strengthening of a role of crediting in foreign economic activity is obvious and demands in this regard continuous improvement and completions in connection with developing macroeconomic conditions, including development of new and more effective forms of crediting and the main thing, tools, in the maximum degree of all obligations guaranteeing performance arising in the international trade turnover.author of work confirms that the settlement and analytical material given in it correctly and objectively reflects a condition of studied process, and all borrowed of literary and other sources theoretical, methodological and methodical provisions and concepts are accompanied by references to their authors.
Содержание
Введение
. Теоретические аспекты организации кредитования внешнеэкономической деятельности
.1 Особенности и значение осуществления внешнеэкономической деятельности субъектами хозяйствования
.2 Характеристика форм кредитования внешнеэкономической деятельности
.3 Порядок организации банковского кредитования внешнеэкономической деятельности в Республике Беларусь
. Исследование организации кредитования внешнеэкономической деятельности в филиале ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно
.1 Краткая экономическая характеристика банка
.2 Кредитование внешнеэкономической деятельности с использованием иностранных кредитных линий
.3 Льготное кредитование экспортеров
. Пути повышения эффективности кредитования внешнеэкономической деятельности
.1 Совершенствование организации кредитования внешнеэкономической деятельности
.2 Кредитование экспортеров как инструмент стимулирования экспорта в Республике Беларусь
Заключение
Список использованных источников
Введение
Международная торговля - старейшая форма международных экономических отношений. Она существовала еще задолго до формирования мирового хозяйства и являлась его непосредственной предшественницей.
Международная торговля занимает ведущее место в системе всемирных экономических отношений. Международной торговый обмен является одновременно и предпосылкой, и следствием международного разделения труда, выступает важным фактором формирования и функционирования мирового хозяйства. В своей исторической эволюции он прошёл путь от единичных внешнеторговых сделок до долгосрочного крупномасштабного торгово-экономического сотрудничества.
У предприятий всех форм собственности все чаще возникает потребность привлечения заемных средств, для осуществления своей деятельности и извлечения прибыли. Наиболее распространенной формой привлечения средств является получение банковского кредита.
Кредит играет важную роль в развитии международного товарооборота. Создавая дополнительный спрос на рынке со стороны заемщиков, он способствует увеличению объемов мировой торговли. Условия кредитования экспорта являются важным фактором конкурентной борьбы отдельных фирм и государств за рынки сбыта.
Особенно активно кредитование внешней торговли стало развиваться в послевоенный период. С начала 60-х годов экспортный кредит стал нормой международной торговли многими видами товаров, и в первую очередь машинами и оборудованием. По некоторым оценкам, долгосрочный международный кредит в той или иной форме обслуживает в настоящее время до 80 % экспорта машин и оборудования.
В настоящее время кредит обслуживает большинство видов внешнеэкономических связей - внешнюю торговлю, обмен услугами, зарубежную инвестиционную деятельность, производственные и научно-технические связи и т.д. В ходе внешнеэкономической деятельности предприятия и организации, как правило, одновременно выступают и в качестве должников, и в качестве кредиторов, привлекая и предоставляя необходимые кредиты.
Кредитование внешней торговли служит средством повышения конкурентоспособности национальных компаний, способствует укреплению позиций финансовых организаций стран, стимулирует расширение внешней торговли, создавая дополнительный спрос на рынке для поддержания конъюнктуры.
Знание процесса кредитования (виды кредита, этапы и условия его предоставления) как для продавцов, так и для покупателей является ключевым моментом для осуществления экспортно-импортных операций. Это связано, прежде всего, с тем, что в настоящее время практически ни одна внешнеторговая сделка не обходится без кредита в той или иной форме.
В последние годы существенно возросло значение кредита и во внешнеторговых связях Республики Беларусь. В качестве кредиторов и заемщиков выступают банки, предприятия, государства, международные финансовые институты.
Актуальность темы исследования определяется необходимостью развития и совершенствования данного направления кредитования. В связи с большим вниманием, которое уделяется сегодня внешнеторговым операциям со стороны субъектов экономической деятельности, возникает потребность в анализе особенностей самой внешнеэкономической деятельности, а также инструментов, с помощью которых она осуществляется.
Объектом исследования в дипломной работе является филиал ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно.
Предметом исследования выступает кредитование внешнеэкономической деятельности субъектов хозяйствования.
Цель дипломной работы - изучение порядка и особенностей кредитования внешнеэкономической деятельности в филиале ОАО "Белагропромбанк" и разработка направлений по его совершенствованию.
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:
− определение сущности и значения внешнеэкономической деятельности субъектов хозяйствования;
− изучение форм кредитования внешнеэкономической деятельности;
− определение порядка банковского кредитования внешнеэкономической деятельности;
− оценка кредитной политики ОАО "Белагропромбанк" в области кредитования внешнеэкономической деятельности;
− разработка основных направлений совершенствования кредитования внешнеэкономической деятельности в Республике Беларусь.
Информационной базой выступает бухгалтерская, статистическая отчетность ОАО "Белагропромбанк" и иные данные о деятельности банка за 2012 - 2013 годы.
В первой главе определяется сущность и значение внешнеэкономической деятельности организаций, формы кредитования внешнеэкономической деятельности и порядок их применения.
Во второй главе представлена экономическая характеристика объекта исследования, а также осуществляется оценка кредитной политики филиала ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно в сфере кредитования внешнеэкономической деятельности.
Третья глава содержит предложения по совершенствованию и повышению эффективности кредитования внешнеэкономической деятельности субъектов хозяйствования.
1. Теоретические аспекты организации кредитования внешнеэкономической деятельности
.1 Особенности и значение осуществления внешнеэкономической деятельности субъектами хозяйствования
Понятие внешнеэкономической деятельности появилось еще в 80х гг. 19 века в процессе децентрализации и либерализации внешнеторговых связей. За прошедшее время роль, значение, трактовка понятия внешнеэкономической деятельности претерпевали значительные изменения, что связано с влиянием ряда факторов:
-уровень развития производства в государстве;
-степень развития интеграционных процессов;
-уровень развития мирового рынка разделения труда и др.
В настоящее время существует ряд подходов к определению понятия внешнеэкономической деятельности.
По мнению российского экономиста А.Б. Борисова внешнеэкономическая деятельность представляет собой одну из сфер экономической деятельности государства, предприятий, фирм, тесно связанную с внешней торговлей, экспортом и импортом товаров, иностранными кредитами и инвестициями, осуществлением совместных с другими странами проектов. [2, c. 131]
По мнению авторов "Экономикс" К.Р. Макконнелл и С.Л. Брю внешнеэкономическая деятельность - это одна из сфер экономической деятельности государства, компаний, предприятий, направленная на осуществление их экономических отношений с иностранными государствами или экономическими субъектами зарубежных стран, базирующаяся, прежде всего на участии страны в международном разделении труда.[16, c. 14]
Таким образом, внешнеэкономическая деятельность представляет собой совокупность форм и методов торгово-экономического и финансово-производственного взаимодействия субъекта на мировом рынке с целью использования международного разделения труда для достижения более высокой эффективности участвующих в этой деятельности. [2, c. 134]
Среди главных тенденций развития внешнеэкономической деятельности можно выделить переход от межгосударственных и межправительственных внешнеэкономических связей к внешнеэкономической деятельности на уровне субъектов хозяйствования.
Внешнеэкономическая деятельность предприятий (далее ВЭД) представляет собой их производственно-коммерческую деятельность, ориентированную на экспорт продукции, услуг, а также связанную с импортом средств производства, технологий, товаров массового спроса и т.д. [16, c. 12]
Внешнеэкономическая деятельность оказывает сильное влияние как на развитие страны в целом, так и на эффективность деятельности отдельного субъекта хозяйствования. Но особое значение она имеет в условиях преодоления кризисных явлений в экономике и ускорения перехода к рыночному хозяйству.
Во-первых, внешнеэкономическая деятельность оказывает положительное влияние на развитие экономики в целом, во-первых, благодаря получению валютной выручки от экспорта. В масштабах всего народного хозяйства внешнеэкономическая деятельность выступает важным фактором финансовой стабилизации страны: поступления от нее (таможенные сборы, НДС, акцизы, неналоговые поступления) формируют значительную долю бюджета государства.
Во-вторых, внешнеэкономическая деятельность способствует повышению технологического уровня производства за счет импорта современной техники и технологий. Под воздействием научно-технического прогресса ускорились темпы морального старения техники и технологий, возросли затраты на научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы (НИОКР). Мировой опыт показывает, что только за счет внутренних источников решить проблему обновления производственных фондов невозможно.
В-третьих, внешнеэкономическая деятельность способствует развитию экономики за счет долгосрочного производственного сотрудничества и стабильных, связей между иностранными партнерами по совместной деятельности в производстве конкурентоспособной продукции и выходу с ней на мировые рынки. Такая совместная деятельность осуществляется по ряду направлений: закупке комплектного технологического оборудования, консультационным услугам по налаживанию его работы, обучению персонала и др.
Рассматривая влияние внешнеэкономической деятельности на социально-экономическое развитие страны в целом и отдельных регионов, следует особо выделить её роль как структурообразующего и ускоряющего фактора.
В международной практике выделяют следующие формы внешнеэкономической деятельности (рисунок 1.1.1).
Рисунок 1.1.1 - Формы внешнеэкономической деятельности - Источник:[15, c. 121]
Внешняя торговля - совокупность экономических отношений по поводу обмена товарами, работами, услугами на коммерческой основе.
Производственная кооперация - организация производственных связей между странами и предприятиями разных стран с целью совместного изготовления продукции (предприятия с иностранными инвестициями, свободные экономические зоны и др.)
Инвестиционное сотрудничество - реализуется через прямые и портфельные инвестиции.
Валютно-кредитные связи, которые в свою очередь подразделяются на:
−организационное обеспечение внешнеэкономических сделок: открытие и ведение счетов в иностранной валюте, операции по купле-продаже иностранной валюты и т д.;
−кредитование: экспортно-импортных операций, кредиты и их погашение другими станами и международными финансовыми организациями.[15, c. 121-122]
Внешнеэкономическая деятельность выполняет ряд функций, которые представлены на рисунке 1.1.2.
Рисунок 1.1.2 - Функции внешнеэкономической деятельности - Источник:[15, c. 132]
В современных условиях выделяют следующие принципы внешнеэкономической деятельности:
-открытость экономики - означает, что все хозяйствующие субъекты могут без ограничений совершать операции на мировом рынке товара и капитала;
-либерализация внешней торговли - позволяет стране специализироваться в тех отраслях и видах производства, где издержки производства минимальные, а импортировать то, что дорого производить в своей стране;
-обеспечение активного торгового баланса;
-организация разумного протекционизма и здоровой конкуренции.
Совокупность отраслей, подотраслей, предприятий, фирм, производящих и реализующих экспортную продукцию, закупающих и перерабатывающих импортные товары, а также осуществляющих другие формы внешнеэкономической деятельности образуют внешнеэкономический комплекс страны. Его структура представлена на рисунке 1.1.3.
Рисунок 1.1.3 - Структура внешнеэкономического комплекса страны - Источник:[4, c.411]
Условиями успешного развития внешнеэкономического комплекса являются: наращивание экспортного потенциала, включение в различные формы совместного предпринимательства, наличие конкурирующих производств, повышение самостоятельности предприятий, фирм. Успешное развитие отраслей, входящих во внешнеэкономический комплекс, оказывает воздействие на совершенствование экономики страны в целом.
Характеризуя уровень развития внешнеэкономической деятельности в Республике Беларусь, следует отметить, что достижение максимальной эффективности внешнеэкономических связей связано прежде всего с построением экономики рыночного типа, что предполагает решение следующих тактических задач:
¾разрешение проблемы зарегулированности национальной экономики. Санкции за нарушение законодательства должны носить наказующий, а не пресекающий деловую активность характер. Необходим переход преимущественно от прямых методов регулирования к косвенным;
¾активизация малого бизнеса;
¾либерализация цен;
¾стимулирование экспорта и др.[4]
Таким образом, внешнеэкономическая деятельность является важным аспектом деятельности любого государства. Она способствует развитию интеграционных процессов, повышает эффективность деятельности отдельных субъектов хозяйствования, способствует повышению технологического уровня их производства. Кроме того, внешнеэкономическая деятельность является важным структурообразующим и ускоряющим фактором в развитии экономики государства.
Однако в современных условиях, в силу всевозрастающих объемов внешнеэкономической деятельности, ее осуществление практически не может происходить только с использованием собственных средств государства и субъектов хозяйствования. Решением данной проблемы все чаще становится механизм привлечения заемных средств - кредитование внешнеэкономической деятельности, сущность которого будет рассмотрена в разделе 1.2.
1.2 Характеристика форм кредитования внешнеэкономической деятельности
Международная торговля всегда была связана с кредитом вследствие несовпадения во времени и неодинаковой продолжительности процесса производства и обращения различных товаров, а также стремления экспортера повысить конкурентоспособность своих товаров за счет предоставления импортерам более приемлемых условий платежа. Неизмеримо возросли масштабы и формы кредитования ВЭД в современных условиях.
Кредиты, применяемые во внешней торговле, можно классифицировать по нескольким главным признакам, характеризующим отдельные стороны кредитных отношений.
В зависимости от того, кто выступает в качестве кредитора, различают следующие виды кредитов (рисунок 1.2.4): [16, c.125-126]
Рисунок 1.2.4 - Классификация кредитов во внешней торговле в зависимости от типа кредитора - Источник:[16]
По срокам кредиты традиционно делятся на:
−краткосрочные - до 1 года;
−среднесрочные - до 5 лет;
−долгосрочные - свыше 5 лет.
Однако в последнее время к краткосрочным относятся и кредиты сроком до 2 лет. Кроме того, имеются и национальные различия в градации сроков: в ряде стран среднесрочными считаются кредиты до 7-10 лет, а долгосрочными - свыше 10 лет. Краткосрочные кредиты используются для финансирования вывоза потребительских товаров недлительного пользования, среднесрочные - для потребительских товаров длительного пользования и простых видов оборудования и долгосрочные - для тяжелого и технически сложного оборудования, при поставках комплектных предприятий и строительстве (крупных объектов в области инфраструктуры.
Кроме того, кредиты во внешней торговле зависят от вида (формы, а иногда говорят "наполнения") их предоставления и подразделяются на товарные и валютные.
-товарные кредиты - предоставляются в основном экспортерами своим покупателям;
-валютные кредиты - предоставляются банками в денежной форме: в национальной или иностранной валюте.
В зависимости от требований, предъявляемых к обеспечению, все кредиты во внешнеэкономической деятельности подразделяются на обеспеченные и необеспеченные.
-обеспеченные кредит - выдается против обеспечения, в качестве которого могут выступать: товары, товарораспорядительные документы, другие коммерческие документы, а также ценные бумаги, векселя, недвижимость, прочие ценностей;
-необеспеченный (бланковый) кредит - выдается под обязательство должника погасить его в определенный срок. Обычно документом по этому кредиту служит простой вексель, подписанный заемщиком.
С точки зрения техники предоставления различают:
−наличные кредиты, когда предоставляемые средства зачисляются на счет должника в его распоряжение;
−акцептные кредиты, которые предоставляются в форме акцепта тратты импортером, чаще банком, что облегчает учет тратты в банке заемщика;
−облигационные займы, которые широко используются при привлечении средств на долгосрочной основе;
−консорциальные кредиты, широко практиковавшиеся в 70-80-х гг., позволяющие заемщику мобилизовать особо крупные суммы на длительный срок, поскольку кредитором выступает не один банк, а несколько - консорциум.
Кредиты в зависимости от срока и суммы могут погашаться единовременным взносом, равными годовыми и полугодовыми взносами, могут применяться и иные схемы погашения кредита и начисления процентов.
Наиболее распространенной формой международного кредита являются частные экспортные кредиты. Их структура представлена на рисунке 1.2.5.
Рисунок 1.2.5 - Структура частных кредитов - Источник:[16]
Из рисунка 1.2.5 следует, что частные кредиты во внешней торговле принято подразделять на коммерческие (их еще называют фирменными кредитами или кредитами поставщиков), предоставляемые иностранным покупателям непосредственно экспортерами, а также прямые банковские кредиты (их часто называют кредитами покупателю), которые предоставляются банком страны экспортера непосредственно импортеру или его банку. С другой стороны, фирменные кредиты можно подразделить на кредиты, финансирующие внешнеторговую операцию в период от заключения контракта до отгрузки товара (так называемые покупательские авансы) и в период после поставки товара до получения платежа (рассрочка платежа).
Фирменные кредиты как форма коммерческого кредита в области внешней торговли предоставляются экспортером одной страны импортеру другой страны в форме рассрочки платежа за проданный товар от своего имени за счет собственных (или привлеченных) средств. Таким образом, фирменные кредиты самым тесным образом связаны с заключением контрактов по реализации товаров, представляя одновременно форму расчета по внешнеторговым сделкам.
Сроки фирменных кредитов различны, от нескольких месяцев до нескольких лет, и зависят от вида товара, конъюнктуры мировых товарных рынков, политической обстановки. В связи с расширением экспорта машин и оборудования новым явлением стало удлинение сроков фирменных кредитов, в некоторых случаях до 7-8 лет и даже до 10 лет. Поскольку экспортер не в состоянии самостоятельно финансировать подобного рода сделки, в фирменном кредитовании, как правило, участвует и банковский капитал.
По характеру оформления долгового обязательства фирменные кредиты подразделяются на вексельные кредиты и кредиты по открытому счету.
Переводной вексель (тратта) является наиболее распространенной формой оформления долгового обязательства, выписывается экспортером на импортера-должника. Последний по получении товарных документов акцептует вексель, т. е. подтверждает его оплату в указанный срок и в полной сумме, которая наряду с долгом включает проценты за пользование кредитом. Кредит по открытому счету часто практикуется при регулярных поставках товаров с периодическими погашениями задолженности в середине или в конце месяца или спустя определенное время после поставки товара. При этой форме кредитования должник не передает никакого письменного обязательства своему кредитору. Требование к импортеру и, следовательно, его обязательство погасить кредит оформляется в виде записи в бухгалтерских книгах: экспортер открывает дебетовый счет импортеру, а импортер открывает кредитовый счет экспортеру, при погашении обязательства счета закрываются.
Практика применения показала, что фирменные кредиты имеют как достоинства, так и недостатки. Среди достоинств можно выделить следующие:
-простота оформления;
-мобильность;
-возможность уторгования цены;
-независимость от государственного регулирования в области кредитования внешнеэкономической деятельности.
Недостатками фирменных кредитов являются:
-сроки фирменных кредитов недостаточны по сравнению с периодами строительства и окупаемости крупных промышленных объектов, оснащаемых импортным оборудованием, что определяет относительно низкую эффективность кредитов поставщиков;
-целевой характер фирменных кредитов, связанность только с одним поставщиком, трудности с выбором закупаемого оборудования представляют неудобство для импортера, так же как и зависимость от финансового положения поставщика и его возможностей получить кредит в банке. Последнее обстоятельство резко снижает конкурентоспособность фирменного кредита, особенно в условиях повышения процентных ставок на национальных денежных рынках;
-государственным страхованием покрывается не весь кредит поставщика, что не только увеличивает риск поставщика, но и определяет размер банковского кредита;
-гарантии страховых организаций, являющиеся основанием для получения банковского кредита в некоторых странах, действительны лишь после акцепта тратт импортером. [16, c.128]
Участие коммерческих банков в кредитовании внешней торговли всегда было велико, ибо фирменный кредит в той или иной степени опирается на банковский кредит, связан с ним. Вместе с тем современные тенденции в кредитовании международной торговли, возрастающая роль государства в системе форсирования сбыта товаров, в которой большое место занимают кредитные и финансовые рычаги, позволили преодолеть относительно узкие границы фирменного кредита и способствовали появлению новых форм банковского кредитования.
Существует несколько видов участия банков в кредитовании внешней торговли, которые представлены на рисунке 1.2.6.[14, с.78]
Рисунок 1.2.6 - Виды банковского кредитования внешнеэкономической деятельности - Источник: [14, с.78]
В первом случае банковский кредит представляет собой традиционные и появившиеся сравнительно недавно формы кратко- и среднесрочного финансирования фирменных кредитов. С помощью банковских кредитов продавцу в форме учета тратт, факторинга, форфейтинга преодолеваются узкие границы фирменных кредитов, опирающихся на собственные средства экспортера.
Финансирование фирменного кредита путем учета векселей является традиционной и до сих пор широко применяемой формой при краткосрочном кредитовании экспорта. При учете векселя (продаже его держателем банку) банк досрочно выплачивает экспортеру сумму, на которую выписан вексель, за вычетом определенного процента. Размер последнего определяется ставкой на ссудный капитал и зависит от срока и качества векселя. Банки принимают к учету только первоклассные векселя (англ. finetradebills), т. е. векселя, содержащие обязательства солидных фирм, платежеспособность которых не вызывает сомнений.
Векселя, гарантированные крупными банками, учитываются по более низким ставкам процента, в то время как векселя с обязательствами мелких и слабых в финансовом отношении фирм либо вообще не учитываются, либо принимаются к учету по сильно завышенным ставкам. Такая "разборчивость" коммерческих банков в отношении векселей определяется тем, что банки часто прибегают к переучету коммерческих тратт в своем центральном банке, который предъявляет повышенные требования к срокам векселей и платежеспособности должников. Например, в Японии экспортные векселя пригодны для переучета в Банке Японии, если их сроки не превышают трех месяцев и в пользу экспортеров открыт аккредитив на сумму вексельного обязательства.
Переучет экспортных векселей центральными банками, нередко на льготных условиях, является формой участия государства в краткосрочном кредитовании экспорта, что дает возможность коммерческому банку свободнее предоставлять денежные средства экспортеру и снижать стоимость кредита. Во многих развитых странах система переучета векселей распространена и на среднесрочные экспортные кредиты.
Кредитование экспортеров путем покупки (учета) гарантий банка импортера, так же как предоставление кредита против переуступки экспортером прав по гарантиям, векселям и другим обязательствам, представляет собой форму финансирования среднесрочного фирменного кредита. Отличие продажи гарантии от переуступки права на получение платежей по ней весьма принципиально для экспортера: когда оформляется покупка банковской гарантии, кредит выдается без права оборота, при ее переуступке - с правом оборота на заемщика, фирму-экспортера.
При неоплате в установленный срок все претензии банка-кредитора предъявляются сначала банку-гаранту. При отказе последнего произвести платеж кредитор имеет право требовать от клиента погашения кредита в судебном порядке.
Факторинг во внешней торговле объединяет целый ряд комиссионно-посреднических операций, связанных с переуступкой банку клиентом-поставщиком неоплаченных счетов за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги и, соответственно, права получения платежа по ним, т.е. с инкассированием дебиторской задолженности клиента (получением средств по платежным документам). Во внешней торговле факторинг означает покупку банком или специальной компанией требований экспортера к импортеру и их инкассацию. Применяется факторинг при экспорте потребительских и серийных товаров с рассрочкой платежа на 90-120 дней. Предприятия, особенно средние, с большой долей экспортнойпродукции, имеют возможность превратить с помощью факторинга поставки с рассрочкой платежа в операции с условно немедленной оплатой наличными.
Коммерческие банки, осуществляющие экспортный факторинг, предлагают своим клиентам тройную выгоду.
Во-первых, банк принимает на себя услуги по бухгалтерскому учету дебиторов, контролю и инкассации задолженности, ведению статистики продаж и прочие.
Во-вторых, экспортный факторинг представляет собой форму кредитования. Это так называемый факторинг с финансированием, при котором банк экспортера оплачивает счета-фактуры в определенных пределах (до 70-90% от суммы долговых обязательств) вне зависимости от срока платежа за товар, иными словами осуществляет финансирование в виде досрочной оплаты поставленных товаров. Оставшаяся сумма возмещается экспортеру при поступлении платежа от покупателя. Если банк оказывает факторинговые услуги "без финансирования", экспортер получает возмещение за отгруженный товар лишь при поступлении платежа от импортера.
И наконец, в-третьих, осуществляя факторинговые операции, банки принимают на себя, как правило, риск неплатежа со стороны покупателя. Это так называемый факторинг без права регресса, или настоящий факторинг.
Услуги факторинга обходятся экспортеру довольно дорого, учитывая риски, с которыми сталкиваются банки или специальные факторинговые компании, и комплексность предоставляемых ими услуг. Расходы экспортера состоят из комиссионных платежей за бухгалтерское обслуживание, за инкассацию долга и другие услуги, рассчитываемых в определенном проценте от суммы счетов-фактур, а также из процента за кредит (уровень которого несколько выше основных ставок банка).
Форфейтинг как форму кредитования ВЭД, с одной стороны, можно отнести к рассмотренным выше кредитам поставщику путем покупки векселей, гарантий или переуступки прав по ним, с другой стороны, этот вид банковских операций приближается к прямым банковским кредитам покупателю. Суть этой формы заключается в продаже экспортером имеющихся у него требований к импортеру (обычно векселей) банку или специальной финансовой компании. Но в отличие от обычной учетной операции форфейтинг - это учет векселя "без оборота на продавца". Таким образом, на покупателя векселя (форфейтора) ложатся все риски, связанные с платежом по векселю: риск страны импортера, который зависит от степени платежеспособности страны импортера, риски по переводу валюты из страны импортера, риски неблагоприятного для экспортера изменения процентной ставки, валютного курса и проч. Применяется форфейтинг обычно при поставках инвестиционных товаров на крупные суммы и с длительной рассрочкой платежа, которые по тем или иным причинам не могут быть профинансированы обычными методами. Как дополнение к традиционным методам кредитования внешней торговли форфейтирование нашло широкое применение при экспорте машин и оборудования.
Первым центром форфейтинга стала Швейцария и до сих пор лидирует, хотя этот вид операций распространился и на другие страны Европы, прежде всего ФРГ, а ежегодные объемы сделок, финансируемых с помощью форфейтинга, достигают нескольких миллиардов долларов.
По сравнению с другими видами кредитования ВЭД форфейтинг может показаться слишком дорогим.
Однако устранение возможных потерь при наступлении страхового случая при ряде видов страхования, отсутствие коммерческого и валютного рисков, предоставление форфейтором твердой учетной ставки (особенно удобно в условиях сильных колебаний и тенденции к росту процентных ставок за кредит), которая обычно сохраняется на договорном уровне даже при повышении ставок на еврорынке, наконец, освобождение баланса экспортера от значительной и длительной по времени дебиторской задолженности - все это превращает форфейтинг в определенных условиях в достаточно интересную и выгодную операцию для экспортера.
Во втором случае мы имеем дело с возникшим в начале 60-х гг. кредитом покупателю, когда кредитующие банки вкладывают в кредитные операции собственные ресурсы, предоставляя кредит непосредственно импортеру, или его банку, или специальной кредитно-финансовой компании.
В третьем случае происходит акцепт тратт, выставленных на банк.
В международном торговом обороте широкое распространение получила практика акцепта переводных векселей, выставляемых экспортерами. Тратты с таким акцептом, их иначе называют банковскими акцептами или просто акцептами, легко учесть на денежном рынке и превратить в деньги. Экспортеры прибегают к акцептам крупных первоклассных банков (в Великобритании акцепт наряду с коммерческими банками осуществляют специализированные финансовые институты - акцептные дома), так как далеко не всегда на своем денежном рынке они могут учесть тратту, акцептованную импортером, даже если последний является вполне платежеспособным.
Акцептованная крупным банком тратта легко обращается и не встречает никаких препятствий при превращении в законные средства платежа, поскольку она обеспечена не только товарной сделкой, но также именем и капиталом банка-акцептанта.
При этом сам банк-акцептант, осуществляя акцепт векселя по просьбе экспортера, кредита не предоставляет. Акцепт первоклассного банка - это средство к получению кредита. А непосредственным кредитором будет банк, который произведет учет этого векселя. Поскольку практически все звенья денежного рынка охотно вкладывают временно свободные средства в банковские акцепты, столь надежно обеспеченные, принято говорить о совокупном денежном рынке как кредиторе в этом виде кредита.
В качестве акцептанта может выступать банк страны экспортера, или импортера, или третьей страны. Однако акцепты только крупных первоклассных банков приобретают на денежном рынке качества, необходимые для обращения акцепта и беспрепятственной обратимости его в деньги. Основная часть акцептов выдается банками ведущих мировых финансовых центров: Лондона, Нью-Йорка, Парижа, Франкфурта и некоторых других. Эти банки акцептуют тратты не только экспортеров своей страны (так называемые акцептные кредиты), но и тратты, выставляемые на них иностранными коммерческими фирмами (эти кредиты получили название акцептно-рамбурсных). В этом последнем случае в операцию по акцепту тратты включаются банки других стран, играющие вспомогательную роль и принимающие на себя ответственность перед банками-акцептантами по современному переводу (рамбурсированию) на их счета валюты, необходимой для оплаты акцептованных тратт.
Банки-акцептанты открывают в пользу экспортера аккредитив, содержащий обязательство акцептовать тратту, которая будет выставлена экспортером с приложением товарных документов, соответствующих условиям аккредитива. Банк экспортера, получив от своего клиента тратту с приложенными документами и имея аккредитив крупного банка, учитывает ее еще до ее акцепта и выплачивает экспортеру сумму, обозначенную в аккредитиве.
Таким образом, акцепт - это обязательство первоклассного банка оплатить сумму векселя его предъявителю при наступлении срока платежа. За несколько дней до наступления этого срока импортер вносит указанную сумму в свой банк, который, будучи акцептантом в акцептном кредите за счет внесенных средств оплачивает тратту векселедержателю. Если же акцептантом является банк третьей страны (в акцептно-рамбурсном кредите), банк импортера переводит, или рамбурсирует, валюту в банк-акцептант. Если же возмещение своевременно получено не будет, оплату векселя банк-акцептант осуществит из собственных средств. [1, c. 36]
Банковские акцепты могут предоставляться не только по тратте, выписанной экспортером, но и по тратте импортера, когда последний, произведя наличный расчет с экспортером, выставляет набанк-акцептант тратту на срок, примерно соответствующий периоду реализации товара, рассчитывая представить банку к этому сроку возмещение за счет суммы, вырученной от продажи товара. В данном случае акцепт будет связан с реэкспортной операцией или реализацией товара внутри страны импортера.
В четвертом случае речь идет о привлечении временно свободных финансовых ресурсов иностранных кредитно-финансовых учреждений с целью финансирования инвестиционных проектов отечественных экспортеров.
Таким образом, в практике кредитования внешнеэкономической деятельности выделяю коммерческое и банковское кредитование. При этом банковское кредитование наиболее многообразно по формам и срокам, от краткосрочных (учет векселей, факторинговые кредиты) до среднесрочных (прямые банковские кредиты покупателю или его банку, форфейтинговые кредиты) и даже долгосрочных кредитов (финансовый лизинг) и в той или иной степени является базой фирменного кредитования. Все это обуславливает преобладание банковских форм кредитования во внешнеэкономической деятельности.
.3 Порядок организации банковского кредитования внешнеэкономической деятельности в Республике Беларусь
Кредитование внешнеэкономической деятельности представляет собой движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений, связанное с предоставлением валютных и товарных ресурсов. Позитивная роль кредитования внешнеэкономической деятельности заключается в ускорении развития производительных сил путем обеспечения непрерывности процесса воспроизводства и его расширения. Кредит стимулирует внешнеэкономическую деятельность страны, повышает эффективность внешней торговли, создает благоприятные условия для зарубежных инвестиций, обеспечивает бесперебойность международных и валютных операций, перераспределяет ссудные капиталы между странами. Таким образом, кредитование внешнеэкономической деятельности имеет огромное значение для каждого государства, в том числе и для Республики Беларусь.
В соответствии с действующим законодательством Республике Беларусь формами банковского кредитования внешнеэкономической деятельности являются: [15, c. 87]
кредитование экспортеров, которое основывается на выпуске и учете векселей. Вексельный кредит может принимать форму форфейтинга или факторинга, которые являются средством превращения коммерческого кредита в банковский кредит. Форфейтинг - кредитование внешнеэкономических операций в форме покупки у экспортера векселей, акцептованных импортером. Факторинг - инкассирование дебеторской задолженности экспортера с выплатой части суммы счетов сразу после отгрузки товаров и остальной суммы - после поступления полного платежа от импортера. При этом отдельной формой кредитования можно считать льготное кредитование экспортеров с целью производства экспортной продукции;
- кредитование импортеров, которое основывается на предоставлении кредита банком-экспортером непосредственно импортеру или обслуживающему его банку. Здесь наиболее эффективной формой кредитования является кредитование с использованием иностранных кредитных линий.
Кроме того, в международной практике кредитования внешнеэкономической деятельности применяется акцептное и акцептно-рамбурсное кредитование.
Акцептный кредит - предоставляется коммерческим банком в форме акцепта переводных векселей, выставленным экспортером на банк импортера;
Акцептно-рамбурсный кредит - документарный акцептный кредит, предоставляемый экспортеру каким-либо банком при наличии гарантии банка импортера или третьего банка против предоставления определенных документов.
Однако далеко не все представленные выше формы внешнеторгового кредитования на практике применяются в Республике Беларусь. Это связано с тем обстоятельством, что ряд описанных выше форм кредитования основывается на вексельном обращении.
апреля 2006 года Президентом Республики Беларусь был принят Указ № 278 "О совершенствовании регулирования вексельного обращения в Республике Беларусь". Этим указом были введены ряд ограничений по операциям банков с векселями. В частности:
на территории Республики Беларусь право выдавать, оплачивать, акцептовать векселя имеют право от имени Республики Беларусь Совет Министров, в случаях, установленных Президентом Республики Беларусь, Национальный банк Республики Беларусь и иные банки по перечню, утвержденному Президентом Республики Беларусь;
не допускается выдача векселей, не обеспеченных денежными средствами и другим имуществом лица, у которого в связи с этим возникают обязательства по векселю. Право выдачи векселя приостанавливается, если приостановлены операции по счетам юридического лица;
установлены ограничения на объем обязательств по выданным простым или переводным векселям. Для юридических лиц - не более стоимости чистых активов за вычетом имущества, на которое наложен арест, для банков - не более 50 % собственного капитала и др. [7]
В связи с наличием таких жестких ограничений операции с использованием векселей, в том числе и кредитование внешнеэкономической деятельности, фактически в Республике Беларусь были приостановлены.
Поэтому в сложившихся обстоятельствах актуальным было бы рассмотреть именно те виды кредитования внешнеэкономической деятельности, которые применяется на практике в белорусских банках (рисунок 1.3.7): [7]
Рисунок 1.3.7 - Формы кредитования внешнеэкономической деятельности в Республике Беларусь - Источник: [7]
Нормативно - правовую базу регулирования вопросов кредитования внешнеэкономической деятельности с привлечением иностранных кредитных линий составляют:
-Гражданский Кодекс Республики Беларусь;
-Банковский Кодекс Республики Беларусь;
-Инвестиционный Кодекс Республики Беларусь;
-Закон Республики Беларусь "О внешнем государственном долге" от 22 июня 1998 года;
-Положение о внешних государственных займах (кредитах), утвержденное Указом Президента Республики Беларусь от 18 апреля 2006 года № 252 (Изменения и дополнения: Указ Президента Республики Беларусь от 12 мая 2009 г. № 241; Указ Президента Республики Беларусь от 27 июня 2011 г. № 275; Указ Президента Республики Беларусь от 31 января 2013 г. № 47);
-Инструкция о порядке предоставления (размещения) банками денежных средств в форме кредита и их возврата, утвержденная постановлением Правления Национального банка Республики Беларусь от 30 декабря 2003 года № 226;
-Уставы банков;
-Локальные нормативно-правовые акты банков по вопросам привлечение и сопровождения кредитных линий, предоставляемых иностранными кредитно-финансовыми организациями и др.
Кредиты в рамках иностранных кредитных линий (ИКЛ) являются связанными (товарными) и могут быть использованы только для закупки товаров и услуг страны, предоставляющей экспортный кредит. За счет кредитов иностранных банков осуществляется реализация крупных инвестиционных проектов (предоставление таких кредитов на пополнение оборотных средств в данном случае не производится по причине несоблюдения принципа связанности кредита).
Реализация любого инвестиционного проекта, финансируемого из средств иностранных кредитных линий, возможна только при полном выполнении ряда обязательных условий, определяемых специальными правилами Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР), и являющихся общими для всех кредитополучателей вне зависимости от страны кредитодателя.
Основными условиями предоставления кредита за счет средств иностранных кредитных линий являются следующие:
финансирование осуществляется на сумму не более 85 % суммы контракта, т.е. аванс 15 % должен быть оплачен за счет иных источников;
страной происхождения товаров должна быть страна, в которой расположен финансирующий банк. Однако допускается финансирование поставок из других стран Европейского Союза и Центральной и Восточной Европы. В случае финансирования поставки оборудования Германией не менее 80 % всего товара должно быть немецкого происхождения. Требования Республики Польша более мягкие: не менее 50 % товара должно быть польского происхождения;
минимальная сумма кредита для банков Германии и Республики Польша должна составлять: 1 млн евро или долл. США;
до момента выдачи кредита белорусское предприятие-заемщик должно оплатить стоимость страховки рисков невозврата кредита, которая предоставляется иностранной специализированной национальной страховой корпорацией в пользу финансирующего банка;
погашение кредита должно осуществляться ежемесячно со следующего месяца после выделения кредита. Но в зависимости от специфики инвестиционного проекта случае, если проект предполагает поэтапность его реализации (новое строительство или сложные инжиниринговые решения), возможна отсрочка погашения основного долга по кредиту до момента ввода объекта в эксплуатацию согласно заключенному контракту. [5]
Необходимо отметить, что до недавнего времени обязательным условием выделения иностранного кредита являлось предоставление в пользу финансирующего банка платежной гарантии Правительства Республики Беларусь. Получение такой гарантии значительно усложняло весь процесс и приводило к существенному затягиванию начала финансирования проекта, так как предполагало одобрение данного инвестиционного проекта Министерством экономики Республики Беларусь и Министерством финансов Республики Беларусь с последующим рассмотрением его на Валютно-кредитной комиссии при Совете Министров Республики Беларусь и одобрением целым рядом органов государственного управления, в том числе Президентом Республики Беларусь. С 2001 г. появилась возможность привлечения иностранных кредитов без гарантии Правительства Республики Беларусь. В результате срок рассмотрения вопроса о возможности финансирования какого-либо инвестиционного проекта за счет средств иностранной кредитной линии значительно сократился и в настоящее время в большей мере зависит от скорости принятия соответствующего решения иностранной страховой корпорацией.
Как известно, одним из наиболее важных условий всякого кредитного договора является стоимость кредита, или процентная ставка. Стоимость кредита из средств иностранной кредитной линии имеет сложный алгоритм расчета и зависит от ставки Libor или Euribor, маржи иностранного банка, размера и условий оплаты прочих обязательных платежей (управленческого сбора, сбора за резервирование, страховой премии, налога на доходы нерезидента и др.).
Для организации финансирования инвестиционного проекта необходимо наличие действительного контракта на поставку оборудования между белорусским предприятием (импортером) и иностранным поставщиком (экспортером). Белорусский и иностранный финансирующий банки заключают базовое (рамочное) кредитное соглашение, где определяются общие условия, при которых иностранный банк готов рассмотреть возможность финансирования конкретной сделки.
До начала финансирования иностранный банк и экспортер совместно ходатайствуют перед национальным агентством по страхованию экспортных кредитов о страховании конкретной сделки. После получения согласия застраховать сделку на определенных условиях оба банка заключают индивидуальное кредитное соглашение (где белорусский банк выступает как заемщик), в котором определены все условия кредитования конкретного контракта (сумма, условия предоставления и погашения кредита, процентная ставка и др.). Одновременно заключается кредитный договор и прочие связанные с ним договоры (залога, поручительства и т.п.) между белорусским банком (кредитодателем) и белорусским предприятием (кредитополучателем).
Таким образом, процедура выделения кредита является строго определенной. Выделение кредитных денег непосредственно на счет белорусского банка или предприятия не происходит. Иностранный банк после получения подтверждения о факте поставки оборудования и об исполнении экспортером своих обязательств по контракту осуществляет прямой платеж в пользу экспортера и одновременно уведомляет белорусский банк о таком платеже, а значит, и об увеличении ссудной задолженности белорусского банка перед финансирующим банком. В свою очередь, белорусский банк уведомляет белорусское предприятие о данной операции и одновременно осуществляет отражение суммы задолженности на соответствующем ссудном счете. В результате у белорусского банка появляется задолженность перед иностранным банком.[12]
Таким образом, схема погашения кредита, выданного из средств иностранной кредитной линии, определяется одновременно двумя не связанными друг с другом кредитными договорами. Так, белорусское предприятие осуществляет погашение кредита в пользу белорусского банка, который, в свою очередь, вне зависимости от условий погашения кредита белорусским предприятием и его платежной дисциплины обязан погашать кредит иностранному банку в соответствии с условиями индивидуального кредитного соглашения. Для скорейшего начала финансирования инвестиционного проекта каждый из его участников должен в максимально сжатые сроки выполнить определенные действия. Более того, оптимизация сроков выдачи кредита может быть достигнута только при условии, что некоторые этапы процесса финансирования будут осуществляться параллельно.
Важное значение в практике банковского кредитования внешнеэкономической деятельности имеет инструментарий, с помощью которого осуществляется внешнеторговое финансирование. Такими инструментами являются:
−аккредитив;
−инкассо;
−банковские гарантии. [17, c. 2]
Их активное применение прежде всего связано с тем, что осуществляя международные коммерческие операции, клиент банка неизбежно сталкивается с той или иной степенью риска, прежде всего, если речь идёт о покупке или продаже инвестиционных товаров с большой продолжительностью производственного и монтажного цикла и предполагается, что предусматриваемая сделка будет завершена лишь через несколько лет. Благодаря достаточному опыту осуществления подобных операций специалисты банка могут в значительной мере способствовать бесперебойной реализации таких сделок, и поэтому уже на ранней стадии работы в рамках обширных проектов рекомендуется привлекать сотрудников банка для переговоров и предварительной оценки.
В отношениях с малоизвестными зарубежными партнёрами договор купли-продажи или договор подряда не всегда является самой надежной и долгосрочной основой. Простой договор, заключенный с иностранными деловыми партнерами лишь тогда предоставляет достаточные гарантии, когда между сторонами по договору существуют долговременные доверительные отношения или сильная взаимосвязь, например, финансовая. Кроме того в стране контрагента должна царить стабильность политических, правовых и экономических отношений. Если указанные предпосылки отсутствуют, то для обеих сторон возникает потребность в дополнительных гарантиях. Для удовлетворения таких потребностей клиентов современный банк предоставляет множество разнообразных инструментов, учитывающих различные интересы покупателя и продавца. В каждом конкретном случае необходимо тщательно проверять, какие инструменты обеспечения необходимы и целесообразны.
Итак, рассмотрим первый инструмент торгового финансирования - аккредитив.
Аккредитив представляет собой обязательство банка выплатить продавцу товаров или услуг определенную сумму денежных средств при своевременном предоставлении соответствующих документов, подтверждающих отправку товара или выполнение договорных услуг. [17, c. 5]
Механизм действия аккредитива заключается в том, что импортер (покупатель) имеет гарантию того, что банк не исполнит платеж до тех пор, пока не получит документы, необходимые в соответствии с условиями аккредитива, и не убедится, что полученные документы по внешним признакам соответствуют требованиям импортера. Банк отказывает в оплате документов за счет импортера, если в документах будут обнаружены расхождения с условиями аккредитива, защищая тем самым интересы импортера.
Продавец со своей стороны может быть уверен в получении платежа, как только представит в банк документы, соответствующие условиям аккредитива. Требуемые документы обычно включают товарораспорядительные, погрузочные документы, такие как коносамент, товаротранспортная накладная, дубликат железнодорожной или авианакладной, акт выполнения услуг и др.
Схему применения аккредитивной формы расчета представлена на рисунке 1.3.8, где: 1 - заключение контракта между экспортером и импортером с условием использования аккредитивной формы расчетов; 2 - подготовка экспортером товаров к отгрузке и сообщение об этом импортеру в виде извещения; 3 - предоставление импортером заявления в обслуживающий банк на открытие аккредитива в пользу экспортера; 4 - направление аккредитива экспортеру через обслуживающий его банк; 5 - проверка банком аккредитива и передача его экспортеру;6 - сверка условий аккредитива экспортером и отгрузка товаров перевозчику; 7 - получение экспортером транспортных документов от перевозчика; 8 - передача полученных документов экспортером в свой банк; 9 - сверка и проверка документов банком импортера для оплаты; 10 - перевод суммы платежа банку экспортера; 11 - банк импортера дебеторит счет импортера; 12 - банк экспортера зачисляет выручку на счет экспортера; 13 - банк импортера передает документы импортеру, после чего он вступает во владение товаром.
Рисунок 1.3.8 - Схема применения аккредитивной формы расчетов - Источник: [17]
Выделяю следующие формы аккредитивов:
отзывный аккредитив - это обязательство банка-эмитента о платеже, которое может быть изменено или отменено по просьбе приказодателя (импортера) без предварительно уведомления бенефициара (экспортера).
безотзывный аккредитив - твердое обязательство банка-эмитента произвести оплату, если предусмотренные документы представлены исполняющему банку или банку-эмитенту и все условия соблюдены. Такая форма аккредитива наиболее часто применяется на практике.
возобновляемый (револьверный) аккредитив. В случае достижения лучшей цены покупатели часто заказывают больше товаров, нежели им действительно требуется в настоящий момент, и товары поставляются партиями. В этом случае продавец может потребовать от покупателя открыть возобновляемый аккредитив для гарантии платежа за каждую поставку. По мере совершения выплат по револьверному аккредитиву сумма аккредитива (квота) автоматически восстанавливается без внесения изменений в условия, о чем делается специальная оговорка.
переводной аккредитив - это аккредитив, согласно которому первый бенефициар может запросить банк, уполномоченный платить по аккредитиву, сделать аккредитив доступным для исполнения полностью или частично для одного или большего числа бенефициаров.
аккредитив с красной/зеленой оговоркой. Аккредитив с красной оговоркой обязует уполномоченный банк передать бенефициару оговоренную сумму денежных средств до предоставления требуемых аккредитивом документов. Этот тип аккредитива исторически использовался при экспорте непереработанных предметов потребления (хлопок, зерно). Аккредитив с зеленой оговоркой предусматривает исполнение против складских документов, свидетельствующих о том, что бенефициар разместил готовые к отгрузке товары в соответствующих складских помещениях. Однако, в отличие от стандартного аккредитива, все же предусматривается возможность платежа в пользу бенефициара еще до отгрузки товара.
аккредитив "back-to-back" (компенсационный) - бенефициар может просить подтверждающий банк открыть под обеспечение аккредитива другой аккредитив, который в таком случае называется компенсационным.
аккредитив с платежом по предъявлении - бенефициар получает оплату по предъявлению и проверке документов, соответствующих всем условиям аккредитива.
аккредитив с отсрочкой платежа - безотзывное обязательство банка-эмитента или подтверждающего банка произвести платеж против предоставления соответствующих документов не в момент их предъявления, а в соответствующий срок, определенный условием аккредитива.
Следующим инструментом банковского торгового финансирования является инкассо.
Инкассо - это перемещение между банками документов (финансовых и/или коммерческих) в соответствии с установленными правилами для осуществления платежа и/или оплата документов или осуществление выдачи документов против платежа и/или оплата документов на других основания и условиях. [17, c. 7]
Преимуществами документарного инкассо являются:
−простая и недорогая услуга;
−платеж осуществляется быстрее, чем по открытому счету;
−документы и соответственно право на получение товара могут быть переданы покупателю только против одновременной выплаты необходимой суммы.
Однако если покупатель отказывается принять документы, то документарное инкассо обходится дороже, так как нужно найти другого покупателя и привести в порядок возвращенный груз.
Схема расчетов с помощью инкассо представлена на рисунке 1.3.9, где: 1 - Заключение контракта между экспортером и импортером с условием использования инкассовой формы расчетов; 2 - отгрузка товара перевозчику; 3 - получение транспортных документов от перевозчика; 4 - предоставление документов вместе с инкассовым поручением экспортером в свой банк; 5 - проверка документов банком и передача их вместе с инкассовым поручением банку импортера; 6 - передача документов импортеру для оплаты; 7 - получение банком импортера платежа от импортера; 8 - перевод выручки банку экспортера; 9 - перечисление выручки на счет экспортера.
Рисунок 1.3.9 - Схема расчетов с использованием инкассо - Источник:[17]
Выделяют следующие формы документарного инкассо:
документы против платежа - если это не противоречит местному законодательству, то инкассирующий банк может выставлять на продажу документы только при осуществлении незамедлительной оплаты.
документы против акцепта - инкассирующий банк может отдать документы против акцепта покупателем тратты, которая может быть оплачена в определенный день после акцепта. В этом случае, покупатель распоряжается товаром, не совершив оплаты за него. Путем незамедлительной перепродажи товаров, покупатель получает в распоряжение деньги, из которых будет оплачена тратта в указанный день. Тратта обеспечивает платеж определенного размера, но все же для продавца существует риск неплатежа.
Также при осуществлении торгового финансирования широко применяются банковские гарантии.
Банковская гарантия представляет собой безотзывное обязательство банка выплатить по требованию бенефициара определенную сумму денег, если результаты сделки не соответствуют ожидаемым или не выполнены оговоренные обязательства третьей стороной. [17, c. 10]
Банковская гарантия является частью контракта, заключенного между продавцом и покупателем, однако это отдельное обязательство, юридически независимое от основного долга или отношений по контракту между кредитором и основным дебитором. Платежи по гарантии требуют предоставления в банк бенефициаром заявления о том, что обязательство по контракту не выполнено или не полностью выполнено заявителем гарантии и бенефициар имеет право получить по гарантии определенную сумму денег.
Гарантии подчиняются законам той страны, где находится банк-гарант.
Выделяют следующие виды гарантий в международной торговле:
а) тендерная гарантия (BidBond) - данная гарантия требуется для участия в тенедере. Тендерная гарантия обеспечивает платеж гарантийной суммы:
−в случае отзыва заявки до истечения срока тендера;
−если контракт не выполняется заявителем после его заключения;
−если гарантия предложения не заменяется гарантией исполнения контракта после его заключения.
Как правило, гарантийная сумма равна 1-10% от всей суммы предложения и она действительна до подписания контракта или выпуска гарантии исполнения контракта.
б) Гарантия исполнения обязательств (PerformanceBond) - сумма гарантии составляет 5-10% от договорной суммы и действительна для всей суммы до выполнения контракта.
в) Гарантия возврата авансового платежа (AdvancePaymentGuarantee). Иногда условия платежа по основным экспортным заказам гласят, что покупатель производит авансовый платеж за сырье и издержки производства, устанавливаемые продавцом. Однако покупатель не принимает такие условия до выпуска банковской гарантии авансового платежа в его пользу, чтобы застраховать возврат авансового платежа, если продавец будет не в состоянии выполнять обязательства по контракту. Сумма гарантии соответствует авансовому платежу и автоматически уменьшается по мере продвижения работ или осуществления поставок. Гарантия авансового платежа прекращает действовать с окончательной поставкой предмета платежа или оказания услуг.
г) Гарантия платежа (PaymentGuarantee). Данная гарантия используется в основном для страхования расчетов по открытому счету.
Еще одной формой кредитования внешнеэкономической деятельности, используемой в Республике Беларусь, является льготное кредитование отечественных экспортеров, которое призвано в первую очередь стимулировать экспортный потенциал государства.
Основными нормативно-правовыми актами, регулирующими вопросы льготного кредитования экспортеров, являются:
-Банковский Кодекс Республики Беларусь;
-Указ Президента Республики Беларусь "О содействии развитию экспорта товаров (работ, услуг)" от 25 августа 2006 года № 534 (Изменения и дополнения: Указ Президента Республики Беларусь от 19 мая 2008 г. № 280; Указ Президента Республики Беларусь от 26 июня 2008 г. № 354; Указ Президента Республики Беларусь от 12 мая 2009 г. № 241; Указ Президента Республики Беларусь от 21 августа 2009 г. № 431; Указ Президента Республики Беларусь от 16 ноября 2009 г. № 552; Указ Президента Республики Беларусь от 3 января 2011 г. № 3; Указ Президента Республики Беларусь от 6 марта 2012 г. № 126);
-Постановление Совета Министров Республики Беларусь, Национального Банка Республики Беларусь "Об утверждении положения о порядке обращения отечественных экспортеров в банки за кредитами, предоставляемыми на льготных условиях для производства экспортной продукции (выполнения работ, оказания услуг)" от 29 мая 2007 года № 697/10.
Стимулирование экспорта является важной частью торговой политики Республики Беларусь. Наиболее распространенный и эффективный механизм расширения экспорта страны - создание национальной системы кредитования экспортных операций и страхования экспортных рисков с поддержкой государства.
Республика Беларусь, первая среди стран СНГ, создала национальную систему стимулирования экспорта, которая представляет собой совокупность страховых, кредитных и бюджетных мероприятий, направленных на защиту национальных экспортеров от политических и коммерческих рисков.
Юридические лица, претендующие на получение кредита на льготных условиях для производства экспортной продукции (выполнения работ, оказания услуг), представляют соответствующие заявки в банки, республиканские органы государственного управления, иные государственные организации, подчиненные Правительству Республики Беларусь, в подчинении или ведении которых они находятся.[6]
Банки Республики Беларусь в порядке, определенном законодательством, предоставляют отечественным экспортерам на льготных условиях кредиты для производства экспортной продукции:
в белорусских рублях - с уплатой процентов в размере 1/2 ставки рефинансирования Национального банка;
в иностранной валюте - по процентным ставкам ниже сложившейся по банку за предыдущий отчетный месяц средневзвешенной процентной ставки по кредитам, предоставленным в иностранной валюте (без учета кредитов, предоставленных на льготных условиях), но не ниже сложившейся по банку за этот период средневзвешенной процентной ставки по привлеченным валютным ресурсам.[8]
При этом огромное значение при осуществлении льготного экспортного кредитования уделяется процедуре страхования экспортных рисков, так как компенсация банкам потерь от предоставления кредитов на льготных условиях осуществляется за счет средств, предусмотренных в республиканском бюджете только при условии страхования экспортных рисков с поддержкой государства.
Исключительным правом осуществления страхования экспортных рисков с поддержкой государства и от имени Республики Беларусь наделено Белорусское республиканское унитарное предприятие экспортно-импортного страхования "Белэксимгарант".
Экспортные риски - страховые риски, возникающие в результате предоставления резидентом Республики Беларусь нерезиденту Республики Беларусь отсрочки платежа, банковского кредита, имущества в лизинг или в иных случаях, когда выполнение нерезидентом Республики Беларусь своих денежных обязательств по контракту происходит после выполнения своих обязательств резидентом Республики Беларусь, а также риски, возникающие в результате предоставления банком - резидентом Республики Беларусь резиденту Республики Беларусь банковского кредита на льготных условиях для производства экспортной продукции (выполнения работ, оказания услуг) или финансирования под уступку денежного требования по договору международного факторинга.
Экспортные риски включают в себя политические и коммерческие риски.
Политические риски - страховые риски, связанные с неблагоприятным изменением политической и макроэкономической ситуации в стране местонахождения контрагента страхователя, полностью или частично препятствующие выполнению принятых данным контрагентом денежных обязательств по контракту.
К политическим рискам относятся:
введение в стране местонахождения контрагента страхователя эмбарго на импорт или экспорт;
вооруженные конфликты (в том числе не имеющие международного характера), гражданские волнения, революции, террористические акты в стране местонахождения контрагента страхователя;
действия официальных органов страны местонахождения контрагента страхователя, препятствующие выполнению условий заключенного контракта в целом или его частей, в том числе имеющие дискриминационный характер в отношении Республики Беларусь;
задержка трансферта из-за недостатка конвертируемой валюты в стране местонахождения контрагента страхователя, объявление моратория на обслуживание внешнего долга, ограничивающие платежи между Республикой Беларусь и страной местонахождения контрагента страхователя;
национализация, а также иные меры, принятые официальным органом страны местонахождения контрагента страхователя, влекущие потерю права собственности или доходов, получаемых от собственности, кроме недискриминационных мер общего применения, вводимых официальным органом страны местонахождения контрагента страхователя в целях регулирования экономической деятельности на своей территории.
Коммерческие риски - страховые риски, непосредственно связанные с финансово-экономическим состоянием контрагента страхователя и выраженные в его неплатежеспособности и невозможности выполнения им принятых по контракту денежных обязательств.
Выделяют следующие формы страхования экспортеров:
добровольное страхование кратко-, средне- и долгосрочных экспортных контрактов от политических или коммерческих рисков;
добровольное страхование инвестиций резидентов Республики Беларусь в иностранных государствах от политических рисков;
добровольное страхование убытков экспортеров, связанных с выполнением экспортного контракта;
добровольное страхование риска непогашения банковского кредита, предоставленного отечественному экспортеру для производства экспортной продукции (выполнения работ, оказания услуг) либо нерезиденту Республики Беларусь для осуществления платежей за поставленную отечественным экспортером продукцию (выполненные работы, оказанные услуги);
добровольное страхование банковских гарантий или иных услуг, предоставляемых банком экспортера иностранным покупателям.[11]
Таким образом, в современных условиях значение внешнеэкономической деятельности для субъектов хозяйствования имеет первостепенное значение. Однако практически ни одна внешнеторговая сделка не обходится без применения кредитования в той или иной форме. В практике кредитования внешнеэкономической деятельности выделяют целый перечень форм кредитования, таких как акцептное кредитование, акцептно-рамбурсное кредитование факторинг, форфейтинг, однако в Республике Беларусь в силу действующих ограничений в законодательстве в настоящее время применяется кредитование ВЭД с использованием иностранных кредитных линий, а также льготное кредитование экспортеров.
2. Исследование организации кредитования внешнеэкономической деятельности в филиале ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно
.1 Краткая экономическая характеристика банка
ОАО "Белагропромбанк" - первый банк Беларуси, внедривший систему менеджмента качества в соответствии с требованиями стандарта ISO 9001. Высшее руководство банка предоставило свидетельства принятых обязательств, декларируя политику в области качества, определяющую общие намерения и направления деятельности Белагропромбанка, направленные на удовлетворенность требований и ожиданий потребителя.
В соответствии с Уставом ОАО "Белагропромбанка" органами управления банка являются:
-Общее собрание акционеров - высший орган управления;
-Наблюдательный совет - коллегиальный орган управления, осуществляющий общее руководство деятельностью;
-Правление - коллегиальный исполнительный орган, осуществляющий руководство текущей деятельностью банка и несущий ответственность за эффективность его работы.
Контрольным органом банка является Ревизионная комиссия.
В банке также функционируют следующие постоянно действующие коллегиальные органы: Финансовый, Кредитный, Бюджетный комитеты и Комитет по информационным технологиям.
Финансовый комитет создан для решения вопросов, связанных с комплексным управлением активами и пассивами банка, направленным на получение максимальной прибыли при поддержании адекватного уровня ликвидности, соблюдении других пруденциальных нормативов и минимизации воздействия рисков на деятельность банка.
Деятельность Кредитного комитета сконцентрирована на принятии решений по вопросам, связанным с осуществлением банком операций кредитного характера, мониторинга и минимизации кредитного риска при формировании активов банка.
Бюджетный комитет обеспечивает координацию работы по формированию сметы доходов и расходов банка, контролю ее исполнения.
Комитет по информационным технологиям создан для определения и проведения единой политики в области автоматизации и информатизации банковской деятельности.
По состоянию на 01.01.2013 организационная структура банка представлена: центральным аппаратом; 7 филиалами; 56 отделениями; 223 расчетно-кассовыми центрами; 74 обменными пунктами; представительством банка в Итальянской Республике (г. Милан).
Организационную структуру центрального аппарата условно можно разделить на три функциональных блока:
-бизнес-ориентированные подразделения - подразделения, обеспечивающие функционирование системы комплексного банковского обслуживания корпоративных клиентов, включая систему персонального менеджмента; оказание кредитной поддержки юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям; организацию предоставления услуг для населения; осуществление операций посредством карточек; оказание услуг по инкассации денежных средств и перевозке ценностей; привлечение и размещение ресурсов у кредитно - финансовых организаций, включая нерезидентов; осуществление операций на рынке ценных бумаг.
-подразделения, реализующие функции управления и контроля - подразделения, осуществляющие оценку состояния и эффективности системы внутреннего контроля и системы управления банковскими рисками; оценку, мониторинг, контроль и ограничение рисков; проведение работы по планированию и экономическому анализу результатов деятельности банка; организацию функционирования системы экономических взаимоотношений между центральным аппаратом и филиалами, отделениями банка; организацию работы по развитию и оптимизации региональной сети; внедрению, поддержанию и улучшению системы менеджмента качества банковских услуг и продуктов; другие функции;
-подразделения, обеспечивающие функционирование банка - подразделения, способствующие обеспечению экономической и внутренней безопасности; осуществляющие работу по реализации кадровой политики банка, комплектованию штата банка высококвалифицированными специалистами; выполняющие функции, связанные с материально-техническим обеспечением деятельности банка, охраной труда, организацией делопроизводства;проектирование и бесперебойное функционирование в банке программно - технических комплексов, парка компьютеров и периферийных устройств, локальных вычислительных сетей, корпоративной сети передачи данных, корпоративной сети телефонной связи и иных каналов дистанционных коммуникаций; обеспечивающие правовое сопровождение деятельности банка; организацию и методологическое обеспечение ведения в банке бухгалтерского и налогового учета; составление бухгалтерской, финансовой, консолидированной финансовой отчетности; информационное сопровождение деятельности банка, его филиалов и отделений.
ОАО "Белагропромбанк" с каждым годом улучшает свои позиции в числе 1000 лучших банков мира (Top 1000 WorldBanks) по версии авторитетного международного издания TheBanker. По итогам 2010 года Банк занял 325 строчку рейтинга, поднявшись на 78 пунктов по сравнению с годом ранее. Кроме того, Банк подтвердил 9 позицию в списке 25 крупнейших банков Центральной и Восточной Европы (Top 25:CentralandEasternEurope) и остается неизменным лидером банковского сектора Республики Беларусь (Top 1000 byCountry).
ОАО "Белагропромбанк" готов к установлению и расширению взаимовыгодного сотрудничества с отечественными и зарубежными кредитно-финансовыми организациями, включая:
Оказание услуг, связанных с открытием и ведением корреспондентских счетов, документарными операциями, банкнотными операциями.
Осуществление операций на финансовых рынках.
Предоставление полной информации для инвесторов.
ОАО "Белагропромбанк" предоставляет банкам-контрагентам услуги по ведению корреспондентских счетов ЛОРО и проведения всех видов расчетов, как в белорусских рублях, так и в иностранной валюте.
Основные стандарты обслуживания денежных потоков банков через корреспондентские счета в ОАО "Белагропромбанк":
открытие корреспондентского счёта в течение одного банковского дня с момента предоставления необходимых документов;
списание средств со счета в пределах текущего остатка денежных средств с учетом поступлений в течение дня;
приём и исполнение платёжных документов в национальной валюте сроком "день в день" до 15.30 часов по минскому времени;
гибкая система подхода к установлению операционного времени по зачислению и списанию средств со счетов в иностранной валюте;
контроль за соответствием платежей действующему законодательству Республики Беларусь;
возможность размещения временно свободных средств в депозит, в том числе на условиях "overnight";
начисление процентов на кредитовый остаток по счёту;
индивидуальный подход к контрагентам;
несколько вариантов взимания платы за операции по корреспондентским счетам;
полная прозрачность отчётности ОАО "Белагропромбанк".
Для открытия счёта требуются следующие документы (при необходимости - легализованные и с заверенным переводом на русский язык):
нотариально заверенная копия Устава и Учредительного договора;
нотариально заверенная копия лицензии на право осуществления банковских операций;
нотариально заверенная копия лицензии на право ведения операций и открытия корреспондентских счетов в иностранной валюте;
нотариально заверенная копия документа о государственной регистрации;
нотариально заверенная карточка с образцами подписей и оттиска печати или альбом образцов подписей;
заявление на открытие соответствующих счетов (в свободном формате);
анкета клиента кредитной организации;
для нерезидентов - копия разрешения национального (центрального) банка страны пребывания на открытие счёта, если наличие такого разрешения требуется в соответствии с международными договорами.
ОАО "Белагропромбанк" активно сотрудничает с финансовыми институтами ближнего и дальнего зарубежья, постоянно увеличивая лимиты по документарным операциям. На сегодняшний день в сфере документарного бизнеса ОАО "Белагропромбанк" предлагает финансовым институтам услуги по авизованию и подтверждению аккредитивов, авизованию банковских гарантий, оформлению и выдаче гарантий против контргарантий других банков. Накопленный опыт и высокая степень доверия к имени Банка, позволяют оперативно и качественно осуществлять работу по документарным операциям, как на внутреннем, так и на международном рынке.
Для физических лиц филиал ОАО "Белагропромбанк" г. Молодечно предлагает:
-Система сбережений "Линия роста 2.0", предоставляющая возможность выбора различных форм хранения временно свободных денежных средств: вклады, ценные бумаги;
-Предоставление кредитов населению;
-Полный спектр операций с банковскими карточками платёжных систем Белкарт, Visa, Mastercard;
-Пакет "Зарплатный", для лиц, имеющих зарплатные карточки, Пакет "Забота", для лиц, получающих пенсию на карточку;
-Дистанционное обслуживание клиентов - Интернет-банкинг и SMS-банкинг;
-Осуществление срочных (в течение не более 30 минут) денежных переводов в белорусских рублях "Хуткiягрошы" через сеть подразделений банка, расположенных на всей территории Республики Беларусь;
-Отправление и получение международных денежных переводов, в т.ч. посредством платёжных систем WesternUnion и Migom;
-Продажа мерных слитков из драгоценных металлов, драгоценных камней
-Финансовое сопровождение операций по страхованию, включая реализацию страховых полисов и выплату страховых возмещений;
-Операции с дорожными чеками AmericanExpress;
-Реализация лотерейных билетов и выплата выигрыша по ним;
-Продажа памятных монет Национального банка Республики Беларусь;
-Валютно-обменные операции;
-Брокерское обслуживание на рынке ценных бумаг;
-Депозитарное обслуживание.
Для юридических лиц филиал ОАО "Белагропромбанк" г. Молодечно предлагает:
-совершение валютно-обменных операций;
-Комплексное депозитарное обслуживание;
-Расчетно-кассовое обслуживание;
-Международные банковские переводы;
-осуществление взаимодействие с банком по средствам Банк-Клиент, Интернет-Клиент, SMS-банкинг;
-Документарные операции (аккредитивы);
-Операции на рынке ценных бумаг;
-Зарплатные проекты;
-Гарантии и поручительство;
-Депозиты;
-Внешнеторговое финансирование;
-Драгоценные камни;
-Депозитные сертификаты;
-Услуги инкассации
-Памятные монеты НБРБ;
-Облигации;
-Услуги эквайринга.[9]
Для более глубокого исследования проанализируем удельный вес ОАО "Белагропромбанк" в банковском секторе по сравнению с банками-конкурентами (рисунок 2.1.1).
Рисунок 2.1.1 - Удельный вес ОАО "Белагропромбанк" на банковском рынке в сравнении с банком-лидером и другими банками (в%) - Источник: собственная разработка на основе данных филиала банка
Данные рисунка 2.1 подтверждают, что ОАО "Белагропромбанк" в настоящее время занимает лидирующие позиции на белорусском рынке и является одним из крупнейших банков Республики Беларусь.
Международные рейтинги ОАО "Белагропромбанк" можно изучить на основании данных таблицы 2.1.1.
Таблица 2.1.1 - Международные рейтинги ОАО "Белагропромбанк"
Наименование рейтингаЗначение рейтингаFitch RaitingsДолгосрочный рейтингB - Краткосрочный рейтингBПрогноз для долгосрочного рейтингаНегативныйИндивидуальныйD/EРейтинг поддержки5Нижний предел рейтинга поддержкиB - Moodys investors ServiceДолгосрочный рейтинг по депозитам в иностранной валютеB2Краткосрочный рейтинг по депозитам в иностранной валютеNot PrimeДолгосрочный рейтинг по депозитам в национальной валютеB1Краткосрочный рейтинг по депозитам в национальной валютеNot PrimeРейтинг финансовой надежности банкаE +ПрогнозСтабильный
Источник: собственная разработка на основе данных филиала банка
Из данных таблицы 2.1 следует, что в настоящий момент рейтинги банка находятся не на высоком уровне, однако в своем большинстве они свидетельствуют о стабильной деятельности ОАО "Белагропромбанк". Рейтинги, присвоенные банку, являются в настоящее время максимально возможными для Республики Беларусь.
Проанализируем деятельность филиала ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно (в августе 2013 года отделение переименовано в филиал 2 уровня в г. Молодечно).
Для более глубокого анализа исследуем структуру ресурсной базы филиала банка (рисунок 2.1.2).
Рисунок 2.1.2 - Структура ресурсной базы филиала ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно - Источник: собственная разработка на основе данных филиала банка
На основании рисунка 2.1.2 можно отметить, что наибольший удельный вес в составе ресурсов банка занимают средства физических лиц (10,6%), а наименьший - бюджетные и иные государственные средства (2%). Это свидетельствует об ориентации деятельности банка в большей степени на розничный сегмент рынка.
Также необходимо исследовать значение и роль филиала ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно в системе ОАО "Белагропромбанк". Филиал ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно занимает очень низкие места рейтинга (всего рейтинг предусматривает 26 мест), однако такая ситуация связана главным образом с присоединением в 2009 году к данному филиалу отделения в г. Мядель и в 2011 году отделения в г. Вилейка.
Кроме того, важным показателем деятельности любого банка является качественная и количественная характеристика его клиентской базы, так как именно данные показатели определяют привлекательность и доступность банка для клиентов, эффективность проводимой банком политики по их привлечению. Структура и состав клиентской базы филиала ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно представлена в таблице 2.1.2.
Таблица 2.1.2 - Состав, структура и динамика клиентской базы филиала ОАО "Белагропромбанк" в г. Молодечно
Наименование клиента2012 год2013 годОтклонение (+/-)Темп изменения, %кол-воуд. вес, %кол-воуд. вес, %кол-вауд. веса, п.п.Юридические лица, в том числе:15455,7916754,2213-1,57108,44Субъекты малого предпринимательства9434,0610132,797-1,27107,45Организации, финансируемые из бюджета186,52185,84--0,68100,0Индивидуальные предприниматели10437,6812339,94192,26118,27Всего:276100,0308100,032-111,59
Примечание - Источник: собственная разработка на основе данных филиала банка
На основании данных таблицы 2.1.2 можно сделать вывод, что ОАО "Белагропромбанк" проводит активную политику в сфере привлечения новых клиентов. Так, в 2013 году по сравнению с 2012 годом наблюдается рост клиентской базы на 11,59%. При этом наблюдается рост по всем группам клиентов. Самый значительный рост наблюдается по группе индивидуальных предпринимателей (на 18,27%), что говорит о том, что в последнее время банк проводит наиболее активную политику по привлечению на обслуживание данного сегмента рынка. В структуре клиентской базы банка наибольший удельный вес занимают юридические лица (55,79% и 54,22% соответственно), в составе которых преобладают субъекты малого предпринимательства (34,06% и 32,79% соответственно). Это говорит о том, что банк предлагает наиболее выгодные условия обслуживания именно для субъектов предпринимательства.
По состоянию на начало 2013 года в филиале банка открыто 492 счета юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям. Благодаря проводимой филиалом эффективной рекламно-информационной работе привлечено на расчетно-кассовое обслуживание 42 субъекта хозяйствования (план выполнен на 103,1%). Кроме того, в целях совершенствования обслуживания клиентов, банком эффективно внедряется система "Клиент-Банк. [9]
На фоне этого в деятельности филиала банка существует ряд негативных тенденций, в частности произошло снижение рентабельности его деятельности. Главным объяснением таких тенденций является присоединение в 2009 году к исследуемому филиалу банка отделения в г. Мядель и в 2011 году отделения в г. Вилейка. Нерешенность ряда организационных вопросов этого присоединения, нерациональное распределение обязанностей и полномочий в процессе присоединения привело к росту непредвиденных и незапланированных расходов банка. В июне 2014 года планируется реорганизация филиала путем присоединения его к филиалу ОАО "Белагропромбанк" - Минское областное управление.
В целом, деятельность филиала банка в г. Молодечно является эффективной, банк своевременно реагирует на все колебания рынка, проводит широкую рекламно-информационную работу, проводит гибкую ценовую политику и многое другое. Все это способствует постоянному росту клиентской базы и повышению его рейтингов.
.2 Кредитование внешнеэкономической деятельности с использованием иностранных кредитных линий
Кредитование за счет иностранных кредитных линий (ИКЛ) в настоящее время является наиболее эффективным методом страхования внешнеэкономической деятельности, а также весьма значимым источником финансирования проектов, связанных с приобретением современного производственного и технологического оборудования, необходимого как для осуществления модернизации действующих предприятий, так и для создания новых современных высокоэффективных производств.
ОАО "Белагропромбанк" является динамично развивающимся и устойчивым финансово-кредитным учреждением. По предлагаемым услугам данный банк является универсальным и проводит обслуживание по широкому спектру банковских операций.
Кредитование с использованием иностранных кредитных линий является одним из приоритетных направлений деятельности в ОАО "Белагропромбанк". Данный банк проводит активную политику по развитию сотрудничества с крупнейшими международными банковскими институтами по финансированию различных инвестиционных проектов и внешнеэкономических сделок. За короткий срок ОАО "Белагропромбанк" по данному направлению кредитования сумел войти в число лидеров среди белорусских кредитно-финансовых организаций.
Преимуществами кредитования за счет иностранных кредитных линий в ОАО "Белагропромбанк" являются:
−Широкая география выбора поставщиков и иностранных банков;
−Срок предоставления ресурсов до 5 лет;
−Относительно низкая процентная ставка;
−Гибкий график погашения кредитной задолженности;
−Возможно предоставление отсрочки по погашению основного долга;