Общие сведения о предприятии
Глава 2. Технико-экономические показатели ОАО «Газпром»
.1 Составление бухгалтерского баланса предприятия на начало и конец отчетного периода
Глава 3. Анализ финансового состояния предприятия
.1 Общая оценка структуры имущества предприятия и его источников
.2 Анализ ликвидности бухгалтерского баланса и оценка платежеспособности
предприятия
.3 Оценка и анализ показателей финансовой устойчивости предприятия
Заключение
Список литературы
ВВЕДЕНИЕ
В данной курсовой работе раскрывается сущность бухгалтерского баланса, его роль в управлении предприятием и оценка финансового положения. В экономике, как и в других сферах человеческой деятельности, общепринятым является постоянное стремление к соответствию между потребностями и возможностями их удовлетворения. Такова диалектика общественного развития. В свою очередь степень удовлетворенности рынка напрямую зависит от платежеспособности потребителей. Такая взаимосвязь предполагает сбалансированность. Применение ее в теории и практике воспроизводства совокупного общественного продукта определяет содержание балансового метода. Баланс - система показателей, сгруппированных в сводную ведомость в виде двусторонней таблицы, отображающую наличие хозяйственных средств и источников их формирования в денежной оценке на определенную дату. В балансе хозяйственные средства представлены, с одной стороны, по их видам, составу и функциональной роли в процессе воспроизводства совокупного общественного продукта, а с другой - по источникам их формирования и целевому назначению. Принимая во внимание, что их группировка и обобщение в балансе приводится и на начало года, можно утверждать, что состояние показателей приведено не только в статике, но и в динамике. Это значительно расширяет границы познания сущности бухгалтерского баланса, его места в определении финансовой устойчивости экономического субъекта на рынке товаров, работ, и услуг. Сущность бухгалтерского баланса проявляется в его назначении. С одной стороны, он является частью метода бухгалтерского учета. С другой стороны, бухгалтерский баланс - одна из форм периодической и годовой отчетности. Среди других слагаемых метода бухгалтерского учета двойственное назначение характерно только для бухгалтерского баланса. С целью большей доступности понимания экономической сущности объектов, отражаемых в составе отдельных статей, в балансе дана их группировка. Потенциальные инвесторы и кредиторы изучают и оценивают содержание и отношения между отдельными группами и подгруппами актива и пассива баланса, их взаимосвязь между собой Бухгалтерский баланс является наиболее информативной формой, которая позволяет принимать обоснованные управленческие решения. Целью данной курсовой работы является отражение места, важности и значения бухгалтерского баланса для анализа финансового состояния предприятия и принятия правильных управленческих решений.
ГЛАВА 1 ХАРАКТКРИСТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ ОАО «ГАЗПРОМ»
.1 ОБЩИЕСВЕДЕНИЯ О ПРЕДПРИЯТИИ
История "Газпрома" началась в 1989 году, когда Министерство газовой промышленности СССР было преобразовано в Государственный газовый концерн "Газпром", который возглавил Виктор Черномырдин.
В 1992 году Президент РФ Борис Ельцин подписал указ о преобразовании концерна в Российское акционерное общество "Газпром".
В 1996 году акции "Газпрома" начали торговаться на международных биржах - на фондовых рынках США и Европы было размещено 1,15% акций компании в форме АДР. В 1996 году в эксплуатацию были введены первоочередные участки газопровода "Ямал - Европа" на территориях Польши и Германии общей протяженностью 117,2 км, а также Западно-Таркосалинское месторождение природного газа (Западная Сибирь).
В 1997 году Газпром и компания Neste подписали протокол о создании совместной компании для строительства североевропейского газопровода. Осенью 1997 года был подписан крупный контракт на освоение ряда участков месторождения "Южный Парс" в Персидском заливе с участием, наряду с Газпромом, компаний Total и Petronas. В декабре 1997 года было заключено межправительственное соглашение о поставках российского газа в Турцию через газопровод по дну Черного моря ("Голубой поток").
В 1998 году Президент РФ Борис Ельцин освободил Виктора Черномырдина от должности премьер-министра, и тогда же правительство предъявило "Газпрому" требования выплаты многомиллиардной налоговой задолженности.
В 1998 году "Газпром" подписал протокол о сотрудничестве на континентальном шельфе Печорского моряи с норвежскими компаниями "Статойл" и "Норск Гидро". В декабре компания "Рургаз Аг" приобрела 2,5% акций "Газпрома" за 660 млн долларов. В том же году завершился международный аудит 70% запасов газа "Газпрома", подтвердивший надежность сырьевой базы компании. "Газпром" перешел на международные стандарты финансовой отчетности.
В 1999 году Газпром и итальянская компания "Eni" подписали Меморандум о взаимопонимании по совместному участию в реализации проекта "Голубой поток". Осенью были введены в эксплуатацию первоочередной участок газопровода "Ямал - Европа" на территории Белоруссии от КС "Несвижская" до границы с Польшей; вся линейная часть газопровода на территории Польши, КС "Кондратки" и КС "Влоцлавек". На территории Германии вступил в строй участок от КС "Мальново" до Рюкерсдорфа (газопровод "СТЕГАЛ").
В 2000 году "Газпром" выиграл тендер на разработку газового месторождения в Индии на шельфе Бенгальского залива. В феврале был сварен первый стык газопровода "Голубой поток", предназначенного для поставок газа в Турцию. Летом 2000 года "Газпром", "ЮКОС" и "ЛУКОЙЛ" подписали учредительные документы о создании "Каспийской нефтяной компании". Тогда же начались разведочные работы на шельфе Карского моря в районе Обской губы, результаты которых указали на наличие в этом районе значительных запасов природного газа (1-3 трлн. куб м.).
В 2001 году пост Председателя правления "Газпрома" занял заместитель министра энергетики Алексей Миллер. Осенью 2001 года "Газпром", ЗАО "Росшельф" и "Роснефть" подписали Соглашение о сотрудничестве, предусматривающее освоение Приразломного нефтяного месторождения, расположенного на шельфе Печорского моря. Осенью по газопроводной системе "Ямал-Европа" в Голландию поступил первый российский газ; было введено в эксплутацию газонефтеконденсатное месторождение "Заполярное", занимющее 5-ое место в международном рейтинге открытых газовых месторождений.
В июле 2001 года "Газпром", Royal Dutch Shell и ExxonMobil подписали рамочное Соглашение с китайской газовой компанией PetroChina о создании совместного предприятия для реализации первого транскитайского газопровода "Запад-Восток". В декабре был сдан в эксплуатацию пусковой комплекс газопровода "Голубой поток".
В 2001-2003 гг. Президент России Владимир Путин активно реформировал руководство "Газпрома". Этим реформам активно помогали бывший министр финансов России Борис Федоров и директор Hermitage Уильям Браудер.
К началу 2004 года Правительство владело 38,7% акций "Газпрома" и имело большинство в Совете директоров. Тогда же Владимир Путин пообещал присоединить к "Газпрому" государственную компанию "Роснефть", в результате чего доля государства в "Газпроме" превысила бы 50%. "Газпром" не сумел купить обанкротившуюся компанию "ЮКОС", вместо этого ее приобрела НК "Роснефть". Правительство увеличило свою долю в акциях компании, купив недостающую часть бумаг "Газпрома".
В 2005 году Государственная дума РФ приняла в третьем чтении поправки к закону "О газоснабжении в РФ", направленные на либерализацию рынка акций "Газпрома". Согласно принятым изменениям доля акций, принадлежащих госкомпаниям, в сумме не может быть ниже 50%+1 акции, а иностранные граждане и компании смогут совместно владеть более чем 20% акций "Газпрома".
На сегодня ОАО "Газпром" является крупнейшей газовой компанией в мире и обладателем крупнейшей в мире газотранспортной системой. Доля запасов компании в мировых запасах газа составляет 17%, в российских - 60%. На "Газпром" приходится около 20% мировой и около 90% российской добычи газа.
ГЛАВА 2. ТЕХНИКО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ ОАО «ГАЗПРОМ»
.1 СОСТАВЛЕНИЕ БУХГАЛТЕРСКОГО БАЛАНСА ПРЕДПРИЯТИЯ НА НАЧАЛО И КОНЕЦ ОТЧЕТНОГО ПЕРИОДА
Бухгалтерский баланс представляет собой способ обобщения и экономической группировки хозяйственных средств и источников на определенную дату и в денежной оценке.
Актив баланса представляет собой экономические ресурсы, находящиеся в распоряжении предприятия, использование которых в дальнейшем должно принести прибыль. Активы в балансе представлены в виде материальных ценностей, денежных средств, товарных запасов, зданий, оборудования, а также в формирование нематериальных активов.
Пассив баланса - способ группировки и отражения экономически однородных видов источников образования средств. Общий итог показателей актива и пассива баланса называют валютой бухгалтерского баланса.
Бухгалтерский баланс
на 1 января 2007 год
Форма N 1 по ОКУД
Дата (год, месяц, число)
по ОКПО
Организация
Идентификационный номер налогоплательщика
Вид деятельности по ОКВЭД
Организационно-правовая форма / форма собственности по ОКОПФ / ОКФС
Единица измерения: тыс. руб. по ОКЕИ
Адрес
Дата утверждения
Дата отправки (принятия)
Таблица 1 - Бухгалтерский баланс на начало отчетного периода
АктивКод строкиНа начало отчетного года1231. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы110541Основные средства1204851Незавершенное строительство130Доходные вложения в материальные ценности135Долгосрочные финансовые вложения140Отложенные налоговые активы145Прочие внеоборотные активы150ИТОГО по разделу 11905392II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы210в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности2111870затраты в незавершенном производстве213готовая продукция и товары для перепродажи2141859товары отгруженные215расходы будущих периодов216663прочие запасы и затраты217Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям220330Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)2302420в том числе покупатели и заказчики231Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 1 2 месяцев после отчетной даты)240в том числе: покупатели и заказчики241Краткосрочные финансовые вложения250Денежные средства2603500Прочие оборотные активы270ИТОГО по разделу II29010642БАЛАНС (сумма строк 190 + 290)30016034III. КАПИТАЛЫ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал4104939Собственные акции, выкупленные у акционеров411Добавочный капитал420121Резервный капитал4301045в том числе: резервы, образованные в соответствии с законодательством431резервы, образованные в соответствии с учредительными документами432Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток]4701808ИТОГО по разделу III4907913IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты510Отложенные налоговые обязательства515Прочие долгосрочные обязательства520147ИТОГО по разделу IV590147V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты610Кредиторская задолженность6201100в том числе: поставщики и подрядчики6211980задолженность перед персоналом организации6221760задолженность перед государственными внебюджетными фондами623606задолженность по налогам и сборам624262прочие кредиторы625407Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов630Доходы будущих периодов640Резервы предстоящих расходов6501859Прочие краткосрочные обязательства660ИТОГО по разделу V6907974БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690)70016034Заполнение журнала хозяйственных операций и составление оборотно - сальдовой ведомости
Хозяйственные операции в течение месяца регистрируются в специальном журнале. Итог регистрационного журнала за месяц равен итогу оборотов в оборотной ведомости. Таким образом, оборотные ведомости используются для проверки правильности записей по счетам.
Развернутая сводка итоговых данных - оборотов и сальдо по всей системе синтетического счетов - называется оборотной ведомостью. Она позволяет получить обобщенную информацию о движении хозяйственных средств, о характере хозяйственных процессов по всей совокупности объектов, охватываемых бухгалтерским учетом.
Таблица 2 - Реестр (журнал) хозяйственных операций за январь 2007 года
№Содержание и обоснование хозяйственных операцийСумма, руб.ДебетКредит1Начисление заработной платы работникам основного производства380,1620702Начислены суммы оплаты труда работникам организации за время отпуска63,3696703Начислена сумма премиальных выплат158,484704Удержан налог на доходы физических лиц с заработной платы работников организации78,257068/15Начислен единый социальный налог по заработной плате работников основного производства, причитающегося в Фонд социального страхования РФ17,452069/16Начислен единый социальный налог по заработной плате работников основного производства, причитающегося в Пенсионный фонд РФ12,382069/27Начислен единый социальный налог по заработной плате работников основного производства, причитающегося в Федеральный фонд обязательного медицинского страхования18,662069/38Перечислены денежные средства в фонды социального страхования и обеспечения156,569519Оприходованы в кассу денежные средства с расчетного счета на выплату заработной платы работникам523,67505110Выдана через кассу заработная плата работникам организации523,67705011Произведены платежи по налогам и сборам78,2568/15112Отражено ежемесячное погашение долгосрочного кредита20,59675113Начислены причитающиеся к уплате проценты по полученному долгосрочному кредиту190,08916714Начислена амортизация основных средств, используемых в основном производстве454,61200215Начислена амортизация по нематериальным активам, используемым в основном производстве47,52200516Перечислены денежные средства поставщику за оборудование920,3605117Учтено приобретенное оборудование633,608/46018Принято в эксплуатацию оборудование633,6010819Отражена сумма НДС по приобретенному оборудованию114,05196020Принята к вычету сумма НДС по приобретенному оборудованию114,0568/21921Выданы наличные денежные средства поставщику за приобретенное сырье для производства475,2605022Выданы наличные денежные средства поставщику за приобретенное сырье для производства402,65106023Отражена сумма НДС по приобретенному сырью72,55196024Принята к вычету сумма НДС по приобретенному сырью72,55681925Отпущено сырье на нужды основного производства402,65201026Реализована готовая продукция522,7290/24327Отгружена готовая продукция покупателю747,656290/128Начислен НДС по реализации готовой продукции114,0590/368/229Списаны суммы выявленной за отчетный период прибыли в конце отчетного периода110,8890/99930Перечислены средства от покупателя за реализованную готовую продукцию747,65516231Оприходованы в кассу денежные средства с расчетного счета на покупку канцелярских товаров633,6505132Выданы работнику бухгалтерии денежные средства на покупку канцелярских товаров633,6715033Списаны средства, выделенные работнику на покупку канцелярских товаров (организация не является плательщиком НДС)633,6267134Начислены дивиденды учредителям3968475/235Начислены дивиденды акционерам, работающим в организации554,4847036Перечислены дивиденды учредителям360,3675/25137Перечислены дивиденды акционерам, работающим в организации420,42705138Отражено поступление дивидендов по ценным бумагам79,25176/339Удержан налог на доходы с дивидендов35,6475/268/140Удержан налог на доходы с дивидендов49,97068/141Отражено выбытие грузового автомобиля ввиду аварии475,2010142Списана сумма амортизации ввиду выбытия грузового автомобиля142,56020143Списана остаточная стоимость выбывшего грузового автомобиля332,64910144Оприходованы по рыночной цене материалы, поступившие в связи с выбытием грузового автомобиля (запчасти)23,76109145Приняты к оплате счета за работу по ремонту оборудования18,7206046Выданы денежные средства из кассы за работу по ремонту оборудования18,7605047Отражена сумма НДС по выполненной работе2,86196048Принята к вычету сумма НДС по сделанной работе2,8668/21949Оприходованы в кассу денежные средства с расчетного счета491,04505150Списаны суммы выявленных за отчетный период прочих расходов в конце отчетного периода522,72999151Списаны суммы выявленных за отчетный период прочих доходов в конце отчетного периода23,76919952Списаны общехозяйственные расходы633,6202653Отражены доходы по причитающимся организации дивидендам, подлежащие получению79,276/39154Списаны суммы дивидендов, причитающихся организации в конце отчетного периода79,2919955Отражено поступление средств от заимодавца по предоставленному им долгосрочному кредиту7925167
Таблица 3 - Оборотно-сальдовая ведомость за январь 2007 года
Код счетаСальдо начальныеОборотыСальдо конечныедебеткредитдебеткредитдебеткредит01485101108,8950,466040200142,56454,61019070454100063300500047,5201400800633,6633,6001018700426,41402,6518940193300189,46189,46330020001985,730198602600633,6633,600431859000522,721336050150901648,311651,171506051199101618,853604,730060021271414,21244,41019576224200747,65747,652420066011000001100670020,59982,080961680262267,71277,840272690606156,548,49049870017601072,241156,32018447100633,6633,60075003963960076040779,279,20407800493900049398201045000104583012100012184018081417,6800390960185963,36001796976630006630Итого160341603414656,0514656,051737717377
Составление бухгалтерского баланса предприятия на конец отчетного периода
Бухгалтерский баланс предприятия на конец отчетного периода составляется по итогам оборотной ведомости в колонке «Сальдо конечное». Сальдо конечное представляет собой остаток средств, числящихся на данном счете в некоторый конечный момент времени. Таким моментом может быть, например, конец отчетного периода или конец месяца. Сальдо конечное определяется как функция сальдо начального и оборотов - дебетового и кредитового. При отсутствии в бухгалтерском учете ошибок конечное сальдо у активных счетов должно оставаться дебетовым, а у пассивных кредитовым.
Бухгалтерский баланс
на 1 января 2007 год
Форма N 1 по ОКУД
Дата (год, месяц, число)
по ОКПО
Организация
Идентификационный номер налогоплательщика
Вид деятельности по ОКВЭД
Организационно-правовая форма / форма собственности по ОКОПФ / ОКФС
Единица измерения: тыс. руб. по ОКЕИ
Дата утверждения
Дата отправки (принятия)
Таблица 4 - Бухгалтерский баланс на конец отчетного периода
АктивКод строкиНа конец отчетного периода1231. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы110493Основные средства1204697Незавершенное строительство1301986Доходные вложения в материальные ценности135Долгосрочные финансовые вложения140Отложенные налоговые активы145Прочие необоротные активы150ИТОГО по разделу 11907176II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы210в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности2111894затраты в незавершенном производстве213готовая продукция и товары для перепродажи2141336товары отгруженные215расходы будущих периодов216663прочие запасы и затраты217Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям220330Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)2302420в том числе покупатели и заказчики231Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 1 2 месяцев после отчетной даты)240в том числе: покупатели и заказчики241Краткосрочные финансовые вложения250Денежные средства2601511Прочие оборотные активы270ИТОГО по разделу II2908154БАЛАНС (сумма строк 190 + 290)30015330ПассивКод строкиНа конец отчетного периода123III. КАПИТАЛЫ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал4104939Собственные акции, выкупленные у акционеров411Добавочный капитал420121Резервный капитал4301045в том числе: резервы, образованные в соответствии с законодательством431резервы, образованные в соответствии с учредительными документами432Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток]470390ИТОГО по разделу III4906495IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты510Отложенные налоговые обязательства515Прочие долгосрочные обязательства520ИТОГО по разделу IV590V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты610961Кредиторская задолженность6201100в том числе: поставщики и подрядчики6211957задолженность перед персоналом организации6221844задолженность перед государственными внебюджетными фондами623498задолженность по налогам и сборам624272прочие кредиторы625407Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов630Доходы будущих периодов640Резервы предстоящих расходов6501796Прочие краткосрочные обязательства660ИТОГО по разделу V6908835БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690)70015330ГЛАВА 3. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
.1 ОБЩАЯ ОЦЕНКА СТРУКТУРЫ ИМУЩЕСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ И ЕГО ИСТОЧНИКОВ
Из всех форм бухгалтерской отчетности важнейшей является баланс.
Данные баланса необходимы: собственникам - для контроля над вложенным капиталом, руководству организации - при анализе и планировании, банкам и другим кредиторам - для оценки финансовой устойчивости.
Анализ динамики валюты баланса, структуры активов и пассивов предприятия позволяет сделать ряд важных выводов, необходимых как для осуществления текущей финансово-хозяйственной деятельности, так и для принятия управленческих решений на перспективу.
Последовательность анализа бухгалтерского баланса можно представить следующим образом:
Общая оценка структуры активов и их источников.
Анализ ликвидности баланса.
Анализ платежеспособности предприятия.
Анализ финансовой устойчивости.
Исследование пассива баланса позволяет установить одну из возможных причин финансовой неустойчивости предприятия.
Сравнительный аналитический баланс можно получить из исходного баланса путем уплотнения отдельных статей и дополнения его показателями структуры, а также расчетами динамики. Этот баланс фактически включает показатели как горизонтального, так и вертикального анализа. (Приложение А и Б).
Анализ финансового состояния следует начинать с общей оценки структуры средств хозяйствующего субъекта и источников их формирования, изменения на конец года в сравнении с началом по данным баланса.
Баланс позволяет дать общую оценку изменения всего имущества предприятия, выделить в его составе оборотные активы и внеоборотные активы, изучить динамику структуры имущества. Под структурой понимается процентное соотношение отдельных групп имущества и статей внутри этих групп.
Анализ динамики состава и структуры имущества дает возможность определить размер абсолютного и относительного прироста всего имущества предприятия и отдельных его видов, что свидетельствует о расширении деятельности.
К внеоборотным активам относятся: нематериальные активы и основные средства. Нематериальные активны на начало года 541 руб. и на конец года 493 руб.; абсолютное отклонение -48, доля актива на начало года 3,4% и на конец 3,2%; отклонения доли -0,2, а темп прироста -8,9%. Основные средства на начало года 4851 руб. и на конец года 4697 руб.; абсолютное отклонение -154; доля актива на начало года 30,3% и на конец 30,6%; отклонения доли +0,3; а темп прироста -3,2%.
К оборотным активам относятся: запасы, материалы, готовая продукция, расходы будущих периодов, ДЗ, денежные средства, налог на добавленную стоимость, прочие оборотные активы. Итого по оборотным активам на начало года 10642 руб. и на конец года 8154 руб., абсолютное отклонение -2488, доля актива на начало года 66,4% и на конец 53,2% , отклонения доли -13,2, а темп прироста -23,4%.
К капиталам и резервам относятся: уставный капитал и нераспределенная прибыль. Уставный капитал на начало года 4939 руб. и на конец года 4939 руб., доля актива на начало года 30,8% и на конец 32,2% , отклонения доли +1,4. Нераспределенная прибыль на начало года 1808 руб. и на конец года 390 руб., абсолютное отклонение -1418, доля актива на начало года 11,3% и на конец 2,5% , отклонения доли -8,8, а темп прироста -78,4%.
К краткосрочным относятся: оплата труда, КЗ, социальное страхование. Итого краткосрочных пассивов на начало года 7974 руб. и на конец года 8835 руб., доля актива на начало года 49,7% и на конец 57,6% , отклонения доли -7,9, а темп прироста -10,8%.
Увеличение доли собственного капитала свидетельствует о повышении независимости и самостоятельности хозяйствующего субъекта.
Важнейшим оценочным показателем финансового состояния хозяйствующего субъекта является сопоставление темпов роста реализации объема продаж с темпами роста совокупных активов.
Если темпы роста объема продаж выше, чем темпы роста активов, то можно делать вывод о том, что хозяйствующий субъект рационально регулирует активы. Если темпы роста активов выше темпов роста продаж, то это свидетельствует о неумелом их регулировании, о росте дебиторской задолженности, скоплении ненужных запасов товарно-материальных ценностей.
.2 АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ БУХГАЛТЕРСКОГО БАЛАНСА И ОЦЕНКА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
Предприятие считается платежеспособным, если его общие активы больше, чем долгосрочные и краткосрочные обязательства. Предприятие является ликвидным, если его текущие активы больше, чем краткосрочные обязательства.
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку платежеспособности предприятия, т.е. его способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированных по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.
В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы:
А1. Наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги).
А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.
А3. Медленно реализуемые активы - статьи раздела ΙΙ актива баланса, включающие запасы, НДС, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы.
А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела Ι актива баланса.
Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.
П1. Наиболее срочные обязательства - к ним относится кредиторская
задолженность.
П2. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.
П3. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к разделам ΙV и V, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.
П4. Постоянные или устойчивые пассивы - это статьи раздела ΙΙΙ баланса
«Капитал и резервы».
Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итого приведенных групп по активу и пассиву.
Таблица 5 - Оценка ликвидности баланса
Группы показателейСумма, тыс. руб.Платежный излишек (+), недостаток (-)на начало 2005 годана конец 2005 годана начало 2005 годана конец 2005 года12345Наиболее ликвидные активы350011511240010411Быстрореализуемые активы000-961Медленно реализуемые активы27502750744954Труднореализуемые активы53927176-2521681Баланс116422143762311085Наиболее срочные обязательства11001100 - -Краткосрочные обязательства0961 -- Долгосрочные пассивы20061796- -Постоянные пассивы79136495- -Баланс1101910352 - -
Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:
А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3 ≥ П3; А4 ≤ П4.
Четвертое соотношение носит балансирующий характер, так как выполнение трех первых неравенств влечет выполнение и четвертого
неравенства .
В нашем случае соотношения на начало года:
А1 > П1; А2 = П2; А3 > П3; А4 < П4.
На конец года:
А1 > П1; А2 < П2; А3 > П3; А4 > П4.
Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о наличии у хозяйствующего субъекта собственных оборотных средств.
Исходя из расчетов, приведенных в таблице 5, следует, что у хозяйствующего субъекта очень низкая текущая ликвидность, т.е. низкая
платежеспособность. Данный вывод можно сделать, сравнивая наиболее ликвидные средства и быстрореализуемые активы с наиболее срочными обязательствами и краткосрочными пассивами.
Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:
Текущую ликвидность:
ТЛ = (А1 + А2) - (П1 + П2)
ТЛ н.г.=(3500+0)-(1100+0)= 2400 руб.
ТЛ к.г.=(11511+0)-(1100+961)= 9450 руб.
На данном предприятии достаточно денежных средств для того, чтобы в ближайшее время погасить свои обязательства.
Перспективную ликвидность:
ПЛ = А3 - П3
ПЛ н.г= 2750-2006=744 руб.
ПЛ к.г=2750-1796=954 руб.
Рассчитав перспективную ликвидность, выяснилось, что за счет будущих поступлений у предприятия появится возможность погашать свои долги.
Для более детального анализа платежеспособности рассчитывают следующие коэффициенты:
Коэффициент абсолютной ликвидности . К1.
Стр.250 + стр.260 / стр.610 + стр.620 + стр.630 + стр.660
К1н.г.=0+3500/0+1100+0+0=3,18
Нормальное ограничение коэффициента абсолютной ликвидности > 0,1 - 0,7.При расчете видно, что предприятие может погасить в ближайшее время за счет денежных средств текущую краткосрочную задолженность. Коэффициенты абсолютной ликвидности на конец года 0,7 и начало года 3,18.
Коэффициент «критической оценки». К2.
Стр.250 + стр.260 + стр.240 / стр.610 + стр.620 + стр.630 + стр.660.
К2 н.г.=0+3500+0/0+1100+0+0=3,18
К2 к.г.=0+1511+0/961+1100+0+0=0,7
Допустимое ограничение 0,7 - 0,8; желательно 1.
При расчете видно, что предприятие может погасить свои краткосрочные обязательства за счет денежных средств, средств в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам.
Коэффициент текущей ликвидности. К3.
Стр.290 / стр.610 + стр.620 + стр.630 + стр.660.
К3 н.г=10642/0+1100+0+0=9,7
К3 к.г.=8154/961+1100+0+0=3,9
Необходимое значение 1,5; оптимальное 2,0 - 3,5.
Текущая ликвидность может погасить свои обязательства по кредитам и расчетам, мобилизовав все оборотные средства на начало года (9,7), а на конец года коэффициент текущей ликвидности составляет 3,9.
Коэффициент маневренности функционирующего капитала. К4.
Стр.210 + стр.220 + стр.230 / стр.290 - стр.610 - стр.620 - стр.630 - стр.660.
К4 н.г.=0+330+2420/10642-0-1100-0-0= 0,3
К4 к.г.=0+330+2420/8154-961-1100-0-0= 0,5
Уменьшение показателя в динамике - положительный факт. На начало года показатель меньше (0,3), чем на конец (0,5), это показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности.
Доля оборотных средств в активах. Д1.
Стр. 290 / стр. 300.
Д1 н.г.=10642/16034=0,6
Д1 к.г.=8154/15330=0,5
Допустимое значение > 0,5.
Видно, что доля оборотных средств на конец года уменьшилась на 0,1. показатели на начало года 0,6 и на конец года 0,5 не превышают допустимые нормы. Коэффициент обеспеченности собственными средствами. К5.
Характеризует наличие собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для ее текущей деятельности.
Стр. 490 - стр. 190 / стр. 290.
К5 н.г.=7913-5392/10642= 0,2
К5 к.г.=6495-7176/8154= -0,08
Значение должно быть > 0,1. При расчете видно, что оборотные средства, а также запасы и затраты не покрывают свои собственные средства. Показатели соответствуют нормам.
. Общий показатель платежеспособности
А1 + 0,5 А2 + 0,3 А3 / П1 + 0,5 П2 + 0,3 П3
Н.Г.=3500+0,5∙0+0,3∙2750/1100+0,5∙0+0,3∙2006=2,5
К.Г.=11511+0,5∙0+0,3∙2750/1100+0,5∙961+0,3∙1796=7,8
Допустимое значение > 1. Показатели на начало года 2,5 и на конец года 7,8 превышают нормы, предприятие является платежеспособным. Расчет различных показателей ликвидности дает ту картину устойчивости финансового положения, которая интересует конкретного пользователя информации в условиях рынка.
Следует отметить, что излишек ликвидных средств (как и недостаток) - явление нежелательное. При его наличии оборотные активы используются с меньшим эффектом. Предприятие должно регулировать наличие ликвидных средств в пределах оптимальной потребности в них, которая для каждого конкретного предприятия зависит от различных факторов.
.3 ОЦЕНКА И АНАЛИЗ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФИНАНСОВОЙ УСТОИЧИВОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка степени независимости от заемных источников финансирования. Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива анализируемая организация в финансовом отношении. Самый простой способ оценки финансовой устойчивости определяется по формуле:
Оборотные активы = Собственный капитал × 2 - Внеоборотные активы
Наиболее точным способом оценки финансовой устойчивости является расчет коэффициентов:
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага).
Стр. 590 = стр.690 / стр.490 .
Н.Г.=7974/7913=1
К.Г.=8835/6495=1,4
Значение должно быть не выше 1,5. На начало года 1 и на конец года 1,4 коэффициенты капитализации не превышают норму. Коэффициент показывает, сколько заемных средств привлекла на 1 руб. вложенных в активы собственных средств. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования.
Стр. 490 - стр.190 / стр.290
Н.Г.=7913-5392/10642= 0,2
К.Г.=6495-7176/8154= 0,08
Нижняя граница 0,1; оптимальная > 0,5. Наши показатели соответствуют норме. Предприятие показывает, что часть своих оборотных активов финансируют за счет собственных источников.
Коэффициент на начало года составил -0,2, а на конец -0,02.
. Коэффициент финансовой независимости (автономии).
Стр. 490 / стр. 700
Н.Г.=7913/16034=0,5
К.Г.=8154/15330=0,5
Значение должно быть между 0,4 и 0,6.
Показатель коэффициента автономии на начало и на конец года составляет 0,5. отклонений и изменений не наблюдается.
Коэффициент финансирования.
Стр. 490 / стр. 590 = стр.690
Н.Г. 7913/147=53,8
К.Г. 6495/8835=0,7
Значение должно быть > 0,7; оптимальное значение 1,5.
Коэффициент финансирования показывает, что часть деятельности предприятия финансируется за счет собственных средств, и за счет заемных средств. Коэффициент финансирования резко снизился на конец года, на начало года 53,8, а на конец года 0,7.
Коэффициент финансовой устойчивости.
Стр. 490 + стр. 590 / стр.700
Н.Г.= 7913+147/16034=0,5
К.Г.=6495+0/15330=0,4
Коэффициент финансовой устойчивости составляет на конец года 0,4, а на начало года 0,5. Коэффициент показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников.
Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников.
Наличие собственных оборотных средств (СОС).
Стр. 490 - стр. 190
СОС н.г.=7913-5392= 2521 руб.
Наличие собственных и долгосрочных заемных средств или функционирующий капитал (ФК).
(Стр. 490 + стр. 590) - стр. 190.
ФК н.г.=(7913+147)-5392= 2668 руб.
ФК к.г.= 6495+0-7176= -681 руб.
Общая величина основных источников формирования запасов (ВИ).
(Стр. 490 + стр. 590 + стр. 610) - стр. 190.
ВИ н.г.= (7913+147+0)-5392= 2668 руб.
ВИ к.г. .= 6495+0-961-7176= 280руб.
Этим показателям наличия источников формирования запасов
соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками формирования:
.Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств.
± Фсоб. = стр. 490 - стр. 190 - стр. 210
± Фсоб н.г =7913-5392-0= 2521 руб.
± Фсоб к.г.=6495-7176-0= -681 руб.
.Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов
± Ф соб. и дол.= стр. 490 + стр. 590 - стр. 190 - стр. 210.
± Ф соб. и дол. н.г.=7913+147-5392-0= 2668 руб.
± Ф соб. и дол. к.г.=6495+0-7176-0= -681 руб.
.Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов.
± Ф общ. = стр. 490 + стр. 590 + стр. 610 -
стр. 190 - стр. 210.
± Ф общ. н.г.= 7913+147-0-5392= 2668 руб.
± Ф общ. к.г.= 6495+0+961-7176-0= 280 руб.
Обеспеченность запасов и затрат источниками их формирования позволяет классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости. Данному предприятию следует обеспечить основной элемент оборотного капитала, то есть запасы источниками покрытия, то есть собственными капиталом.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Основным источником для анализа финансового состояния предприятия и принятия правильных управленческих решений служит бухгалтерский баланс. Бухгалтерский баланс, в сущности, является системной моделью, обобщенно отражающей кругооборот средств предприятия и финансовые отношения, в которые вступает предприятие в ходе этого кругооборота.
В данной курсовой работе мы проанализировали бухгалтерский баланс на начало года и на конец отчетного периода. Внеоборотные активы на начало отчетного года составили 5392 руб., а на конец - 7176 руб, отклонение составило 1784 руб. Оборотные активы на начало 10642 руб., на конец 8154 руб. Капиталы и резервы составляют, что на начало года 7913 руб., что на конец отчетного периода 6495 руб. Для краткосрочных обязательств на начало года характерна сумма 7974 руб., а на конец 8835 руб.
Также рассмотрели ряд основных показателей, таких как текущая ликвидность, коэффициент финансовой независимости, коэффициент финансирования, коэффициент финансовой устойчивости. Например текущая ликвидность на начало года составила 2400 руб., а на конец 9450 руб. Это говорит о том, что на данном предприятии достаточно денежных средств для того, чтобы в ближайшее время погасить свои обязательства. Коэффициент финансирования составляет на начало года 53,8 и на конец года 0,7, это означает, что предприятие финансируется за счет собственных средств.
Современное содержание актива и пассива ориентировано на предоставление информации ее пользователям. Отсюда следует высокая степень аналитичности статей, раскрывающих состояние дебиторской и кредиторской задолженности, собственного капитала и отдельных видов резервов, образованных за счет текущих издержек или прибыли предприятия. Очень важно руководству предприятия выбрать нужный стиль и методы управления производством и финансами, стратегию и тактику работы, с учетом сложившейся экономической ситуации, что даст возможность предприятию выжить, выстоять и процветать в трудный период экономических реформ.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1.Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия - М.: ИНФРА-М,2001.
2.Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия - М.: Дело и сервис, 1998.
.Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ - М.: ДИС,1999.
.Чечевицына Л.Н. Анализ финансово - хозяйственной деятельности - Ростов н/Д: Феникс, 2007.
.Пястолов С.М. Анализ финансово - хозяйственной деятельности предприятия - М.: ИЦ «Академия», 2004.
6.Астахов В.П. Теория бухгалтерского учета. - Ростов н/Д: МарТ, 2002.
.Богаченко В.М., Кириллова Н.А. Бухгалтерский учет - Ростов н/Д: Феникс, 2006.