Кредитные ресурсы, ссудный капитал и ссудный процент. Экономические основы
МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
Федеральное государственное бюджетное образовательное
учреждение высшего образования
«Ивановский государственный политехнический университет»
Институт управления и организации производства
Кафедра «Социально-экономические дисциплины»
Курсовая работа
по дисциплине «Деньги, кредит, банки»
Кредитные ресурсы, ссудный капитал и ссудный процент. Экономические основы
Выполнил: Бабошина М.В.
Иваново 2015г.
Содержание
Введение
Глава 1. Основные теоретические аспекты кредитования
.1Сущность кредита. Принципы кредитования
.2Функции кредита
.3Целевой и дифференцированный характер кредита
Глава 2. Условия и формы кредитования
.1 Условия кредитования
.2 Коммерческий кредит. Потребительский кредит
.3 Анализ кредитного рынка России с 2014 по 2015 гг.
Глава 3. Ссудный капитал и его роль в рыночной экономике
.1 Капитал. Виды капитала
.2 Ссудный капитал
.3 Ссудный процент. Ставка процента
Заключение
Список используемых источников
Введение
В своем историческом развитии кредит миновал несколько последовательных этапов, каждый из которых характеризовался радикальными преобразованиями как по степени его распространения и выполняемым функциям, так и непосредственным участникам.
Основным признаком этапа первичного становления было полное отсутствие на рынке ссудных капиталов специализированных посредников.
Кредитные отношения устанавливались напрямую между владельцем денежных средств и заемщиком. Кредит выступал в форме ростовщического капитала, характерными чертами которого были:
полная децентрализация отношений займа, определяемых лишь прямой договоренностью между кредитором и заемщиком;
ограниченность распространения (на непроизводственные цели, без последующей капитализации);
сверхвысокая нома процента.
Этот этап завершился в связи со становлением капиталистического способа производства.
В этот период развития кредита на рынке появились ссудные капиталы специализированных посредников в лице кредитно-финансовых организаций.
Первые банки, возникшие на базе крупных ростовщических контор, приняли на себя важнейшие функции, ставшие в последствии традиционными для большинства кредитных институтов: аккумулирование свободных финансовых ресурсов с их последующей капитализацией и передачей заемщикам на платной основе, а также обслуживание некоторых видов платежей и расчетов для юридических и физических лиц.
Растущий уровень интереса на услуги специализированных посредников привел к стремительному развитию банковской системы за счет перелива капитала в нее из других сфер деятельности.
В настоящее время существует централизованное регулирование кредитных отношений в экономике со стороны государства в лице центрального банка.
Актуальность данной темы состоит в том, что кредитные отношения, благодаря развитию информационных технологий, формированию глобальных банковских сетей, вышли на принципиально новый качественный уровень, а также распространились на все сферы финансовой деятельности.
Целью работы является изучение кредитных ресурсов, ссудного капитала и процента.
Для осуществления данной цели в курсовой работе поставлены следующие задачи:
)изучить понятие кредита;
)рассмотреть условия и формы кредитования;
)изучить анализ кредитного рынка России с 2011 по 2013 год;
)рассмотреть ссудный капитал и его роль в рыночной экономике.
Предметом исследования работы является изучение экономических основ кредитных отношений.
Структура работы состоит из введения, трех глав, заключения и списка использованных источников.
В работе для осуществления цели будут изучены книги экономических авторов, таких как Жуков Е.Ф., Трошин А.Н., Дворецкая А., Лаврушин О.И. и т.д.
1. Понятие и функции кредита
.1 Сущность кредита. Принципы кредитования
Разные ученые выделяют несколько понятий кредита. Некоторые из них я хочу рассмотреть в своей работе.
Кредит - это система экономических отношений в связи с передачей от одного собственника другому во временное пользование ценностей в любой форме (товарной, денежной, нематериальной) на условиях возвратности, срочности, платности.
Кредит - это товар, продаваемый за специфическую цену, - ссудный процент и на специфических условиях - на срок, с возвратом.[13]
Кредит - это движение капитала на условиях срочности, платности, возвратности и обеспеченности.
Принципы кредитования - это основополагающие условия, на которых выдается кредит заемщику. Кредиту присущи принципы, представленные на рис.1.1.[1]
Рис.1.1 Принципы кредитования
Рассмотрим более подробно каждый из принципов.
. Условия срочности. Они отражают необходимость возврата кредита не в любое, приемлемое для заемщика время, а в точно определенный срок, зафиксированный в кредитном договоре. Нарушение указанного условия является для кредитора достаточным основанием для применения к заемщику экономических санкций в форме увеличения взимаемого процента, а при дальнейшей отсрочке - предъявление финансовых требований в судебном порядке. Частичным исключением из этого правила являются окольные ссуды, срок погашения которых в кредитном договоре изначально не определяется.
. Платность кредита. Выражается в необходимости не только прямого возврата заемщиком полученных от банка кредитных ресурсов, но и оплаты права на их использование. Экономическая сущность платы за кредит выражается в фактическом распределении дополнительно полученной за счет его использования прибыли между заемщиком и кредитором.
Устанавливается величина банковского процента, выполняющего три основные функции:
перераспределение части прибыли юридических и дохода физических лиц;
регулирование производства и обращения путем распределения ссудных капиталов на отраслевом, межотраслевом и международном уровнях;
на кризисных этапах развития экономики - антиинфляционную защиту денежных накоплений клиентов банка.
Ставка (или норма) ссудного процента, определяемая как отношение суммы годового дохода, полученного на ссудный капитал, к сумме предоставленного кредита выступает в качестве цены кредитных ресурсов.
Подтверждая роль кредита, как одного из предлагаемых на специализированном рынке товаров, платность кредита стимулирует заемщика к наиболее продуктивному использованию.
. Возвратность кредита - это необходимость своевременного возврата полученных от кредитора финансовых ресурсов после завершения их использования заемщиком. Это находит свое практическое выражение в погашении конкурентной ссуды путем перечисления соответствующей суммы денежных средств на счет предоставившей ее кредитной организации, что обеспечивает возобновляемость кредитных ресурсов банка как необходимого условия продолжения его уставной деятельности.
. Обеспеченность кредита. Выражает необходимость обеспечения защиты имущественных интересов кредитора при возможном нарушении заемщиком принятых на себя обязательств и находит практическое выражение в таких формах кредитования, как ссуды под залог или под финансовые гарантии. Особенно актуально в условиях экономической нестабильности.[6]
Видами кредитного обеспечения являются: залог, гарантия и поручительство, страхование кредитного риска.
Залог как способ выполнения принципа обеспеченности кредитования. Залог - это актив, который передается заемщиком кредитору в качестве обеспечения полученного кредита и может быть реализован, если обеспеченное им обязательство не будет выполнено. В залоговом обеспечении обязательства участвуют:
залогодержатель (кредитор) - лицо, которое имеет право реализовать залог при невыполнении обеспеченного обязательства.
Предметом залога может являться любое имущество, которое может быть отчуждено залогодателем. Отчуждение имущества - это операции по его продаже, дарению, передаче и прочие операции, при которых право собственности переходит к другому лицу. Отношения, которые возникают при залоге имущества, основываются на договоре залога, который заключается в письменной форме и обязательно отдельно от кредитного договора. В качестве залога могут выступать: товарно-материальные ценности, валютные средства, ценные бумаги, недвижимость.[6]
.2 Функции кредита
Место и роль кредита в экономической системе общества определяются прежде всего выполняемыми им функциями, как общего, так и конкретного характера (рис 1.2).
Рис 1.2 Функции кредита
Рассмотрим каждую функцию более подробно.
.Перераспределительная функция.
В условиях рыночной экономики рынок ссудных капиталов выступает в качестве своеобразного «насоса», откачивающего временно свободные финансовые ресурсы из одних сфер хозяйственной деятельности и направляющего их в другие, обеспечивающие более высокую прибыль. Ориентируясь на дифференцированный ее уровень в различных отраслях или регионах, кредит выступает в роли стихийного макрорегулятора экономики, обеспечивая удовлетворение потребностей динамично развивающихся объектов приложения капитала в дополнительных финансовых ресурсах. Однако в некоторых случаях практическая реализация указанной функции может способствовать углублению диспропорций в структуре рынка (в России на стадии перехода к рыночной экономике, где переход капиталов из производственной сферы в сферу обращения принял угрожающий характер).
Поэтому одной из важнейших задач государственного регулирования кредитной системы является рациональное определение экономических приоритетов.
. Экономия издержек обращения.
Практическая реализация этой функции непосредственно вытекает из экономической сущности кредита, источником которого выступают, в том числе финансовые ресурсы, временно высвобождающиеся в процессе кругооборота промышленного и торгового капиталов. Временной разрыв между поступлением и расходованием денежных средств субъектов хозяйствования может определить не только избыток, но и недостаток финансовых ресурсов. Поэтому столь широкое распространение получили ссуды на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств, используемые практически всеми категориями заемщиков и обеспечивающие существенное ускорение оборачиваемости капитала, а следовательно, и экономию общих издержек обращения.
. Ускорение концентрации капитала.
Процесс концентрации капитала является необходимым условием стабильности развития экономики и приоритетной целью любого субъекта хозяйствования. Реальную помощь в решении этой задачи оказывают заемные средства, позволяющие существенно расширить масштаб производства или другой хозяйственной операции, и, таким образом, обеспечить дополнительную массу прибыли.
. Обслуживание товарооборота.
В процессе реализации этой функции кредит активно воздействует на ускорение не только товарного, но и денежного обращения, вытесняя из него, в частности наличные деньги. Вводя в сферу денежного обращения такие инструменты, как векселя, чеки, кредитные карточки и т.п., он обеспечивает замену наличных расчетов безналичными операциями, что упрощает и ускоряет механизм экономических отношений на внутреннем и международном рынке.
. Ускорение научно-технического прогресса.
Наиболее наглядно роль кредита в его ускорении может быть отслежена на примере процесса финансирования деятельности научно-технических организаций, спецификой которых является больший, чем в других отраслях, временной разрыв между первоначальным вложением капитала и реализацией готовой продукции. Именно поэтому нормальное функционирование большинства научных центров немыслимо без использования кредитных ресурсов.
Функции кредита следует отличать от его роли. Роль кредита - это результаты его использования на основе выполняемых им функций. Функции кредита относятся к кредитным отношениям в целом, а не к отдельным взаимоотношениям заемщика и кредитора. [6]
.3 Целевой и дифференцированный характер кредита
Целевой характер кредита предполагает выдачу ссуд на строго определённые цели, которые так же, как и объекты, могут широко варьироваться. Каждый потенциальный заёмщик, испрашивая кредит, обязательно указывает конкретную цель. Банк, выдав кредит, призван проверять целевое его использование, в случаях же нарушения условий кредитного договора должен применять санкции. [13]
Целевой кредит выделяют:
юридическим лицам - на торгово-посреднические операции; на операции распределительного характера; на строительство;
физическим лицам - на покупку машины, бытовой техники, квартиры, дома, садового участка и т.д.
Нарушение договора влечет за собой штрафные санкции и расторжение сделки. Банк осуществляет контроль за целевым использованием кредита заемщиком.[4]
Распространяется на большинство видов кредитных операций, выражая необходимость целевого использования средств, полученных от кредитора. Находит практическое выражение в соответствующем разделе кредитного договора, устанавливающего конкретную цель выдаваемой ссуды, а также в процессе банковского контроля за соблюдением этого условия заемщиком. Нарушение данного обязательства может стать основанием для досрочного отзыва кредита или введения штрафного (повышенного) ссудного процента.
Дифференцированность кредитования означает, что коммерческие банки не должны однозначно подходить к вопросу о выдаче кредита своим клиентам, претендующим на его получение. Кредит должен предоставляться только тем хозяйственным органам, которые в состоянии его своевременно вернуть. Дифференциация кредитования должна осуществляться на основе показателей кредитоспособности - финансового состояния предприятия. Эти качества оцениваются посредством анализа баланса на ликвидность, обеспеченность хозяйства собственными источниками, уровень его рентабельности на текущий момент и в перспективе. Практическая реализация его может зависеть как от индивидуальных интересов конкретного банка, так и от проводимой государством централизованной политики поддержки отдельных отраслей или сфер деятельности (например, малого бизнеса и пр.)
Кредитоспособность клиента в мировой банковской практике являлась и является одним из основных объектов оценки при определении целесообразности и форм кредитных отношений. Чем выше кредитоспособность, тем более льготными могут быть условия кредитного договора.[1]
2. Условия и формы кредитования
.1 Условия кредитования
Под условиями кредитования понимаются своего рода требования, которые предъявляются к базовым элементам кредитования - субъектам, объектам и обеспечению кредита.
Это означает, что банк не может кредитовать любого клиента. Желающих получить кредит всегда много, но среди них необходимо выбрать тех, кому можно его предоставить, доверить и быть уверенным, что ссуда будет своевременно возвращена и за ее использование будет выплачен ссудный процент. Неудивительно поэтому, что банк вступает в кредитные отношения с заемщиком на базе оценки его кредитоспособности, ликвидности его баланса, изучения рынка продукта товаропроизводителя, уровня менеджмента и управления счетом, прошлого опыта работы с ним.
Так же обстоит дело и с объектом кредитования. Объектом кредитования не может быть всякая потребность заемщика, а только та, которая связана с его временными платежными затруднениями, вызвана необходимостью развития производства и обращения продукта.
Обеспечение как третий базовый элемент системы кредитования должно быть качественным и полным. И даже тогда, когда банк предоставляет кредит на доверии, просто бланковый кредит, у него должна быть безусловная уверенность в том, что ссуда будет своевременно возвращена.[8]
Кредитование должно выражать интересы обеих сторон кредитной сделки. Банки, возникшие из интересов потребностей хозяйства, ориентируются на удовлетворение потребностей клиента. Целью кредитования является создание предпосылок для развития экономики заемщика, его конкурентоспособности и прибыльности, непрерывности производства и обращения. Вместе с тем только интересы клиента не могут стать решающим, доминирующим фактором совершения кредитных операций. Условиями кредитования должно быть и соблюдение интереса другой стороны - банка-кредитора. Его интересы могут не совпадать с интересами клиентов. У банка всегда есть выбор, куда лучше вложить собственные и аккумулированные капиталы. Его возможности часто ограничены. Банки, как известно, работают в конкретных границах, определяемых совокупностью имеющихся в данный момент ресурсов, нормативами экономического регулирования центрального банка. Объем кредитов, который может быть предоставлен клиентам, всегда зависит от объема собственных и привлеченных средств, регламентируемой пропорции между ними, текущих нормативов ликвидности, требований сбалансированности активов и пассивов по срокам, размера денежных ресурсов, перечисляемых в централизованные резервы центрального банка и др.[12]
Возможности кредитования заемщика во многом определяются степенью риска. Как бы ни хотелось заемщику получить ссуду, но если риск для банка чрезвычайно велик и нет полных гарантий, вероятнее всего, такая ссуда не будет ему предоставлена. Клиент должен продемонстрировать реальную возможность и желание платить по своим Долгам, включая ссудный процент.
Современная система кредитования базируется на возможности реализации залогового права, наличии различных типов гарантий и поручительств третьих сторон. Эти и другие формы обеспечивают надежность кредитной сделки, возможность возврата кредита в случае нарушения принципов кредитования.
Кредитование осуществляется при условии, что будут соблюдены и коммерческие интересы банка. Кредитование производится на платной основе. Платность во многом определяется кредитным риском, уровнем учетной ставки центрального банка, общим состоянием спроса и предложения кредита на рынке.[9]
Условием кредитования является заключение кредитного соглашения между банком и заемщиком. Кредитование базируется на договорной основе, предусматривающей определенные обязательства и права каждой стороны кредитной сделки, экономическую ответственность сторон.
Можно, наконец, заметить, что условием кредитования является планирование взаимоотношений сторон. Объектом планирования в банке является сумма предоставляемого кредита, размер его погашения, доходы и расходы по кредитным операциям. Кредитный процесс обязывает и заемщика так регулировать производственные и финансовые возможности, чтобы в полной мере предусмотреть своевременное и полное погашение кредита и уплату ссудного процента.[12]
Таким образом, основными условиями кредитования являются:
1.Соблюдение требований, предъявляемых к базовым элементам кредитования;
2.Совпадение интересов обеих сторон кредитной сделки;
.Наличие возможностей как у банка-кредитора, так и у заемщика выполнять свои обязательства;
.Соблюдение принципов кредитования;
.Возможность реализации залога и наличие гарантий;
.Обеспечение коммерческих интересов банка;
.Планирование взаимоотношений сторон кредитной сделки.[12]
Процесс оформления любого займа начинается со сбора документов. Их перечень может существенно отличаться в зависимости от интересующей программы кредитования и выбранного банка: есть документы, которые потребуются в любом случае, и те, которые могут понадобиться исключительно при оформлении определенного вида потребительского кредита. При этом наличие некоторых справок и свидетельств в кредитном деле существенно повышает шансы заемщика на получение займа.
Независимо от того, какую программу кредитования выбрали, нужно будет предоставить менеджеру банка оригинал общегражданского паспорта. Также необходимо будет заполнить заявление на получение займа и анкету. В некоторых кредитных организациях заемщику предлагается заявление-анкета.
При оформлении как потребительских кредитов, так и ипотечных займов в большинстве случаев банки дополнительно требуют предоставлять:
1.Заверенную отделом кадров копию трудовой книжки либо другой документ, подтверждающий трудоустройство (справка от работодателя, копия трудового договора или контракта, выписка из трудовой книжки).
2.Справка о доходах по форме, установленной банком, или по форме 2-НДФЛ, подписанная и заверенная печатью предприятия.
.Военный билет, приписное свидетельство или другие документы, подтверждающие наличие отсрочки от службы в армии у заемщиков в возрасте до 27 лет.[5]
Дополнительные документы, подтверждающие личность и социальный статус заемщика:
. Водительские права или свидетельство о регистрации автомобиля;
. ИНН (Свидетельство о постановке на учет в налоговом органе);
. Страховое свидетельство Государственного пенсионного фонда;
. Загранпаспорт;
. Имеющиеся страховые полисы (в том числе ОМС, ОСАГО, КАСКО и т.д.);
. Оригинал или копия свидетельства о праве собственности на недвижимое имущество, принадлежащее заемщику (владение или совладение);
. Документы, подтверждающие наличие ценных бумаг или счетов в банках, выписки по счетам;
. Копии документов о полученном образовании: дипломы, аттестаты, сертификаты, свидетельства;
. Копии кредитных договоров, справки банков об отсутствии задолженности, выписки по ссудным счетам;
. Оригинал или копия свидетельства о заключении (расторжении) брака, рождении ребенка.
Таким образом, в зависимости от интересующей программы кредитования и выбранного банка, пакет документов может существенно отличаться. Есть документы, которые потребуются в любом случае, такие как паспорт, заявление и т.д. [12]
.2 Коммерческий кредит. Потребительский кредит
Коммерческий кредит - разновидность кредита, суть которого состоит в передаче одной стороной (кредитором) другой стороне (заёмщику) денежных сумм или других вещей, определяемых родовыми признаками. Современный коммерческий кредит - это кредит, предоставляемый предприятиями друг другу.
Причиной возникновения коммерческого кредита является различие в сроках производства и реализации товара у различных производителей, разница в продолжительности производственного цикла. Коммерческий кредит способствует реализации товара, ускоряя процесс рыночного обмена.
Коммерческий кредит в товарной форме имеет определённые ограничения в размере. Он ограничен размером товарного капитала или резервного капитала кредитора.
Расширению возможностей использования коммерческого кредита способствуют кредитные средства обращения и платежа: вексель, чек. Они используются не только как средство получения платежа, но и как средство обращения, благодаря способности обращаться.
Потребительский кредит - кредит, предоставляемый непосредственно гражданам для приобретения предметов потребления. Такой кредит берут не только для покупки товаров длительного пользования, но и для прочих покупок. Он выступает или в форме продажи товаров с отсрочкой платежа, или в форме предоставления банковской ссуды на потребительские цели, в том числе через кредитные карты. При этом взимается довольно высокий процент.
Обычно потребительскому кредиту сопутствуют дополнительные комиссии и сборы, которые увеличивают реальную стоимость кредита и формируют так называемую скрытую процентную ставку. Поэтому выбор кредита в том или другом банке, исходя из объявленной процентной ставки по кредиту, может быть не всегда наилучшим. В этом случае следует руководствоваться расчётом полной стоимости кредита (эффективной процентной ставки). Ввиду вступившего с 1 июля 2007 года закона ЦБ все банки в РФ должны раскрывать эффективные ставки по кредитам. Другими словами, банки должны раскрывать полную стоимость своих кредитов с учётом всех дополнительных платежей и комиссий. Несомненно, этот факт защищает интересы заёмщиков. Перед тем, как заключить договор, клиент имеет полную информацию обо всех платежах по кредитному договору, о размерах комиссий и сроках уплаты, что позволяет рассчитать свои финансовые возможности для грамотного приобретения товара в кредит.
К категории потребительских кредитов относятся также рассрочки. В этом случае часть процентного долга погашается за счёт скидки, предоставляемой торговой компанией.
В таблице 2.1 представлены положительные и отрицательные стороны потребительского кредита. [15]
Таблица 2.1 Основные плюсы и минусы потребительского кредита
ПлюсыМинусыПокупка в кредит спасает от возможности подорожания товара в будущем;Процент по кредиту увеличивает стоимость вещи;Покупка в кредит спасает от возможности исчезновения товара с прилавков;Самым существенным недостатком покупки в кредит можно назвать истечение периода первоначального удовольствия от покупки в то время, как платеж по кредиту еще необходимо выплачивать;Позволяет купить на месте товар нужной модификации, при условии, что он есть в наличии;Велик риск заплатить гораздо большую сумму за пользование кредитом, чем кажется на первый взгляд;Позволяет купить вещь в момент ее наивысшей актуальности для покупателей; Позволяет оплачивать товар несущественными платежами в течении нескольких месяцев.
Таким образом, главным плюсом потребительского кредита является возможность получения определенного товара в данный момент, а минусом является риск заплатить сумму большую, чем ожидается потребителем.
В последнее время наблюдается тенденция ослабления требований, предъявляемых к нуждающемуся в кредите клиенту. Так, в некоторых Интернет-магазинах появляются предложения online-кредита.
Онлайн-кредитование - перевод денег в особой электронной валюте (е-деньгах) от одного лица другому, с условием возврата в определенный срок и под проценты. При этом сроки возврата кредита меньше, а проценты несоизмеримо больше, чем при обычном банковском кредитовании. Участниками онлайн-кредитования могут быть как физические, так и юридические лица. Особенность онлайн-кредитов - их чаще берут на совершение бизнес-операций (в том числе очень мелких) в Сети, чем на потребительские нужды. При оформлении онлайн-кредитов чаще всего не нужна справка о доходах, но нередко необходимо аргументированно разъяснить цели, на которые вы берете деньги. [15]
.3 Анализ кредитного рынка России с 2014 по 2015 гг.
Кредитование в России в настоящий момент является одним из главных внутренних стимулов для развития экономики. Однако при этом необходимо отметить, что в последние 3 года наметились новые тенденции, а именно ссуды теперь выдаются на большие суммы, при общем уменьшении количества выданных кредитов.
С осени 2012 года наблюдается замедление розничного кредитования, что связано с изменением политики Центрального Банка по отношению к выдаче банками ничем не обеспеченных розничных кредитов, а также возросшей требовательностью банков к потенциальным заемщикам.
Прогноз динамики основных сегментов банковского рынка представлен в таблице 2.2[16]
Таблица 2.2 Прогноз динамики основных сегментов банковского рынка на 2014-2015 годы
ПоказателиОжидаемый темп прироста в 2014г., %Ожидаемый темп прироста в 2015г., %Кредитование крупных компаний129-10Кредитование субъектов малого и среднего бизнеса1311-12Кредитование физических лиц2319-20в т.ч. необеспеченные потребительские ссуды2318-19в т.ч. ипотека 2823-24Кредитный портфель, всего1511-12Активы, всего139-10
В 2015-м банкиры стремятся свести к минимуму риски неплатежей и просроченных задолженностей. Не исключено, что количество немотивированных отказов вырастет сразу в несколько раз. Ввиду того что большинство заведений возьмет курс на улучшение качества своих портфелей, специалисты ожидают резкого снижения выдачи наличных займов и кредитных карт.
Естественно, что в нынешней ситуации финансовые учреждения будут принимать максимум усилий, чтобы как-то смягчить условия кредитования. Наибольшие возможности для этого имеют банки, которые могут рассчитывать на поддержку государства или независимые источники финансирования. Однако если и произойдет определенное улучшение, то оно будет крайне незначительным. Окончательно же нормализуется денежно кредитный рынок только по завершении кризиса.[16]
Глава 3. Ссудный капитал и его роль в рыночной экономике
.1 Капитал. Виды капитала
Капитал (от лат. capitalis - главный, доминирующий, основной) - совокупность имущества, используемого для получения прибыли. Направление активов в сферу производства или оказания услуг с целью извлечения прибыли называют также капиталовложениями или инвестициями.
Самостоятельный термин капитал в современном бухгалтерском учёте не используется, но есть ряд близких показателей финансового анализа. Например, собственный капитал - это разница между стоимостью активов компании и суммой её обязательств. Обычно эта величина формируется за счёт уставного капитала (взноса владельцев компании), добавочного капитала (переоценка имущества, эмиссионный доход), нераспределённой прибыли и резервов (формирующихся из прибыли).[10]
Виды капитала предложены в таблице 3.1.
Таблица 3.1 Виды капитала
ВидКраткая характеристикаОсновнойиспользуется во многих циклах производства, переносит свою стоимость на продукцию по частям за время своей службы в форме амортизации (например, станок)Оборотный используется только в одном производственном цикле, переносит на продукцию свою стоимость всю сразу (например, мука при выпечке хлеба).Постоянныйвсе затраты, кроме заработной платы; на результат производства переносит свою стоимость (сразу или по частям), но не изменяет её совокупный размер;Переменныйиспользуется для найма рабочей силы, имеет форму заработной платы, в процессе производства вместо стоимости потреблённого переменного капитала создаётся новая стоимость, размер которой обычно больше потреблённой.Физическийвложенный в дело, работающий источник дохода в виде средств производства, используемые для производства товаров и услуг.Денежныйденьги, предназначенные для инвестирования.Финансовыйсовокупность условий, когда денежная форма капитала позволяет получать прибыль без формального обмена денег на товары.Таким образом, виды капитала довольно разнообразны. Рынок капитала, является важнейшей составной частью рыночной экономики. Особенность капитала как фактора производства накладывает свой отпечаток как на спрос, предложение, так и на цену, т.е. на механизм рынка капитала.[10]
.2 Ссудный капитал
Ссудный капитал - совокупность денежных капиталов, предоставляемых во временное пользование на условиях возвратности и за определённую плату в виде процента. Формой движения ссудного капитала является кредит.
Ссудный капитал как экономическая категория начал формироваться в условиях капитализма. По капиталистическим представлениям высвобожденный капитал должен обращаться и приносить прибыль своему собственнику. Обмен между собственниками капитала (кредиторами) и его потребителями (заёмщиками) происходит на рынке ссудного капитала. На данном рынке встречаются собственники свободного капитала и бизнесмены, желающие пустить полученный капитал в оборот для получения прибыли.[11]
Источники ссудного капитала представлены на рис.3.1.
Ссудный капитал отличается от промышленного и торгового капитала тем, что не вкладывается в деятельность предприятий их собственниками, а передается во временное пользование хозяйствующим субъектам в целях получения ссудного процента.[11]
Особенностью современного этапа развития рынка ссудных капиталов является относительный избыток краткосрочного капитала и рост спроса на средне- и долгосрочные кредиты. В связи с этим особое значение приобретают механизмы трансформации краткосрочных ссудных капиталов в средне- и долгосрочные. К таким механизмам можно отнести государственные гарантии и льготы.
Рис. 3.1.Источники ссудного капитала
Рынок ссудных капиталов - это специфическая сфера товарных отношений, где объектом сделки является предоставляемый в ссуду денежный капитал и формируется спрос и предложение на него. С функциональной точки зрения рынок ссудных капиталов представляет собой систему рыночных отношений, обеспечивающих аккумуляцию и перераспределение денежных капиталов в целях обеспечения кредитования экономики. С институциональной точки зрения рынок ссудных капиталов представляет собой совокупность кредитно-финансовых учреждений, организаторов торговли и других учреждений рынка ценных бумаг (РЦБ), через которые осуществляется движение ссудного капитала. Структура рынка ссудного капитала представлена на рис. 3.2.
Таким образом, в структуре рынка ссудных капиталов осуществляются рыночные отношения, которые обеспечивают перераспределение денежных капиталов в целях обеспечения кредитования экономики.
Рис. 3.2. Рынок ссудных капиталов
.3 Ссудный процент. Ставка процента
Ссудный процент (или долговой процент, проценты по кредиту, учётная ставка, ставка рефинансирования) - денежная плата требуемая центральными и коммерческими банками большинства европейских, африканских и американских государств за использование заёмных средств (ссуд). Другими словами, это ставка процента, которая отражает стоимость кредитных денег и фактически показывает цену кредита. Наличие ссудного процента предполагает возврат заёмных средств в сумме, значительно превышающей сумму первоначально выданную заёмщику в виде кредита.
Также часто ссудный процент называют учётной ставкой. Учётная ставка представляет собой размер платы в процентах, которую центральный банк устанавливает по ссудам, предоставляемым коммерческим банкам. В российской практике применяется термин ставка рефинансирования. Чем выше учётная ставка центрального банка, тем более высокий процент взимают затем коммерческие банки за предоставляемый ими клиентам кредит и наоборот.[2]
Ссудный процент рассчитывается по формуле:
С=(D/K)x100% (3.1)
где, С - ссудный процент
D - доход, полученный на капитал
K - капитал
Источником уплаты ссудного процента является добавочная стоимость, возникающая в момент эффективного использования предоставленного займа. Ссуда эксплуатируется как капитал, который инвестируется в производство, поэтому уровень платы за кредит не может быть выше нормы прибыли, генерируемой в результате использования займа (в противном случае ссуда используется не рационально).[3]
Как и стоимость любого товара, цена кредита имеет свойство менять свое значение, поэтому ссудный процент может варьироваться в разные периоды в зависимости от спроса и предложения на кредитные ресурсы. Соотношение предложения и спроса определяется следующими факторами:
.Размеры денежных накоплений и сбережений, являющихся источниками кредитных возможностей - чем больше данный показатель, тем ниже ссудный процент (т.к. велико предложение).
. Цикличность производства. В некоторые моменты спрос на инвестиции повышается (например, в период экономического подъема), а в другие периоды - понижается. Таким образом, чем выше инвестиционный спрос, тем выше норма ссудного процента.
. Государственное регулирование денежной массы, имеющейся в обращении - чем больше денег обращается в системе, тем выше процентные ставки.
. Темпы инфляции. При усилении инфляционных процессов процентные ставки возрастают, при этом различают номинальные и реальные ставки.
. Колебания валютного курса - чем выше курс иностранной валюты, тем ниже ставка процента, и наоборот.
. Международное перетекание капиталов и др.
На рис.3.3 приведена классификация кредитных ставок.
Рис. 3.3 Формы кредита
Форма кредита - есть отражение структуры кредитных отношений, их основных свойств, сохраняющихся при различных внешних и внутренних изменениях. Как бы ни менялись связи между кредитором и заемщиком по поводу ссуженной стоимости, форма кредита выражает его содержание как целого.[3]
кредит займ ссудный капитал
Заключение
В рыночной экономике предприятие самостоятельно определяет рациональные варианты всех составляющих производственно-финансовой деятельности на основе баланса интересов производителей и потребителей выпускаемой продукции. При этом экономической оценкой эффективности варианта мероприятий является прибыль предприятия, остающаяся в его распоряжении. Поэтому основной задачей в условиях рынка является повышение эффективности функционирования предприятия путем оптимизации использования его ресурсов, в том числе кредитных, и построение перспективной производственной программы, а также планов предприятия по повышению эффективности его функционирования.
Финансовые ресурсы занимают особое место в деятельности любого государства, предприятия. С их наличием связывается возможность самого процесса производства, выполнение отдельным предприятием, отраслью, государством, возложенных на них функций.
Обеспеченность субъектов хозяйствования финансовыми ресурсами предопределяет их платежеспособность то есть способность своевременно отвечать по своим обязательствам. Финансовые ресурсы на предприятиях являются источником расчетов не только с партнерами по бизнесу, но и c государством. Предприятия перечисляют в бюджет часть своих доходов в виде налогов и сборов.
При недостатке собственных финансовых ресурсов предприятие может привлекать в свой оборот, заемные ресурсы, средства других предприятий и населения, средства фондового рынка, кредитные ресурсы.
Кредит представляет собой движение ссудного капитала, предоставляемого в ссуду на условиях возвратности за плату в виде процента. Кредитные ресурсы- это средства, которые есть в распоряжении банков и используются ими для кредитных операций. Необходимость кредита обусловлена закономерностями кругооборота и оборота капитала в процессе воспроизводства. На одних участках высвобождаются свободные денежные средства, выступающие источниками ссудного капитала, на других - возникает потребность в них. Именно на этой основе, на взаимной выгоде участников процесса воспроизводства рождается, существует и развивается ссудный капитал. Ссудный капитал- это совокупность денежных капиталов, предоставляемых во временное пользование на условиях возвратности и за определённую плату в виде процента.
Ссудный процент- это вознаграждение за пользование заемными денежными ресурсами (по-другому называемыми ссудным капиталом или кредитом) в течение ограниченного количества времени.
Ссудный капитал является своеобразным товаром, потребительная стоимость которого состоит в способности функционировать в качестве капитала (здания, сооружения, оборудование, товары) и приносить доход в форме прибыли. Часть этой прибыли направляется на оплату ссудного капитала и выступает как его цена или ссудный процент.
Под влиянием многих факторов кредитные и финансовые отношения претерпевают ряд изменений, поэтому изучение рынка ссудного капитала представляет большой интерес для формирования позиции способствующей определить плодотворные шаги в непростой современной рыночной экономике.
С переходом на новые экономические формы отношений чрезвычайно возрастает актуальность и важность проблем, связанных с ссудным капиталом. Это объясняется тем, что от ссудного капитала, нормы его процента зависят инвестиционная деятельность, сбережения, которые служат основными показателями и связующим звеном финансового рынка и реальной сферы хозяйствования.
В кризисной ситуации, при инфляционных процессах ценность и важность ссудного капитала резко усиливается. У предприятий всех форм собственности все чаще возникает потребность привлечения заемных средств для осуществления своей деятельности и извлечения прибыли.
Список использованных источников
1.Борисов Е.Ф. Экономика/ Е.Ф. Борисов- ИНФРА- М ,2012.-54с.
2.Бузгалин А.В. Глобальный капитал: Том 1/ А.В. Бузгалин - М.: ЛЕНАНД, 2015. - 89с.
.Бузгалин А.В. Глобальный капитал: Том 2/ А.В. Бузгалин - М.: ЛЕНАНД, 2015. - 73с.
.Грязнова А.Г. Финансово- энциклопедический словарь/ А.Г. Грязнова- М.: Финансы и статистика,2010.-86с.
.Жуков Е.Ф. Общая теория денег и кредита/ Е.Ф. Жуков- М.: ЮНИТИ, 2010. - 241с.
.Жуков Е.Ф. Деньги. Кредит. Банки./ Е.Ф. Жуков-М.:,2010.-49с.
.Катасонов В.Ю. О проценте ссудном, подсудном, безрассудном: Том 1/ В.Ю. Катасонов - М.: НИИ школьных технологий, 2011.-91с.
.Катасонов В.Ю. О проценте ссудном, подсудном, безрассудном: Том 2/ В.Ю. Катасонов - М.: НИИ школьных технологий,2011.-154с.
.Лаврушин О.И. Деньги, кредит, банки: Экспресс-курс/ О.И. Лаврушин - М.: КНОРУС, 2010.-103с.
.Рябинина Л.Н. Деньги и кредит/ Л.Н. Рябинина - К.: Центр учебной литературы,2014.-123с.
.Трошин А.Н. Финансы и кредит/ А.Н. Трошин - ИНФРА-М,2010.-147с.