, которая могла привести к значительным потерям.
. Рыночные риски связанны с нестабильностью экономической конъюнктуры: риск финансовых потерь из-за изменения цены товара, риск снижения спроса на продукцию, трансляционный валютный риск, риск потери ликвидности и пр.
. Кредитные риски - риск того, что контрагент не выполнит свои обязательства в срок. Эти риски существуют как у банков (классический риск невозврата кредита), так и предприятий, имеющих дебиторскую задолженность и организаций, работающих на рынке ценных бумаг. В случае транспортных компаний риск невозможности получить «длинные деньги», без которых деятельность невозможна, представляется самым существенным.
. Юридические риски - это риски потерь, связанных с тем, что законодательство или не было учтено вообще, или изменилось в период сделки; риск несоответствия законодательств разных стран; риск некорректно составленной документации, в результате чего контрагент в состоянии не выполнять условия договора и пр.
. Технико-производственные риски - риск нанесения ущерба окружающей среде (экологический риск); риск возникновения аварий, пожаров, поломок; риск нарушения функционирования объекта вследствие ошибок при проектировании и монтаже, ряд строительных рисков и пр.
В относительном выражении риск определяется как величина возможных потерь, отнесенная к некоторой базе, в виде которой наиболее удобно принимать либо имущественное состояние предприятия, либо общие затраты ресурсов на данный вид предпринимательской деятельности, либо ожидаемый доход (прибыль). Тогда потерями может считаться случайное отклонение прибыли, потеря части имущества в сравнении с ожидаемыми величинами.
В зависимости от величины вероятных потерь риски целесообразно разделить их на три группы:
потери, величина которых не превышает расчетной прибыли, можно назвать допустимыми;
потери, величина которых больше расчетной прибыли относятся к разряду критических - такие потери придется возмещать из кармана предпринимателя;
катастрофический риск, при котором предприниматель рискует понести потери, превышающие все его имущество.
Данная классификация наиболее проста и универсальна, но не учитывает специфики деятельности фирм. В условиях России представляется необходимым пересчитать потенциальные потери большинства из этих рисков, в их взаимном влиянии с возможной потерей госзаказа. Например, экологический риск, сам по себе не наносящий очень большого ущерба через цепочку связей, потерю репутации, действий конкурентов, использующих связи в СМИ и органах власти - может привести к существенному уменьшению госзаказа.
Применительно к транспортным компаниям существует следующая модель рисков, которые, в конечном счете, сводятся именно к экономическим рискам:
транспортный риск пирамида актор
Таблица 1. Риски судоходных компаний
Внешняя среда судоходной компанииОсобенности судоходной компании Риски, порождаемые внешней средойПолитические рискиЗаконодательные рискиДеятельность судоходных компаний внутри страны и за ее пределамиЗакрытие морских каналов и возникновение военных конфликтов внутри страны/между странами, государственный переворот, террористические актыИзменение действующего законодательства, и, как следствие, увеличение затрат судоходной компании, в том числе, на налоговые выплаты.Ограничения, вводимые государством, в том числе, запрет, на сотрудничество с определенными инвесторамиИзменение законодательства, в связи с вступлением в ВТО, изменение требований к судоходным компаниямВведение эмбаргоРыночные рискиКоммерческие рискиРиски изменения валютного курса и инфляции Изменения фрахтовых ставокОтказ компании от фрахтования судов возрастом свыше 15 летУвеличение переменных и постоянных издержек компанииИзменения цен на судаРиск снабжения Увеличение числа конкурирующих объектовНедобросовестность Снижение мирового уровня спроса на услуги судоходной компании вследствие увеличения цен на сырье Форс-мажорные рискиЭкологические и климатические рискиДеятельность судоходной компании в различных климатических условиях, движение по естественным путям, перевозки на значительные расстоянияШторм, цунами, ураганИзменение уровня водыЗатопление, переворачивание суднаЛедовая обстановкаПротивоправное действие третьих лиц, пиратство, угон суднаТемпературные условия и пр.Пожар, взрыв
Проблема оценки рисков на сегодняшний день - нерешенная и перспективная отрасль, которая имеет огромный потенциал роста. Оценки рисков изменит так называемый «Анализ больших данных», или «Big data analytics». Смысл в том, что в связи с развитием глобальных коммуникаций, количество структурированных и неструктурированных данных каждый год растет экспоненциально. Подавляющее большинство данных - неструктурированы. Данная сфера представляет из себя стык технологий (1) - IT (программирование, суперкомпьютеры для больших объемов вычислений). (2) - Статистические методы анализа - выявление трендов, закономерностей, связей, в огромных массивах неструктурированных и структурированных данных. (3) - Искусственный интеллект и машинное обучение - значительную часть постановки задачи система должна ставить себе сама, так как зачастую задача анализа рисков может быть сформулирована нечетко.
Иерархия субъекта в пирамиде «актор-риск» означает вне специфики отрасли компании и физлица взаимосвязь между участниками принятия решений на «рынке» и степенью компетентности, свободы принятия решений. На взгляд авторов, такая иерархия может быть представлена в виде 4-5ступенчатой пирамиды.
Таблица 2
«демиурги» системы.Управляют законами системы и создают риски в целях устранения конкурентов.Степень влияния на систему ---àтопменеджмент, инсайдеры, наиболее образованная часть бизнеса и науки.Прогнозируют помимо (4) новые возможные риски. (менее 1%), кто-то имеет представление о «рукотворности» кризисов. «опытные».Стараются отгородиться и прогнозировать все существующие риски, используя матаппарат в расчетах. (менее 5%)офисный планктон.Стараются подстраховаться от валютных рисков и инфляции.рядовые продуценты системы.Не просчитывают риски вообще - в лучшем случае - «заначку». Несут на себе бремя реформ, инфляционных конфискаций и т.д. (50-90% населения)
Например, часть элиты, которая контролирует систему, может вызвать хаос на рынке, ужесточение политики ЦБ. Если стоит задача убрать конкурентов, владеющих судами с значительными сроками эксплуатации или старыми системами экологической безопасности - хозяева системы, контролирующие финансы и информацию могут раздуть кампанию в СМИ после очередной аварии и ужесточить стандарты, заведомо выбрасывающие с рынка конкурентов - не предвидевших изменение стандартов. Т.о. отсутствие предвидения изменения правил системы - риск, свойственный всем категориям пирамидальной иерархии общества, кроме высшей ступени. Риск, ведущий в более конкретным финансовым, юридическим и иным рискам. Это значит, что прогноз деятельности компании возможно увязать с местом ее руководства в такой пирамиде. Россия - не уникальная в этом отношении страна. В ЕС, например, конкуренты, используя положение в иерархии, аналогичным образом пытаются использовать административный ресурс, чтобы выкинуть конкурентов. (см. дело компании Мерседес, двигатели). Французские автопроизводители попытались использовать ресурсы ЕС, чтобы подвинуть с рынка часть немецких производителей через аналогичную технологию. Под заранее известные Reno стандарты был разработан новый тип двигателя, якобы как единственно отвечающий экостандартам. После серийного пуска во Франции комиссии ЕС меняют правила, обоснованные некими «исследованиями», к которым, естественно, другие игроки, прежде всего - германские были не готовы. (как оказалось, новые эко-масла и двигатели не отвечали тестам на безопасность). Правда, попытка классического неомеркантилизма внутри ЕС в данном случае была неудачно. IV Германский рейх и ее корпорации - не тот объект, который можно поставить на колени, как Украину. BMW и другие корпорации, задействовав свои ресурсы - в т.ч. канцлера - моментально перешли в «контрнаступление».
Таким образом, в ближайшие 10-20 лет сфера все принципы ведения бизнеса могут претерпеть большие изменения на почве появления надежных способов оценки риска, что, при широком распространении и развитии данных технологий может дать устойчивый толчок к росту глобальной экономики.