов
109,4843-112,291=-2,8073
4. По объёму продаж
119,3653-109,4843=9,881
Расчёт влияния факторов на изменение объёма продаж. Выявленная разница в
процентах умножается на прошлогодний объём продаж и делится на 100
. Влияние изменения численности рабочих - количественный фактор
(10х5200000)/100=520000 (тыс. рублей)
2. Влияние изменения числа отработанных человеко-дней
(2,2916х5200000)/100=119163,20(тыс.рублей)
3. Влияние изменения числа отработанных человеко-часов
(-2,8073х5200000)/100= -145980,60 (тыс.рублей)
4. Влияние изменения среднечасовой выработки одним рабочим
(9,881х5200000)/100=513812 (тыс.рублей)
5. Общее влияние всех факторов на изменение объёма продаж:
520000+119163,20-145980,60+513812=1006995,60 (тыс.рублей)
Проверяем баланс отклонений:
6207000-5200000=1007000 (тыс.рублей)
Погрешность составляет 4400 рублей, или 0,43% (4400/1007000х100), что
считаю несущественным для данного анализа
Произведённый анализ влияния изменения отдельных факторов на рост объёма продаж
позволяет сделать вывод:
Прирост объёма продаж достигнут тремя факторами:
изменением численности рабочих, что составило около 51,64%
(5200000/1007000х100) от полученного прироста
изменением числа дней отработанным одним рабочим, что составило 11,83 %
(119163,20/1007000х100) от полученного прироста
изменением среднечасовой выработки одного рабочего, что составило 51,02%
(513812/1007000х100) от полученного прироста
Однако один из четырёх факторов, продолжительность рабочего дня,
отработанным одним рабочим, способствовал снижению показателя объёма продаж.
Это вызвано изменением продолжительности одной смены с 8 часов на 7,8. За счёт
сокращения на 0,2 часа было недополучено около
,60 тысяч рублей.
Таким образом, можно сказать, что резервом роста продаж в планируемом
периоде для ООО "Рубин" могут быть меры по ликвидации часовых потерь
фонда рабочего времени. Что потенциально обеспечит прирост выручки на сумму в
размере около 145980,60 тысяч рублей.
Следует помнить, что использование трудовых ресурсов во времени имеют
естественные и законодательно регламентируемые ограничения как по числу выходов
на работу в течение календарного периода, так и в течении суток.
Анализ степени влияния на объём продажа отдельных факторов, связанных с
использованием материалов. Объём материальных затрат, влияющих на выпуск
продукции или объём продаж формируется под влиянием экстенсивных и интенсивных
факторов. К экстенсивным факторам относятся количество использованных
материалов и себестоимость их заготовления, а к интенсивным - расход материалов
на каждый рубль произведённой продукции или на каждый рубль проданной
продукции. Материалоотдача является интенсивным показателем. Все результаты
расчётов приведены в таблице 3.
Таблица 3
|
№
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Изменение (+,-)
|
|
1
|
Объем продаж (без НДС)(V),
тыс.руб
|
5 200 000
|
6 207 000
|
+1 007 000
|
|
2
|
Стоимость материалов в
себестоимости продаж(Mз), тыс.руб
|
2 713693
|
3 251782
|
+538089
|
|
3
|
Коэфф. материалоотдачи (КМО)
проданной продукции
|
1,9162
|
1,9088
|
-0,0074
|
|
4
|
Влияние на изменение объема
продаж (V) след. факторов:
|
X
|
X
|
X
|
|
5
|
Изменение стоимости
материалов в себестоимости продаж (ΔМз) тыс.руб.
|
X
|
X
|
1031064
|
|
6
|
Изменение материалоотдачи
продаж , (ΔКМО) тыс.руб.
|
X
|
X
|
-24064
|
Рассчитаем коэффициент материалоотдачи по формуле:
Мо=V/КМО, где
-объём продаж в тыс.руб
КМО=коэффициент материалоотдачи
Мз=расход материалов в тыс.руб
За прошлый год Мо=5 200000/2 713693=1,9162
За отчётный год Мо=6207000/3251782= 1,9088
Отклонение в материалоотдаче проданной продукции составит 0,0074
В ходе анализа влияния факторов, связанных с использованием материалов,
влияющих на объём выпускаемой и продаваемой продукции, применим способ цепных
подстановок:
Факторная модель имеет вид:
=Мо x Мз
1 базовый расчёт
1,9162 x 2 713693=5 200000
2 влияние стоимости материалов на объём продаж
1,9162 х 3251782=6 231064
3 фактический расчёт
1,9088 х 3 251782=6 207000
Влияние изменения материальных затрат было положительным и составило
6 231064-5 200000=1 031064 (тыс. рублей)
Влияние снижения материалоотдачи привело к снижению объёма продаж на
6 207000-6 231064= - 24064 (тыс. рублей)
Совокупное влияние экстенсивного и интенсивного факторов составило
-24064=1 007000 (тыс. рублей),
что равно общему изменению объёма продаж
Изменение материальных затрат благоприятно повлияло на выручку от продажи
готовой продукции, но отрицательно на материалоотдачу.
Отсутствие сверхнормативного расхода материалов на изготовление продукции
может послужить основанием, что изменение материалоотдачи вызвано структурными
сдвигами в производстве и продаже продукции и совокупное влияние цен на
материалы и реализуемую продукцию
Анализ степени влияния на объём продаж отдельных факторов, связанных с
использованием основных средств. Активная часть основных фондов непосредственно
связана с обработкой сырья и изготовлением продукции. От активной части, таким
образом, зависит дееспособность основных фондов. В состав активной части
основных средств включаются: машины и оборудования, транспортные средства.
Данные для анализа взяты из пояснения к бухгалтерскому балансу и отчёту о
финансовых результатах и таблицы 1. Результаты расчётов по анализу степени
влияния на объём продаж использования основных средств приведены в таблице 4
Таблица 4
|
№
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Отклонение (+,-)
|
|
1
|
Объем продаж (без НДС) (V),
тыс.руб.
|
5 200 000
|
6 207 000
|
1 007000
|
|
2
|
Среднегодовая
первоначальная стоимость активной части производственных основных средств (ОСАК)
|
885996
|
1 139013
|
253017
|
|
3
|
Количество дней в году, в
течение которых активная часть производственных основных средств находилась в
рабочем состоянии(РД), дн.
|
240
|
245
|
5
|
|
4
|
Коэффициент сменности
работы оборудования (КСМ), коэфф.
|
1,3
|
1,5
|
0,2
|
|
5
|
Средняя продолжительность
смены (ПСМ), ч.
|
8,0
|
7,8
|
-0,2
|
|
6
|
Объем продаж, приходящийся
на 1 тыс.руб. стоимости активной части основных средств за 1 машино-час
работы оборудования (ВЧ), тыс.руб.
|
0,0023514
|
0,0019011
|
-0,0004503
|
|
7
|
Влияние на изменение объёма
продаж (ΔV)
следующих факторов:
|
Х
|
Х
|
Х
|
|
8
|
А) Изменение среднегодовой
первоначальной стоимости активной части производственных основных средств (∆
ОСПР), тыс.руб.
|
Х
|
Х
|
1 484980
|
|
9
|
Б) Изменения количества
дней, в течение которых активная часть основных средств находились в рабочем
состоянии (∆ РД), тыс.руб.
|
Х
|
Х
|
139270
|
|
10
|
В) Изменения коэффициентов
сменности (∆ КСМ),
|
Х
|
Х
|
1 049884
|
|
11
|
Г) Изменения средней
продолжительности смены (∆ Псм), тыс.руб.
|
Х
|
Х
|
-196854
|
|
12
|
Д) Изменения продукции,
приходящийся на 1 тыс.руб., стоимости активной части основных средств за 1
машино-час работы(∆ ВЧ), тыс.руб.
|
Х
|
Х
|
-1470221
|
Рассчитаем среднегодовую стоимость первоначальную стоимость активной
части основных средств. Для этого складываем первоначальную стоимость на начало
года и конец года транспорта, силовых машин и оборудования и делим на 2.
За прошлый год среднегодовая стоимость будет равна
(537339+268670+643989+321994)/2=885996
За отчётный год среднегодовая стоимость равна
(643989+321994+874695+437348)/2=1139013
Рассчитаем объем продаж, приходящийся на 1 тыс.руб. стоимости активной
части основных средств за 1 машино-час работы оборудования.
По формуле:
Вч=V/(ОCАК х РД х КСМх ПСМ),
где
- объём продаж
ОСАК- стоимость активной части основных средств
РД - количество дней в году рабочего состояния активной части
ОС
КСМ - коэффициент сменности
ПСМ- продолжительность смены
За прошлый год: 5 200000/(885996х240х1,3х8)=0,0023514
За отчётный год: 6 207000/(1139013х245х1,5х7,8)=0,0019011
Изменение фондоотдачи =0,0019010-0,0023514=-0,0004503
Фондоотдача снизилась по сравнению с прошлым годом, это означает
нерациональное использование основных фондов.
Рассчитаем влияние на объём продаж некоторых факторов
с помощью метода цепных подстановок
Факторная модель имеет вид:
= ОСАКТ х РД х КСМ х ПСМ х ВЧ
1 фактор. Влияние изменения среднегодовой первоначальной стоимости
активной части основных средств на величину объёма продаж
ΔV(ОСАКТ)=ΔОСАКТ х РД0
х КСМ0 х ПСМ0 х ВЧ0
ΔV(ОСАКТ)=253017 х 240 х 1,3 х 8 х 0,0023514=1
484980
2 фактор. Влияние изменения количества дней, в течение которых активная
часть основных средств находилась в рабочем состоянии на величину объёма продаж
ΔV(РД)=ОСАКТ 1 х ΔРД х КСМ0
х ПСМ0 х ВЧ0
ΔV(РД)=1139013 хт5 х 1,3 х 8 х 0,0023514=139270
3 фактор. Влияние изменения коэффициента сменности на величину объёма
продаж
ΔV(КСМ)=ОСАКТ 1 х РД
1 х ΔКСМ х ΔПСМ0 х ВЧ0
ΔV(КСМ)=1 139013 х 245 х 0,2 х 8 х 0,0023514=1
049883
4 фактор. Влияние на величину объёма продаж изменения продолжительности
смены
ΔV(ПСМ)=ОСАКТ 1 х РД
1 х КСМ1 х ΔПСМ0 х ВЧ0
ΔV(ПСМ) =1 139013 х 245 х 1,5 х (-0,2) х 0,0023514=
-196854
5 фактор. Влияние изменения фондоотдачи на величину объёма продаж
ΔV(ВЧ)=ОСАКТ 1 х РД
1 х КСМ1 х ПСМ1 х ΔВЧ
ΔV(ВЧ)=1 139013 х 245 х 1,5 х 7,8 х (-0,0004503)=-
1470221
Вывод. Факторный анализ показал, что приращение выручки на 119,36%
вызвано влиянием следующих факторов:
изменением первоначальной стоимости активной части основных средств на 1
484980 тыс.рублей
изменением количества дней, в течение которых активная часть основных
средств находилась в рабочем состоянии на 139270 тыс. рублей
изменением коэффициента сменности на 1 049883 тыс. рублей
Влияние изменения продолжительности смены на (-196854) тыс. рублей и
фондоотдачи на (- 1470221) тыс. рублей отрицательно сказалось на величину
объёма продаж.
В резерв роста объёма продаж можно включить ликвидацию отрицательного
влияния, а именно, увеличение продолжительности смены и увеличения
использования активной части основных средств.
На основании данных, полученных в результате экономического анализа
предыдущих пунктов, дадим комплексную оценку влияния экстенсивных и интенсивных
факторов на деятельность организации. При анализе экстенсивных и интенсивных
факторов использования ресурсов на объём выпуска и объём продаж продукции
всегда влияют два фактора: по факторам труда - численность и выработка, по
материалам - материальные затраты и материалоотдача, по основным фондам -
стоимость активной части основных средств и фондоотдача. Найденный коэффициент
экстенсивности по каждому виду ресурса служит базой для определения
коэффициента интенсивности. Сумма коэффициентов всегда равна 100%, таким
образом, зная значение одного, можно определить значение другого путём
вычитания из 100% найденного коэффициента. Результаты расчётов влияния
экстенсивных и интенсивных факторов на деятельность ООО "Рубин"
обобщены в таблице 5.
Таблица 5
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
Темп прироста %
|
При рост ресур са на 1%
прироста вы ручки от про даж Кэкст.i
|
Характеристика роста объёма
продаж за счёт
|
|
|
|
|
|
|
Экстен сивнос ти ис поль
зования ресурса Кэкст.i*100
|
Интенсивности ис поль
зования ресурса 100-Кинт.i* 100
|
|
1
|
Численность рабочих, чел.
|
9750
|
10725
|
10
|
0,5163
|
51,63
|
48,37
|
|
2
|
Среднегодовая стоимость
активной части основных производственных средств, тыс.руб.
|
885996
|
1 139 013
|
28,56
|
1,4744
|
147,44
|
-47,44
|
|
3
|
Материальные затраты в
составе себестоимости проданной продукции, тыс.руб.
|
2 713 693
|
3 251 782
|
19,83
|
1,0237
|
102,37
|
-2,37
|
|
4
|
Выручка от продаж
продукции, тыс.руб.
|
5 200 000
|
19,37
|
Х
|
Х
|
Х
|
|
5
|
Показатели, характеризующие
комплексное использование ресурсов
|
Х
|
Х
|
Х
|
1,0048
|
100,48
|
-0,48
|
Определим темп прироста по каждому показателю
Численность рабочих
10725/9750х100 - 100= 10%
Среднегодовая стоимость активной части основных фондов
1 139013/885996х100 - 100=28,56%
Материальные затраты
3 251782/2 713693х100 - 100=19,83%
Объём продаж
6 207000/5 200000х100 - 100=19,37%
Рассчитаем прирост ресурса на 1% прироста выручки от продаж
КЭКС (числ.рабоч)= 10% / 19,37%=0,5163
КЭКС (акт. част.ОС)= 28,56% / 19,37%=1,4744
КЭКС (стоим.мат)= 19,83% / 19,37%=1,0237
В среднем =1,0048
Рассчитаем коэффициенты экстенсивности и интенсивности использования
ресурсов
По использованию труда
КЭКС=0,5163х100=51,63
КИНТ=100 - 51,63=48,37
По использованию ОС
КЭКС=1,4744х100=147,44
КИНТ=100- 147,44= -47,44
По использованию материалов
КЭКС=1,0237х100=102,37
КИНТ=100 - 51,63=-2,37
В среднем по всем ресурсам: КЭКС=100,48 КИНТ=-0,48
Вывод: комплексный анализ использования ресурсного потенциала предприятия
показал экстенсивный характер использования ресурсов. При этом для выхода на
интенсивный путь развития необходимо обратить внимание на материалоотдачу и
фондоотдачу, по которым влияния интенсивного фактора имеют отрицательные
значения.
Обобщим выявленные резервы роста выпуска и продаж продукции по каждому
виду ресурсов в таблице 6
Таблица 6
|
№ п/п
|
Показатель
|
Резерв увеличения объема
продаж, выявленный в процессе анализа
|
Резерв увеличения объема
продаж при комплектном использовании имеющихся резервов
|
|
1
|
Увеличение стоимости продаж
за счет лучшего использования трудовых ресурсов
|
145980,60
|
Х
|
|
2
|
Увеличение стоимости продаж
за счет лучшего использования материальных Ресурсов
|
931623
|
Х
|
|
3
|
Увеличение стоимости продаж
за счет использования основных производст -венных средств
|
1 667075
|
Х
|
|
Итого комплектный ресурс
|
Х
|
145980,60
|
В таблицу вносим выявленные ранее отрицательные значения каждого из
ресурсов. Из трудовых ресурсов отрицательное влияние имеет уменьшение
отработанных человеко - часов, в результате чего недополучено
,60 тыс рублей. Причиной является уменьшение продолжительности смены
одного рабочего на 0,2 часа. По материалам выявлено отрицательное воздействие
коэффициента материалоотдачи, в результате было недополучено 24064 тыс рублей,
кроме того имеются остатки запасов на сумму в размере 907559, итого по
материалам- 931623 тыс. рублей резерва. Из основных производственных средств
отрицательное влияние имеет изменение продолжительности смены в течение которой
активная часть производственных основных фондов находилась в рабочем состоянии
и изменение фондоотдачи, в результате было недополучено 1 667075 тыс. рублей.
Общее отрицательное влияние составило 1 837119,60 тыс. рублей.
Вывод. Результаты факторного анализа наличия и использования ресурсного
потенциала у предприятия показали, что возможность в перспективе увеличить
объём продаж без привлечения финансовых ресурсов, а лишь за счёт внутренних
возможностей составляет 145980,60тыс.рублей. Это комплектный ресурс, то есть
минимальная из сумм, именно в этом размере рост производства обеспечивается
всеми видами ресурсов. Наращивание объёмов можно осуществить в ближайшей
перспективе при наличии соответствующих рынков сбыта и спроса на производимую
продукцию
. Анализ производства и объёма продаж
Для определения влияния на прирост объёма продаж
изменения количества проданной продукции (в натуральном выражении), её
структуры и цены рассмотрим данные в таблице 7
Таблица 7
|
№ п/п
|
Показатель
|
Изделие А
|
Изделие В
|
Изделие С
|
Итого
|
|
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
|
1
|
Количество, шт.
|
8000
|
9000
|
3000
|
4800
|
5000
|
6200
|
16000
|
20000
|
|
2
|
Цена, тыс.руб.
|
200
|
273
|
400
|
355
|
480
|
330
|
Х
|
Х
|
|
3
|
Выручка тыс.руб.
|
1600000
|
2457000
|
1200000
|
1704000
|
2400000
|
2046000
|
5200000
|
6207000
|
|
4
|
Расчетный показатель
выручки за отчетный год при структуре и ценах прошлого года, тыс.руб.
|
Х
|
2000 000
|
Х
|
1500 000
|
Х
|
3000 000
|
Х
|
6500 000
|
|
5
|
Расчетный показатель
выручки за отчетный год и ценах прошлого года, тыс.руб.
|
Х
|
1800 000
|
Х
|
1920 000
|
Х
|
2976 000
|
Х
|
6696 000
|
Рассчитаем темп роста количества проданной продукции
ТР=20000/16000=1,25
Рассчитаем количество каждого из изделий, выпущенных с учётом структуры
прошлого года
Изделие А. 8000 х1,25=10000 тыс. рублей
Изделие Б. 3000 х 1,25=3750 тыс. рублей
Изделие В. 5000 х 1,25=6250 тыс. рублей
Итого по всем изделиям: 10000+3750+6250=20000 тыс. рублей
Рассчитаем выручку от продаж по структуре и ценам прошлого года
Изделие А. 10000 х 200=2 000000 тыс. рублей
Изделие Б. 3750 х 400=1 500000 тыс. рублей
Изделие В. 6250 х 480=3 000000 тыс. рублей
Итого по всем изделиям:
2 000000+1 500000+3 000000=6 500000 (Vрасч 1)
Рассчитаем выручку за отчётный год в ценах прошлого года
Изделие А. 9000 х 200=1 800000 тыс. рублей
Изделие Б. 4800 х 400=1 920000 тыс. рублей
Изделие В. 6200 х 480=2 976000 тыс. рублей
Итого по всем изделиям: 6 696000 (Vрасч2)
Определим влияние факторов на изменение выручки от продаж
Влияние изменения количества проданной продукции
ΔVколичество= Vрасч 1 - Vпрош.г=6 500000 - 5200000=1 300000 тыс. рублей
2 Влияние изменения структуры проданной продукции
ΔVструктуры= Vрасч 2 - Vрасч.1=6 696000 - 6 500000 =196000 тыс. рублей
3 Влияние изменения цены проданной продукции
ΔVцены= Vотч.г - Vрасч.2=6 207000 - 6696000 = - 489000 тыс. рублей
Баланс отклонений 1300000+196000 - 489000 =1007000 тыс. рублей
Влияние экстенсивных факторов 1300000/1007000х100=125
Влияние интенсивных факторов 100-125=-25
Можно заключить, что рост выручки произошёл в основном за счёт
экстенсивного фактора, увеличения количества проданной продукции. Из-за
снижения цен на изделия В и С было недополучено 489000 тыс. рублей в отчётном
периоде. Снижение цены может зависит от многих факторов, как положительных :
расширение и рост производства; научно-технический прогресс; уменьшение
издержек производства и оборота; увеличение производительности труда; понижение
налогов; установление прямых связей. Так и отрицательных: снижение покупательского
интереса к изготавливаемой продукции, высокий уровень конкуренции. Подход к
изменению цены не может быть однозначным. Здесь нужно учитывать все факторы.
Используя данные о результатах маркетинговых исследований спроса на
изделие A, B, C, D и E разработать
часть бизнес-плана на следующий год.
Таблица 8 Бизнес-план на будущий отчетный период
|
№ п/п
|
Показатель
|
Изде лие А
|
Изде лие В
|
Изде лие С
|
Изде лие D
|
Изде лие Е
|
Итого
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
|
1
|
Спрос на изделие, шт.
|
11700
|
6800
|
3500
|
8200
|
3000
|
337000
|
|
2
|
Цена изделия на будущий
период, тыс.руб.
|
260
|
360
|
430
|
590
|
310
|
Х
|
|
3
|
Себестоимость единицы
продукции, возможной к выпуску в следующем отчетном году, тыс.руб.
|
240
|
210
|
395
|
--
|
270
|
Х
|
|
4
|
Объем продаж исходя из
спроса и возможности ее выпуска, который может быть включен в бизнес-план,
тыс.руб.
|
3042 000
|
2448 000
|
1505 000
|
--
|
930 000
|
7925 000
|
|
5
|
Себестоимость объема продаж
продукции, включенной в бизнес-план, тыс.руб.
|
2 808 000
|
1428 000
|
1382 500
|
--
|
810 000
|
6428 500
|
|
6
|
Прибыль от продаж на
планируемый период, тыс.руб.
|
234 000
|
1020 000
|
122 500
|
--
|
120 000
|
1496 500
|
|
7
|
Рентабельность продаж, %
|
7,69
|
41,66
|
8,14
|
--
|
12,90
|
|
|
8
|
Отнесение продукции к
определенной группе в зависимости от уровня ее рентабельности, № группы
|
IV
|
I
|
III
|
--
|
II
|
|
Отсутствие данных о себестоимости изделия D говорит о том, что для выпуска данной продукции в ООО
"Рубин" нет соответствующих условий. Поэтому изделие D не войдёт в бизнес-план по
реализации продукции на следующий год. Определим следующие показатели:
Объём продаж = Спрос х Цена
Изделие А = 11700 х 260=3 042000 тыс. рублей
Изделие Б = 6800 х 360 = 2 448000 тыс. рублей
Изделие С = 3500 х 430 = 1 505000 тыс. рублей
Изделие Е = 3000 х 310 = 930000 тыс. рублей
Итого по всем изделиям: 7 925000 тыс. рублей
Себестоимость объёма продаж продукции, включенной в бизнес-план = Спрос
на изделие х Себестоимость единицы продукции, возможной к выпуску в следующем
отчётном году
Изделие А = 11700 х 240 = 2 808000 тыс. рублей
Изделие Б = 6800 х 210 = 1 428000 тыс. рублей
Изделие С = 3500 х 395 = 1 382500 тыс. рублей
Изделие Е = 3000 х 270 = 810000 тыс. рублей
Итого по всем изделиям: 6 428500 тыс. рублей
Прибыль от продаж = Объём продаж - Себестоимость объёма продаж продукции,
включенной в бизнес-план
Изделие А = 3 042000 - 2 808000 = 234000 тыс. рублей
Изделие Б = 2 448000 - 1 428000 = 1 020000 тыс. рублей
Изделие С = 1505000 - 1382500 = 122500 тыс. рублей
Изделие Е = 930000 - 810000 = 120000 тыс. рублей
Итого по всем изделиям: 1 496500 тыс.рублей
Рентабельность продаж = (Прибыль от продаж/Объём продаж) х 100%
Изделие А = (234000/3 042000) х 100% =7,69 %
Изделие Б = (1020000/2448000) х 100%=41,66%
Изделие С = (122500/1505000) х 100% = 8,14%
Изделие Е = (120000/930000) х 100% = 12,90%
Среди изделий, которые планируется к продаже в следующем году, наиболее рентабельным
является изделие Б. Следующим по показателю является изделие Е. На третьем
месте по рентабельности идёт изделие С. Производство изделия А является
наименее рентабельным. На основании данного анализа можно сделать вывод, что в
следующем периоде можно выпускать все виды изделий и отказаться от наименее
рентабельной следует лишь в том случае, если на её замену есть возможность
выпускать более современную и более рентабельную продукцию
На основе
данных, представленных в выписке из отчёта о финансовых результатах и справке
"Переменные и постоянные расходы в составе затрат на проданную
продукцию", и результата анализа по предыдущему пункту определим точку
безубыточности и зону финансовой устойчивости за отчётный год и на планируемый
период. Результаты расчётов представлены в таблице №9
Таблица 9
|
№ п/п
|
Показатели
|
За отчетный период
|
На планируемый период
|
|
1
|
Выручка от продаж, тыс.руб.
|
6 207000
|
7 925000
|
|
2
|
Переменные затраты,
тыс.руб.
|
3 237440
|
3 484500
|
|
3
|
Постоянные затраты,
тыс.руб.
|
1 594560
|
2 323000
|
|
4
|
Прибыль от продаж, тыс.руб.
|
1 375000
|
1 496500
|
|
5
|
Маржинальный доход в
составе выручки от продаж, тыс.руб.
|
2 969560
|
4 440500
|
|
6
|
Доля маржинального дохода в
выручке от продаж, тыс.руб.
|
43,44
|
56,03
|
|
7
|
"Критическая
точка" объема продаж, тыс.руб.
|
3 670 718,232
|
4 145993,218
|
|
8
|
Запас финансовой прочности,
тыс.руб.
|
2 536 281,768
|
3 779006,782
|
|
9
|
Уровень запаса финансовой
прочности в объеме продаж, %
|
40,861
|
47,684
|
Рассчитаем следующие показатели:
Маржинальный доход (МД)= Выручка от продаж - Переменные
затраты
МД1=6 207000 - 3 237440 = 2 969560 тыс. рублей
МДплан=7 925000 - 3 484500 =4 440500 тыс. рублей
Доля маржинального дохода в выручке = (Маржинальный доход/ Выручка от
продаж) х100%
Отчётный год = (2 969560/6 207000)х100%=43,44%
Планируемый период (4 440500/7 925000)х100%=56,03%
Критическая точка объёма продаж(Кт)= Постоянные затраты/Доля
маржинального дохода в выручке
КТ1=1 594560/0,4344 =3 670718,232 тыс. рублей
КТплан=2 323000/0,5603=4 145993,218 тыс. рублей
Запас финансовой прочности(ЗФП) = Выручка от продаж -
Критическая точка объёма продаж
ЗФП1=6207000 - 3 670718,232 = 2 536281,768 тыс.
рублей
ЗФПплан= 7 925000 - 4 145993,218 = 3 779006,782
тыс. рублей
Уровень запаса финансовой прочности в объёме продаж (УЗФП)=(Запас
финансовой прочности/Выручка от продаж)х100%
УЗФП1=(2 536281,768/6 207000)х100%=40,861%
УЗФПплан =(3 779006,782/7 925000)х100%=47,684%
Вывод: анализ показал, что в планируемом периоде наблюдается рост выручки
от реализации продукции. Точка безубыточности в отчётном году составил 3
670718,232 тыс. рублей, что свидетельствует о том, что фактический объём продаж
в отчётном году был безубыточным и рентабельным. Планируемая критическая точка
объёма продаж повышается, что связано с ростом постоянных затрат при этом доля
маржинального дохода увеличивается на 12,59%. Наблюдается рост запаса
финансовой прочности и уровня запаса финансовой прочности в объёме продаж. Как
в отчётном так и в планируемом периодах уровень соответствует нормативному
(40-50%)
3. Анализ затрат и себестоимости продукции, доходов и расходов
организации
Проанализируем данные Отчёта о финансовых результатах и пункта 6
"Затраты на производство" Пояснений к бухгалтерскому балансу и отчёту
о финансовых результатах. Дадим характеристику анализируемого производственного
процесса с точки зрения структуры его затрат, объясним возможные причины её
изменения в зависимости от трансформации производственной программы. В таблице
10 обобщена информация, необходимая для выводов.
Таблица 10
|
№ п/п
|
Элемент затрат по обычным
видам деятельности
|
За отчетный год
|
За прошлый год
|
Изменение (+,-)
|
|
|
тыс.руб.
|
%
|
тыс.руб.
|
%
|
тыс.руб.
|
%
|
|
1
|
Материальные затраты
|
3 251 782
|
67,297
|
2 713 693
|
66,027
|
538089
|
1,27
|
|
2
|
Затраты на оплату труда
|
1 032 400
|
21,366
|
931760
|
22,671
|
100 640
|
|
3
|
Отчисления на социальные
нужды
|
354216
|
7,33
|
319394
|
7,771
|
34822
|
-0,4 41
|
|
4
|
Амортизация
|
137366
|
2,843
|
90327
|
2,198
|
47039
|
0,6 45
|
|
5
|
Прочие затраты
|
56236
|
1,164
|
54826
|
1,333
|
1410
|
-0,1 69
|
|
6
|
Итого
|
4 832 000
|
100
|
4 110 000
|
100
|
722000
|
0
|
Посчитаем динамику элементов затрат:
Материальные затраты. 3 251782 - 2 713693=538089 тыс.рублей
Затраты на оплату труда. 1 032400 - 931760=100640 тыс.рублей
Отчисления на социальные нужды. 354216 - 319394=34822 тыс.рублей
Амортизация. 137366 - 90327 = 47039 тыс.рублей
Прочие затраты. 56236 - 54826 = 54826 тыс.рублей
Рассчитаем долю элементов затрат в общей сумме затрат
Материальные затраты прош. года (2 713693 /4 110000)х100=66,027%
Материальные затраты отч. года (3 251782/4 832000)х100=67,297%
Затраты на оплату труда прош.года (931760/4 110000)х100=22,671%
Затраты на оплату труда отч.года (1 032400/4 832000)х100=21,366%
Отчисления на соц. нужды прош.года (319394/4 110000)х100=7,771%
Отчисления на соц.нужды отч.года (354216/4 832000)х100=7,33%
Амортизация прош.года (90327/4 110000)х100=2,198%
Амортизация отч.года (137366/4 832000)х100=2,843%
Прочие затраты прош.года (54826/4 110000)х100=1,333%
Прочие затраты отч.года (56235/4 832000)х100=1,164%
Итак, в отчётному году по сравнению с прошлым годом расходы предприятия
увеличились на 722000 тыс.рублей.
Вывод. Производство организации является достаточно материалоёмким, так
как доля материальных затрат составляет более 60% как в прошлом, так и в
отчётном периодах. Следовательно основным резервом снижения себестоимости будет
рациональное использование материальных ресурсов, поиск новых инновационных
способов производства продукции или новых каналов поступления материалов.
Охарактеризуем динамику себестоимости проданной продукции (затрат на 1
рубль продаж). Выявим влияние на изменение данного показателя структуры
проданной продукции, себестоимости отдельных её видов и цен на неё. Результаты
расчётов оформим в таблицу 11
Таблица 11 Вспомогательные расчеты к построению алгоритмов для анализа
затрат на 1 рубль продаж
|
№ п/п
|
Показатель
|
Изделие А
|
Изделие В
|
Изделие С
|
Итого
|
|
|
Прош-лый год
|
Отчет-ный год
|
Прош-лый год
|
Отчет-ный год
|
Прош-лый год
|
Отчет-ный год
|
Прош-лый год
|
Отчет-ный год
|
|
1
|
Количество,(Q),
шт.
|
8000
|
9000
|
3000
|
4800
|
5000
|
6200
|
16000
|
20000
|
|
2
|
Цена, (Z), тыс.
руб.
|
200
|
273
|
400
|
355
|
480
|
330
|
Х
|
Х
|
|
3
|
Стоимость, (QZ),
тыс. руб.
|
1600 000
|
2457 000
|
200 000
|
1704 000
|
2400 000
|
2046 000
|
5200 000
|
6207 000
|
|
4
|
Себестоимость единицы про
дукции, P), тыс. руб.
|
144
|
192
|
351
|
285
|
381
|
280
|
Х
|
Х
|
|
5
|
Себестоимость продукции, (QP)
тыс. руб.
|
1152 000
|
1728 000
|
1053 000
|
1368 000
|
1905 000
|
1736 000
|
4110 000
|
4832 000
|
|
6
|
Себестоимость объема продаж
отчетного года при себестои мости единицы продукции прошло го года, (Q1P0), тыс. руб.
|
Х
|
1296 000
|
Х
|
1684 800
|
Х
|
2362 200
|
Х
|
5343 000
|
|
7
|
Стоимость продаж отчетного
года по ценам прош лого года, (Q1Z0) тыс. руб.
|
Х
|
1800 000
|
Х
|
1920 000
|
Х
|
2976 000
|
Х
|
6696 000
|
Затраты на 1 рубль продукции характеризуют и раскрывают связь
себестоимости продукции и прибыли, получаемой от основной деятельности.
Для выявления динамики себестоимости проданной продукции находим затраты
на 1 рубль выручки по каждому виду изделия по формуле:
Затраты на 1 руб. продаж = Полная себестоимость/Выручка от продаж =QP/QZ
За прошлый год =4 110000/5 200000 = 0,79 руб.
За отчётный год = 4 832000/6 207000 = 0,778 руб.
Определим изменение затрат на 1 рубль продаж
0,778-0,79= - 0,012 руб.
Рассчитаем себестоимость объёма продаж отчётного года при себестоимости
единицы прошлого года
Изделие А = 9000х144=1 296000 тыс. рублей
Изделие Б = 4800х351=1 684800 тыс. рублей
Изделие С = 6200х381=2 362200 тыс. рублей
Итого: 5 343000 тыс. рублей
Рассчитаем стоимость продаж отчётного года по ценам прошлого года
Изделие А = 9000х200=1 800000 тыс. рублей
Изделие Б = 4800х400=1 920000 тыс. рублей
Изделие С = 6200х480 = 2 976000 тыс. рублей
Итого: 6 696000 тыс. рублей
Рассчитаем затраты на 1 рубль реализованной продукции отчётного года при
себестоимости единицы продукции и ценах прошлого года.
Затраты 1 = Q1P0/Q1Z0
343000/6 696000=0,79
Рассчитаем затраты на 1 рубль реализованной продукции отчётного года при
себестоимости единицы продукции отчётного года и ценах прошлого года.
Затраты 2 = Q1P1/Q1Z0 = 4 832000/6 696000 = 0,72
Оценим влияние на затраты на 1 руб. реализованной продукции различных
факторов
.Изменение структуры реализованной продукции:
ΔЗатратыq=Затраты 1- Затраты прош.года=0,79-0,79=0
Структура реализованной продукции не изменилась
. Изменение себестоимости реализованной продукции:
ΔЗатратыp=Затраты 2- Затраты 1 =0,72-0,79= - 0,07 руб.
Изменение себестоимости продаж привело к снижению затрат на 0,07 руб. в
расчёте на каждый рубль выручки. В основном за счёт увеличения количества
проданной продукции.
. Изменение цен реализованной продукции
ΔЗатратыz = Затратыотч.год - Затраты
1=0,778-0,72=0,058 руб.
Изменение цены на единицу продукции привело к увеличению затрат на каждый
рубль выручки на 0,058 рубль. Это отрицательное влияние
Баланс отклонений 0-0,07+0,058= - 0,012
Вывод. Таким образом, затраты на 1 рубль реализованной продукции
снизились на 0,012 рублей или 1,2 копейку. Наибольшее влияние в сторону
уменьшения оказало изменение структуры реализованной продукции. В то же время
фактор изменения цены повлиял отрицательно, за счёт того что на изделия В и С
снизилась цена в отчётном году. Несмотря на это себестоимость продаж снизилась
по сравнению с прошлым годом.
Определим степень влияния отдельных факторов на стоимость используемых в
производстве материалов, а также резервы её снижения. Расчёт представим по
каждому виду материала и каждому фактору. Результаты оформим в таблицу 12
Таблица 12 Исходные данные для анализа влияния факторов на уровень
материальных затрат
|
№ п/п
|
Наимено вание материалов
|
Количество израсходован
ного материала, т
|
Цена, тыс. руб.
|
Стоимость израсходованного
материала, тыс. руб.
|
|
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
Прош лый год
|
Отчет ный год
|
|
1
|
Материал вида Х
|
1510
|
2230
|
500
|
369
|
755000
|
822870
|
|
2
|
Материал вида У
|
1610
|
1360
|
95
|
270
|
152950
|
367200
|
|
3
|
Материал вида Z
|
863
|
1288
|
561
|
720
|
484143
|
927360
|
|
4
|
Материал вида W
|
2240
|
2287
|
590
|
496
|
1 321 600
|
1 134 352
|
|
Итого
|
Х
|
Х
|
Х
|
Х
|
2 713 693
|
3 251 782
|
Составим факторную модель:
МЗ=q x p, где
МЗ - стоимость материальных затрат
q -
количество
p -
цена
Рассчитаем влияние факторов
∆ МЗ q = (q1-q0) х p0 =
∆q х p0
влияние количества ∆ МЗ р = q1 х (p1-p0)
= q1 х ∆p - влияние цены
Материал Х
∆ МЗ q=(2230-1510) х 500=360000 тыс.рублей
∆ МЗ р=2230 х (369-500)= -292130 тыс. рублей
Баланс отклонений: 360000-292130=822870-755000=67870
Материальные затраты в отчётном году по сравнению с прошлым годом
увеличились по материалу Х на 67870 тыс.рублей. Рост затрат на материал Х
обусловлен увеличением его количества на 720 тонн. Влияние этого изменения
составило 360000 тыс.рублей. Снижение цены на данный ресурс повлекло за собой
экономию на 292130 тыс.рублей.
Материал У
∆ МЗ q=(1360-1610) х 95= -23750 тыс.рублей
∆ МЗ р=1360 х (270-95)= 238000 тыс.рублей
Баланс отклонений. 238000-23750=367200 - 152950=214250
Материальные затраты в отчётном году по сравнению с прошлым годом
увеличились на 214250 тыс. рублей. Рост стоимости материала У обусловлен ростом
цены на него. Влияние этого фактора составило 238000тыс. рублей. За счёт
снижения количества произошла экономия на 23750 тыс.рублей
Материал Z
∆ МЗ q=(1288-863) х 561= 238425 тыс.рублей
∆ МЗ р=1288 х (720-561)= 204792 тыс.рублей
Баланс отклонений 238425+204792=927360-484143=443217
Затраты на материал Z
увеличились на 443217 тыс. рублей. Из-за влияния двух факторов: увеличения
цены, что повлекло увеличение затрат на 204792 тыс. рублей и увеличения
количества закупки данного ресурса, что повлекло увеличение затрат на 238425
тыс. рублей
Материал W
∆ МЗ q=(2287 - 2240) х 590= 27730 тыс.рублей
∆ МЗ р =2287 х (496-590) = -214978 тыс.рублей
Баланс отклонений 27730-214978 = 1134352 - 1321600 = -187248
Затраты на материал W в
отчётном году снизились на 187248 тыс. рублей. Экономия произошла за счёт
снижения закупочной цены. Влияние этого фактора составило 214978 тыс.рублей. Но
увеличение количества закупок снизило экономию на 27730 тыс. рублей.
Общее влияние факторов по всем материалам, используемым в производстве:
ΔМЗq = 360000 - 23750 + 238425+27730 = 602405
ΔМЗp = - 292130 + 238000 +204792 - 214978 = -64316
Баланс отклонений 602405 - 64316 = 3 251782 - 2 713693 = 538089
|
ΔМЗq
|
ΔМЗp
|
ΔМЗ
|
|
X
|
360000
|
-292130
|
- 67870
|
|
Y
|
- 23750
|
238000
|
214250
|
|
Z
|
238425
|
204792
|
443217
|
|
W
|
27730
|
- 214978
|
- 187248
|
|
Итого
|
602405
|
- 64316
|
538089
|
Из приведённых расчётов видно, что наибольшее увеличение материальных
затрат наблюдается по материалу Z - на
443217 тыс. рублей, из-за увеличения цены и количества закупок данного ресурса.
Некоторое снижение материальных затрат наблюдается при закупке материала W (187248 тыс. рублей). Это связано с
изменением цены на него. В целом материальные затраты на предприятии выросли.
Из-за количества закупаемых материалов. Возможно, это связано с расширением
производства и изменением в структуре производства продукции Стоимость
использованных материалов может быть снижена:
) За счёт снижения количества использования материалов, которое в свою
очередь зависит от удельного расхода материалов на единицу продукции, структуры
и объёма производства
)За счёт снижения цен, то есть за счёт снижения себестоимости
изготовления материалов. В состав себестоимости входит цена приобретения
отдельного вида материала и транспортно - заготовительные расходы, состав и
размер которых зависит от способов заготовления и привлекаемых поставщиков, то
есть часть себестоимости заготовления материала зависит от деятельности самого
предприятия, а часть вызвана происходящими в отраслях инфляционными процессами
Таким образом, факторный анализ показал, что резервами снижения стоимости
основных видов материалов может послужить снижение расхода материалов X (360000) , Z (238425), W(27730)
- на общую сумму 626155 тыс. рублей - в количественном выражении и поиск
вариантов заготовления материалов У (238000), Z (204792) по более низкой себестоимости.
Определим степень влияния отдельных факторов на уровень затрат по оплате
труда и резервы их снижения. Исходные данные возьмём из предыдущих пунктов
работы и оформим в таблице 13
Таблица 13 Исходные данные для анализа затрат по оплате труда
|
№
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Изменение (+,-)
|
Темп роста, %
|
|
1
|
Фонд оплаты труда с
отчислениями (ФОТ)
|
1 251154
|
1 386616
|
135462
|
10,827
|
|
2
|
Среднегодовая численность
работников N
|
24520
|
25810
|
1290
|
5,261
|
|
3
|
Среднее количество дней,
отработанных одним рабочим за год (Рд)
|
240
|
245
|
5
|
Х
|
|
4
|
Продолжительность одной
смены (ПСМ), ч
|
8
|
7,8
|
-0,2
|
Х
|
|
5
|
Часовая заработная плата
одного работника (ЧЗ1Раб), руб (стр1/стр2хстр3хстр4)
|
0,02657
|
0,02811
|
0,00154
|
Х
|
|
6
|
Выручка,(V)
тыс.руб.
|
5 200000
|
6 207000
|
1007000
|
Х
|
|
7
|
Производительность труда
(W=стр.6:стр.2)
|
212
|
240,50
|
28,5
|
13,44
|
Факторная модель имеет вид
ФОП = N х РД х ПСМ х
ЧЗ1Раб
1 фактор - влияние среднегодовой численности работников на изменение
фонда оплаты труда
ΔФОП = Δ N х РД0 х ПСМ0
х ЧЗ1Раб0
ΔФОП = 1290х240х8х0,02657=65809
тыс.рублей
2 фактор - влияние количества отработанных дней на изменение фонда оплаты
труда
ΔФОП = N1 х ΔРД х ПСМ0 х
ЧЗ1Раб0
ΔФОП = 25810 х 5 х 8х 0,02657 =
27430,868 тыс.рублей
3 фактор - влияние продолжительности рабочего дня на изменение фонда
оплаты труда
ΔФОП = N1 х РД1 х ΔПСМ х ЧЗ1Раб0
ΔФОП = 25810х245х(-0,2)х0,02657=
-33602,8133 тыс.рублей
4 фактор - влияние часовой заработной платы 1 работника на изменение
фонда оплаты труда
ΔФОП = N1 х РД1 х ПСМ1
х ΔЧЗ1Раб
ΔФОП = 25810 х 245 х 7,8 х
0,00154=75957,2814 тыс.рублей
Относительная экономия (перерасход)=ФОТ1-ФОТ0 х V1/V0
- 1251154х(6207000/5200000)=1386616 - 1493378=-106762 тыс. руб
Влияние интенсивного фактора (часовой выработки) =75957,2814 х 100/1
007000 = 7,54 %
Влияние экстенсивного фактора=100-7,54=92,46 %
Сложившаяся динамика фонда оплаты труда вызвана темпом роста выручки, о
чём говорит относительная экономия по ФОТ. Темп роста производительности труда
немного опережает темп роста ФОТ. Это является положительной динамикой.
Дадим оценку и произведём анализ состава, структуры и динамики доходов и
расходов. Результаты расчётов обобщим в таблице 14
Таблица 14 Состав, структура и динамика доходов и расходов
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчётный год
|
Изменения (+,-)
|
|
|
сумма, тыс.руб.
|
% к итогу
|
сумма, тыс.руб.
|
% к итогу
|
сумма, тыс.руб.
|
% к итогу
|
|
1
|
Выручка (нетто)
|
5200 000
|
98,66
|
6207 000
|
98,92
|
1 007 000
|
119,365
|
|
2
|
Проценты к получению
|
18084
|
0,34
|
18513
|
0,3
|
429
|
102,372
|
|
3
|
Прочие доходы
|
52566
|
1
|
48938
|
0,78
|
- 3628
|
93,098
|
|
4
|
Всего доходов
|
5270650
|
100
|
6274451
|
100
|
1003801
|
119,05
|
|
5
|
Себестоимость продукции
|
2648617
|
53,04
|
3443069
|
57,43
|
794452
|
130
|
|
6
|
Коммерческие расходы
|
494943
|
9,91
|
465477
|
7,77
|
- 29466
|
94,04
|
|
7
|
Управленческие расходы
|
966440
|
19,35
|
923454
|
15,40
|
-42986
|
95,55
|
|
8
|
Проценты к уплате
|
64520
|
1,30
|
203145
|
3,38
|
138625
|
314,85
|
|
9
|
Прочие расходы
|
819380
|
16,40
|
959649
|
16,01
|
140269
|
117,12
|
|
10
|
Всего расходов
|
4993900
|
100
|
5994794
|
100
|
1000894
|
120,04
|
|
11
|
Превышение доходов над
расходами (прибыль до налогообложения)
|
206100
|
Х
|
212206
|
Х
|
2907
|
102,96
|
Доходы организации в отчётном периоде по сравнению с предыдущим периодом
увеличились на 1003801 тыс. рублей, что составило рост на 19,045%. Наибольший
удельный вес в доходах занимает выручка от продаж (98,66% в прошлом году и
98,92% в отчетном году). Проценты к получению и прочие доходы по удельному весу
приблизительно равны (1,34 % в прошлом году и 1,08 % в отчетном году).
Расходы организации увеличились на 1 000894 тыс.рублей, т.е. на
20,04%. Наибольший удельный вес в расходах занимает себестоимость продукции
(53,04% в прошлом году и 57,43% в отчетном году). Далее стоят управленческие
расходы 19,35% в прошлом году и 15,40% в отчетном году. На третьем месте прочие
расходы 16,40% в прошлом году и 16,01 в отчётном. Остальные расходы еще менее
значительны.
Выручка от продажи продукции является основным источником доходов ООО
"Рубин". В отчетном году выручка от продаж увеличилась на 19,365%.
Одновременно с ростом выручки наблюдается значительное увеличение показателя
себестоимости по сравнению с прошлым годом по сумме на 30%, и по структуре на
4,39 %. Себестоимость выпускаемой продукции, аналогично постоянным затратам в
отчетном году выросла на 14,8% (или на 619 196тыс.руб.), что связано, в
основном, с удорожанием используемых материалов. Возможно, именно эти причины
вынуждают предприятие расширить производство более выгодной продукции, либо
заняться выпуском новой.
Стоит отметить также сильное увеличение роста процентов к уплате.
Увеличение которых в отчётном году составило по сумме 30%, хотя по структуре
составляет лишь 2,09 от общего объёма расходов, всё таки предприятию необходимо
усилить контроль за своими расходами, не допускать их необоснованного роста и
наращивать свои доходы.
. Анализ финансовых результатов организации
На основании показателей выписки из отчёта о финансовых результатах
проанализируем динамику прибыли организации до налогообложения и чистой
прибыли, а также совокупного финансового результата периода. Определим факторы
формирования прибыли до налогообложения, чистой прибыли и совокупного
финансового результата периода. Сделаем вывод, за счет какого вида доходов в
большей степени формируется система финансовых результатов деятельности
организации, какой вид расходов занимает наибольший удельный вес, в какой
степени налоги повлияли на размер чистой прибыли и как переоценка внеоборотных
активов изменила совокупный финансовый результат периода. Результаты,
относящиеся к чистой прибыли, отразим в таблице 15. Дадим оценку качества
прироста чистой прибыли и совокупного финансового результата рассмотренных
периодов.
Таблица 15 Анализ показателей прибыли и факторов, повлиявших на чистую
прибыль
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прошлый год, тыс.руб.
|
Отчетный год, тыс.руб.
|
Отклонение (+,-) тыс.руб.
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
|
1
|
Валовая прибыль
|
2 551383
|
2 763931
|
212548
|
|
2
|
Прибыль от продаж
|
1 090000
|
1 375000
|
285000
|
|
3
|
Прибыль (убыток) по прочим
операциям
|
-813250
|
-1095343
|
-282093
|
|
4
|
Прибыль (убыток) до
налогообложения
|
276750
|
279657
|
2907
|
|
5
|
Налог на прибыль
|
55350
|
55931
|
581
|
|
6
|
Чистая прибыль (убыток)
|
221400
|
223726
|
2326
|
|
7
|
Изменение чистой прибыли
отчетного периода за счет:
|
Х
|
Х
|
Х
|
|
а) изменение прибыли до
налогообложения
|
Х
|
Х
|
2907
|
|
б) изменение суммы налога
на прибыль и других аналогичных обязательных платежей
|
Х
|
Х
|
- 581
|
Валовая прибыль - финансовый результат, полученный от основной
деятельности предприятия. Исчисляется как разница между выручкой (нетто) от
продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную
стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) и себестоимостью
продукции, работ, услуг.
Прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг) это разница между
валовой прибылью и коммерческими и управленческими расходами.
Прибыль (убыток) от прочих видов деятельности = проценты к получению -
проценты к уплате + прочие доходы - прочие расходы
Прибыль (убыток) до налогообложения это сумма прибыли (убытка) от
реализации продукции (работ, услуг) и финансового результата от прочих видов
деятельности.
Налог на прибыль = прибыль до налогообложения х 20%
Чистая прибыль (убыток) = прибыль (убыток) до налогообложения - текущий
налог на прибыль
Изменение чистой прибыли отчетного периода рассчитаем способом цепных
подстановок
ЧП0 = НП0 - Н0 = 276750 - 55350=221400
тыс.руб.
ЧПрасч = НП1 - Н0 = 279657 - 55350 =
224307 тыс.руб.
ЧП1 = НП1 - Н1 =279657- 55931 = 223726
тыс.руб.
ΔЧПизм.НП = ЧПрасч
- ЧП0 = 224307 - 221400 = 2907 тыс.руб.
ΔЧПизм.Н = ЧП1 -
ЧПрасч = 223726 - 224307 = -581 тыс.руб
Баланс отклонений: 2326 = 2907 - 581.
Показатели финансовых результатов (прибыли) характеризуют абсолютную
эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности:
производственной, бытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной.
Из данных таблицы 12 следует, что бухгалтерская прибыль (прибыль до
налогообложения) в сравнении с предшествующим периодом выросла на 1,05% (2907 /
276750 х 100), это привело также к соответствующему увеличению прибыли,
остающейся в распоряжении организации (чистой прибыли) на 1,05% (2326 / 221400
х 100).
В динамике финансовых результатов можно отметить следующие положительные
изменения:
чистая прибыль (увеличилась на 1,05%) растет медленнее прибыли от продаж
(увеличилась на 26,15%) . Это свидетельствует о рациональном использовании
организацией механизма налогообложения.
выручка от реализации товаров (увеличилась на 19,36%) растет медленнее
прибыли от реализации (увеличилась на 26,146%), что свидетельствует об
уменьшении затрат на производство.
Увеличение чистой прибыли отчетного периода за счет увеличения прибыли до
налогообложения в отчетном году на 1,05% составила 2907 тыс.руб. Отрицательно
сказалось на чистой прибыли увеличение налога на прибыль на 1,05%, благодаря
этому фактору чистая прибыль снизилась на 581 тыс.рублей.
Проанализируем характер изменений прибыли от продаж за отчетный период.
Определим степень влияния различных факторов на изменение прибыли от продаж.
Рассчитаем резерв увеличения прибыли от продаж.
Исходные данные приведены в таблице 16
Таблица 16
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Изменение (+;-)
|
|
1
|
Количество реализованной
продукции Q, шт., в т.ч.
|
16000
|
20000
|
4000
|
|
Изделие А
|
8000
|
9000
|
1000
|
|
Изделие В
|
3000
|
4800
|
1800
|
|
Изделие С
|
5000
|
6200
|
1200
|
|
2
|
Себестоимость продукции Р,
тыс.руб.:
|
4 110000
|
4 832000
|
722000
|
|
Изделие А
|
1 152000
|
1 728000
|
576000
|
|
Изделие В
|
1 053000
|
1 368000
|
315000
|
|
Изделие С
|
1 905000
|
1 736000
|
- 169000
|
|
3
|
Выручка от продаж V,
тыс.руб.
|
5 200000
|
6 207000
|
1007000
|
|
4
|
Себестоимость единицы
продукции рi, тыс.руб.
|
Х
|
Х
|
Х
|
|
Изделие А
|
144
|
192
|
48
|
|
Изделие Б
|
351
|
285
|
-66
|
|
Изделие С
|
381
|
280
|
-101
|
|
5
|
Цена единицы продукции
|
Х
|
Х
|
Х
|
|
Изделие А
|
200
|
273
|
73
|
|
Изделие Б
|
400
|
355
|
-45
|
|
Изделие С
|
480
|
330
|
-150
|
Таблица 17 Анализ факторов, повлиявших на изменение прибыли от продаж (в
тыс. руб.)
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прошлый год 
|
Отчетный год при
прошлогодних ценах и себестоимости 
|
Отчетный год 
|
|
1
|
Выручка от продаж
|
5 200 000
|
6 696000
|
6 207 000
|
|
2
|
Себестоимость проданных
товаров
|
4 110000
|
5 343000
|
4 832000
|
|
3
|
Прибыль от продаж, (ППР),
тыс.руб
|
1 090000
|
1 353000
|
1 375000
|
|
4
|
Изменение прибыли от продаж
отчетного периода за счет изменения:
|
Х
|
Х
|
Х
|
|
а) объёма продаж
|
Х
|
Х
|
313593
|
|
б) структуры продукции
|
Х
|
Х
|
- 50593
|
|
в) цен
|
Х
|
Х
|
- 489000
|
|
г) себестоимости продукции
|
Х
|
Х
|
511000
|
Рассчитаем выручку от продаж по количеству отчётного года, цене и
себестоимости продукции прошлого года
1Z0=9000х200 +4800х400+6200х480 =6
696000 тыс. рублей1P0=9000х144+4800х351+6200х381=5 343000
тыс. рублей
Рассчитаем прибыль от продаж по количеству отчетного года, цене и
себестоимости продукции прошлого года Прибыль от продаж = Q1Z0- Q1P0= 6 696000 - 5 343000= 1
353000тыс. рублей Определим степень влияния каждого фактора на изменение
величины полученной предприятием прибыли - влияние изменения объема продаж
продукции
П = П0 х Т/100,
где П0 - прибыль предыдущего года, Т - темп прироста объема
выручки от продажи.
Т = Q1Z0 / Q0Z0 х 100 - 100
Т =6 696000 /5 200000 х100 - 100 = 28,77%
следовательно, влияние изменения объема продажи на полученную
предприятием прибыль составит:
П(продажа)=1 090000х28,77/100=313593 тыс. рублей
- влияние изменения структуры продаж на полученную предприятием прибыль
составит
П (структура) = П (расч.) - (П0хТ) =1 353000- (1
090000х1,2877) =1 353000- 1403593 = - 50593 тыс. рублей
влияние на величину прибыли от изменения отпускных цен на продукцию может
быть определено как разность между стоимостью от реализации в действующих ценах
и стоимость от реализации продукции отчетного года в ценах прошлого года:
П(цена)= Q1Z1 - Q1Z0 = 6 207000 - 6
696000= - 489000 тыс. рублей - влияние себестоимости проданной продукции на
величину прибыли можно определить путем сравнения фактической себестоимости
проданной продукции отчетного года с себестоимостью продукции, проданной в
отчетном году исходя из уровня затрат прошлого года:
П(цена) = Q1P1 - Q1P0 = 4
832000 - 5 343000= - 511000тыс. рублей
Между уровнем себестоимости и прибылью существует обратная зависимость,
то есть чем ниже себестоимость проданной продукции, тем выше полученная
предприятием прибыль, и наоборот.
Баланс отклонений:
313593 - 50593 - 489000+51100 = 1 375000 - 1 09000 = =285000 тыс. руб.
Вывод. Прибыль от продаж в отчетном году увеличилась на 285000 тыс. руб.,
наиболее существенное положительное влияние на это увеличение оказало
увеличение объёма продаж - 313593 тыс. рублей. Значительное влияние также
оказало снижение себестоимости - 51100 тыс. рублей . Отрицательное воздействие
на прибыль от продаж оказало изменение структуры, было недополучено 50593 тыс.
рублей. Снижение цен в отчётном году оказало самое сильное влияние в
отрицательную сторону, из-за снижения цен на продукцию о организация
недополучила 489000 тыс. рублей. Снижение цены не является отрицательным
фактором, если на это повлияли
снижение себестоимости продукции,
инновационные методы изготовления продукции
выход на прямых поставщиков и так далее.
Таким образом, резервом увеличения прибыли от продаж является изменение
структуры и пересмотр цен на продукции, но в той части, где это необходимо
Рекомендуется провести углубленный анализ по сметам, проверить обоснованность
по сметам. предположительно рост цен мог стать результатом инфляции.
Исходя из показателей отчета о финансовых результатах, рассчитаем
коэффициенты эксплуатационных затрат и рентабельности производственной
деятельности. Исходные данные для расчёта приведены в таблице 18
Таблица 18 Исходные данные для анализа
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Изменение (+;-)
|
|
1
|
Выручка, тыс.руб.
|
5 200000
|
6 207000
|
1 007000
|
|
2
|
Переменные затраты,
тыс.руб.
|
2 712600
|
3 237440
|
524840
|
|
3
|
Маржинальная прибыль,
тыс.руб.(стр.1-стр.2)
|
2 488000
|
2 969560
|
481560
|
|
4
|
Рентабельность
производственной деятельности (стр.3/стр.1)
|
0,4784
|
0
|
|
5
|
Коэффициент
эксплуатационных затрат (стр.2/стр.1)
|
0,5213
|
0,5213
|
0
|
Коэффициент эксплуатационных затрат = Переменные расходы / Выручка
Рентабельность производственной деятельности = Маржинальный доход / Выручка Чем
выше коэффициент эксплуатационных расходов, тем ниже рентабельность
производственной деятельности, и наоборот. Чем больше маржа, тем выше
рентабельность. Рассмотренные показатели являются дополняющими друг друга, т.е.
в сумме они составляют единицу За прошлый год = 0,4784 + 0,5213 = 1 За отчетный
год = 0,4784 + 0,5213 = 1 Вывод. Рентабельность производственной деятельности
отражает величину прибыли, приходящуюся на 1 рубль выручки от продажи
продукции, а коэффициент эксплуатационных затрат - величину расходов,
приходящуюся на 1 рубль выручки от продажи. Коэффициент эксплуатационных затрат
и рентабельность в отчетном году остались такими же как и в прошлом году.
Это означает, что оперативная деятельность предприятия не стала лучше в
отчётном году, но и не сошла с прежних позиций.
Определим рентабельность активов и факторов, повлиявших на ее изменение.
Обобщим результаты расчетов в таблице 19. Проанализируем степень влияния
каждого фактора.
Таблица 19 Анализ рентабельности активов
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Изменение (+,-)
|
|
1
|
Чистая прибыль, тыс.руб.
|
221400
|
223726
|
2326
|
|
2
|
Средняя стоимость активов,
тыс.руб.
|
2 732021,50
|
2 995534,50
|
263513
|
|
3
|
Рентабельность активов
%(стр.1/стр.2х100)
|
8,1038
|
7,4686
|
-0,6352
|
|
4
|
Влияние на изменение
рентабельности активов следующих факторов:
|
Х
|
Х
|
Х
|
|
а) изменения коэффициента
оборачиваемости собственного капитала
|
Х
|
Х
|
-1,2433
|
|
б)изменение коэффициента
независимости
|
Х
|
Х
|
-0,6920
|
|
в) изменения чистой прибыли
на 1 руб. выручки от продаж
|
Х
|
Х
|
-0,0839
|
|
5
|
Выручка , тыс. руб
|
5 200000
|
6 207000
|
1 007000
|
|
6
|
Средняя стоимость
собственного капитал
|
1 663856,50
|
1 804063
|
140206,50
|
|
7
|
Коэффициент оборачиваемости
собственного капитала
|
3,1253
|
3,4405
|
0,3152
|
|
8
|
Коэффициент независимости
|
0,6090
|
0,6023
|
- 0,0067
|
|
9
|
Рентабельность продаж
|
4,2576
|
3,6042
|
-0,6534
|
Рассчитаем среднегодовую балансовую величину активов за прошлый и
отчетный год по данным бухгалтерского баланса За прошлый год = (2 619314 + 2
844729) / 2 = 2 732021,50 тыс. руб. За отчетный год = (2 844729 + 3 146 340) /
2 = 2 995534,50 тыс. руб. Рентабельность активов - это величина, которая
отражает величину прибыли, приходящуюся на 1 руб. вложенный в активы
организации, а также отражает эффективность использования имущества организации.
Рассчитываем рентабельность активов.
Рентабельность =Прибыль / Aктивы За прошлый год = (221400/ 2 732021,50) х
100 = 8,1038% За отчетный год = (223726 / 2 995 534,5) х100 = 7,4686 %
Рассчитаем среднегодовую величину собственного капитала За прошлый год: (1
661538+1 666 175) / 2 = 1 663856,50 тыс. руб. За отчетный год: (1 666 175+1 941
951) / 2 = 1 804063 тыс. руб.
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала = Выручка /
Среднегодовая величина собственного капитала За прошлый год: 5 200 000/ 1 663856,50
= 3,1252 За отчетный год: 6 207000/ 1 804063 = 3,4405 Коэффициент независимости
= Среднегодовая величина собственного капитала / Средняя стоимость активов За
прошлый год: 1 663856,50/2 732021,50=0,6090 За отчетный год:1 804 063 / 2 995
534,50 = 0,6023
Рассчитаем рентабельность продаж Рентабельность продаж = Чистая прибыль /
Выручка За прошлый год: ( 221400/ 5 200 000)х 100 = 4,2576 % За отчетный год:
(223726/ 6 207000)х 100 = 3,6044 % Рассчитаем изменение рентабельности активов
способом цепных подстановок
РА = РПР х КОБ.СКх КФН , где
РПР - рентабельность продаж
КОБ.СК - коэффициент оборачиваемости собственного капитала
КФН - коэффициент финансовой независимости
РА =4,2576 х 3,1253 х 0,6090 = 8,1038
Влияние изменения рентабельности продаж
РА(ΔРПР)=Δ
РПР+ КОБ.СК
0 х КФН 0
РА(ΔРПР)=(-0,6534) х 3,1253 х
0,6090 = -1,2433
Влияние изменения коэффициента оборачиваемости
собственного капитала
РА(ΔКОБ.СК )= РПР 1х
Δ КОБ.СК х
КФН 0
РА(ΔКОБ.СК )=3,6042 х 0,3152 х
0,6090 = 0,6920
Влияние изменения коэффициента финансовой
независимости
РА(ΔКФН)= РПР 1х
КОБ.СК 1 х Δ КФН 0
РА(ΔКФН)= 3,6042 х 3,4405 х
(-0,0067) = - 0,0839
Баланс отклонений :-1,2433 +0,6920 - 0,0839 = - 0,6352
Вывод. Из произведенных расчетов видно, что
рентабельность активов снизилась в отчетном году по сравнению с прошлым годом
на - 0,6352, что является отрицательным фактом. Из анализа видно, что основное
влияние на снижение рентабельности активов оказало снижение рентабельности
продаж.
Для повышения рентабельности активов организации
необходимо увеличить величину чистой прибыли на 1 руб. выручки от продаж и
пересмотреть стоимость своих активов, для увеличения коэффициента финансовой
независимости. Влияние изменения этого показателя также имело отрицательное
влияние на рентабельность активов
Определим динамику рентабельности собственного
капитала и факторов, повлиявших на нее. Оценим характер этого влияния.
Результаты расчётов обобщим в таблице 20.
Таблица 20 Анализ рентабельности собственного капитала
|
№
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчётный год
|
Изменения (+,-)
|
|
1
|
Чистая прибыль, тыс. руб
|
221400
|
223726
|
2326
|
|
2
|
Среднегодовая стоимость
собственно го капитала, тыс.руб
|
1 663856,50
|
1 804063
|
140206,50
|
|
3
|
Рентабельность собственного
капитала, % (стр1/стр2х100)
|
13,306
|
12,401
|
-0,905
|
|
4
|
Влияние на изменение рентабельности
собственного капитала следующих факторов:
|
Х
|
Х
|
Х
|
|
а) изменения финансо вого
рычага
|
Х
|
Х
|
-2,0418
|
|
б) изменения коэффициента
оборачиваемости активов
|
Х
|
Х
|
0,7869
|
|
в) изменения рента
бельности продаж, рассчитываемой на основании чистой прибыли
|
Х
|
Х
|
-2,0418
|
|
5
|
Выручка, тыс.руб
|
5 200000
|
6 207000
|
1 007000
|
|
6
|
Среднегодовая стоимость
заемного капитала, тыс.руб
|
1 068165
|
1 191471,50
|
123306,5
|
|
7
|
Финансовый рычаг
|
0,6419
|
0,6604
|
0,0185
|
|
8
|
Коэффициент оборачиваемости
заемного капитала
|
4,8682
|
5,2095
|
0,3413
|
|
9
|
Рентабельность продаж
|
4,2576
|
3,6042
|
-0,6534
|
Рассчитаем среднегодовую стоимость заемного капитала. Данные возьмём из
отчётности №1. За прошлый год (1 178554+957776)=1 068165 тыс.рублей За отчетный
год (1 204389 + 1 178554) / 2 = 1 191471,50 тыс. руб. Рассчитаем финансовый
рычаг. Сред.ст-ть заем.кап-ла/ Сред.ст-ть собст. кап-ла За прошлый год 1
068165/1 663856,50=0,6419 За отчетный год: 1 191471,50 / 1 804063= 0,6604
Рассчитаем коэффициент оборачиваемости заемного капитала. Выручка/Сред.
стоим-ть заем.к. За прошлый год 5 200000/1 068165=4,8682. За отчётный год 6
207000/1 191471,50=5,2095
Рассчитаем влияние на рентабельность собственного
капитала различных факторов
РСК = РПР х К ОБ.ЗК х
КФР
РСК =4,2576 х 4,8682 х 0,6419=13,306
1 фактор. Влияние изменения рентабельности продаж
РСК (РПР)
= ΔРПР х
К ОБ.ЗК 0 х КФР 0
РСК (РПР) =(-0,6534) х 4,8682 х
0,6419=- 2,0418
2 фактор. Влияние изменения коэффициента
оборачиваемости заемного капитала
РСК ( К ОБ.ЗК) = РПР 1
х ΔК ОБ.ЗК х КФР
0
РСК ( К ОБ.ЗК) =3,6042х0,3413х0,6419=0,7896
3 фактор. Влияние изменения финансового рычага
РСК (КФР) = РПР 1
х К ОБ.ЗК1 х ΔКФР 0
РСК (КФР)=3,6042 х 5,2095 х
0,0185 = 0,3474
Общее влияние факторов: -0,905
Вывод. Из расчета видно, что снижение рентабельности
собственного капитала на - 0,905 в первую очередь произошло за счет изменения
рентабельности продаж (-2,0418). Влияние этого фактора сильное, поэтому
положительное влияние коэффициентов оборачиваемости капитала (0,7896) и
финансового рычага (0,3474) не изменили его отрицательного воздействия.
Увеличение рентабельности продаж - это основной источник повышения
рентабельности собственного капитала.
5. Анализ
финансового положения организации
Оценим величину чистых активов баланса, её соотношение
с уставным капиталом Общества. Оценим степень финансовой независимости
организации. Данные возьмём из баланса организации
Для прошлого 2012 года
ЧА=2 844729 - 351791 - 826763=1 666175
Соотношение =1 666175/1 666175=1 , величина чистых
активов равна величине собственного капитала
Степень финансовой независимости.
(Сумма чистых активов/ Общий итог Пассива )х100%
(1 666175/2 844729)х100%= 58,57%
Для отчётного года
ЧА = 3 146340 - 370980 - 833409 = 1 941951
Соотношение =1 941951/1 941951=1, величина чистых
активов равна величине собственного капитала
Степень финансовой независимости.
(1 941951/3 146340) х100% =61,72 %
Определим динамику собственных оборотных средств за
отчетный и предыдущий годы и факторы, повлиявшие на ее изменение. Результаты
расчетов обобщим в таблице 21.
Таблица 21 Определение собственных оборотных средств и
влияния отдельных факторов вызвавших их изменение.
|
№п/п
|
Показатель
|
на начало года
|
на конец года
|
Изменеие (+ -)
|
Влияние на изменение
собственных оборотных средств
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
|
1
|
III Капитал и резервы
|
|
|
|
|
|
Уставный капитал
|
110
|
110
|
0
|
0
|
|
Переоценка внеоборотных
активов
|
461743
|
448573
|
-13170
|
-13170
|
|
Добавочный капитал
|
986000
|
1 256284
|
+270284
|
+270284
|
|
Резервный капитал
|
53
|
66
|
+13
|
+13
|
|
Нераспределенная прибыль
|
218269
|
236918
|
+18649
|
+18649
|
|
Итого по разделу
|
1666175
|
1941951
|
+288946
|
+275776
|
|
2
|
IV Долгосрочные обязательства
|
|
|
|
|
|
Займы и кредиты
|
351791
|
370980
|
+19189
|
+19189
|
|
Итого по разделу
|
351791
|
370980
|
+19189
|
+19189
|
|
3
|
I Внеоборотные активы
|
|
|
|
|
|
Нематериальные активы
|
-
|
-
|
-
|
-
|
|
Основные средства
|
1 126203
|
1 458115
|
+331912
|
+331912
|
|
Прочие внеоборотные активы
|
143816
|
142701
|
- 1115
|
- 1115
|
|
Итого по разделу
|
1270019
|
1600816
|
+330797
|
+330797
|
|
Наличие собственного
оборотного капитала
|
747947
|
712115
|
-35832
|
х
|
Собственный оборотный капитал (СОС) рассчитывается как
сумма раздела III "Капитал и резервы" и раздела IV "Долгосрочные
обязательства" за вычетом раздела I "Внеоборотные активы": СОС
(прошлого года) = 1 666 175 + 351 791 - 1 270 019 = 747 947 тыс. руб. СОС
(отчётного года) =1 941 951 + 370 980 - 1 600 816 = 712 115 тыс. руб.
Рассчитаем обеспеченность предприятия собственными оборотными
КОБ = СОС/ Оборотные активы КОБ 0 = 747
947 /1 270019=0,59, что является больше нормы (0,1) и говорит о финансовой
устойчивости предприятия КОБ 1 = 712 115 / 1
600816=0,445, что больше нормы, но имеется динамика к снижению относительно
предыдущего года.
Вывод. Исследование показало, что за период с 2012 по 2013 гг. сумма
собственного оборотного капитала снизилась на 35832 тыс. рублей. Одной из
причин этого является увеличение внеоборотных активов, т.е. предприятие изымает
собственные средства для строительства и в результате снижает показатель. Это
позволяет сделать вывод о необходимости привлечения в оборот долгосрочных
источников финансирования, но предварительно следует оценить эффект финансового
рычага, т.е. целесообразности привлечения в оборот долгосрочных заемных
средств. Коэффициент обеспеченности предприятия собственными оборотными
средствами и в прошлом и отчетном году составил 0,59 и 0,445, следовательно,
структура баланса может быть признана удовлетворительной, а предприятие
платежеспособным.
Используя данные выписок из бухгалтерского баланса и отчета о финансовых
результатах, а также справки № 2 "Переменные и постоянные расходы в
составе затрат на проданную продукцию", определим операционный, финансовый
и операционно-финансовый леверидж (рычаг), экономический эффект операционного и
финансового рычага. Сделаем выводы об эффективности произведенных затрат и
привлечения заемных средств, если ссудный процент равен 17%.
Таблица 22 Расчёт операционного рычага
|
№ п\п
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчётный год
|
Изменение (+,-)
|
|
1
|
Выручка
|
5 200000
|
6 207000
|
1 007000
|
|
2
|
Переменные расходы
|
2 712600
|
3 237440
|
524840
|
|
3
|
Маржинальный доход
|
2 487400
|
2 969560
|
482160
|
|
4
|
Постоянные расходы
|
1 397400
|
1 594560
|
197160
|
|
5
|
Прибыль от продаж
|
1 090000
|
1 375000
|
285000
|
|
6
|
Операционный рычаг
|
2,2820
|
2,1597
|
- 0,1223
|
Эффект операционного левериджа показывает степень
чувствительности прибыли к изменению объема продаж. При его высоком значении
даже незначительный спад или увеличение объема продаж приводит к существенному
изменению прибыли. Операционный рычаг = Маржинальный доход/ Прибыль от продаж
За прошлый год 2 487400/1 090000=2,2820
За отчётный год 2 969560/1 375000=2,1597
Величина операционного рычага уменьшилась на 0,1223. На данное изменение
повлиял рост постоянных расходов на 14,10% ((1 594560/1 397400)х 100 =
=114,10). Финансовый рычаг (леверидж) показывает, на сколько процентов
увеличится сумма собственного капитала за счет привлечения заемных средств в
оборот предприятия. Он служит для оценки эффективности использования заемного
капитала. Положительный эффект финансового рычага возникает в тех случаях,
когда рентабельность совокупного капитала выше средневзвешенной цены заемных
ресурсов. Возрастание финансового левериджа сопровождается повышением степени
финансового риска, связанного с возможным недостатком средств для оплаты
процентов по займам. Финансовый рычаг = Заемный капитал/Собственный капитал За
прошлый год= 1068165/ 1663856,50 = 0,6419 За отчетный год = 1 191 471,5/ 1 804
063 = 0,6604 Изменение 0,6604 - 0,6419= 0,0185 Финансовый рычаг увеличился, что
говорит об ухудшении структуры заемного и собственного капитала. На это
повлияло изменение величины заемного капитала в отчётном году Обобщающей
категорией является операционно-финансовый рычаг (леверидж), который в отличие
от предыдущих видов каким-либо простым количественным показателем не
выражается, а его влияние выявляется путем оценки взаимосвязи трех показателей:
выручка, расходы производственного и финансового характера и чистая прибыль.
Операционно-финансовый леверидж помогает определить оптимальную структуру и
расчет необходимых заемных средств с учетом платности последних.
Операционно-финансовый рычаг = Операционный рычаг х Финансовый рычаг За прошлый
год = 2,2820 х 0,6419 = 1,4648 За отчетный год = 2,1597 х 0,6604=1,4263
Изменение 1,4263- 1,4648= -0,0385 Операционно-финансовый рычаг уменьшился на
0,0385, так как уменьшились значения операционного и финансового рычагов.
Определим экономический эффект операционного и финансового рычага.
Таблица 23 Информация для расчета экономического эффекта операционного и
финансового рычага
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчётный год
|
Темп роста коэфф
|
Темп прироста, %
|
|
1
|
Выручка от продаж
|
5 200000
|
6 207000
|
1,1936
|
19,36
|
|
2
|
Валовая прибыль
|
2 551383
|
2 763931
|
1,0833
|
8,33
|
|
3
|
Чистая прибыль
|
221400
|
223726
|
1,0105
|
1,05
|
Эффект операционного рычага = Темп прироста Валовой прибыли / Темп
прироста выручки
,33/19,36 = 0,43 Темп прироста прибыли в 0,43 раза превышает темп
прироста выручки от продаж, т.е. каждый процент прироста объема продаж
обеспечивает рост валовой прибыли на 0,43%. Эффект финансового рычага = Темп
прироста чистой прибыли / Темп прироста выручки от продаж
,05/ 19,36= 0,054 Это значит, что каждый % прироста валовой прибыли
обеспечивает увеличение чистой прибыли на 0,054 %. Эффект
операционно-финансового рычага (левериджа) = Эффект операционного рычага х
Эффект финансового рычага
,4302 х0,0542 = 0,023 Рост объема продаж на 19,36% приводит к росту чистой
прибыли на 1,05% или в 0,023 раза. Эффект финансового рычага представляет собой
важную концепцию, которая при некоторых условиях позволяет оценить влияние
задолженности на рентабельность предприятия. Финансовый рычаг имеет место в
ситуациях, когда в структуре источников формирования капитала (инвестиционных
ресурсов), организации содержатся обязательства с фиксированной ставкой
процента. Определим эффективность использования производственных затрат и
использования заемных средств, если ссудный процент равен 17%. Для этого
рассчитаем рентабельность заемного капитала по следующей формуле. Коэффициент
эффективности затрат = (Чистая прибыль/ Заемный капитал) 100 За прошлый год =
221400/1 068165 х100 = 20,727% За отчетный год = 223726/1 191471,50 х100 = 18,777%
Определим эффективность использования: Прошлый год 20,727-17 = 3,727% Отчетный
год 18,777 -17 = 1,777 %
Таким образом, расчеты показали, что организация эффективно использует
заемные средства, так как рентабельность заемного капитала превышает ссудный
процент. Эффект динамики ,однако, снизился на 1,95 пунктов (1,777-3,727= 1,95).
Анализ эффективности использования оборотных активов
Исходные данные и результаты расчётов оформим в
таблицу 24
Таблица 24
|
Показатель
|
Предыдущий год
|
Изменение (+, -)
|
|
1. Выручка от продажи
товаров, продукции, выполнения работ, оказания услуг, тыс. руб.
|
5 200000
|
6 207000
|
+1 007000
|
|
2. Среднегодовая стоимость
оборотных активов, тыс. руб.
|
2 732021,50
|
2 995534,50
|
+263513
|
|
3. Коэффициент
оборачиваемости оборотных активов
|
1,903
|
2,072
|
0,169
|
|
4. Продолжительность 1
оборота оборотных активов, в днях
|
189,17
|
173,74
|
-15,43
|
|
5. Однодневный оборот от
продажи, тыс. руб.
|
14444,4444
|
17241,6666
|
2797,2222
|
|
6. Экономический эффект от
изменения оборачиваемости
|
х
|
х
|
168075,780
|
Определим коэффициент оборачиваемости активов (КОБ.А)
Выручка / Об.А;
За прошлый год 5 200000/2 732021,50 = 1,903
За отчётный год 6 207000/2 995534,50 = 2,072
Определим продолжительность 1 оборота оборотных
активов
кол. дней в периоде / (КОБ.А);
Прод.1об. 0 = 360 / 1,903 = 189,17
Прод.1об. 1 = 360 / 4 5907 = 173,74
Определим однодневный оборот от продажи продукции
оборот = Выручка / кол. дней в периоде
За прошлый год 5 200000 / 360 = 14444,4444
За отчётный год 6 207000 / 360 = 17241,6666
Рассчитаем экономический эффект от изменения
оборачиваемости
ЭФ = 1об. (отч.г) х ∆Прод.1 об.;
,6666 х (-15,43) = - 266038,92
Вывод. Анализ показывает что за отчетный год произошло привлечение
оборотных средств в производственно-хозяйственную деятельность на сумму 263513
тыс. рублей, среднегодовая величина которых составила в отчетном году 2
995534,50 тыс. рублей. Это является положительным фактором, которое в
последствии принесло наращивание производства и увеличение продаж готовой
продукции . Продолжительность оборота в отчетном году сократилась на 15,43 дня.
В результате сумма высвобожденных из оборота средств составила 266038,92 тыс.
рублей
Рассчитаем коэффициенты ликвидности, дадим оценку
платежеспособности организации.
Для того, чтобы сделать выводы о финансовой устойчивости,
платежеспособности и ликвидность предприятия и сформировать заключение о
финансовом положении предприятия необходимо рассчитать финансовые коэффициенты.
Объединим элементы актива и пассива баланса в группы: актива - по уровню
ликвидности, пассива - по срочности обязательств.
А4 - труднореализуемые (внеоборотные) активы + долгосрочная дебиторская
задолженность
А3 - медленнореализуемые активы (запасы, НДС по приобретенным ценностям)
А2 - быстрореализуемые активы (краткосрочная дебиторская задолженность)
А1 - абсолютно ликвидные средства (деньги, краткосрочные финансовые
вложения)
П4 - постоянные обязательства (собственный капитал)
П3 - долгосрочные кредиты и займы
П2 - краткосрочные кредиты и займы
П1 - кредиторская задолженность
Исходные данные группировки взяты из баланса предприятия. Результат
оформлен в таблице 25
Таблица 25 Группировка активов по степени ликвидности и пассивов по
срочности оплаты
|
№ п/п
|
Показатель
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Изменение (+;-)
|
Темп роста, %
|
|
А
|
А1
|
132 910
|
133 923
|
1013
|
0,76
|
|
|
А2
|
478506
|
473664
|
-4842
|
-1,01
|
|
|
А3
|
963 294
|
937 937
|
-25357
|
-2,63
|
|
|
А4
|
1 270019
|
1 600816
|
330797
|
26,04
|
|
|
Итого Активы
|
2 844729
|
3 146340
|
301611
|
10,60
|
|
П
|
П1
|
675353
|
672477
|
-2876
|
-0,43
|
|
|
П2
|
151410
|
160932
|
9522
|
6,29
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
|
|
П3
|
351791
|
370980
|
19189
|
5,45
|
|
|
П4
|
1 666175
|
1 941951
|
275776
|
16,55
|
|
|
Итого Пассивы
|
2 844 729
|
3 146 340
|
301 611
|
10,60
|
В результате анализа таблицы имеем следующие неравенства
За прошлый год
А1<П1
А2>П2
А3>П3
А4< П4
За отчётный год
А1<П1
А2>П2
А3>П3
А4< П4
Вывод: не смотря на то из четырех неравенств выполняется три (первое не
выполняется), тем не менее структурные сдвиги указывают на ухудшение качества
структуры баланса, поскольку темп роста наиболее ликвидных активов снизился, а
менее ликвидных вырос на 26,04%. Это может говорить о том, что предприятие
снизило темпы основного производства и основные силы направлены на
перепрофилирование, либо расширение производства. С положительной стороны
предприятие характеризует увеличение собственного капитала на 16,55%.
Для оценки степени платёжеспособности предприятия используется
коэффициентный анализ.
Таблица 26 Относительные показатели, характеризующие ликвидность
организации
|
№ п/п
|
Показатель
|
Формула расчета
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Изменение (+;-)
|
Норматив
|
|
1
|
Коэффици- ент абсолют ной
ликвид ности
|
А1/(П1+П2)
|
0,1608
|
0,1607
|
-0,0001
|
от 0,2-0,5
|
|
2
|
Коэффици-ент критичес кой
ликвид ности
|
(А1+А2)/ (П1+П2)
|
0,7395
|
0,7290
|
-0,0105
|
от 0,7-1
|
|
3
|
Коэффици-ент теку щей лик
видности
|
(А1+А2+А3)/ (П1+П2)
|
1,9046
|
1,8545
|
-0,0501
|
1 и более
|
Вывод. Коэффициентный анализ ликвидности показал.
)Коэффициент абсолютной ликвидности не выполняется и имеет динамику
снижения. Это значит недостаточную мгновенную платежеспособность, т.к. по
первому требованию кредитора предприятие в состоянии погасить только 16% своих
срочных обязательств при норме минимум 20%. Для соблюдения норматива
предприятию необходимо обеспечить рост денежных средств.
2)Коэффициент критической ликвидности выполняется, но имеет динамику
снижения, хотя в краткосрочной перспективе предприятие будет платежеспособно.
При этих условиях оно в состоянии погасить около 73% своих срочных долгов при
нормативе минимум 70%.
)Коэффициент текущей ликвидности выполняется, значит в перспективе у
предприятия есть шанс восстановить платежеспособность. При этом необходимо усилить
контроль за движением денежных потоков на предприятии.
Проведём анализ соотношения дебиторской и кредиторской задолженности.
Такой показатель как соотношение дебиторской и кредиторской задолженности
показывает, сколько дебиторской задолженности приходится на каждый рубль
кредиторской задолженности.
Если дебиторская задолженность больше кредиторской,
это является возможным фактором обеспечения высокого уровня коэффициента общей
ликвидности.
Таблица 27 Состав, структура и динамика кредиторской и дебиторской
задолженности
|
№ п/п
|
Показатели
|
Прошлый год
|
Отчетный год
|
Абсолютное изменение
|
Относительное изменение
|
|
|
|
|
|
|
|
1
|
Выручка от продаж (V),
тыс.руб.
|
5 200 000
|
6 207 000
|
1 007 000
|
19,36
|
|
2
|
Кредиторская задолженность
(КЗ) - всего
|
675195
|
672291
|
-2904
|
-0,43
|
|
2.1
|
долгосрочная
|
374606
|
373628
|
-978
|
-0,26
|
|
2.2
|
краткосрочная
|
300589
|
298663
|
-1926
|
-0,64
|
|
3
|
Дебиторская задол женность
(ДЗ) - всего
|
478506
|
473664
|
-4842
|
-1,01
|
|
3.1
|
долгосрочная
|
189210
|
191638
|
2428
|
1,28
|
|
3.2
|
краткосрочная
|
289296
|
282026
|
-7270
|
-2,51
|
|
4
|
Коэффи циент
оборачиваемости КЗ (КобКЗ)
|
7,7
|
9,23
|
1,53
|
х
|
|
5
|
Коэффициент оборачиваемости
ДЗ (КобДЗ)
|
10,87
|
13,10
|
2,23
|
х
|
|
6
|
Период оборота КЗ (ПобКЗ)
|
46,75
|
39
|
-7,09
|
х
|
|
7
|
Период оборота ДЗ (ПобДЗ)
|
33,11
|
27,56
|
-5,55
|
х
|
|
8
|
Соотноше ние деби торской и
кредитор ской задол женности
|
0,7086
|
0,7045
|
-0,0041
|
х
|
Определим коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
КОБКЗ=V/КЗ
КОБКЗ0=5 200000/675195=7,7
КОБКЗ1=6 207000/672291=9,23
Определим коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
КОБДЗ=V/ДЗ
КОБДЗ0=5 200000/478506=10,87
КОБДЗ1=6 207000/473664=13,10
Рассчитаем период оборота кредиторской задолженности
ПОБКЗ=360/ КОБКЗ
ПОБКЗ0=360/7,7=46,75
ПОБКЗ1=360/9,23=39
Рассчитаем период оборота дебиторской задолженности
ПОБДЗ=360/ КОБДЗ
ПОБДЗ0=360/10,87=33,11
ПОБДЗ1=360/13,10=27,56
Рассчитаем соотношение дебиторской и кредиторской задолженности
ДЗ/КЗ
За прошлый год 478506/675195=0,7086
За отчётный год 473664/672291=0,7045
Вывод: анализ показал, что по сравнению с прошлым годом дебиторская
задолженность уменьшилась на 4842 тыс. руб. Это связано с уменьшением на 7240
тыс. руб. краткосрочной задолженности, в то время как долгосрочная
задолженность возросла на 2428 тыс. руб. Возрастание долгосрочной дебиторской
задолженности приводит к уменьшению ликвидности активов и не является хорошим
показателем, т.к. возможны не возвраты сумм. Ускорение оборачиваемости
дебиторской задолженности на 5,55 дня, как показали расчёты, вызвано в большей
степени ускорением притока средств на предприятие за счет продаж.
Кредиторская задолженность уменьшилась на 2904 тыс. руб., что говорить об
отвлечении предприятием средств из других сфер на погашение своих долгов.
Анализ оборачиваемости кредиторской задолженности показал, что по сравнению с
прошлым годом предприятие ускорило расчеты по своим обязательствам на 7 дней.
Соотношение кредиторской задолженности и дебиторской задолженности в
прошлом и отчетном году высокое. Хотя коэффициент покрытия кредиторской
задолженности в динамике и снизился на 0,0041. Данный коэффициент
свидетельствует, что в 2012г. каждому рублю кредиторской задолженности
соответствовало 70,86 копеек дебиторской задолженности. В отчетном году этот
показатель немного уменьшился - на каждый рубль дебиторской задолженности
приходится 70,45 копеек дебиторской задолженности.
Считается, что дебиторская задолженность должна немного превышать
кредиторскую задолженность, т.е. коэффициент соотношения дебиторской и
кредиторской задолженности должен немного превышать 1. В нашем случае наоборот,
наблюдается превышение кредиторской задолженности над дебиторской, что
свидетельствует о финансовых затруднениях, о нарушении расчётной дисциплины, о
привлечении в свой оборот средств кредиторов.
На основании проанализированных абсолютных и
относительных показателей дадим комплексную оценку финансового положения
организации.
) Собственные средства в обороте уменьшились, на конец
2013 г. их величина составила 712115 тыс. рублей, это на 35832 тыс. рублей
меньше, чем в прошлом году. Но при этом коэффициент обеспеченности собственными
оборотными средствами больше норматива(0,59>0,1), что свидетельствует о
финансовой независимости организации. 2) Эффект операционно-финансового рычага
равен 0,023, это значит, что у организации не наблюдается недостатка
собственных средств на оплату своих производственных и финансовых расходов.
Анализ также показал, что организация эффективно использует заемные средства,
так как рентабельность заемного капитала превышает ссудный процент. 3)Анализ
эффективности использования оборотного капитала свидетельствует об увеличении
коэффициента оборачиваемости с 1,903 до 2,072, что является показателем
эффективности использования оборотных активов и оказывает благоприятное влияние
на финансовое положение организации. 4) Анализ ликвидности предприятия
позволяет сделать вывод о том, что за анализируемый период предприятие не
является ликвидным - не выполняется первое условие, однако недостаток средств
компенсируется их наличием во второй и третьей группах, но компенсация при этом
имеет место лишь по стоимостной величине, поскольку в реальной платежной
ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные. Об этом
также свидетельствуют рассчитанные нами показатели ликвидности. 5) При анализе
платежеспособности и устойчивости предприятия, было выявлено, что предприятие
имеет устойчивое финансовое состояние.
) Произведенные расчеты соотношения дебиторской и
кредиторской задолженности за отчетный и предыдущий период показывают, что
кредиторская задолженность превышает дебиторскую. Это означает, что предприятие
нерационально использует свои средства, т.е. привлекает в оборот больше
средств, чем извлекает из него. Таким образом, предприятию необходимо
предпринять ряд мер, направленных на улучшение текущих показателей его
финансовой деятельности. Если есть необходимость можно снизить заемный капитал,
но при этом учитывать, чтобы это снижение не привело к снижению масштабов
хозяйственной деятельности предприятия за счет снижения объема его финансовых
ресурсов. При этом в структуре заемного капитала предприятию необходимо
переходить к привлечению долгосрочного заемного капитала, выбрав наиболее
оптимальное сочетание пропорции краткосрочного и долгосрочного капитала,
обеспечивающего приемлемый уровень финансовой устойчивости и ликвидности.
. Комплексная оценка производственно-хозяйственной
деятельности организации
Дадим сравнительную рейтинговую оценку
результативности деятельности конкурирующих с ООО "Рубин" обществ с
ограниченной ответственностью "Алмаз" и "Агат". Исходные
данные для анализа представлены в таблице 28
Таблица 28 Подготовка стандартизированных показателей для комплексной
оценки результатов деятельности ООО
|
№ п/п
|
Стандартизированный
комплексный показатель
|
ООО
|
Наибольшее значение
показателя (эталон)
|
|
|
Рубин
|
Алмаз
|
Агат
|
|
|
1
|
Рентабельность продаж
|
0,036
|
0,089
|
0,086
|
0,089
|
|
2
|
Рентабельность активов
|
0,074
|
0,092
|
0,096
|
0,096
|
|
3
|
Рентабельность собственного
капитала
|
0,124
|
0,135
|
0,130
|
0,135
|
|
4
|
Рентабельность доходов
|
0,035
|
0,028
|
0,032
|
0,035
|
|
5
|
Рентабельность расходов
|
0,037
|
0,045
|
0,047
|
0,047
|
|
6
|
Коэффициент финансовой
независимости
|
0,602
|
0,572
|
0,578
|
0,602
|
Таблица 29 Подготовка стандартизованных показателей для комплексной
оценки результатов хозяйственной деятельности ООО
|
№ п/п
|
Стандартизованный
комплексный показатель
|
ООО
|
Коэффициент значимости
показателя
|
|
|
"Рубин"
|
"Алмаз"
|
"Агат"
|
|
|
1
|
Рентабельность продаж
|
0,404
|
1
|
0,966
|
1,8
|
|
2
|
Рентабельность активов
|
0,707
|
0,958
|
1
|
1,4
|
|
3
|
Рентабельность собственного
капитала
|
0,918
|
1
|
0,963
|
|
4
|
Рентабельность доходов
|
1
|
0,8
|
0,914
|
1,6
|
|
5
|
Рентабельность расходов
|
0,787
|
0,957
|
1
|
1,5
|
|
6
|
Коэффициент финансовой
независимости
|
1
|
0,95
|
0,96
|
1,7
|
|
7
|
Итого
|
4,816
|
5,665
|
5,803
|
х
|
|
8
|
Рейтинговая оценка с учетом
степени значимости показателя
|
2,63
|
3,03
|
3,05
|
х
|
|
9
|
Ранжирование мест ООО
|
III
|
II
|
I
|
х
|
Алгоритм сравнительной рейтинговой оценки финансового состояния
организации представлен последовательностью следующих действий.
. Исходные данные представляются в виде матрицы (ау), то есть
таблицы, где по строкам записаны показатели, а по столбцам - организации.
. По каждому показателю находится максимальное значение, которое заносится
в столбец условной эталонной организации.
. Исходные показатели матрицы ау стандартизируются в отношении
соответствующего показателя эталонной организации по формуле:
ху=ау/maxjaу ,
где ху - стандартизированные показатели j-й организации
. Для каждой анализируемой организации значение ее
рейтинговой оценки определяется по формуле:
nj = 
где x1j , x2j … xnj - стандартизированные показатели j-й анализируемой организации; k -
коэффициенты весомости (значимости) показателей
. Организации упорядочиваются (ранжируются) в порядке убывания
рейтинговой оценки.
На основе рейтинговой оценки деятельности конкурирующих предприятий, с
учетом степени значимости показателя эффективности деятельности предприятия,
следует, что наибольшую рейтинговую оценку получило ООО "Агат" -
первое место, второе место занимает ООО "Алмаз" и третье место - ООО
"Рубин". То есть из сравниваемых предприятий наиболее результативной
и эффективной является деятельность ООО "Агат", а наименее результативной
- деятельность ООО "Рубин".
Заключение
На основе результатов анализа бухгалтерской отчетности ООО
"Рубин" и рейтинговой оценки можно сделать вывод, что ООО
"Рубин" занимает последнее место среди конкурирующих предприятий. В
целом результаты деятельности предприятия можно охарактеризовать как
положительные. Выручка от продаж возросла по сравнению с предыдущим годом на 1
007000 тыс. рублей или на 19,36%., наблюдается прирост прибыли от продаж на
285000 тыс. рублей, что составляет 26,15%.
Анализ использования ресурсов показал в основном экстенсивный характер
использования ресурсов. При этом для выхода на интенсивный путь развития
необходимо обратить внимание на материальные ресурсы, по которым влияние
интенсивного фактора (материалоотдачи) имеет отрицательное значение и основные
фонды - влияние фондоотдачи отрицательно сказалось на выручку в отчётном году.
Для гармоничного развития производства на предприятии следует улучшать
использование факторов интенсивного характера, таких как фондоотдача, материалоотдача.
Результаты факторного анализа наличия и использования ресурсного
потенциала у предприятия показали, что возможность в перспективе увеличить
объем продаж без привлечения финансовых ресурсов, а лишь за счет внутренних
возможностей, составляет 145980,60 тыс.рублей - это комплектный ресурс
предприятия.
Точка безубыточности на предприятии ООО "Рубин" в отчетном году
составила 3 670718,23 тыс. рублей. Это обеспечило рост запаса финансовой
прочности до 2 536281,77 тыс.рублей. Запас финансовой прочности следует
поддерживать на нормативном уровне (40-50%) на случай хозяйственных затруднений
и ухудшения конъюнктуры рынка. На данном предприятии уровень запаса
соответствует 40,86 %.Чтобы увеличить этот показатель следует мобилизовать
возможности по наращиванию объема продаж. Но чтобы существенно увеличить запас
финансовой прочности необходимо искать резервы в снижении затрат.
Анализируемое предприятие является материалоемким, т.к. доля материальных
затрат составляет 67,29%. Следовательно, основные резервы снижения
себестоимости продукции следует искать в первую очередь в направлении
рационального использования материальных ресурсов.
Преобладающим источником доходов ООО "Рубин" остается выручка
от продаж, удельный вес которой составляет 98,92 %. Таким образом, удельный вес
доходов более высокого "качества", т.е. доходов полученных в рамках
осуществления основных видов деятельности очень высок, а доля остальных видов
доходов в их общей сумме незначительна.
Но темп роста выручки 19,36%, что чуть больше уровня инфляции, значит
реального расширения рынка сбыта у предприятия нет, а рост достигнут
инфляционной наценкой. Вероятно, это и толкает предприятие на
перепрофилирование производства, чтобы повысить конкурентоспособность и
расширить рынок сбыта.
Что касается расходов - они выросли и связано это с увеличением
себестоимости выпускаемой продукции, а также ростом выплат по процентам,
возможно, в связи с этим произошла экономия на коммерческих и управленческих
расходах. Так коммерческие расходы снизились на 29466 тыс.рублей, а
управленческие на 142986 тыс.рублей. Себестоимость выпускаемой продукции в
отчетном году выросла на 29,99% (или на 794452 тыс.рублей), что связано в
основном с удорожанием используемых материалов. Возможно, именно эти причины
вынуждают предприятие расширить производство более выгодной продукции, либо
заняться выпуском новой.
Также обращает внимание увеличение прочих расходов на 17,2%, а это
негативно отражается на качестве расходов, т.к. может означать уплаченные
штрафы, пени, суммы просроченных задолженностей и т.п. Следовательно,
предприятию необходимо усилить контроль за своими расходами и не допускать их
необоснованного роста и наращивать свои доходы.
Прибыль от продаж по сравнению с прошлым годом увеличилась на 26,15 % и
как показал анализ этот рост был обеспечен главным образом за счет увеличения
количества реализованной продукции, способствующий увеличению прибыли от
продаж. Отрицательное воздействие на прибыль оказало уменьшение цен на изделия
В и С. Следовательно, основным резервом увеличения прибыли от продаж является
повышение цен, хотя бы до уровня прежнего года с учётом индекса инфляции
Коэффициент эксплуатационных затрат и рентабельность в отчетном году
остались такими же как и в прошлом году.Это означает, что оперативная
деятельность предприятия не стала лучше в отчётном году, но и не сошла с
прежних позиций.
Рентабельность активов снизилась в отчетном году по
сравнению с прошлым годом на - 0,6352. Из анализа видно, что основное влияние
на снижение рентабельности активов оказало снижение рентабельности продаж.
Для повышения рентабельности активов организации необходимо увеличить
величину чистой прибыли на 1 руб. выручки от продаж и пересмотреть стоимость
своих активов.
Рентабельность собственного капитала снизилась на
-0,905%. в первую очередь произошло за счет изменения рентабельности продаж
(-2,0418). Влияние этого фактора сильное, поэтому положительное влияние
коэффициентов оборачиваемости капитала (0,7896) и финансового рычага (0,3474)
не изменили его отрицательного воздействия. Увеличение рентабельности продаж -
это основной источник повышения рентабельности собственного капитала.
Коэффициент обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами
и в прошлом и отчетном году составил 0,59 и 0,445, следовательно, структура
баланса может быть признана удовлетворительной, а предприятие платежеспособным
. Сумма собственного оборотного капитала снизилась на 35832 тыс. рублей. Одной
из причин этого является увеличение внеоборотных активов, т.е. предприятие
изымает собственные средства для строительства и в результате снижает
показатель. Это позволяет сделать вывод о необходимости привлечения в оборот
долгосрочных источников финансирования, но предварительно следует оценить
эффект финансового рычага, т.е. целесообразности привлечения в оборот
долгосрочных заемных средств.
Деловая активность предприятия по сравнению с прошлым годом улучшилась. О
чем свидетельствует темп прироста прибыли, который в 0,43 раза превышает темп
прироста выручки от продаж, т.е. каждый процент прироста объема продаж обеспечивает
рост валовой прибыли на 0,43%. Каждый % прироста валовой прибыли обеспечивает
увеличение чистой прибыли на 0,054 %.
За отчетный год произошло привлечение оборотных средств в
производственно-хозяйственную деятельность на сумму 263513 тыс. рублей,
среднегодовая величина которых составила в отчетном году 2 995534,50 тыс.
рублей. Это является положительным фактором, которое в последствии принесло
наращивание производства и увеличение продаж готовой продукции .
Продолжительность оборота в отчетном году сократилась на 15,43 дня. В
результате сумма высвобожденных из оборота средств составила 266038,92 тыс.
рублей .
Структурные сдвиги в балансе показывают на ухудшение качества структуры
баланса, поскольку темп роста наиболее ликвидных активов снизился, а менее
ликвидных вырос на 26,04%. Это может говорить о том, что предприятие снизило
темпы основного производства и основные силы направлены на перепрофилирование,
либо расширение производства. С положительной стороны предприятие характеризует
увеличение собственного капитала на 16,55%.
Коэффициентный анализ ликвидности показал,коэффициент абсолютной
ликвидности не выполняется и имеет динамику снижения. Это значит , что по
первому требованию кредитора предприятие в состоянии погасить только 16% своих
срочных обязательств при норме минимум 20%. Для соблюдения норматива
предприятию необходимо обеспечить рост денежных средств.Коэффициент критической
ликвидности выполняется, но имеет динамику снижения, хотя в краткосрочной
перспективе предприятие будет платежеспособно. При этих условиях оно в
состоянии погасить около 73% своих срочных долгов при нормативе минимум 70%.
Коэффициент текущей ликвидности выполняется, значит в перспективе у предприятия
есть шанс восстановить платежеспособность. При этом необходимо усилить контроль
за движением денежных потоков на предприятии.
По сравнению с прошлым годом дебиторская задолженность уменьшилась на
4842 тыс. руб. Это связано с уменьшением на 7240 тыс. руб. краткосрочной
задолженности, в то время как долгосрочная задолженность возросла на 2428 тыс.
руб. Возрастание долгосрочной дебиторской задолженности приводит к уменьшению
ликвидности активов и не является хорошим показателем, т.к. возможны не
возвраты сумм. Ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности на 5,55 дня,
как показали расчёты, вызвано в большей степени ускорением притока средств на
предприятие за счет продаж.Кредиторская задолженность уменьшилась на 2904 тыс.
руб., что говорить об отвлечении предприятием средств из других сфер на
погашение своих долгов. Анализ оборачиваемости кредиторской задолженности
показал, что по сравнению с прошлым годом предприятие ускорило расчеты по своим
обязательствам на 7 дней.
Соотношение кредиторской задолженности и дебиторской задолженности в
прошлом и отчетном году высокое. Хотя коэффициент покрытия кредиторской
задолженности в динамике и снизился на 0,0041. Данный коэффициент
свидетельствует, что в 2012г. каждому рублю кредиторской задолженности
соответствовало 70,86 копеек дебиторской задолженности. В отчетном году этот
показатель немного уменьшился - на каждый рубль дебиторской задолженности
приходится 70,45 копеек дебиторской задолженности. Наблюдается превышение
кредиторской задолженности над дебиторской, что свидетельствует о финансовых
затруднениях, о нарушении расчётной дисциплины, о привлечении в свой оборот
средств кредиторов.
На основе рейтинговой оценки деятельности конкурирующих предприятий, с
учетом степени значимости показателя эффективности деятельности предприятия ООО
"Рубин" занял последнее третье место. То есть из сравниваемых
предприятий наименее результативной является деятельность ООО
"Рубин".
Список используемой литературы
1.Анализ хозяйственной деятельности,
под ред. В.И.Бариленко. - М: ЭКСМО,2010
. Комплексный экономический анализ
хозяйственной деятельности: учебное пособие, под ред. М.А. Вахрушиной. - М:
Вузовский учебник, 2008
. Анализ финансовой отчётности,
учебное пособие для магистров
О.В. Ефимова, М.В.Мельник - М:Омега -
Л, 2013
. Методика комплексного анализа
хозяйственной деятельности, Г.В. Савицкая - М: Инфра - М, 2006
. Комплексный экономический анализ
хозяйственной деятельности. И.Н. Чуев, Л.Н. Чуева - М: Учебник для вузов,2006