все большую роль в денежном обороте многих стран начинают играть так называемые квазиденьги: чеки, векселя, кредитные карточки, банковские счета и др.
В этой связи в структуре денежной массы стали выделять так называемые денежные агрегаты. С дальнейшим усилением интернационализации хозяйственной жизни, развитием компьютеризации, национальные деньги все более вытесняются из денежного оборота коллективными валютами (например, евро). В денежном обороте все большая роль отводится электронным деньгам. Электронные деньги и их распространение в мире имеют большие преимущества. Во-первых, это ведет к огромной экономии ресурсов (исключается печатание денег, их защита, транспортировка и т.д.). Во-вторых, введение электронных денег способствует декриминализации денежных отношений (электронные деньги всегда выступают как именные деньги). В-третьих, распространение электронных денег позволит осуществить тотальный контроль за всеми денежными операциями, отслеживая и предотвращая уклонение от налогов, факты взяточничества и т.д.
Всем вышесказанным можно охарактеризовать актуальность выбранной темы. Другими словами, актуальность данной темы заключается в том, что деньги играют исключительно важную роль в рыночной экономике. Рынок невозможен без денег и денежного обращения. По классическому определению деньги являются универсальным товаром, с помощью которого происходит обмен. Но появление новых видов денег меняет сущность и сами функции денег. Из осязаемого товара, который служит средством платежа, обмена, меры стоимости и накопления богатства, деньги постепенно переходят в сферу виртуального обращения.
Поэтому целью данной работы является решение проблемы в рассмотрении функционирования современных денег и особенностей их проявления в экономике. Данная цель определила поставленные задачи:
)изучить сущность, виды и функции денег;
)рассмотреть такие понятия как спрос на деньги и предложение денег;
)понять какую роль деньги выполняют в современной рыночной экономике.
1. ОСНОВНЫЕ ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ СОВРЕМЕННЫХ ДЕНЕГ
1.1 Понятие, виды и функции денег
Еще перед первобытными племенами, приступившими к товарному обмену, встала довольно непростая задача. Требовалось определить: в каких меновых соотношениях одно племя, занятое, скажем, животноводством, сможет правильно обменять образовавшиеся у него излишки мяса на зерно, выращенное землевладельцами. Найти удовлетворительный ответ тогда было невозможно. Первоначально не было какого - либо общепринятого эквивалента (равного по стоимости блага), с помощью которого можно измерять стоимость всех других товаров. Поэтому простой обмен одной полезной вещи на другую был случайным и одноразовым.
Позже товары стали изготавливаться в большом разнообразии. Владелец какого - то товара мог выменять его на несколько иных полезных продуктов, каждый из которых служил ему средством обмена. Однако и в этом случае одно благо пытались непосредственно обменять на иную вещь, что не всегда устраивало продавцов и покупателей. Если, предположим, владелец ткани хотел купить мех, а торговец мехом нуждался в мясе, то обмен становился или невозможным, или слишком затруднительным. Подобные заторы в обмене возникают подчас и до сих пор при бартерной торговле (прямом обмене одной вещи на другую).
Когда же производство и обмен товаров стали постоянными, то в каждой стране и в крупных экономических регионах появились на местных рынках наиболее ходовые продукты, на которые можно было обменять другие полезности. Например, у греков и арабов это был скот, у славян меха. /6, с.157/.
Однако международная торговля не могла принимать в расчет подобные местные эквиваленты. В результате выделился один - признанный всеми народами - всеобщий эквивалент: деньги. Таким образом, деньги - это особый товар, который является единственным всеобщим эквивалентом. /12, с.238/.
Однако сегодня это общеизвестное понятие сущности денег в определенной мере ограничено и вступает в противоречие с современными формами денег. Поэтому существует очень большое количество определений сущности денег. Например:
)деньги - это абсолютно ликвидное средство обмена (ликвидность - способность обмениваться быстро и без потерь к номиналу). /17, с.94/;
)деньги - особый товар, который принимается всеми в обмен не любые другие товары и услуги, позволяет единообразно соизмерить все товары для нужд обмена и учета, а также, дает возможность сохранить и накопить часть текущих доходов в форме сбережений. /22, с.650/;
)деньги - средство обращения, которое в данной экономической среде принимается продавцами в оплату их товаров и услуг, а также кредиторами в погашении долгов. /11, с.284/;
)деньги - одно из важнейших понятий любого рыночного хозяйства: любые общепринятые средства платежа, которые могут обмениваться на товары и услуги и использоваться для оплаты долгов. /14, с.266/;
)деньги - это то, что они делают. Все, что выполняет функции денег, есть деньги. /19, с.87/ и др.
При определении сути денег ученые, как правило, стремятся исходить из их функций. Данный подход к определению сущности денег можно наблюдать в работах многих известных ученых, таких как Долан Э.Д., Макконнелл К.Л., Брю С.Л. и др. Экономист, специалист по теории денег Л.Харрис к деньгам относит то, что функционирует в качестве средства обращения, счетной единицы и средства сохранения стоимости.
Исходя из того, что сущность денег определяется их функциями, становится понятно, что в зависимости от определения функций денег мы будем иметь соответствующее представление о них. В то же время, как отмечают ученые и экономисты, проблема функций денег является одной из наиболее дискуссионных. Расхождение во взглядах на этот вопрос касается не только трактовки отдельных функций, но и их количества.
Как известно, К. Маркс выделял пять денежных функций, а именно: мера стоимости, средство обращения, накопления, платежа и функцию мировых денег. Английский экономист Т. Крамп выделял четыре денежные функции: функцию средства платежа, меры стоимости, средства обращения и средства накопления богатства. Ученые и экономисты Р.Л. Миллер и Д.Д. Ван - Хауз вместо понятия «накопления богатства» используют понятие «сохранение стоимости». По мнению лауреата Нобелевской премии А. Хайека, есть только одна функция денег - функция обмена. /15, с.29/.
В то же время российский ученый, профессор А. Косой в своей статье «Современные деньги» анализирует семь функций денег: функцию меры стоимости, масштаба цен, средства обращения, платежа, накопления, средства сохранения стоимости, а также функцию мировых денег. /20, с.27/
По мнению профессора Л. Красавиной, проблема анализа функций денег является сегодня актуальной и достаточно сложной. Научные исследования по проблеме анализа функций проводятся многими учеными, но, как правило, они осуществляются в рамках известных сегодня функций денег. Некоторые ученые уменьшают количество функций, объединяя и комбинируя пять классических функций, или, наоборот, стараются их модифицировать по мере развития товарно - денежных отношений в большее количество. /15, с.30/.
Мне бы хотелось более подробно рассмотреть пять классических функций денег:
)Функция меры стоимости. Благодаря функции денег как меры стоимости в процессе обмена устанавливаются стоимостные пропорции между всеми товарами, и особенно важно, между товарами, связанными между собой узами производства. Пропорции обычно формируются в течении длительного времени согласования стоимостей разных товаров с их ценами и с учетом соотношения между спрос на товары и их предложением. Относительную устойчивость ценовых пропорций можно считать базой для того, чтобы функция меры стоимости могла выполняться наиболее эффективно. Нарушение стоимостных пропорций имеет порой далеко идущие последствия для платежного оборота и экономики в целом.
Функцию денег как меру стоимости государство должно регулировать рыночными методами, например, путем повышения покупательной способности денежной единицы в целях содействия росту производства. В нормализации или нарушении функции меры стоимости содержится ключ к пониманию одной из причин двойственного характера экономической категории денег, которая способна в зависимости от конкретных условий содействовать развитию или, наоборот, спаду экономики. /2, с.69/.
)Функция средства платежа. В функции средства платежа деньги используются идеально и реально для погашения разного рода обязательств и опосредуют движение товаров, капитала и кредита. Поскольку функция денег как средства платежа в конечном итоге основана на отсрочке платежа, для нормального использования этой функции, как и для других функций денег, необходима стабильность их покупательной способности. Эта функция предполагает одновременное использование денег как средства обращения и как меры стоимости. /11, с.7/.
)Функция средства обращения. В функции средства обращения денежные средства выступают в качестве посредника в обращении, которое совершается по формуле:
Т (товар) - Д (деньги) - Т (товар).
В данном случае деньги не задерживаются надолго в руках покупателей и продавцов и переходят из рук в руки, выполняя рассматриваемую функцию мимолетно. Это обстоятельство привело в конечном счете к замене полноценных денег неполноценными. /6, с.159/.
)Функция средства накопления и сбережения. Люди хранят свое богатство в форме различных активов и деньги являются одним из таких активов. Деньги позволяют сохранить ценность богатства, служат его накоплению, хотя их ценность может меняться со временем. /17, с.469/
) Функция мировых денег. Цели функции мировых денег состоят в обеспечении международных расчетов и межстранового движения капиталов. В этой сфере рубль ограниченно выполняет функции меры стоимости, средств обращения и платежа, а также средства накопления. В настоящее время роль ведущей валюты во внешнеэкономических связях играет доллар США.
Цели функционирования мировых денег необходимо связаны с методами валютного регулирования, а мера функции мировых денег обусловлена параметрами платежного баланса страны и курса ее валюты. /2, с.80/.
Современное развитие экономики, ее информационный характер и новые подходы к сути денег через призму финансовой науки, где деньги рассматриваются как основной предмет исследования, закладывают основу для появления и обоснования новых функций денег.
Деньги должны иметь как минимум пять свойств. Эти свойства таковы:
)Портативность. Деньги должны быть удобными для ношения при себе и для передачи от одного лица к другому, чтобы можно было делать покупки в разных местах. Если деньги не будут портативными, они не станут широко использоваться.
)Долговечность. Деньги, не имеющие свойства физической долговечности, будут терять свою стоимость.
)Делимость. Мы должны иметь возможность без труда делить денежную сумму на части, чтобы выплачивать меньшие суммы.
) Стандартизированность. Для того, чтобы деньги могли использоваться они должны быть стандартными: любая денежная единица должна соответствовать по качеству другой единице того же достоинства; они должны быть неотличимы друг от друга.
)Узнаваемость. Деньги должны быть легко узнаваемы. Если люди не могут с легкостью распознать деньги, то они не могут отличить их от менее ценных активов (подделок).
В современных государствах деньги, как правило, состоят из монет, бумажных денег и чековых депозитов (текущих счетов), по которым владельцы могут выписывать чеки. Все эти виды денег обладают всеми пятью свойствами. /11, с.10/.
Что касается видов денег, то в своей эволюции деньги выступают в виде металлических, бумажных и кредитных денег. Чтобы подробнее рассмотреть эти виды, обратимся к рисунку 1. /13, с.6/.
Рисунок 1 - Виды денег
Металлические деньги делятся на полноценные и неполноценные.
Полноценные - это деньги, номинальная стоимость которых соответствует стоимости содержащегося в них благородного металла. Они выполняют все функции денег и являются всеобщим эквивалентом.
Неполноценные деньги вначале чеканились как разменная монета полноценных денег. Их номинальная стоимость превышала стоимость содержащегося в них металла.
Бумажные деньги - возникли в результате металлического обращения как заменители серебряных или золотых монет. Бумажные деньги - «представители» полноценных металлических денег - не имеют самостоятельной стоимости, но наделяются принудительным курсом, устанавливаемым государством.
Вексель - письменное обязательство должника или приказ кредитора должнику об уплате обозначенной на нем суммы через определенный срок кредитору - третьему лицу.
Банкнота - долговое обязательство банка - выпускается Центральным Банком путем переучета векселей при кредитовании банков и государства.
Чек - письменный приказ владельца счета банку о выплате определенной суммы денег чекодержателю или о перечислении ее на другой счет.
Пластиковая карта - обобщающий термин; обозначает все виды карточек, различающихся по назначению, набору оказываемых с их помощью услуг, по своим техническим возможностям. /8, с.16/.
1.2 Спрос и предложение денег
Также мне бы хотелось рассмотреть спрос и предложение денег. Для начала я подробнее остановлюсь на спросе.
Спрос на деньги определяется величиной денежных средств, которые хозяйственные агенты хотят использовать как платежные средства. Спрос на деньги не тождествен спросу на денежный доход. Он показывает, какую часть своего дохода экономические субъекты предпочитают хранить в наиболее ликвидной форме - наличных денег. Спрос на деньги представляет собой спрос на запас денег, измеренный в определенный момент. Спрос на деньги формируется во всех секторах экономики. /10, с.516/.
Спрос на деньги формируется под воздействием:
)спроса на деньги как средство обращения (иначе, деловой, операционный, трансакционный спрос на деньги, или спрос на деньги для совершения сделок);
)спроса на деньги как средство сохранения стоимости (иначе, спрос на деньги как на актив в сравнении с другими активами, спрос на запасную стоимость, или спекулятивный спрос).
Спрос на деньги как средство обращения определяется уровнем денежного или номинального ВНП. Чем выше доход в обществе, тем больше потребуется денег для совершения экономических сделок в рамках национальной экономики. Можно сказать, что операционный спрос на деньги не зависит от ставки процента.
Спрос на деньги как средство сохранения стоимости зависит от величины номинальной ставки процента, поскольку при владении деньгами в форме наличности и чековых вкладов, не приносящих владельцу процентов, возникают определенные альтернативные издержки. /22, с.52/.
В общем случае спрос на деньги может увеличиться в результате позитивных изменений в экономике: роста номинального национального дохода, изменений в производительных силах, ожиданиях, банковском законодательстве и др. /10, с.524/.
Что касается предложения денег, то предложение денег в экономике исходит от Центрального Банка, который является монополистом эмиссии денег и регулирует величину денежной массы. Денежная масса - это совокупность наличных и безналичных покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг в экономике, которыми располагают частные лица, институциональные собственники (предприятия, объединения, организации) и государство.
В структуре денежной массы выделяется активная часть, к которой относятся денежные средства, реально обслуживающие хозяйственный оборот, и пассивная часть, включающая денежные накопления, остатки на счетах которые потенциально могут служить расчетными средствами. Таким образом, структура денежной массы достаточно сложна и не совпадает со стереотипом, который сложился в сознании рядового потребителя, считающего деньгами, прежде всего, наличные средства - бумажные деньги и мелкую разменную монету. /17, с.476/.
С предложение денег связано такое понятие как денежный агрегат. С помощью денежных агрегатов измеряется величина предложения денег. Денежные агрегаты - части современных денежных средств, которые применяются для обращения и объединяют разные долговые обязательства в зависимости от степени и характера их ликвидности. Эти части последовательно включают все менее ликвидные составные части, которое могут служить средством сохранения ценности.
В разных странах вся денежная масса длится на различные виды агрегатов, что во многом зависит от уровня развития долговых отношений и денежного рынка. /6, с. 162/. Однако принципы построения системы денежных агрегатов во всех странах одинаковые. Каждый следующий агрегат:
·включает в себя предыдущий;
·является менее ликвидным, чем предыдущий;
·является более доходным, чем предыдущий. /7, с.322/.
Наиболее распространены три денежных агрегата, которые именуются М1, М2 и М3. В М1 входят деньги в узком смысле, обладающие наибольшей ликвидностью. В М2 и М3 включаются финансовые средства, предназначенные для сохранения ценности.
В ситуации здоровой экономики, нормального денежного оборота между агрегатами существует равновесие, определенные пропорции, подразумевающие, что объем безналичных денег должен превосходить объем денежной наличности. В этом случае денежный капитал переходит из наличного оборота в безналичный. При нарушении этого равновесия в денежном обращении образуется нехватка наличных денег, рост цен и другие негативные явления. /3, с.60/.
И в завершении этого пункта, я бы хотела сказать, что величина предложения денег определяется экономическим поведением:
·центрального банка, который обеспечивает и контролирует наличные деньги;
·коммерческих банков (банковских секторов экономики), которые хранят средства на своих счетах;
·населения (домохозяйств и фирм - небанковского сектора экономики), которое принимает решение, в каком соотношении разделить денежные средства между наличными деньгами и средствами на банковских счетах./1, с.28/.
1.3 Равновесие на денежном рынке
Денежный рынок - это рынок денежных средств, на котором в результате взаимодействия спроса на деньги и предложения денег устанавливается равновесное значение количества денег и равновесная ставка процента. Равновесное взаимодействие спроса и предложения денег обеспечивают специальные денежно - кредитные институты. /10, с.513/.
Равновесие на денежном рынке зависит от теории спроса на деньги. Существует две теории спроса на деньги:
1)теория трансакционного спроса.
PMSMD
PAE
PB
MS1MSM
Рисунок 2 - Неоклассическая модель равновесия на денежном рынке
Макроэкономическая модель равновесия денежного рынка в представлении неоклассиков основывается на том, что совокупный спрос на деньги - это функция уровня номинального дохода, а предложение денег устанавливается экзогенно, т.е. независимо от других переменных экономической системы.
На рисунке 2 изображена зависимость спроса на деньги (MD) от уровня цен (P). Чем выше уровень цен, тем больший спрос предъявляется на деньги.
Кривая предложения денег MS изображена вертикальной линией, т.к. величина MS не зависит от уровня цен. /17, с.487/.
Равновесие на денежном рынке наступает в точке пересечения кривых MS и MD ( точка E, когда цена устанавливается на уровне РА . Если общий уровень цен снизится до РB, то возникает избыточное предложение денег в размере MS-MS1. В этом случае деньги начинают обесцениваться, и происходит повышение цен, приближающее их к уровню PA. Таким образом, проявляется тенденция к поддержанию автоматического равновесия на денежном рынке. /5, с.127/.
)портфельная теория спроса на деньги.
rMS
r1E
r0
r2MDM
Рисунок 3 - Кейнсианская модель равновесия на денежном рынке
На рисунке 3 совмещены в одной системе координат график спроса на деньги и график предложения денег. Предложение денег задано экзогенно и поэтому график предложения денег проходит вертикально. На оси абсцисс показывается значение процентной ставки по облигациям, на оси ординат - величина спроса на деньги и их предложения. /10, с.210/.
Пересечение графиков MD и MS в точке Е показывает, что равновесие на денежном рынке устанавливается при процентной ставке r0. При такой процентной ставке спрос на деньги равен их предложению. Если процентная ставка становится на более высоком уровне r1, то на рыке будет наблюдаться избыток предложения денег. Это побудит экономических агентов избавляться от наличности и покупать облигации, что приведет к повышению их цены и понижению их доходности. В случае, если процентная ставка установится на более низком, чем равновесное значение, уровне r2, то на рынке будет наблюдаться избыток спроса на деньги. В результате цена облигаций будет снижаться, а их доходность, соответственно, расти. /17, с.490/.
Спрос и предложение в идеальной экономике должны быть равны, в реальной - сопоставимы, а регулируемое сближения этих параметров может осуществляться инструментами кредитно - денежной политики. /7, с.10/.
1.4 Роль денег в экономике
деньги равновесие металлический экономика
В современной экономической науке общепризнанна значимость денег в развитии экономики, наличие тесной взаимосвязи оборота денег и производства. Деньги играют важную роль, опосредствуя кругооборот общественного капитала, участвуя в процессах создания, распределения и перераспределения ВВП.
Деньги выступают важным фактором макроэкономического равновесия. Достижение долгосрочного сбалансированного роста национальной экономики невозможно без сбалансированности спроса и предложения денег. Она служит необходимым условием повышения качества экономического роста, поддержания его высоких и устойчивых темпов./1, с.88/.
Роль денег реализуется через их функции. Так, в функции меры стоимости деньги используются для установления товарных цен, для сопоставления выручки от реализации товаров с издержками на их производство. Выполнение деньгами функций средства обращения и платежа позволяет облегчить товарообмен, снизить издержки обращения. Благодаря выполнению деньгами функции средства накопления ускоряется формирование источников капитала для расширенного воспроизводства, происходит образование источников ссудного капитала. Деньги в функции накопления обслуживают производство и реализацию общественного капитала, играют важную роль в процессах формирования, распределения и перераспределения национального дохода. Накопления денег оказывает влияние на объем и структуру платежеспособного спроса, а значит, и производство.
В условиях глобализации экономики, когда резко возросла зависимость национальных экономик от внешних факторов, особенно велика роль денег во внешнеэкономических отношениях. Мировые деньги опосредствуют процессы аккумуляции и перераспределения мировых финансовых потоков, перелив капитала из одной страны в другую, обслуживают движение товаров и услуг между странами./9, с.20/.
Роль денег в экономике изучается как совокупная роль на макроэкономическом уровне и на уровне непосредственной практической деятельности юридических и физических лиц, т.е. на уровне микроэкономики.
В первом случае с помощью денег изучаются и решаются такие масштабные задачи, как инфляция, безработица и т.п., регулируется экономическое положение государства.
Во втором случае деньги участвуют в хозяйственной практике непосредственно. Все мы ежедневно сталкиваемся с деньгами в процессе осуществления своих жизненных потребностей.
Наряду с этим деньги выполняют важную роль в международных расчетах, подводя основу под многие политические договоры, определяя финансовые взаимоотношения в мировом масштабе./8, с.24/.
2. СОВРЕМЕННЫЕ ДЕНЬГИ В ОТДЕЛЬНЫХ СТРАНАХ
Современные деньги - очень сложный и тонкий инструмент регулирования экономической деятельности.
Во всех странах денежная система разная. Мне бы хотелось рассмотреть денежные системы отдельных стран, и выяснить в какой стране наиболее предпочтительнее тот или иной вид денег. В первую очередь я решила остановиться на Франции.
Структура денежного обращения во Франции разделяется на два основных понятия: денежная масса и ликвидные средства в экономике. Денежная масса - агрегат М1 - включает наличные деньги, т.е. банкноты и разменную монету, и записанные на счета деньги, т.е. банковские деньги, которые выпускаются на базе вкладов до востребования в банках, бюро постовых переводов, казначействе.
Агрегат М2 состоит из агрегата М1и денег, созданных банками и другими кредитно - финансовыми институтами на основе срочных вкладов и специальных счетов (сберегательные вклады, кассовые боны, накопительные счета для жилищного строительства, боны национальной кассы сельскохозяйственного кредита). В свою очередь, агрегат М3 включает агрегат М2 и вклады в сберегательных кассах, казначейские боны, которые, как правило, размещаются среди населения.
В структуре агрегата М1 характерно снижение удельного веса банкнот и разменной монеты при увеличении вкладов до востребования, усиления стабильности счетов почтовых чеков. Таким образом, можно отметить, что начиная с 1960-х гг. обнаруживается тенденция к увеличению безналичного оборота. Основными видами наличного оборота являются банкноты и разменные монеты, тогда как безналичный оборот представлен чеками и счетами по различным видам вкладов./21, с.31/.
Во Франции существует четыре источника выпуска денег: во - первых, центральный банк (Банк Франции); во - вторых, банки и некоторые кредитно - финансовые институты, создающие квазиденьги; в - третьих, министерство финансов, которое, кредитуя хозяйство, выпускает деньги; в - четвертых, депозитно - сохранная касса, осуществляющая косвенную эмиссию денег.
Во Франции существуют национальные особенности наличного оборота. Разменные монеты, обслуживающие розничный оборот, чеканятся из никеля, серебра и алюминия. Их удельный вес в денежном обращении небольшой. В качестве безналичного оборота во Франции широко используются чековое обращение, текущие счета, а также кредитные карточки. В целом, Франция отстает от США, Англии, Германии по степени безналичных расчетов, однако в последнее время их удельный вес растет в связи с ускорением автоматизации и компьютеризации банковского и биржевого дела, различных кредитных операций./9, с.447/.
Следующая страна, которую я бы хотела рассмотреть, это Германия.
Денежный оборот Германии состоит из двух основных составляющих - наличного и безналичного оборота. Наличный оборот представлен совокупностью банкнот и монет. В настоящее время в Германии наличный оборот обслуживают банкноты достоинство 5, 10, 20, 50, 100, 200 и 500 евро и монеты в 1, 5, 10,50 евроцентов, 1 и 2 евро. Наличный оборот с каждым годом становится меньше. Если в начале 1980-х гг. он составлял 32 %, то уже спустя 20 лет, в 2003 г., на него приходилось около 10 %. /9, с.462/.
Основная доля денежного оборота приходится на безналичный оборот, который обслуживается чеками, жирорасчетами, кредитными карточками, электронными деньгами. Как показывает статистика, около 99 % расчетов приходится на чеки и жирорасчеты. Растет количество кредитных карточек, используемых при оплате товаров и услуг. (уже в 2003 г. Их количество достигло 82,6 млн. шт. )
Объем денежной массы Германии измеряется при помощи трех денежных агрегатов: М1 = наличные деньги в обращении и средства на чековых счетах в банках; М2 = М1 + сумма срочных и сберегательных вкладов в коммерческих банках сроком до двух лет; М3 = М2 + Обязательства кредитных учреждений сроком до двух лет. /16, с.70/.
Основными факторами, определяющими объем денежной массы, являются:
·объем предоставленных кредитов нефинансовому сектору в странах Евросоюза;
·объем кредитов предприятиям и населению в странах Евросоюза;
·вложения в ценные бумаги предприятий и населения стран Евросоюза;
·обязательства перед зарубежными кредиторами и др.
Объем денежной массы серьезно регулируется со стороны центрального банка, который, проводя денежно - кредитную политику, обращает внимание на снижение инфляции. При этом в настоящее время и Центральный банк Германии, и Европейский центральный банк очень волнуют снижающиеся темпы инфляции, т.к. это может привести в дальнейшем к снижению эффективности производства и соответственно снижению ВВП. Поэтому сейчас при проведении политики устойчивости денежного обращения центральный банк в большей степени старается не допустить отрицательных темпов инфляции. /1, с. 75/.
По своему интересна денежная система Великобритании.
Главным видом денег в Великобритании, как и во многих других странах, служат деньги в безналичной форме, т.е. средства на счетах в банках - депозитные деньги. Наличные деньги - банкноты и разменная монета - составляют около 32 % всей денежной массы в обращении. /18, с.12/.
Преимущественное развитие безналичных расчетов и усиление взаимосвязи между денежным обращением и движением ссудного капитала обусловили во всех странах существенное расширение границ денежной массы за счет новых видов кредитных обязательств. В послевоенный период в платежном обороте Великобритании используются остатки денежных средств не только на счетах до востребования, но и на срочных и сберегательных счетах. Это объясняется, в частности, тем, что средства со срочных счетов могут быть получены практически так же легко, как и со счетов до востребования, без предварительного уведомления (хотя формально требуется уведомление за семь дней).
В английской статистике используется несколько агрегатов денежной массы в обращении. Показатель денежной массы М0 охватывает наличные деньги в обращении и кассовые резервы банков. Агрегат М1 включает наличные деньги в обращении и депозиты до востребования в банках в фунтах стерлингов, по которым не выплачиваются проценты (с 1989 г. Депозиты до востребования, по которым выплачиваются проценты, не включаются в М1, а относятся к М2). М1 называют «узким» показателем денежной массы. «Широкий» показатель М3 включает, помимо составляющих М1, срочные депозиты в банках и депозитные сертификаты в фунтах стерлингов, а также депозиты в банках и депозитные сертификаты в иностранной валюте. Агрегат М4 дополнительно к М3 включает депозиты и акции строительных обществ. Помимо рассмотренных, английская статистика публикует агрегат М2, который состоит из М1 плюс так называемые розничные депозиты, т.е. депозиты в банках и строительных обществах до востребования и срочные до 100 000 ф. ст. с уведомлением не более чем за один месяц, а также депозиты в сберегательных банках.
Кроме казначейства, выпускающего монеты, эмитентами денег в Великобритании являются Банк Англии и коммерческие банки. Банк Англии монопольно осуществляет выпуск банкнот в сумме, определяемой казначейством и утвержденной парламентом. /4, с.521/.
В Великобритании, как и в других странах, банковские депозиты используются в обороте основном с помощью дебетовых и кредитовых переводов.
К дебетовым переводам в соответствии с применяемой в странах ОЭСР (Организация экономического сотрудничества и развития) классификацией Банка международных расчетов в Базеле относятся платежи, которые начинаются с предоставления получателем средств (кредитором) в свой банк платежного инструмента, подтверждающего долг плательщика (дебитора); на основании этого инструмента дебетуется счет плательщика. К дебетовым относятся: платежи векселями, чеками, дебетовые платежи по перечислению. Последние делятся на два вида: «постоянные поручения», или регулярные платежи, и платежи в форме «прямого дебетования счетов». «Постоянные поручения» - это приказы плательщика (дебитора) о регулярном перечислении средств с его счета для уплаты, например, коммунальных услуг, различных взносов, погашения ранее взятого кредита, долга по кредитной карточке и т.д. При «прямом дебетовании счетов» плательщик дает разрешение своему банку списывать с его счета любые суммы для оплаты платежных требований от тех или иных фирм, организаций или частных лиц (например, требований страховых компаний).
В отличие от дебетовых платежей, инициатива начала которых принадлежит получателю средств, инициатором кредитовых переводов является плательщик, который дает своему банку распоряжение перечислить определенную сумму со своего счета на счет получателя средств. Местом исполнения распоряжения считается банк получателя средств, который кредитует счет последнего.
Основная форма кредитового перевода - кредитовые платежи по перечислению, которые используются для регулярного осуществления переводов средств, например, предприятием, пенсионным фондом, в пользу многочисленных получателей зарплаты, пенсий. /9, с.457/.
Что же касается безналичных расчетов в Великобритании, то они составляют всего 8 % в общем количестве платежных операций, достигают 90 % их стоимости. Наибольший удельный вес от стоимости всех безналичных платежей - 51,4 % - приходится на кредитовые и дебетовые платежи по перечислению, причем в основном автоматизированные.
Чеки занимают второе место по стоимости - 47,8 % и первое по количеству операций. В последние годы в Великобритании, как и в большинстве других стран, происходит, во-первых, снижение доли чеков как по количеству, так и по стоимости; во-вторых, повышение доли платежей по автоматизированному перечислению, карточек и электронных платежей; в-третьих, увеличение средней суммы чека, использование чеков преимущественно для оплаты крупных сумм. /22, с.263/.
Также хотелось бы рассмотреть наличный и безналичный обороты одной из передовых стран мира - США.
В настоящее время структуру денежного обращения США определяют три основных эмитента денег: министерство финансов (казначейство), центральный банк и коммерческие банки. /4, с.47/.
Министерство финансов США выпускает мелкокупюрные (казначейские денежные) билеты от 1 до 10 долларов, серебряные монеты и разменные, так называемые неполноценные монеты, изготовленные из обычных металлов (никеля, меди). До последнего времени эмиссия казначейских денег составляла 11% налично-денежной массы. При этом большая часть приходится на монеты.
Центральный банк в лице федеральных резервных банков выпускает банкноты, которые являются главным средством налично-денежного оборота страны. Коммерческие банки эмитируют в основном векселя, чеки, кредитные карточки, электронные деньги, которые совместно образуют так называемые безналичные деньги. Они составляли в 1980 г. 70 % денежной массы и представлены текущими счетами и различными депозитами. При этом 90 % всех платежей США производятся путем безналичных расчетов./10, с.126/.
Следует отметить, что удельный вес наличных денег в ХХ в. снизился, особенно по сравнению с ХIХ в. Однако, в период войн и отдельных конъюктурных изменений он может возрастать. Как правило, в период ведения войн В США повышалась тезаврация наличных денег, что происходило и в период обострения экономических ситуаций (кризисов, инфляции, валютно-финансовых потрясений). Кроме того, рост денежной наличной массы оказывает влияние на эволюцию структуры потребления населения США, которая связанна с увеличением количества торговых автоматов и развитием другой торгово-платежной инфраструктуры.
Важной основой безналичных расчетов в США являются депозиты до востребования как вторичный элемент денежной массы. Средства, которые концентрируются на этих счетах, принадлежат в основном крупным корпорациям и состоятельным слоям населения. У корпораций и кредитно-финансовых институтов сконцентрированы крупные вклады, а по их счетам проходит основная часть безналичного оборота. Главным инструментом безналичного обращения денег является чек. В США чековое обращение получило наибольшее развитие по сравнению с другими западными странами. Чеки обслуживают, как правило, не только финансовые и торговые операции, но и мелкий оборот. /9, с.438/.
Другими формами безналичных расчетов являются автоматизированные методы расчетов и использование ЭВМ посредством кредитных карточек, а также система предуведомленных платежей.
Кредитные карточки дают возможность производить расчеты за потребительские товары без использования наличных денег и чеков, одновременно являясь инструментом краткосрочного кредита. Кредитные карточки получили в США широкое развитие начиная с 1960-х гг. В сферу обращения кредитных карточек вовлечено большое количество торговых предприятий, компаний бытового обслуживания, банков и других кредитно-финансовых институтов, миллионы физических лиц.
Следующей формой безналичных расчетов, которая активно внедряется в США, является система предуведомленных платежей. Сущность ее состоит в том, что банк автоматически зачисляет на текущий счет клиент или, наоборот, списывает с его счета суммы по заранее заключенному договору, не требуя одобрения клиентуры в каждом конкретном случае. Такие списания производятся по коммунальным расходам, квартирной плате, страховым взносам, платежам по закладным. Среди поступлений - заработная плата, пенсии, рентные платежи. Эта форма получила развитие в основном в 1970-х гг. в связи с переходом банковских операций на электронную базу.
Широкое внедрение безналичных расчетов на базе автоматизированных и электронных систем позволило США создать несколько электронных расчетных центров - автоматических расчетных палат. В результате появилась возможность осуществлять в безналичной форме перечисление заработной платы, пенсий и других социальных выплат, оплату счетов за коммунальные услуги и некоторые другие виды доходов. /14, с.63/.
Что же касается системы денежных агрегатов, то в США эта система представлена четырьмя основными агрегатами: М1, М2, М3 и L.
Денежный агрегат М1 включает наличные деньги (банкноты и монеты), которые в некоторых странах, например в Великобритании и России, выделяют в отдельный агрегат - М0, и средства на текущих счетах, которые представляют собой чековые депозиты или депозиты до востребования.
Агрегат М2 включает денежный агрегат М1 и средства на сберегательных счетах, а также мелкие (до 100 000 долл.) срочные вклады.
Показатель денежной массы М3 включает денежный агрегат М2 и средства на крупных (свыше 100 000 долл.) срочных счетах.
Последний денежный агрегат L, состоит из агрегата М3 и краткосрочных государственных ценных бумаг (в основном казначейских векселей).
Ликвидность денежных агрегатов увеличивается от L до М1, о доходность - наоборот. Таким образом денежный агрегат М1 обладает наивысшей ликвидностью и самой низкой доходностью. /17, с.322/.
Последняя страна, которую я бы хотела рассмотреть - Россия.
Современная денежная система Российской Федерации сложилась в ряде реформ, проведенных с момента образования независимого государства.
В России, как и во всех странах, налично-денежный оборот значительно меньше безналичного. В настоящее время наблюдается медленное снижение доли наличных денег в обращении и рост безналичных средств, однако доля наличных денег остается намного выше, чем в экономически развитых странах, где она составляет 10 - 20 %. Вместе с тем, присутствие наличных денег необходимо, поскольку они обслуживают розничную торговлю, получение и расход большей части денежных доходов населения. /6, с. 105/.
Безналичный платежный оборот в России составляет около 60 %, а в экономически развитых странах - до 90 %. Безналичный платежный оборот осуществляется в виде записей по счетам плательщиков и получателей денежных средств или путем зачетов взаимных требований. Именно широкое развитие безналичных расчетов обусловило необходимость установления связей между банками и превращения их в банковскую систему.
Выбор тех или иных форм безналичных расчетов зависит от уровня экономического развития страны. Самой распространенной формой безналичных счетов в России в настоящее время являются платежные поручения: с их помощью ведутся расчеты с поставщиками и подрядчиками в случае предоплаты, с органами Страхового и Пенсионного фондов, при налоговых и иных платежах.
Недостаточно распространена аккредитивная форма расчетов, ее удельный вес невелик. Согласно законам Российской Федерации при расчета как с физическими, так и с юридическими лицами могут применяться чеки, но не допускаются расчеты чеками между физическими лицами.
Относительно новыми для России являются расчеты платежными требованиями-поручениями. В СССР особенно широко применялись и существуют сейчас расчеты путем зачета взаимных требований. В настоящее время эти расчеты могут осуществляться через клиринговые центры. /9, с.508/.
Для оценки и анализа изменений объема денежной массы в России используется четыре денежных агрегата.
Агрегат М0 включает наличные деньги в обращении (монеты и бумажные деньги) плюс остатки наличных денег в кассах предприятий и организаций. Данный агрегат обслуживает наличный оборот.
Денежный агрегат М1 состоит из агрегата М0 плюс средства на расчетных счетах юридических лиц, плюс средства страховых компаний, плюс депозиты до востребования населения в коммерческих банках. Этот агрегат обслуживает операции по реализации ВВП, по распределению и перераспределению национального дохода, накоплению и потреблению. Большинство экономистов склонны рассматривать денежную массу в узком смысле, т.е. состоящую из агрегата М1.
Агрегат М2 содержит агрегат М1 плюс срочные депозиты населения в коммерческих банках, плюс краткосрочные государственные ценные бумаги.
Агрегат М3 содержит агрегат М2 плюс депозитные сертификаты, плюс ценные бумаги, обращающиеся на денежном рынке. /3, с.57/.
Бросаются в глаза некоторые различия денежных агрегатов США и России:
·в США в М1 преобладают безналичные чековые вклады, которые в нашей стране отсутствуют;
·американские банки гораздо большую долю денежных средств принимают на сохранение;
·в США много ликвидных средств участвует в операциях на денежном ранке. /6, с.164/.
В ситуации здоровой экономики, нормального денежного оборота между агрегатами существует равновесие, определенные пропорции, подразумевающие, что объем безналичных денег должен превосходить объем денежной наличности. В этом случае денежный капитал переходит из наличного оборота в безналичный. При нарушении этого равновесия в денежном обращении образуется нехватка наличных денег, рост цен и другие негативные явления.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Итак, мы выяснили, что деньги - это универсальный товар, с помощью которого происходит обмен. Деньги - настолько сложный объект изучения, они располагают таким громадным набором свойств, что полезно эти свойства упорядочить. Это достигается путем выделения так называемых функций денег, каждая из которых описывает более или менее однородный круг экономических операций, выполняемых с помощью именно этой функции. Это выделение делается только для удобства изучения и понимания. Деньги не есть сумма функций. Выполняя какую - любо функцию, деньги сохраняют свое единство и содержат в себе в то же время и все прочие функции. Деньги прошли длительную историю развития и продолжают развиваться. Это относится и к их функциям. Некоторые функции появились раньше, другие - позже. Но образовавшись, функции развиваются и усложняются.
Проблема функций денег является одной из наиболее дискуссионных. Одни экономисты выделяют семь функций (А. Косой), другие - четыре (Т. Крамп), а А. Хайек выделял всего одну функцию - функцию обмена. Тем не менее, большинство ученых склоняются к выделению пяти основных функций денег: меры стоимости, средства обращения, накопления, платежа и мировых денег.
Что же касается видов денег, то в своей эволюции они выступают в виде металлических, бумажных и кредитных денег. Кредитные деньги в свою очередь включают в себя: векселя, банкноты, чеки, электронные деньги и пластиковые карточки.
В экономике деньги выполняют следующие назначения:
·деньги являются инструментом регулирования экономики через денежно - кредитную политику;
·они превращаются в капитал (самовозрастающую стоимость);
·благодаря деньгам разрешается внутреннее противоречие товара - противоречие между потребительской стоимостью и стоимостью;
·посредством денег происходит перераспределение национального дохода через государственный бюджет, внебюджетные фонды, налоги, займы, инфляцию;
·с помощью денег учитывается и контролируется производство и оборот материальных ценностей.
Исходя из поставленных задач, мы изучили понятие, виды и функции денег; определили роль денег в экономике, и рассмотрели современные деньги и их функционирование на примере России и отдельных стран.
В завершении хотелось бы сказать, что возникнув как скромный посредник обмена, как средство для его ускорения и облегчения, деньги превратились в настоящее время в мощный экономический фактор развития общества. Деньги не просто «вуаль» экономики, техническое средство обмена, в именно действенный источник экономического роста, играющий самостоятельную роль наряду с трудом и производственным капиталом. Именно деньги делают возможным объединение обычных факторов производства в единую работающую систему, материальную основу экономического развития, они сами являются фактором развития, но специфическим, незаменимым другими, в отличие от труда и капитала. Деньги не только организуют и стимулируют производство. Распределяя и перераспределяя доходы в обществе, они создают определенную социальную структуру, определенный порядок в обществе и одновременно являются средством в руках общества по изменению этого порядка в желательном для него направлении. Все экономические проблемы, так или иначе, связаны с использование денег. Надежные и устойчивые деньги - залог экономического процветания.
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК
1.Ротбард М. Государство и деньги: как государство завладело денежной системой общества /М. Ротбард - пер. с англ. и франц. под ред. Гр. Сапова. - Челябинск: Социум, 2010. - 166 с.
.Косой А.М. Платежный оборот: исследование и рекомендации /А.М. Косой. - М.: Финансы и статистика, 2005. - 264 с.
.Финансы. Деньги. Кредит: Учебник / под ред. О.В. Соколовой. - М.: Юристъ, 2000. - 784 с.
.Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник /под ред. М.В. Романовского, О.В. Врублевской. - М.: Юрайт-Издат, 2007. - 543 с.
.Финансы: учебник /под ред. С.И. Лушина, В.А. Слепова. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Экономистъ, 2009. - 682 с.
.Борисов Е.Ф. Экономическая теория: Учебник /Е.Ф. Борисов. - 2-е изд., перераб. и доп.. - М.: ТК Велби, 2006. - 544 с.
.Матвеева Т.Ю. Введение в макроэкономику: Учеб. пособие / Т.Ю. Матвеева. - М.: ГУ ВШЭ, 2012. - 512 с.
.Казимагомедов А.А. Деньги. Кредит. Банки: Учебник /А.А. Казимагомедов, А.А. Раджиев. - М.: Изд-во Экзамен, 2007. - 559 с.
.Жуков Е.Ф. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов /Е.Ф. Жуков, Н.И. Зеленкова, Л.Т. Литвиненко, под ред. Е.Ф. Жукова - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. - 703 с.
.Экономическая теория: Учебник /под общ. ред. В.И. Видягина, А.И. Добрынина, Г.П. Журавлевой, Л.С. Тарасевича - изд., испр. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2007. - 672 с.
.Миллер Р.Л. Современные деньги и банковское дело / Р.Л. Миллер, Д.Д, Ван-Хуз - пер. с англ. - М.: ИНФРА-М, 2010. - 856 с.
.Богач Л.П. Финансы и кредит: структурно-логические схемы: учебно-наглядное пособие /Л.П. Богач - Благовещенск: Амурский гос. ун-т, 2006. - 144 с.
.Экономическая теория в вопросах и ответах: Учеб. пособие для вузов - Ростов н/Д: Изд-во Феникс, 2009. - 320 с.
.Семенов С.К. Деньги: эволюция, современные виды и классификация // Финансы и кредит. -2007. - №6. - С. 29 - 37.
.Гогохия Д. Деньги, закон спроса и закон Вальраса// Мировая экономика и международные отношения. - 2006. - №1. - С. 68 - 75.
.Курс экономической теории: Учебник /под общ ред. М.Н. Чепурина, Е.А. Киселевой. - 6-е изд., перераб. и доп. - Киров: АСА, 2009. - 848 с.
.Семенов С.К. Деньги: модель спроса и предложения //Финансы и кредит. - 2011. - №24. - С. 10 - 18.
.Макконнелл К.Л. Экономикс: принципы, проблемы и политика /К.Л. Макконнелл, С.Л. Брю. - К.: Хагар-Демос, 1993.
.Косой А.М. Современные деньги //Деньги и кредит. - 2002. - №6. - С. 26 - 32.
.Липсиц И.В. Экономика: Учебник для вузов /И.В.Липсиц. - М.: Омега-Л, 2006. - 656 с.
.Курс экономики: Учебник /под ред. Б.А. Райзберга - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2009. - 672.