Резюме
Настоящий инвестиционный проект предполагает открытие магазина «Сигнал» по продаже автосигнализаций, видеорегистраторов, шумоизоляции. Цель данного проекта - определение экономической эффективности и целесообразности открытия предприятия.
Магазин будет расположен в нежилом здании по адресу: ул. Монастырская, 57.
Дата регистрации 10.05.14 г.
Для реализации данного проекта потребуется 1821 тыс. рублей. Инвестиции направлены на получение разрешения на торговлю, оплату труда сотрудников, оплату оборудования.
Для реализации проекта планируется кассового аппарата на сумму 10000 руб., офиса на сумму 1 800 000 руб. Для этого необходимо привлечение собственного капитала в размере 721 000 руб., а также заемных средств на сумму 900 000 руб. Потребность в персонале - 5 человек.
Оказание услуг по продаже автосигнализации, шумоизоляции, видеорегистраторов планируется начать через 1 месяц с начала проекта. Для расчета интегральных показателей проекта был взят горизонт проекта 48 мес. и выбрана ставка дисконтирования 20%
Период окупаемости проекта составит 37 мес., дисконтированный период окупаемости - 46 мес., проект начнет приносить прибыль менее чем через пол года с начала оказания услуг. Чистый приведенный доход за принятый горизонт расчета составит 112 455 руб. Индекс прибыльности 1,06, внутренняя норма рентабельности 20,95%.
Выплата кредита и процентов производится по схеме банка, кредит берется под 15% годовых на 1 год.
Таблица 1
Налог на прибыль15,50НДС18Выплаты в пенс. фонд30Налог на имущество2,20
.Описание продукции
Предприятие «Сигнал» специализируется на продаже сигнализаций, видеорегистраторов, шумоизоляции. Здесь вы всегда сможете найти для себя то, что вам нужно. Все изделия отличаются высочайшим качеством. Для примера рассмотрим несколько видов изделий, которые различны по характеристикам и свойствам:
Таблица 2.1
ТоварОписаниеАвтомобильный видеорегистраторУстройство, предназначенное для непрерывной видеофиксации дорожной ситуации с одного или более ракурсов во время движения или стоянки автомобиля.Автомобильная сигнализацияВиды: · Односторонняя · Двусторонняя · Спутниковая · GSM-сигнализацияШумоизоляция автомобиляШумоизоляции подвергаются наиболее «уязвимые» части автомобиля: потолок, пол, двери, багажник, капот и колесные арки. В зависимости от бюджета и объема производимых работ шумоизоляцию условно можно разделить на полную, когда обрабатывается весь автомобиль, и частичную, когда производится шумоизоляция частей, в которые будет устанавливаться акустика (двери или задняя полка).
Таблица. 2.2. Прогнозный объем продаж на 2014 год
Товар1 квартал2 квартал3 квартал4 квартал1 мес2 мес3 ме4 мес5 мес6 мес7 мес8 мес9 мес10 мес11 мес12 месВидеорегистратор8981016967571013Автосигнализация111311111111211113111111Шумоизоляция161916161616211616161616
Таблица. 2.3. Прогнозный объем продаж на 2015 год
Товар1 квартал2 квартал3 квартал4 квартал1 мес2 мес3 ме4 мес5 мес6 мес7 мес8 мес9 мес10 мес11 мес12 месВидеорегистратор777777777777Автосигнализация111311111111111111111111Шумоизоляция161616161616161616161616
Таблица. 2.4. Прогнозный объем продаж на 2016 год
Товар1 квартал2 квартал3 квартал4 квартал1 мес2 мес3 мес4 мес5 мес6 мес7 мес8 мес9 мес10 мес11 мес12месВидеорегистратор777777777777Автосигнализация111311111111111111111111Шумоизоляция161616161616161616161616
.План маркетинга
Рассмотрим крупные компании и фирмы, находящегося в нашем городе.
Компания «Драйв» - это специализированные магазины автомобильной электроники. Во всех магазинах есть уникальные демонстрационные стенды, на которых представлено более 150 автомагнитол и более 150 пар акустических систем. Легко можно прослушать любую магнитолу с любой акустикой и выбрать понравившуюся.
Компания Avtomol создана в январе 2009 года. Предоставляет наивысшего качества работы по установке автосигнализаций, механических противоугонных систем, ксенона, датчиков парковки, иммобилайзеров, автозвука и прочих маленьких и больших радостей для любого автомобиля.
Таблица 3.1. Конкуренты
Название фирмы-конкурентаАдресВремя существования на рынке, мес.Компания «Драйв»ул. Пионерская, 1548Компания Avtomolул. Пушкарская, 5560
Создаваемая фирма ориентирована, на потребителей с высоким и средним, а так же с низким уровнем достатка, испытывающих потребность в предоставлении качественных товаров данного сегмента рынка.
Основными конкурентными факторами на рынке услуг, имеющих социально-культурную направленность, в настоящее время являются: цена, качество предлагаемых товаров.
При этом для разных групп потребителей превалирующими являются разные факторы.
Фактор цены является основным для потребителей со средним уровнем достатка.
Качество товаров более важно для потребителей с высоким уровнем доходов.
Таблица3.2. Сравнительный анализ конкурентов
НазваниеУровень ценКачество товаровАссортиментПреобладающий контингентКомпания «Драйв»выше среднеговысокоесреднийнаселение с уровнем дохода средним и выше среднегоКомпания Avtomolвыше среднеговысокоеширокийнаселение с уровнем дохода средним и выше среднегоСравнив характеристики, можно сказать, что компания «Сигнал» будет конкурентоспособна на данном рынке.
Сильные стороны компании «Сигнал»:
1.Расположение в центре города
.Высокое качество товаров
.Широкий ассортимент товаров
.Высокий уровень обслуживания.
4.Организационный план
Организационно-правовая форма предприятия - общество с ограниченной ответственностью.
Общество с ограниченной ответственностью «Технотроникс» является юридическим лицом, и будет действовать на основании Устава, который регистрируется в установленном порядке. Деятельность компании «Сигнал» начнется с мая 2014 года. Офис компании расположен по адресу: г. Пермь, Монастырская, 57, на первом этаже.
Фирма учреждается частным лицом: Королевым Артемом Александровичем. Учредитель также является Генеральным директором данного предприятия, имеет специальное образование, опыт работы в данной сфере.
Предприятие «Сигнал»- частная фирма, образованная частным лицом. Затраты на создание фирмы составят: на регистрацию фирмы 5500 рублей, разрешение на торговлю 5500 рублей.
Достоинствами частной фирмы являются:
1.Минимум затрат на создание, поддержание
2.Единоличное право распоряжением доходом
.Единоличное право управления
.Льготное налогообложение.
ДолжностьКоличествоЗарплата (руб.)Директор118 400Продавец211 500Кладовшик28 050
Всего: 5чел.
500 руб.
Для работы предприятия приобретается торговое помещение общей площадью 80м2. Режим работы предприятия семидневный с 9 до 21 часов без обеденного перерыва.
Таблица 4.2. Этапы создания предприятия
НазваниеДлительностьДата началаДата окончанияРегистрация фирмы и получение разрешения на торговлю1001.05.201411.05.2014Приобретение торгового помещения1203.05.201415.05.2014Приобретение кассового аппарата316.05.201419.05.2014Приобретение лицензии519.05.201424.05.2014
Рассмотрим перечень инвестиционных затрат организации и отразим их в таблице 4.3.
Таблица 4.3. Инвестиционные затраты
ИздержкиСумма, руб.Кассовый аппарат 1 шт.10 000Здание (офис 80 м)1 800 000Государственная регистрация11 000 ИТОГО: 1 821 000
Далее планируются текущие издержки фирмы. Составляется смета затрат на содержание офиса (табл. 4.4).
Таблица 4.4. Общие издержки за месяц
НазваниеСумма (руб.)ПлатежиКоммунальные услуги6 000Ежемесячно, весь период пр-ваУслуги связи, интернет9 000Ежемесячно, весь период пр-ва
Таблица 4.5. Суммарные прямые издержки
НаименованиеЕд. изм.Цена (руб.)Видеорегистраторшт.17 380Автосигнализацияшт.7 847Шумоизоляцияшт.7 258
Таблица 4.6. Сбыт (Ценообразование)
Продукт/ВариантЦена(руб.)Видеорегистратор27 295,82Автосигнализация12323,95Шумоизоляция11 398,91
Таблица 4.7. Сбыт (Условия оплаты)
ВидеорегистраторПродажа по фактуАвтосигнализацияПродажа по фактуШумоизоляцияПродажа по факту
Финансирование проекта будет осуществляться за счет собственных и заемных средств (кредита банка). Собственные средства составляют 726 500 руб. Величина заемных средств - 1100 000 руб. Заемные средства - это кредит банка на 3 года под 15 % годовых, при условии оплаты равными частями.
1.5.Финансовый план
В данной главе мы рассчитаем основные финансовые показатели движения денежных средств.
Целью разработки настоящего финансового плана является определение эффективности деятельности.
Таблица 5.1. Прибыли и убытки (2014 год)
Строка05.201406.201407. 201408. 201409. 201410. 201411. 201412. 2014Валовый объем продаж385 106,03481 238,46454 502,18477 634,23639 558,58477 634,23537 846,75ПотериНалоги с продажЧистый объем продаж385 106,03481 238,46454 502,18477 634,23639 558,58477 634,23537 846,75Материалы и комплектующие245 207,63306 417,80289 394,07304 122,88407 224,58304 122,88342 461,86Сдельная зарплатаСуммарные прямые издержки245 207,63306 417,80289 394,07304 122,88407 224,58304 122,88342 461,86Валовая прибыль139 898,40174 820,66165 108,11173 511,35232 334,01173 511,35195 384,88Налог на имущество3 338,503 328,523 318,543 308,563 298,573 288,593 278,613 268,63Административные издержки5 084,7512 711,8612 711,8612 711,8612 711,8612 711,8612 711,8612 711,86Производственные издержкиМаркетинговые издержкиЗарплата административного персонала53 82053 82053 82053 82053 82053 82053 820Зарплата производственного персонала20 93020 93020 93020 93020 93020 93020 930Зарплата маркетингового персоналаСуммарные постоянные издержки5 084,7587 461,8687 461,8687 461,8687 461,8687 461,8687 461,8687 461,86Амортизация5 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,44Проценты по кредитам14 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,86Суммарные непроизводственные издержки19 587,3019 587,3019 587,3019 587,3019 587,3019 587,3019 587,30Другие доходыДругие издержки9 322,03Убытки предыдущих периодов17 745,28Прибыль до выплаты налога-17 745,2811 775,4364 452,9654 750,3963 163,61121 996,2563 183,5785 067,09Суммарные издержки, отнесенные на прибыльПрибыль от курсовой разницыНалогооблагаемая прибыль-17 745,2811 775,4364 452,9654 750,3963 163,61121 996,2563 183,5785 067,09Налог на прибыль1 825,199 990,218 486,319 790,3618 909,429 793,4513 185,40Чистая прибыль-17 745,289 950,2454 462,7546 264,0853 373,25103 086,8353 390,1271 881,69
Таблицы 5.2. Прибыли и убытки (2015 год)
Строка01.201502. 201503. 201504. 201505. 201506. 201507.201508.201509.201510.201511.201512.2015Валовый объем продаж431370,452258,1431370,1431370,1431370,1431370,1431370,1431370,1431370,1431370,1431370,1431370,1ПотериНалоги с продажЧистый объем продаж431370,1452258,1431370,1431370,1431370,1431370,1431370,1431 370,13431 370,1431 370,1431 370,1431370,1Материалы и комплектующие274665,2287965,2274665,2274665,2274665,2274665,2274665,2274 665,25274 665,2274 665,2274 665,2274665,2Сдельная зарплатаСуммарные прямые издержки274665,2287965,2274665,2274665,2274 665,274665,2274665,2274 665,25274 665,2274 665,2274665,25274665,2Валовая прибыль156704,8164292,9156704,8156704,8156 704,156704,8156704,8156 704,87156 704,8156 704,8156 704,8156704,8Налог на имущество3 258,63 248,63 238,693 228,73 218,723 208,73 198,73 188,783 178,803 168,813 158,833 148,85Административные издержки12 711,812 711,812 711,812 711,812 711,812 711,812711,8612 711,8612 711,8612 711,8612 711,8612 711,8Производственные издержкиМаркетинговые издержкиЗарплата административного персонала53 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 820Зарплата производственного персонала20 930,020 930,020 930,020 930,020 930,020 930,020 930,020 93020 93020 93020 93020 930,0Зарплата маркетингового персоналаСуммарные постоянные издержки87 461,887 461,887 461,887 461,887 461,887 461,887 461,887 461,8687 461,8687 461,8687 461,8687 461,8Амортизация5 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,44Проценты по кредитам14 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,86Суммарные непроизводственные издержки19 587,319 587,319 587,319 587,319 587,319 587,319 587,319 587,3019 587,3019 587,3019 587,3019 587,3Другие доходыДругие издержкиУбытки предыдущих периодовПрибыль до выплаты налога46 397,053 995,046 417,046 427,046 436,946 446,946 456,946 466,9346 476,9146 486,8946 496,8746 506,8Суммарные издержки, отнесенные на прибыльПрибыль от курсовой разницыНалогооблагаемая прибыль46 397,053 995,046 417,046 427,046 436,946 446,946 456,946 466,9346 476,9146 486,8946 496,8746 506,8Налог на прибыль7 191,548 369,247 194,647 196,197 197,737 199,287 200,87 202,377 203,927 205,477 207,027 208,56Чистая прибыль39 205,545 625,839 222,339 230,839 239,239 247,639 256,139 264,5639 272,9939 281,4239 289,8639 298,2
Таблицы 5.3. Прибыли и убытки (2016 год)
Строка01.201602. 201603. 201604. 201605. 201606. 201607. 201608. 201609. 201610.201611. 201612. 2016Валовый объем продаж431 370,13431 370,431 370431 370431 370431 370431 370431 370431 370431 370,13431 370431 370ПотериНалоги с продажЧистый объем продаж431 370,13431 370431 370431 370431 370431 370431 370431 370431 370431 370,13431 370431 370Материалы и комплектующие274 665,25274 665274 665274 665274 665274 665274 665274 665274 665274 665,25274 665274 665Сдельная зарплатаСуммарные прямые издержки274 665,25274 665274 665274 665274 665274 665274 665274 665274 665274 665274 665274 665Валовая прибыль156 704,87156 704156 704156 704156 704156 704156 704156 704156 704156 704156 704156 704Налог на имущество3 138,873 128,893 118,913 108,933 098,943 088,963 078,983 0693 059,023 049,043 039,063 029,07Административные издержки12 711,8612 711,812 711,812 711,812 711,812 711,812 711,612 711,812 71112 711,8612 71112 711Производственные издержкиМаркетинговые издержкиЗарплата административного персонала53 82053 820,053 820,053 820,053 820,053 820,053 820,053 820,053 820,053 82053 820,053 820,0Зарплата производственного персонала20 93020 930,020 930,020 930,020 930,020 930,020 930,020 930,020 930,020 93020 930,020 930,0Зарплата маркетингового персоналаСуммарные постоянные издержки87 461,8687 461,887 461,887 461,887 461,887 461,887 461,887 461,887 461,887 461,8687 461,887 461,8Амортизация5 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,45 444,445 444,445 444,445 444,44Проценты по кредитам14 142,8614 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,8614 142,814 142,8Суммарные непроизводственные издержки19 587,3019 587,319 587,319 587,319 587,319 587,319 587,319 587,319 587,319 587,3019 587,319 587,3Другие доходыДругие издержкиУбытки предыдущих периодовПрибыль до выплаты налога46 516,8446 526,846 536,846 546,746 556,746 566,746 576,746 586,746 596,646 606,6746 616,646 626,6Суммарные издержки, отнесенные на прибыльПрибыль от курсовой разницыНалогооблагаемая прибыль46 516,8446 526,846 536,846 546,746 556,746 566,446 576,746 586,146 596,646 606,6746 616,646 626,6Налог на прибыль7 210,117 211,667 213,207 214,757 216,307 217,857 219,397 220,947 222,497 224,037 225,587 227,13Чистая прибыль39 306,7339 315,139 323,639 332,039 340,439 348,939 357,339 365,739 374,239 382,6439 391,039 399,5Таблицы 5.4. Прибыли и убытки (2017-04.2018год)
Строка01.201702. 201703. 201704. 201705. 201706. 201707. 201708. 201709. 201710. 201711. 201712. 20171-4.2018Валовый объем продаж431 370,1431 370431 370431 370681 703431 370431 370459 566452 258451 474442 598470 0101 96944ПотериНалоги с продажЧистый объем продаж431 370,1431 370431 370431 370681 703431 370431 370459 566452 258451 474442 598470 0101 9694Материалы и комплектующие274 665274 665274 665274 665434 059274 665274 665292 618287 965287 466281 814299 2681254019Сдельная зарплатаСуммарные прямые издержки274 665274 665274 665274 665434 059274 665274 665292 618287 965287 466281 814299 2681 254 01Валовая прибыль156 704156 704156 704156 704247 644156 704156 704166 947164 292164 008160 783170 741715 456Налог на имущество3 019,093 009,12 999,12 989,12 979,12 969,72 960,32 950,92 941,42 932,02 922,62 913,211 558,6Административные издержки12 711,8612 71112 71112 71112 71112 71112 71112 71112 71112 71112 71112 71150 847Производственные издержкиМаркетинговые издержкиЗарплата административного персонала53 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 82053 820215 280Зарплата производственного персонала20 93020 93020 93020 93020 93020 93020 93020 93020 93020 93020 93020 93083 720Зарплата маркетингового персоналаСуммарные постоянные издержки87 461,8687 46187 46187 46187 46187 46187 46187 46187 46187 46187 46187 461349 847Амортизация5 444,445 444,45 444,45 444,45 444,45 138,85 138,85 138,85 138,85 138,85 138,85 138,820 555,5Проценты по кредитам14 142,8614 14214 14214 142Суммарные непроизводственные издержки19 587,3019 58719 58719 5875 4445 1385 138,85 138,85 138,85 138,85 138,85 138,820 555,5Другие доходыДругие издержкиУбытки предыдущих периодовПрибыль до выплаты налога46 636,6146 64646 65646 666151 75861 13461 14371 39668 75068 47565 26075 227333 494Суммарные издержки, отнесенные на прибыльПрибыль от курсовой разницыНалогооблагаемая прибыль46 636,6146 64646 65646 666,56151 758,5561 134,3761 14371 39668 75068 47565 26075 227333 494Налог на прибыль7 228,687 2307 231,77 233,323 5229 475,89 47711 06610 65610 61310 11511 66051 691,68Чистая прибыль39 407,9439 41639 42439 433,128 23551 65851 66660 32958 09457 8655 14463 567281 803Таблица 5.5. Кеш-фло
Строка05.201406. 201407. 201408. 201409. 201410. 201411. 201412. 2014Поступления от продаж385 106,03481 238,46454 502,18477 634,23639 558,58477 634,23537 846,75Затраты на материалы и комплектующиеЗатраты на сдельную заработную платуСуммарные прямые издержки385 106,03481 238,46454 502,18477 634,23639 558,58477 634,23537 846,75Общие издержки245 207,63306 417,80289 394,07304 122,88407 224,58304 122,88342 461,86Затраты на персоналСуммарные постоянные издержки245 207,63306 417,80289 394,07304 122,88407 224,58304 122,88342 461,86Вложения в краткосрочные ценные бумаги139 898,40174 820,66165 108,11173 511,35232 334,01173 511,35195 384,88Доходы по краткосрочным ценным бумагам3 338,503 328,523 318,543 308,563 298,573 288,593 278,613 268,63Другие поступления5 084,7512 711,8612 711,8612 711,8612 711,8612 711,8612 711,8612 711,86Другие выплатыНалогиКэш-фло от операционной деятельности53 82053 82053 82053 82053 82053 82053 820Затраты на приобретение активов20 93020 93020 93020 93020 93020 93020 930Другие издержки подготовительного периодаПоступления от реализации активов5 084,7587 461,8687 461,8687 461,8687 461,8687 461,8687 461,8687 461,86Приобретение прав собственности (акций)5 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,445 444,44Продажа прав собственности14 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,8614 142,86Доходы от инвестиционной деятельности19 587,3019 587,3019 587,3019 587,3019 587,3019 587,3019 587,30Кэш-фло от инвестиционной деятельностиСобственный (акционерный) капитал9 322,03Займы17 745,28Выплаты в погашение займов-17 745,2811 775,4364 452,9654 750,3963 163,61121 996,2563 183,5785 067,09Выплаты процентов по займамЛизинговые платежиВыплаты дивидендов-17 745,2811 775,4364 452,9654 750,3963 163,61121 996,2563 183,5785 067,09Кэш-фло от финансовой деятельности1 825,199 990,218 486,319 790,3618 909,429 793,4513 185,40Баланс наличности на начало периода-17 745,289 950,2454 462,7546 264,0853 373,25103 086,8353 390,1271 881,69
Таблицы 5.6. Кеш фло (2015 год)
Строка01.201502. 201503. 201504. 201505. 201506. 201507. 201508. 201509. 201510. 201511. 201512. 2015Поступления от продаж509 016,75533 664509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016Затраты на материалы и комплектующие324 105339 799324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105Затраты на сдельную заработную платуСуммарные прямые издержки324 105339 799324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105Общие издержки15 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 000Затраты на персонал57 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 500Суммарные постоянные издержки72 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 500,Вложения в краткосрочные ценные бумагиДоходы по краткосрочным ценным бумагамДругие поступленияДругие выплатыНалоги89 745,0650 360,252 903,850 363,350 364,950 366,450 368,050 369,550 371,150 372,650 374,250 375,7Кэш-фло от операционной деятельности22 666,6971 005,359 507,962 048,362 046,862 045,262 043,762 042,162 040,662 039,062 037,562 035,9Затраты на приобретение активовДругие издержки подготовительного периодаПоступления от реализации активовПриобретение прав собственности (акций)Продажа прав собственностиДоходы от инвестиционной деятельностиКэш-фло от инвестиционной деятельностиСобственный (акционерный) капиталЗаймыВыплаты в погашение займовВыплаты процентов по займам14 142,8614 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,8Лизинговые платежиВыплаты дивидендовКэш-фло от финансовой деятельности-14 142,86-14 142,8-14 142,8-14 142,8-14 142,8-14 142,8-14 142,8-14 142,8-14 142,8-14 142,8-14 142,8-14 142,8Баланс наличности на начало периода513 015,12521 538578 401623 766671 672719 576767 478815 379863 278911 176959 0721 006 96
Таблицы 5.7. Кеш фло (2016 год)
Строка01.201602. 201603. 201604. 201605. 201606. 201607. 201608. 201609. 201610. 201611. 201612. 2016Поступления от продаж509 016,75509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016509 016Затраты на материалы и комплектующие324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105Затраты на сдельную заработную платуСуммарные прямые издержки324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105324 105Общие издержки15 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 000Затраты на персонал57 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 500Суммарные постоянные издержки72 50072 50072 50072 500,72 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 500Вложения в краткосрочные ценные бумагиДоходы по краткосрочным ценным бумагамДругие поступленияДругие выплатыНалоги88 822,3050 37850 380,450 381,950 383,450 385,050 386,550 388,150 389,650 391,250 392,750 394,3Кэш-фло от операционной деятельности23 589,4562 032,962 031,362 029,862 028,262 026,762 025,62 023,662 022,062 020,562 018,962 017,4Затраты на приобретение активовДругие издержки подготовительного периодаПоступления от реализации активовПриобретение прав собственности (акций)Продажа прав собственностиДоходы от инвестиционной деятельностиКэш-фло от инвестиционной деятельностиСобственный (акционерный) капиталЗаймыВыплаты в погашение займовВыплаты процентов по займам14 142,8614 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,814 142,8Лизинговые платежиВыплаты дивидендовКэш-фло от финансовой деятельности-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86-14 142,86Баланс наличности на начало периода1 054 860,451 0643071 1121971 1600851 2079721 2558571 3037411 3516241 3995041 4473841 4952611 543137
Таблицы 5.8. Кеш фло (2017-04.2018 год)
Строка01.201702. 201703. 201704. 201705. 201706. 201707. 201708. 201709. 201710. 201711. 201712. 20171-4.2018Поступления от продаж509 016509 016509 016509 016804 409509 016509 016542 288533 664532 739522 265554 6122 323 890Затраты на материалы и комплектующие324 105324 105324 105324 105512 190324 105324 105345 290339 799339 210332 541353 1371 479 685,4Затраты на сдельную заработную платуСуммарные прямые издержки324 105324 105324 105324 105512 190324 105324 105345 290339 799339 210332 541353 1371 479 685,4Общие издержки15 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00015 00060 000Затраты на персонал57 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 50057 500230 000Суммарные постоянные издержки72 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 50072 500290 000Вложения в краткосрочные ценные бумагиДоходы по краткосрочным ценным бумагамДругие поступленияДругие выплатыНалоги87 403,550 397,450 398,950 400,550 40283 06052 64452 64656 07855 190,955 097,54 018,273 173,48Кэш-фло от операционной деятельности25 008,262 014,362 012,762 011,2169 31729 35159 76771 85265 28665 838,662 127,774 957,1281 032Затраты на приобретение активовДругие издержки подготовительного периодаПоступления от реализации активовПриобретение прав собственности (акций)Продажа прав собственностиДоходы от инвестиционной деятельностиКэш-фло от инвестиционной деятельностиСобственный (акционерный) капиталЗаймыВыплаты в погашение займов1100000Выплаты процентов по займам14 142,814 142,814 142,814 142,8Лизинговые платежиВыплаты дивидендовКэш-фло от финансовой деятельности-14 142-14 142-14 142-14 142-1 100 0Баланс наличности на начало периода1 5910121601877164974916976191745487,5814805841569039249757761041063110690111690291243986
Таблица 5.9. Баланс (2014 год)
Строка05.201406. 201407. 201408. 201409. 201410. 201411. 201412. 2014Денежные средства-7 00056 780,47134 457,23186 222,15251 155,05382 682,05425 091,18513 015,12Счета к получениюСырье, материалы и комплектующиеНезавершенное производствоЗапасы готовой продукцииБанковские вклады и ценные бумагиКраткосрочные предоплаченные расходыСуммарные текущие активы-7 00056 780,47134 457,23186 222,15251 155,05382 682,05425 091,18513 015,12Основные средства1 821 0001 821 0001 821 0001 821 0001 821 0001 821 0001 821 0001 821 000Накопленная амортизация5 444,4410 888,8916 333,3321 777,7827 222,2232 666,6738 111,11Остаточная стоимость основных средств:1 821 0001 815 555,561 810 111,111 804 666,671 799 222,221 793 777,781 788 333,331 782 888,89ЗемляЗдания и сооружения1 800 0001 795 0001 790 0001 785 0001 780 0001 775 0001 770 0001 765 000Оборудование10 0009 861,119 722,229 583,339 444,449 305,569 166,679 027,78Предоплаченные расходыДругие активы11 00010 694,4410 388,8910 083,339 777,789 472,229 166,678 861,11Инвестиции в основные фондыИнвестиции в ценные бумагиИмущество в лизингеСУММАРНЫЙ АКТИВ1 814 0001 872 336,031 944 568,341 990 888,822 050 377,272 176 459,832 213 424,522 295 904,01Отсроченные налоговые платежи745,2831 385,7949 155,3549 211,7555 326,9578 322,6861 897,2572 495,06Краткосрочные займыСчета к оплатеПолученные авансыСуммарные краткосрочные обязательства745,2831 385,7949 155,3549 211,7555 326,9578 322,6861 897,2572 495,06Долгосрочные займы1 100 0001 100 0001 100 0001 100 0001 100 0001 100 0001 100 0001 100 000Обыкновенные акцииПривилегированные акцииКапитал внесенный сверх номинала721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000Резервные фондыДобавочный капитал10 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 000Нераспределенная прибыль-17 745,289 950,2464 412,99110 677,07164 050,32267 137,15320 527,27392 408,95Суммарный собственный капитал713 254,72740 950,24795 412,99841 677,07895 050,32998 137,151 051 527,271 123 408,95СУММАРНЫЙ ПАССИВ1 814 0001 872 336,031 944 568,341 990 888,822 050 377,272 176 459,832 213 424,522 295 904,01
Таблицы 5.10. Баланс (2015 год)
Строка01.201502. 201503. 201504. 201505. 201506. 201507. 201508. 201509. 201510. 201511. 201512. 2015Денежные средства521 538,96578 401,46623 766,53671 672,04719 576,01767 478,43815 379,30863 278,62911 176,40959 072,631 006 967,311 054 860,45Счета к получениюСырье, материалы и комплектующиеНезавершенное производствоЗапасы готовой продукцииБанковские вклады и ценные бумагиКраткосрочные предоплаченные расходыСуммарные текущие активы521 538,96578 401623 766,671 672719 576767 478815 379863 278911 176959 0721 006 9671 054 860Основные средства1 821 0001 821 001 821 001 821 001 821 001 821 001 821 001 821 001 821 001 821 001 821 001 821 00Накопленная амортизация43 555,5649 00054 444,459 888,865 333,370 777,776 222,281 666,687 111,192 555,598 000103 444Остаточная стоимость основных средств:1 777 444,441 772 01 766 551 761 111 755 661 750 221 744 771 739 331 733 881 728 4441 723 001 717 555ЗемляЗдания и сооружения1 760 0001 755 01 750 001 745 001 740 001 735 001 730 001 725 001 720 001 715 001 710 001 705 00Оборудование8 888,898 7508 611,118 472,228 333,338 194,448 055,567 916,677 777,787 638,897 5007 361,11Предоплаченные расходыДругие активы8 555,568 2507 944,447 638,897 333,337 027,786 722,226 416,676 111,115 805,565 5005 194,44Инвестиции в основные фондыИнвестиции в ценные бумагиИмущество в лизингеСУММАРНЫЙ АКТИВ2 298 983,402 350 402 390 322 432 782 475 242 517 702 560 152 602 612 645 062 687 512 729 912 772 4Отсроченные налоговые платежи36 368,9342 161,142 859,346 089,649 309,952 520,155 720,458 910,862 091,165 261,568 421,171 572Краткосрочные займыСчета к оплатеПолученные авансыСуммарные краткосрочные обязательства36 368,9342 161,142 859,346 089,649 309,952 520,155 720,458 910,862 091,165 261,568 421,971 572,3Долгосрочные займы1 100 0001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 00Обыкновенные акцииПривилегированные акцииКапитал внесенный сверх номинала721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000Резервные фондыДобавочный капитал10 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 000Нераспределенная прибыль431 614,47477 240516 462555 693594 932634 180673 436712 701751 974791 255830 545869 843Суммарный собственный капитал1 162 614,471 208 241 247 461 286 6931 325 9321 365 1801 404 431 443 701 482 971 522 251 561 541 600 84СУММАРНЫЙ ПАССИВ2 298 983,402 350 402 390 322 432 7832 475 2422 517 7002 560 152 602 6112 645 062 687 512 729 92 772 41
Таблицы 5.11. Баланс (2016 год)
Строка01.201602. 201603. 201604. 201605. 201606. 201607. 201608. 201609. 201610. 201611. 201612. 2016Денежные средства1 064 3071 112 191 160 051 207 971 255 851 303 741 351 621 399 501 447 381 495 261 543 131 591 01Счета к получениюСырье, материалы и комплектующиеНезавершенное производствоЗапасы готовой продукцииБанковские вклады и ценные бумагиКраткосрочные предоплаченные расходыСуммарные текущие активы1 064 3071 112 191 160 081 207 971 255 851 303 741 351 621 399 501 447 381 495 261 543 131 591 01Основные средства1 821 0001 821 001 821 01 821 001 821 001 821 01 821 001 821 01 821 001 821 001 821 001 821 00Накопленная амортизация108 888114 333119 777125 222130 6661361111141 555147 00152 444157 888163 333168 777Остаточная стоимость основных средств:1 712 1111 706 661 701 221 695 771 690 331 684 8881 679 441 674 01 668 551 663 111 657 661 652 22ЗемляЗдания и сооружения1 700 0001 695 01 690 001 685 001 680 001 675 0001 670 001 665 001 660 001 655 001 650 001 645 00Оборудование7 222,227 083,336 944,446 805,566 666,676 527,786 388,896 2506 111,115 972,225 833,335 694,44Предоплаченные расходыДругие активы4 888,894 583,334 277,783 972,223 666,673 361,113 055,562 7502 444,442 138,891 833,331 527,78Инвестиции в основные фондыИнвестиции в ценные бумагиИмущество в лизингеСУММАРНЫЙ АКТИВ2 776 4182 818 8632 861 3072 903 7502 946 192 988 6303 031 063 073 503 115 933 158 3723 200 803 243 23Отсроченные налоговые платежи36 267,7239 39842 51845 62948 72951 820,0954 90057 97161 03164 08267 12270 153Краткосрочные займы1 100 0001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 001 100 00Счета к оплатеПолученные авансыСуммарные краткосрочные обязательства36 267,7239 39842 51845 62948 7291 151 8201 154 901 157 971 161 031 164 081 167 121 170 15Долгосрочные займы1 100 0001 100 001 100 001 100 001 100 00Обыкновенные акцииПривилегированные акцииКапитал внесенный сверх номинала721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000Резервные фондыДобавочный капитал10 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 000Нераспределенная прибыль909 150948 465987 7891 027 121 066 461 105 8101 145 161 184 531 223 901 263 291 302 681 342 08Суммарный собственный капитал1 640 150,431 679 465,591 718 789,181 758 121,211 797 461,681 836 810,581 876 167,911 915 533,681 954 907,881 994 290,512 033 681,582 073 081,09СУММАРНЫЙ ПАССИВ2 776 4182 818 862 861 302 903 752 946 192 988 6303 031 063 073 503 115 933 158 373 200 803 243 23
Таблицы 5.12. Баланс (2017-04.2018 год)
Строка01.201702. 201703. 201704. 201705. 201706. 201707. 201708. 201709. 201710. 201711. 201712. 20171-4.2018Денежные средства1 601 8771 649 741 697 611 745 48814 80844 156903 924975 771 041 01 106 91 169 01 243 91 525 0Счета к получениюСырье, материалы и комплектующиеНезавершенное производствоЗапасы готовой продукцииБанковские вклады и ценные бумагиКраткосрочные предоплаченные расходыСуммарные текущие активы1 601 8771 649 741 697 611 745 48814 805844 156903 924975 7761 041 01 106 91 169 01 243 91 525 0Основные средства1 821 0001 821 001 821 01 821 01 810 01 810 1 810 01 810 01 810 01 810 01 810 01 810 01 810 0Накопленная амортизация174 222179 666185 111190 555185 00190 138195 277200 416205 555210 69215 83220 97241 527Остаточная стоимость основных средств:1 646 777,781 641 333,331 635 888,891 630 444,441 625 0001 619 861,111 614 722,221 609 583,331 604 444,441 599 305,561 594 166,671 589 027,781 568 472,22ЗемляЗдания и сооружения1 640 0001 635 001 630 001 625 001 620 01 615 01 610 01 605 01 600 01 595 01 590 01 585 01 565 0Оборудование5 555,565 416,675 277,785 138,895 0004 8614 722,24 583,34 444,44 305,54 166,64 027,73 472,2Предоплаченные расходыДругие активы1 222,22916,67611,11305,56Инвестиции в основные фондыИнвестиции в ценные бумагиИмущество в лизингеСУММАРНЫЙ АКТИВ3 248 6553 291 083 333 503 375 932 439 802 464 02 518 62 585 32 645 52 706 22 763 12 833 03 093 4Отсроченные налоговые платежи36 166,5139 177,42 177,845 16880 80153 35956 32162 70564 75967 59769 44175 69154 388Краткосрочные займы1 100 0001 100 001 100 001 100 00Счета к оплатеПолученные авансыСуммарные краткосрочные обязательства1 136 1661 139 171 142 171 145 1680 80653 35956 32162 70564 75967 59769 44175 69154 388Долгосрочные займыОбыкновенные акцииПривилегированные акцииКапитал внесенный сверх номинала721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000721 000Резервные фондыДобавочный капитал10 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 00010 000Нераспределенная прибыль1 381 489,031 420 905,401 460 330,211 499 763,451 627 999,431 679 657,971 731 324,481 791 654,251 849 748,581 907 610,231 962 755,172 026 322,742 308 102,10Суммарный собственный капитал2 112 489,032 151 905,402 191 330,212 230 763,452 358 999,432 410 657,972 462 324,482 522 654,252 580 748,582 638 610,232 693 755,172 757 322,743 039 102,10СУММАРНЫЙ ПАССИВ3 248 655,543 291 082,573 333 508,053 375 931,992 439 805,442 464 017,942 518 646,232 585 359,752 645 507,632 706 207,402 763 196,252 833 014,483 093 490,93
Таблица 5.13. Финансовые показатели (2014)
Строка05.201406. 201407. 201408. 201409. 201410. 201411. 201412. 2014Коэффициент текущей ликвидности (CR), %-939,24180,91273,54378,41453,95488,60686,77707,66Коэффициент срочной ликвидности (QR), %-939,24180,91273,54378,41453,95488,60686,77707,66Чистый оборотный капитал (NWC), руб.-7 745,2825 394,6985 301,88137 010,40195 828,10304 359,37363 193,93440 520,06Чистый оборотный капитал (NWC), $ US-455,601 493,815 017,768 059,4411 519,3017 903,4921 364,3525 912,94Коэфф. оборачиваем. запасов (ST)Коэфф. оборачиваем. дебиторской задолж. (CP)Коэфф. оборачиваем. кредиторской задолж. (CPR)Коэфф. оборачиваем. рабочего капитала (NCT)181,9867,7039,8129,2725,2215,7814,65Коэфф. оборачиваем. основных средств (FAT)2,553,193,023,194,283,213,62Коэфф. оборачиваем. активов (TAT)2,472,972,742,803,532,592,81Суммарные обязательства к активам (TD/TA), %60,6860,4359,1057,7256,3554,1452,4951,07Долгоср. обязат. к активам (LTD/TA), %60,6458,7556,5755,2553,6550,5449,7047,91Долгоср. обязат. к внеоборотн. акт. (LTD/FA), %60,4160,5960,7760,9561,1461,3261,5161,70Суммарные обязательства к собств. кап. (TD/EQ), %154,33152,69144,47136,54129,08118,05110,50104,37Коэффициент покрытия процентов (TIE), раз1,835,564,875,479,635,477,01Коэфф. рентабельности валовой прибыли (GPM), %36,3336,3336,3336,3336,3336,3336,33Коэфф. рентабельности операц. прибыли (OPM), %3,0613,3912,0513,2219,0813,2315,82Коэфф. рентабельности чистой прибыли (NPM), %2,5811,3210,1811,1716,1211,1813,36Рентабельность оборотных активов (RCA), %3 042,05210,29486,07298,12255,01323,26150,72168,14Рентабельность внеоборотных активов (RFA), %-11,696,5836,1130,7635,6068,9635,8348,38Рентабельность инвестиций (ROI), %-11,746,3833,6127,8931,2456,8428,9537,57Рентабельность собственного капитала (ROE), %-29,8616,1182,1765,9671,56123,9460,9376,78
Таблица 5.14. Финансовые показатели (2015 год)
Строка01.201502. 201503. 201504. 201505. 201506. 201507. 201508. 201509. 201510. 201511. 201512. 2015Коэффициент текущей ликвидности (CR), %1 434,021 371,881 455,381 457,321 459,291 461,301 463,341 465,401 467,481 469,581 471,701 473,84Коэффициент срочной ликвидности (QR), %1 434,021 371,881 455,381 457,321 459,291 461,301 463,341 465,401 467,481 469,581 471,701 473,84Чистый оборотный капитал (NWC), руб.485 170,02536 240,32580 907,15625 582,41670 266,11714 958,24759 658,80804 367,80849 085,24893 811,10938 545,41983 288,14Чистый оборотный капитал (NWC), $ US28 539,4131 543,5534 171,0136 798,9739 427,4242 056,3744 685,8147 315,7549 946,1952 577,1255 208,5557 840,48Коэфф. оборачиваем. запасов (ST)Коэфф. оборачиваем. дебиторской задолж. (CP)Коэфф. оборачиваем. кредиторской задолж. (CPR)Коэфф. оборачиваем. рабочего капитала (NCT)10,6710,128,918,277,727,246,816,446,105,795,525,26Коэфф. оборачиваем. основных средств (FAT)2,913,062,932,942,952,962,972,982,992,9933,01Коэфф. оборачиваем. активов (TAT)2,252,312,172,132,092,062,021,991,961,931,901,87Суммарные обязательства к активам (TD/TA), %49,4348,5947,8147,1146,4345,7845,1444,5343,9343,3642,8042,26Долгоср. обязат. к активам (LTD/TA), %47,8546,8046,0245,2244,4443,6942,9742,2741,5940,9340,2939,68Долгоср. обязат. к внеоборотн. акт. (LTD/FA), %61,8962,0862,2762,4662,6562,8563,0563,2463,4463,6463,8464,04Суммарные обязательства к собств. кап. (TD/EQ), %97,7494,5391,6189,0786,6884,4282,2980,2778,3676,5574,8273,18Коэффициент покрытия процентов (TIE), раз4,284,824,284,284,284,284,284,294,294,294,294,29Коэфф. рентабельности валовой прибыли (GPM), %36,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,33Коэфф. рентабельности операц. прибыли (OPM), %10,7611,9410,7610,7610,7610,7710,7710,7710,7710,7810,7810,78Коэфф. рентабельности чистой прибыли (NPM), %9,0910,099,099,099,109,109,109,109,109,119,119,11Рентабельность оборотных активов (RCA), %90,2194,6675,4670,0965,4461,3757,7754,5851,7249,1546,8244,71Рентабельность внеоборотных активов (RFA), %26,4730,9026,6426,7326,8226,912727,0927,1827,2727,3627,46Рентабельность инвестиций (ROI), %20,4623,2919,6919,3519,0218,7118,4018,1017,8217,5417,2717,01Рентабельность собственного капитала (ROE), %40,4745,3137,7336,5935,5134,5033,5432,6431,7830,9730,1929,46
Таблица 5.15. Финансовые показатели (2016 год)
Строка01.201602. 201603. 201604. 201605. 201606. 201607. 201608. 201609. 201610. 201611. 201612. 2016Коэффициент текущей ликвидности (CR), %2 934,582 822,972 728,422 647,372 577,20113,19117,03120,86124,66128,45132,22135,97Коэффициент срочной ликвидности (QR), %2 934,582 822,972 728,422 647,372 577,20113,19117,03120,86124,66128,45132,22135,97Чистый оборотный капитал (NWC), руб.1 028 039,321 072 798,921 117 566,961 162 343,441 207 128,34151 921,69196 723,46241 533,68286 352,32331 179,40376 014,92420 858,87Чистый оборотный капитал (NWC), $ US60 472,9063105,8265739,2368373,1471007,558 936,5711 571,9714 207,8616 844,2519 481,1422 118,5224 756,40Коэфф. оборачиваем. запасов (ST)Коэфф. оборачиваем. дебиторской задолж. (CP)Коэфф. оборачиваем. кредиторской задолж. (CPR)Коэфф. оборачиваем. рабочего капитала (NCT)5,044,834,634,454,2934,0726,3121,4318,0815,6313,7712,30Коэфф. оборачиваем. основных средств (FAT)3,023,033,043,053,063,073,083,093,103,113,123,13Коэфф. оборачиваем. активов (TAT)1,861,841,811,781,761,731,711,681,661,641,621,60Суммарные обязательства к активам (TD/TA), %40,9340,4239,9339,4538,9938,5438,1037,6837,2636,8636,4636,08Долгоср. обязат. к активам (LTD/TA), %39,6239,0238,4437,8837,34Долгоср. обязат. к внеоборотн. акт. (LTD/FA), %64,2564,4564,6664,8765,08Суммарные обязательства к собств. кап. (TD/EQ), %69,2867,8466,4765,1663,9162,7161,5660,4559,3958,3757,3956,45Коэффициент покрытия процентов (TIE), раз4,294,294,294,294,294,294,294,294,294,304,304,30Коэфф. рентабельности валовой прибыли (GPM), %36,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,33Коэфф. рентабельности операц. прибыли (OPM), %10,7810,7910,7910,7910,7910,8010,8010,8010,8010,8010,8110,81Коэфф. рентабельности чистой прибыли (NPM), %9,119,119,129,129,129,129,129,139,139,139,139,13Рентабельность оборотных активов (RCA), %44,3242,4240,6839,0737,5936,2234,9433,7532,6431,6130,6329,72Рентабельность внеоборотных активов (RFA), %27,5527,6427,7427,8327,9328,0228,1228,2228,3228,4228,5228,62Рентабельность инвестиций (ROI), %16,9916,7416,4916,2516,0215,8015,5815,3715,1614,9614,7714,58Рентаб собственного капитала (ROE), %28,7628,0927,4526,8526,2625,7125,1724,6624,1723,7023,2422,81
Таблица 5.16. Финансовые показатели (2017 год)
СтрокаСтрока01.201702. 201703. 201704. 201705. 201706. 201707. 201708. 201709. 201710. 201711. 201712. 2017Коэффициент текущей ликвидности (CR), %140,99144,82148,63152,421 008,351 5821 604,1 556,11 607,51 637,51 683,41 643,42 811,0Коэффициент срочной ликвидности (QR), %140,99144,82148,63152,421 008,351 5821 604,91 556,11 607,51 637,51 683,41 643,42 811,0Чистый оборотный капитал (NWC), руб.465 711,25510 572555 441,32600 319,01733 999790 79847 60913 07976 301 039 31 099 51 168 21357 2Чистый оборотный капитал (NWC), $ US27394,7830 033,6532673,0235312,8843 17646 51749 85853 71057 42961 13564 68168 72379 837Коэфф. обор. запасов (ST)Коэфф. обор. Деб задолж (CP)Коэфф. обор. кредиторской задолж. (CPR)Коэфф. обор. рабочего капитала (NCT)11,1210,149,328,6211,156,556,116,045,565,214,834,834,35Коэфф. оборачиваем. основных средств (FAT)3,143,153,163,175,033,203,213,433,383,393,333,553,75Коэфф. обор. активов (TAT)1,591,571,551,533,352,102,062,132,0521,921,991,98Суммарные обязат к актив (TD/TA), %34,9734,6134,2633,923,312,172,242,432,452,502,512,671,68Долгоср. обязат. к акт (LTD/TA), %Долгоср. обязат. к внеоборотн. акт. (LTD/FA), %Суммарные обязательства к собств. кап. (TD/EQ), %53,7852,9452,1251,343,432,212,292,492,512,562,582,751,71Коэффициент покрытия процентов (TIE), раз4,304,304,304,30Коэфф. рентабельности валовой прибыли (GPM), %36,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,3336,33Коэфф. рентабельности операц. прибыли (OPM), %10,8110,8110,8210,8222,2614,1714,1715,5415,2015,1714,7416,0116,93Коэфф. рентабельности чистой прибыли (NPM), %9,149,149,149,1418,8111,9811,9813,1312,8512,8212,4613,5214,31Рентабельность оборотных активов (RCA), %29,5228,6727,8727,11188,8673,4368,5974,1966,9662,7356,6161,3260,07Рентабельность внеоборотных активов (RFA), %28,7228,8228,9229,0294,7038,2738,4044,9843,4543,4241,514853,63Рентабельность инвестиций (ROI), %14,5614,3714,1914,0263,0725,1624,622826,3525,6623,9526,9328,33Рентабельность собственного капитала (ROE), %22,3921,9821,5921,2165,2325,7225,1828,7027,0126,3124,5727,6628,82
Таблица 5.17. Интегральные показатели
ПоказательРублиДоллар СШАСтавка дисконтирования17 %0 %Период окупаемости37 мес37 месДисконтированный период окупаемости46 мес37 месСредняя норма рентабельности36 %36 %Чистый приведенный доход112 455112 455Индекс прибыльности1,061,44Внутренняя норма рентабельности20,95 %20,95 %Модифицированная внутренняя норма рентабельности18,37 %9,54 %Длительность1,83 лет2,06 лет
.Оценка рисков
Всякий бизнес организуется организациями на свой страх и риск. Поэтому очень важно учесть возможные риски и принять меры к их снижению. Факторы, мешающие успешному развитию бизнеса, и меры противодействия указаны в таблице 6.1.
Таблица 6.1. Оценка рисков в ООО «Сигнал»
ФакторВероятность наступленияМеры противодействияКоммерческие риски связаны с реализацией услуги на товарном рынке (уменьшение размеров и емкости рынка, снижение платежеспособного спроса, появление новых конкурентов и т.п.)высокаяСистематическое изучение конъюнктуры рынка, рациональная ценовая политика, интенсивный маркетинг и реклама; гибкая система скидок; и т.д.Финансовые риски вызываются инфляционными процессами, неплатежами клиентов и т.п.средняяРабота с поставщиками на условиях рассрочки платежа; договор об оплате клиентом услуг по графику или предоплатеРиски, связанные с форс-мажорными обстоятельствами - это риски, обусловленные непредвиденными обстоятельствами (стихийные бедствия, смена политического курса страны, забастовка и т.п.).низкаяРабота предприятия с достаточным запасом финансовой прочностиЮридические риски обусловлены несовершенством законодательства, нечетко оформленными документами.низкаяДиректор является профессиональным юристом; четкая и однозначная формулировка соответствующих статей в документах; привлечение для оформления документов специалистов
Вывод
Решение об инвестировании средств, в предлагаемый проект должно приниматься с учетом значений всех показателей.
Цель расчета срока окупаемости состоит в определении продолжительности периода, в течение которого проект будет работать, что называется, на себя. При этом весь объем генерируемых проектом денежных средств, главными составляющими которого являются чистая прибыль и сумма амортизационных отчислений (т.е. чистый эффективный денежный поток), засчитывается как возврат на первоначально инвестированный капитал. Период окупаемости данного проекта, то есть минимальный временной интервал, период, начиная с которого первоначальные вложения, связанные с инвестиционным проектом, покрываются суммарными результатами от его осуществления, равен 46 месяцам.
Значение чистого приведенного дохода проекта, которое составляет 112455 рублей, что говорит о его эффективности.
Внутренняя норма рентабельности, то есть такое значение показателя дисконтирования, при котором чистая текущая стоимость проекта равна нулю, для данного проекта составляет 20,95%, соответственно, проект имеет небольшой запас устойчивости.
Индекс прибыльности, показывающий, сколько по итогам проекта приходится на каждый вложенный инвестором рубль, равен 1,44, следовательно, проект выглядит привлекательным.
Все показатели эффективности данного проекта дали положительный результат, это говорит о том, что данный проект являются экономически выгодным.
магазин автосигнализация маркетинг финансовый
Список использований литературы
1.Бизнес-планирование: Методические указания/ сост. Ю.В. Стародумова. - Пермь: Изд-во Перм.гос.техн. ун-та, 2010.-55 с.
.Бизнес-планирование. Поляков О.В. - М.: ММИЭИФП, 2003, - 155 с.
.Учебное пособие. Project Expert