Рисунок 3 – Название счета
Название счета (рисунок 3) обычно совпадает с
названием объекта учета, например счета «Основные средства», «Касса», «Уставный
капитал» и т. д. Из схемы видно, что любой счет состоит из двух частей: левой
- дебета и правой - кредита. Названия частей счетов латинского
происхождения («дебет» - от debet - он должен, «кредит» — от credit — он верит) и имеют
условное значение. Деление счета на две части объясняется движением
хозяйственных средств - их увеличением или уменьшением. Поскольку эти изменения
средств должны отражаться отдельно, то в одной части счета отражается
увеличение того или иного вида средств или источника, а в другой его
уменьшение. На каждом бухгалтерском счете отражается начальный остаток (остаток
в бухгалтерском учете называется сальдо) того или иного объекта учета, а
затем его увеличение или уменьшение. Таким образом, можно определить на любой момент
новый конечный остаток (конечное сальдо) по учитываемому объекту. Для этого к
начальному остатку средств прибавляют сумму их увеличения и из полученной
величины вычитают сумму уменьшения. Сальдо, записанное в левой части счета,
называется дебетовым, в правой части - кредитовым. Каждый
бухгалтерский счет имеет дебетовый и кредитовый обороты.
Дебетовый
оборот – итог сумм, записанных по дебету, без начального сальдо.
Кредитовый оборот —
итог сумм, записанных по кредиту, без начального сальдо.
В последующем будем применять следующие
условные обозначения: Сн — сальдо начальное; Ск — сальдо
конечное; Од — оборот дебетовый; Ок — оборот кредитовый.
Бухгалтерские счета, на которых учитываются хозяйственные
средства, делятся на три группы: активные; пассивные; активно-пассивные.
Активные счета (рисунок 4) — это счета, на которых отражаются виды хозяйственных
средств («Касса», «Товары», «Основные средства» и т. п.). Сальдо активных
счетов может быть только дебетовым, так как уменьшение средств ограничивается
их размерами. Например, если в кассе имеется 300 тыс. руб., то можно выдать
денег не больше этой суммы. При выдаче всех 300 тыс. руб. счет «Касса» будет
иметь конечное сальдо, равное нулю.
Пассивные счета (рисунок 5) — это счета, на которых
учитываются источники формирования хозяйственных средств («Уставный капитал»,
«Резервный капитал», «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам» и т. п.).
Как видно из схемы, строение пассивных счетов совершенно противоположно
строению активных счетов, поскольку на дебете последних отражаются сальдо и увеличение
средств, а на кредите — их уменьшение. В пассивных счетах на дебете отражается уменьшение
средств, а на кредите — их сальдо и увеличение. Сальдо пассивных счетов может
быть только кредитовым, так как уменьшение источников средств так
же ограничивается их размерами.
Название счета
Д-т К-т
|
Сн
|
Уменьшение (-) Ок
|
|
Од
Увеличение (+)
|
|
Ск
|
|
|
|
Ск = Сн + Од - Ок
Рисунок 4 - Схема активного счета
Название счета
Д-т
К-т
Од уменьшение
(-)
|
Сн
|
Увеличение (+)
Ок
|
|
Ск
|
Ск = Сн + Ок - Од
Рисунок 5 - Схема пассивного счета
Активно-пассивные счета — это счета, на которых учитываются как виды хозяйственных
средств, так и источники их формирования. К ним относятся счета расчетов с
юридическими и физическими лицами (поставщиками, бюджетом, подотчетными лицами
и т. п.). В процессе расчетов эти лица могут выступать в роли должников
организации и в роли ее кредиторов. В первом случае активно-пассивные счета
имеют структуру активного счета, а во втором случае — пассивного. Отсюда
сальдо активно-пассивного счета может быть: а) дебетовым; б) кредитовым; в) одновременно
и дебетовым, и кредитовым. Последний вариант возможен только по тем счетам, на
которых учитываются расчеты с несколькими контрагентами; одни из них — должники
организации, а другие - ее кредиторы. Содержание оборотов активно- -пассивных
счетов зависит от того, функцию какого счета (активного или пассивного) в
данный момент они выполняют.
Для получения различных по степени детализации показателей
существуют два вида счетов: синтетические и аналитические.
Синтетические счета дают обобщенные показатели, характеризующие хозяйственные
средства. Например, дебетовое сальдо синтетического счета «Материалы» 12 млн.
руб. означает, что остаток всех материалов в организации составляет 12 млн.
руб. Синтетические счета ведутся только в денежном выражении.
Аналитические счета служат для более подробной характеристики
объектов учета. При помощи аналитических счетов детализируются
(конкретизируются) данные, учтенные на синтетических счетах. Например, к
синтетическому счету «Материалы» открываются аналитические счета отдельно на
каждое наименование и сорт материалов; к синтетическому счету «Расчеты с поставщиками
и подрядчиками» — отдельно на каждого поставщика и т. д. Аналитические счета,
на которых учитываются товарно-материальные ценности, содержат не только
денежные, но и натуральные показатели.
На счетах бухгалтерского учета отражаются факты хозяйственной
жизни, т.е. изменение средств. Отражение фактов хозяйственной жизни на
синтетических счетах называется синтетическим, а на аналитических счетах — аналитическим
учетом. Одни и те же факты хозяйственной жизни отражаются и на синтетических,
и на аналитических счетах. Поэтому итоги записей по тому или иному
синтетическому счету должны совпадать с итогами записей по аналитическим
счетам, которые ведутся к данному синтетическому счету. Кроме синтетических и
аналитических счетов в бухгалтерском учете применяются субсчета.
Субсчета — промежуточное звено между синтетическим счетом и
аналитическими счетами. При помощи субсчетов осуществляется промежуточная
группировка данных аналитического учета с целью получения дополнительной информации
об учитываемых объектах. Например, к синтетическому счету «Финансовые
вложения» открывают субсчета: «Паи и акции», «Долговые ценные бумаги»,
«Предоставленные займы» и т.д. Для упрощения учета, облегчения машинной
обработки учетной информации каждому синтетическому счету присвоен двузначный
номер, т.е. условное числовое обозначение. Например, счет «Основные средства»
имеет номер 01, счет «Касса» — 50 и т.д. Номера субсчетов составляются путем
добавления к номеру соответствующего синтетического счета номера данного
субсчета. Номер синтетического счета «Финансовые вложения» — 58, субсчетов:
58-1 — «Паи и акции», 58-2 — «Долговые ценные бумаги», 58-3 — «Предоставленные
займы» и т. д.
Перечень синтетических счетов и субсчетов приводится в Плане
счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций.
В настоящее время практически во всех отраслях народного хозяйства действует
единый План счетов, и это важная предпосылка правильной организации
бухгалтерского учета, так как обеспечивает его единообразие (денежные средства
в кассе учитываются на счете 50 «Касса», расчеты с поставщиками - на счете 60 «
Расчеты с поставщиками и подрядчиками» и т.д.), освобождает счетных работников
от самостоятельной разработки системы счетов, облегчает переход бухгалтеров из
одной отрасли народного хозяйства в другую.
Бухгалтерский баланс, по сути, есть свод сальдо бухгалтерских
счетов. При этом в активе указывается сальдо активных счетов, а в пассиве —
сальдо пассивных счетов. Сальдо активно-пассивных счетов отражается в балансе:
дебетовые - в активе, кредитовые — в пассиве.
По каждой статье баланса проставляется сумма остатка
соответствующего счета, но понятия статьи баланса и статьи бухгалтерского счета
не всегда идентичны. Сальдо некоторых счетов (например, счета 76 «Расчеты с
разными дебиторами и кредиторами») показывают по нескольким статьям баланса. В
то же время некоторые средства, учитываемые на разных счетах, записывают на
одной статье баланса общей суммой (например, сальдо счетов 10 «Материалы», 15
«Заготовление и приобретение материальных ценностей» и 16 «Отклонение в
стоимости материальных ценностей» отражают общей суммой на статье «Сырье,
материалы и другие аналогичные ценности»).
В результате производственно-хозяйственной деятельности
происходят непрерывные изменения в средствах организации и источниках их
образования. Это находит отражение в изменении статей баланса в динамике.
По направлениям и степени влияния на размер и структуру валюты
(итога) баланса все множество фактов хозяйственной жизни подразделяется на
четыре типа.
Первый тип вызывает увеличение валюты баланса, т.е. одновременное и равновеликое
увеличение актива и пассива баланса. К нему относятся: оприходование ценностей,
поступивших от поставщиков; получение на расчетный счет банковского кредита и
т. п. Если сумму изменения средств под влиянием первого типа фактов
хозяйственной жизни обозначить «X», то первый тип хозяйственных изменений можно представить
уравнением (1):
А+Х1 = П+Х1,
(1)
где А -
показатель актива;
П -
показатель пассива баланса.
Второй тип фактов хозяйственной жизни вызывает уменьшение валюты баланса.
Примеры: перечисление в бюджет налогов, погашение с расчетного счета
кредиторской задолженности в уравнении (2).
Этот тип изменений в балансе записывают так:
А-Х2 = П-Х2.
(2)
Третий тип фактов хозяйственной жизни вызывает изменения в составе хозяйственных
средств при неизменной валюте баланса, когда одна статья актива баланса
увеличивается за счет уменьшения другой. Например, отгрузка со склада готовой
продукции покупателю, получение денег в кассу с расчетного счета, открытие аккредитива
за счет собственных оборотных средств. Для третьего типа балансовых изменений
уравнение (3):
А+Х3-Х3 = П. (3)
Четвертый
тип фактов хозяйственной жизни аналогичен третьему и вызывает изменения в
составе источников средств. К таким операциям относятся: погашение
задолженности поставщикам за счет кредита банка, удержание подоходного налога с
оплаты труда работников и т. д. Математически эти изменения можно выразить в
уравнении (4):
А =
П +Х4 -Х4.
(4)
Двойственный характер влияния описанных операций предопределен
самой природой баланса, заложенной в его структуру принципом двойного (двустороннего)
показа одной и той же совокупности средств, закрепленных за организациями.
Рассмотренные выше четыре типа изменений в
балансе представлены на рисунке 6 [Палий].
|
Хозяйственные средства
|
Источники хозяйственных
средств
|
|
Увеличение
|
Уменьшение
|
Увеличение
|
Уменьшение
|
|
Активные счета
|
Пассивные счета
|
III тип
|
I тип
|
|
|
     II тип
IV
тип
|
|
|
|
|
|
|
Рисунок 6 - Четыре типа изменений в балансе
Коммерческое предприятие
ООО «Аэробоул» имеет несколько видов деятельности: игровой бизнес, общественное
питание, деятельность баров. Предприятие состоит из отдельных групп, в
совокупности которые и представляют собой это предприятие. Группы занимаются
лишь только той функцией, для которой они предназначены, чтобы предприятие
могло существовать. Важнейшим элементом здесь является бухгалтерия, которая
ведёт учёт хозяйственных средств и объектов учёта предприятия.
Также функцией
бухгалтерии является анализ финансового состояния предприятия, которое
показывает, по каким направлениям надо вести работу, чтобы улучшить его.
Бухгалтерия также следит за точными и своевременными выплатами налогов и
денежных обязательств предприятия. Ведет точный документальный учёт по работе
предприятия для предоставления отчётности в проверяющие органы.
Для улучшения работы и
удобства, бухгалтерия данного предприятия имеет лишь условное разделение на 2
группы: касса и сама бухгалтерия. Касса непосредственно связана с работой
наличных денежных средств, такие как ,выплата заработной платы. Сама же
бухгалтерия работает с документальным учётом, учётом хозяйственных средств и объектов
учёта.
Бухгалтерский учет и отчетность ведется
на ООО «Аэробоул» в соответствии с едиными методологическими основами и
порядком, установленными Положением о бухгалтерском учете и отчетности РФ и
Планом счетов бухгалтерского учета производственно-хозяйственной деятельности
объединений, предприятий и организаций.
Ответственность
за организацию бухгалтерского учета на ООО «Аэробоул» возлагается на
руководителя.
Бухгалтерский
учет на ООО «Аэробоул» осуществляется главным бухгалтером.
−
ООО «Аэробоул» имеет свою форму
бухгалтерского учета, при этом самостоятельно приспосабливает применяемые
регистры бухгалтерского учета к специфике своей работы при соблюдении следующих
требований:
− единая методологическая основа
(принцип двойной записи);
− взаимосвязь данных аналитического и
синтетического учета;
− сплошное отражение всех хозяйственных
операций в регистрах учета на основании первичных учетных документов;
− накапливание и систематизация данных
первичных документов в разрезе показателей, необходимых для управления и
контроля за хозяйственной деятельностью малого предприятия, а также для
составления бухгалтерской отчетности.
Начальным этапом бухгалтерского учета
является сплошное документирование всех хозяйственных операций путем
составления определенных материальных носителей первичной учетной информации.
Первичные документы, поступающие в
бухгалтерию, проверяются по форме (полнота и правильность их оформления) и по
содержанию (законность документированных операций, логическая увязка отдельных
показателей).
Основной формой бухгалтерской
отчетности ООО «Аэробоул» является бухгалтерский баланс. Бухгалтерский баланс
составляют на основе данных об остатках по дебету и кредиту синтетических
счетов и субсчетов на начало и конец периода взятых из Главной книги. Учет
ведется по машинно-ориентированной форме с применением компьютерной программы
«1С бухгалтерия, версия 7.7 комплексная». В ООО «Аэробоул» (малое предприятие,
применяющее упрощенную форму учета) баланс составляют по данным Книги учета
хозяйственных операций. Следует отметить, что некоторые балансовые статьи
заполняют непосредственно по остаткам соответствующих счетов («Касса»,
«Расчетный счет» и др.). Значительная часть балансовых статей отражает
сгруппированные данные нескольких синтетических счетов. Например, по статье
«Сырье, материалы, и другие аналогичные ценности» отражается сальдо по счетам
10,15 и 16; по статье «Затраты в незавершенном производстве»- сальдо счетов
20,21,23,29 и т.п.
Основное содержание
бухгалтерского баланса представлено ПБУ 4(7).
Правила оценки статей
баланса установлены Положением по ведению бухгалтерского учета и отчетности и
инструкциями (указаниями) по составлению бухгалтерской отчетности.
Предметы и инвентарь
(имущество) со сроком полезного использования, превышающим 12 месяцев, используемые
в качестве средств труда для производства и реализации товаров (выполнения
работ и услуг) или для управления предприятием, относятся к основным
средствам.
Согласно п.8 ПБУ 6/01
первоначальной стоимостью основных средств, приобретаемых за плату, признается
сумма фактических затрат на их приобретение, сооружение, изготовление и
доведения до состояния, в котором оно пригодно для эксплуатации, НДС входит в
стоимость основных средств.
Возможно изменение
первоначальной стоимости основных средств, в которой они приняты к
бухгалтерскому учету, в случае достройки реконструкции и переоценки основных
средств. В данном случае организация имеет право пересмотреть срок полезного
использования по этому объекту (п.20 ПБУ 6/01). Для целей бухгалтерского учета
в состав основных средств не включаются книги, брошюры и т.п. издания, и
объекты средств стоимостью не более 10000 рублей за единицу. Их стоимость
можно списывать на затраты по мере ввода в эксплуатацию.
Амортизируемое имущество
распределяется по амортизационным группам в соответствии со сроками и
назначением его полезного использования. Срок полезного использования
предприятие определяет самостоятельно на дату ввода объекта основных средств в
эксплуатацию и на основании классификации основных средств.
Стоимость основных
средств организации погашается путем начисления амортизации линейным способом.
Суммы начисленной амортизации отражаются путем амортизации накопления на счете
02 «Износ основных средств». Сумма амортизации определяется ежемесячно.
Предприятие относит все
расходы по ремонту объектов основных средств на счета учета затрат по их
содержанию.
Расходы по капитальному
ремонту арендуемого имущества, накопленные на счетах 08 и 19 (НДС) перевести на
основании бухгалтерской справки по состоянию на 01.01.2003 г. на счет 97
«Расходы будущих периодов». После окончания работ по капитальному ремонту сумму
затрат с 97 счета списать на расходы, уменьшающие налогооблагаемую базу
(включить в книгу доходов и расходов).
Неотделимые неоплаченные
улучшения предприятие учитывает на счете 97 «Расходы будущих периодов», с
последующим списанием при условии оплаты - на затраты предприятия.
Отделимые улучшения
учитываются в составе основных средств. Произведенные затраты отражаются на
счете 08 «Вложения во внеоборотные активы» с последующим списанием в дебет
счета 01 «Основные средства». Стоимость основных средств погашается путем
начисления амортизации, основные средства стоимостью менее 10000 руб.
списываются на затраты.
В составе нематериальных
активов организация учитывает активы, которые соответствуют критериям и
составу, установленному ПБУ 14/200 «Учет нематериальных активов».
Активы, которые получены
по документам, в которых установлен срок их использования, амортизируются в
течение данного срока. Активы, по которым нельзя определить срок полезного
использования, амортизируются в течение 10 лет, но не более срока деятельности
организации (п. 15 ПБУ14/2000).
Стоимость нематериальных
активов организации погашается путем начисления амортизации линейным способом,
исходя из норм.
Материально-производственные запасы (материалы, товар) при их
принятии на учет оцениваются в размере фактических затрат. Транспортные расходы
по доставке материалов, товара учитываются в стоимости материалов, товара.
Операции по заготовлению и приобретению материальных
ценностей отражаются в бухгалтерском учете без использования счетов 15
«Заготовление и приобретение материалов» и 16 «Отклонение в стоимости
материалов».
Недостача посуды в барах, выявленная на основании ревизии,
списывается следующим образом: 50% от суммы недостачи на счет 26
«Общехозяйственные расходы», остальная сумма - за счет виновных лиц.
Товары на складе учитываются по покупной стоимости, включая
сумму НДС, товары в розничной торговле учитываются по продажным ценам,
использую счет 42 «Торговая наценка».
Предприятие с целью определения фактической себестоимости
материальных ресурсов, списываемых на хозяйственные нужды, использует вариант
оценки по средней себестоимости при каждом поступлении материалов.
Предприятие с целью определения фактической себестоимости
товаров в розничной торговле, реализованных в отчетном периоде применяет расчет
реализованной торговой наценки методом по среднему проценту.
Выручка от реализации товаров в барах, услуг бильярда и
других услуг, определяется для целей бухгалтерского учета по мере поступления
денег в кассу и на расчетный счет.
Выручка, поступившая за наличный расчет, приходуется в кассу
предприятия ежедневно в соответствии с Z-отчетностью ККМ.
При данном методе сумма реализованного наложения распределяется
по барам пропорционально товарообороту.
−
Предприятие
следующим образом учитывает результаты от своих видов деятельности:
−
Расходы на
продажу, относящиеся к розничной торговле, относятся в уменьшение выручки от
розничной продажи товаров (стоимость покупных товаров).
−
Все расходы,
кроме стоимости покупных товаров, относятся на счет 26 «Общехозяйственные
расходы», с последующим списанием в конце месяца на счет 90/8 «Управленческие
расходы».
В целях бухгалтерского учета предприятие резервов не делает.
Финансовые вложения учитываются в сумме фактических расходов
на их приобретение.
Прибыль предприятия используется без образования фондов
предприятия.
Налоговый учет основных средств ведется в соответствии с
п.п.1 п.3 ст.346.16 НК РФ, т.е. стоимость основных средств, признается
расходами в момент ввода в эксплуатацию, при условии, что основное средство
оплачено.
Под основными средствами понимается часть имущества,
используемого в качестве средств труда для производства и реализации товаров
или управления организацией.
Первоначальная стоимость первоначального имущества
определяется как сумма расходов на его приобретение, сооружение и доведение до
состояния, в котором оно пригодно для использования, сумма НДС входит в
стоимость основных средств (п. 1 ст. 257 НК РФ).
Товарно-материальные запасы включаются в состав затрат как
материальные расходы исходя из цен их приобретения, включая сумму НДС.
При включении запасов в затраты в организации применяется
метод оценки по средней стоимости.
При реализации покупных товаров доходы уменьшаются на
стоимость приобретения данных товаров с использованием метода оценки по средней
стоимости.
Доходом от реализации признается выручка от реализации
товаров в барах, услуг боулинга и бильярда.
Для целей единого налога предприятие определяет выручку от
реализации товаров, услуг, а также основных средств и иного имущества по
оплате.
В соответствии со ст. 346.16 гл. 26.2 НК РФ расходами
признаются все обоснованные и документально подтвержденные затраты,
осуществленные организацией и связанные с производством и реализацией
продукции, в том числе расходы на электроэнергию, расходы по арендованному
имуществу.
Реформация баланса
заключается в закрытии (или, выражаясь просто,- в «обнулении») ряда счетов, на
которых нарастающим итогом с начала года учитываются все текущие доходы и
расходы организации, и выявлении чистой прибыли или убытка, полученных за год.
При закрытии вначале:
на первом этапе
обнуляются субсчета счета 90 «Продажи»;
на втором этапе
закрывается счет 91 «Прочие доходы и расходы»;
на третьем этапе – счет
99 «Прибыли и убытки».
Реформация баланса
производится один раз в год и является последней операцией отчетного года. Это
закрытие счета 99.
1-ый этап. Закрытие счета
90 «Продажи».
Ежемесячно, определяя
финансовый результат от осуществления вида деятельности, бухгалтер сопоставлял
обороты по счету 90 «Продажи». При получении прибыли делалась проводка: Дебет
счета 90 (субсчет 90-9 «Прибыль/убыток от продаж») Кредит счета 99 – отражена
прибыль за отчетный месяц. Получение убытка отражалось записью Дебет счета 99
Кредит счета 90 (субсчет 90-9 «Прибыль/убыток от продаж») – отражен убыток за
отчетный месяц.
В конце года все
субсчета, открытые к счету 90, закрывают внутренними записями на субсчет 90-9
«Прибыль/убыток от продаж». При этом в учете делаются следующие проводки:
Дебет счета 90 (субсчет
90-1 «Выручка») Кредит счета 90 (субсчет 90-9 «Прибыль/убыток от продаж») –
закрыт субсчет «Выручка»;
Дебет счета 90 (субсчет
90-9 «Прибыль/убыток от продаж») Кредит счета 90 (субсчет 90-2 «Себестоимость
продаж») – закрыт субсчет «Себестоимость продаж»;
Дебет счета 90 (субсчет
90-9 «Прибыль/убыток от продаж») Кредит счета 90 (субсчет 90-3 «Налог на
добавленную стоимость») - закрыт субсчет «Налог на добавленную стоимость»;
Дебет счета 90 (субсчет
90-9 «Прибыль/убыток от продаж») Кредит счета 90 (субсчет 90-4 «Акцизы») –
закрыт субсчет «Акцизы».
В итоге на 1 января
2006г. По всем субсчетам счета 90 «Продажи» будет нулевой остаток.
2-ой этап. Закрытие счета
91 «Прочие доходы и расходы».
На счете 91 «Прочие
доходы и расходы» в течение года собирались операционные и внереализационные
доходы и расходы, а результаты от сопоставления оборотов по этому счету
ежемесячно списывались на счет 99 « Прибыли и убытки». При получении прибыли
делалась проводка: Дебет счета 91 (субсчет 91-9 «Сальдо прочих доходов и
расходов») Кредит счета 99 – отражена прибыль за отчетный месяц. Получение
убытка отражалось записью: Дебет счета 99
Кредит счета 91 (субсчет
91-9 «Сальдо прочих доходов и расходов») – отражен убыток за отчетный месяц. В
конце года счет 91 закрывают следующими проводками:
Дебет счета 91 (субсчет
91-1 «Прочие доходы») Кредит счета 91 (субсчет 91-9 «Сальдо прочих доходов и
расходов») – списаны доходы, полученные за год;
Дебет счета 91 (субсчет
91-9 «Сальдо прочих доходов и расходов») Кредит счета 91 (субсчет 91-1 «Прочие
доходы») – списаны расходы, произведенные за год.
3-ий этап. Закрытие счета
99 «Прибыли и убытки».
На счете 99 в течение
года формируется финансовый результат от осуществления основного вида
деятельности, и собираются операционные и внереализационные доходы и расходы. Кроме
того, на этом счете накапливаются чрезвычайные доходы и расходы, суммы штрафных
санкций за налоговые правонарушения, а также отражается задолженность
организации перед бюджетом по налогу на прибыль. В результате получается, что
сальдо по этому счету будет равно чистой прибыли или убытку по итогам года. Это
сальдо списывается на счет 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».
При этом в учете делается проводка:
Дебет счета 99 Кредит
счета 84 – списана чистая прибыль (убыток), полученная организацией за отчетный
год.
Пример. Реформация
баланса ООО «Аэробоул».
Организация закончила
отчетный год со следующими результатами:
−
общая сумма
выручки от реализации продукции – 1828924 руб.
− себестоимость реализованной продукции
– 742974 руб.
− сумма произведенных внереализационных
расходов – 117595 руб.
− сумма внереализационных доходов – 58764
руб.
− сумма налога на прибыль, начисленная
в течение года – 125444 руб.
При закрытии бухгалтер
организации делает следующие записи:
Дебет счета 90 (субсчет
90-1 «Выручка») Кредит счета 90 (субсчет 90-9 «Прибыль/убыток от продаж») – 1828924
руб. - закрыт субсчет 90-1 «Выручка»;
Дебет счета 90 (субсчет
90-9 «Прибыль (убыток) от продаж») Кредит счета 90 (субсчет 90-2 «Себестоимость
продаж») – 742974 руб. - закрыт субсчет 90-2 «Себестоимость продаж»;
Дебет счета 91 (субсчет
91-1 «Прочие доходы») Кредит счета 91 (субсчет 91-9 «Сальдо прочих доходов и
расходов») – 58764 руб. – закрыт субсчет 91-1 «Прочие доходы», на котором
собирались внереализационные доходы;
Дебет счета 91 (субсчет
91-9 «Сальдо прочих доходов и расходов») Кредит счета 91 (субсчет 91-1 «Прочие
доходы») – 117595 руб. – закрыт субсчет 91-2 «Прочие расходы», на котором
собирались внереализационные расходы;
Дебет счета 99 Кредит
счета 68 – 125444 руб. – начислен налог на прибыль;
Финансовое
состояние предприятия и его устойчивость в значительной степени зависят от
того, каким имуществом располагает предприятие. По составу имущество
организации подразделяют на две группы: внеоборотные активы (основной капитал)
и оборотные активы (оборотный капитал) на рисунке 7.
|
Основные
средства
|
|
|
Нематериальные
активы
|
|
|
Капитальные
вложения
|
|
|
Долгосрочные
финансовые вложения
|
|
|
Материальные
оборотные средства
|
|
|
Денежные
средства
|
|
|
Краткосрочные
финансовые вложения
|
|
|
Средства
в расчетах
|
|
Имущество
 организации
|
Рисунок 7 -
Состав имущества организации
Устойчивость финансового состояния организации в значительной
степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов
в активы. Активы динамичны по своей природе. В процессе функционирования
организации и величина активов, и их структура постоянно изменяются. Оценку
качественных изменений в структуре имущества организации можно получить с помощью
вертикального и горизонтального анализа актива баланса. Задачи анализа активов
организации:
−
оценка
общей величины средств организации на начало и конец периода, их абсолютного
увеличения или уменьшения;
−
анализ
состава и структуры статей актива бухгалтерского баланса на начало и конец
периода, их изменений за отчетный период;
−
обоснование
рациональной структуры актива баланса;
−
определение
величины чистых активов организации.
В ходе анализа выявляются изменения по каждой статье актива
баланса. При этом целесообразно определить, за счет чего преимущественно
произошло увеличение (уменьшение) отдельных видов имущества.
Возможны следующие ситуации:
−
рост
величины внеоборотных активов при снижении оборотных.
Эта ситуация в целом может рассматриваться как отрицательная, так
как определенная часть оборотных активов становится иммобильной, отвлекается из
оборота:
−
рост
величины оборотных активов при снижении внеоборотных.
Ситуация в целом может рассматриваться как положительная, так как
наблюдается рост мобильных средств. Однако при этом следует обратить внимание
на изменение структуры активов. Если рост оборотных активов произошел преимущественно
за счет увеличения дебиторской задолженности, то, следовательно, произошло
отвлечение средств из оборота, что может повлиять на сокращение производственной
программы. Рост доли производственных запасов, с одной стороны, характеризуется
положительно (защита денежных средств от обесценения, наращивание
производственного потенциала), но при этом иммобилизуется значительная часть
текущих активов, в результате ликвидность организации может снижаться. Рост
стоимости готовой продукции может быть вызван трудностями в ее реализации из-за
низкого качества, недостатками в работе маркетинговой службы по изучению рынков
сбыта и пр.
Наиболее общую характеристику структуры активов дает коэффициент соотношения
внеоборотных и оборотных активов в формуле (1):
Квн/о = ВНА:ОА.
(1)
Значение данного показателя зависит от отраслевых особенностей
кругооборота средств. Экономический смысл показателя заключается в том, что он
показывает, сколько рублей, вложенных во внеоборотные активы, приходится на
один рубль, вложенный в оборотные средства. Чем выше значение коэффициента, тем
более ресурсоемка данная организация, выше производственный риск, поскольку
вложения в долгосрочные активы должны окупаться за счет будущих поступлений.
Поскольку в балансе внеоборотные активы отражаются по остаточной стоимости,
значение данного коэффициента относительно выше в том случае, если организация
придерживается активной реновационной политики.
Приведенный в таблице 2 коэффициент соотношения внеоборотных и оборотных
активов характеризует общую структуру активов организации. В абсолютном
значении сумма внеоборотных активов за рассматриваемый период возросла на 3,3 процентных
пункта, размер оборотных активов - на 5,3. Соответственно сумма имущества
организации в целом к концу отчетного периода также возросла. Следует вывод,
что структура имущества организации стала более мобильной, что оценивается
положительно. Если в 
предшествующем году на
каждый рубль оборотных активов приходилось 1,08 руб. внеоборотных, то к концу
отчетного периода это соотношение изменилось в пользу оборотных активов и составило
1,06.
Таблица 2 - Анализ
структуры активов ООО «Аэробоул»
Показатели
|
Абсолютные
величины, тыс. руб.
|
Удельные веса в
общей
величине активов,
%
|
|
предыду-щий год
|
отчетный год
|
темп изменения, %
|
предыду-щий год
|
отчетный год
|
Изменения
(+, -)
|
|
1.Внеоборот
ные активы
|
5 062 641
|
5 230 050
|
103,3
|
51,9
|
51,5
|
-0,4
|
|
2.Оборотные
активы
|
4 687 726
|
4 934 982
|
105,3
|
48,1
|
48,5
|
+0,4
|
|
Итого активов
|
9 750 367
|
10 165 032
|
108,4
|
100,0
|
100,0
|
100,0
|
|
Коэффициент
соотношения
внеоборотных
и оборотных активов (Квн/о)
|
1,08
|
1,06
|
х
|
х
|
х
|
х
|
Для более углубленного анализа целесообразно
рассмотреть структуру внеоборотных и оборотных активов.
Отсутствие
дебиторской задолженности со сроком погашения более 12 месяцев свидетельствует
о том, что организация обеспечивает контроль за своевременностью ее погашения.
Сумма денежных средств, которая необходима хорошо управляемой организации, -
это, по сути дела, страховой запас, предназначенный для покрытия
кратковременной несбалансированности денежных потоков. Сумма денежных средств
должна быть такой, чтобы ее хватало для погашения всех первоочередных платежей.
Поскольку денежные средства, находясь в кассе или на счетах в банке, не
приносят дохода, их нужно иметь в наличии на уровне безопасного минимума.
Наличие больших остатков денежных средств на протяжении длительного времени
может быть результатом неправильного использования оборотного капитала. Поэтому
организациям целесообразно быстрее пускать в оборот денежные средства с целью
получения прибыли: расширять производство или вкладывать в акции других
предприятий.
Пассивы организации (источники финансирования ее активов) состоят
из собственного капитала и резервов, долгосрочных заемных средств,
краткосрочных заемных средств и кредиторской задолженности. Источники средств
организации можно подразделить на собственные и заемные.
Задачи анализа источников средств организации:
−
оценка
общей величины источников средств организации на начало и конец периода,
их абсолютный рост или уменьшение; количественное измерение факторов этого изменения;
−
изучение
состава и структуры пассивов бухгалтерского баланса на начало и конец периода,
их изменение, количественное измерение факторов этого изменения;
−
обоснование
рациональной структуры пассива баланса.
По данным пассива баланса организации можно определить, какие изменения
произошли в структуре собственного и заемного капитала, сколько привлечено в
оборот организации краткосрочных и долгосрочных заемных средств.
Прирост источников собственных средств свидетельствует о том, что
организация не только сохранила имеющиеся у нее средства, но и увеличила их. В
то же время, если средства организации созданы в основном за счет краткосрочных
обязательств, то его финансовое состояние будет неустойчивым.
Структуру пассивов организации можно охарактеризовать следующими
относительными показателями - коэффициентом автономии (Кавт) или финансовой независимости, коэффициентом финансовой
зависимости (Кфз) и коэффициентом соотношения заемных и
собственных средств (Кз/с), которые рассчитываются
по формулам:
Кавт = СК:ИО, (2)
где СК - собственный капитал организации (раздел 3 баланса);
ИО - общая величина источников (валюта баланса).
Кфз = (ДО + КО):ИО, (3)
где ДО - долгосрочные обязательства (раздел 4 баланса);
КО - краткосрочные обязательства (раздел 5 баланса).
Кз/с = (ДО + КО):СК.
(4)
Чем выше уровень первого показателя и ниже второго и третьего, тем
устойчивее финансовое положение организации.
Значение коэффициента независимости очень важно для инвесторов,
кредиторов организации, так как он характеризует долю средств, вложенных
собственниками в общую стоимость имущества. Риск инвесторов возрастает с
уменьшением доли собственных источников средств.
В большинстве стран с развитой рыночной экономикой считается, что
если Кавт больше или равен 0,5, то риск кредиторов
минимальный: реализовав половину стоимости имущества, организация сможет
погасить свои долговые обязательства. Если, например, Кавт = 0,3, это значит, что для погашения имеющихся обязательств,
организация должна реализовать 70 % своего имущества.
От степени оптимальности соотношения собственного и заемного
капитала во многом зависят финансовое положение организации и его устойчивость.
На основе проведенных расчетов можно определить рациональность их соотношения
(таблица 3).
Таблица 3 - Анализ динамики и структуры источников капитала ООО «Аэробоул»
|
Наличие
источников,
тыс. руб.
|
Удельные веса в
общей величине
пассивов, %
|
Изменения за
период (+.-)
|
|
на
начало
года
|
на
конец
года
|
на
начало
года
|
на
конец
года
|
в абсолютных
величинах,
тыс. руб.
|
по
удельным
весам, %
|
|
1. Собственный капитал
|
5 000 000
|
5 174 532
|
51,2
|
50,9
|
+ 174 532
|
- 0,3
|
|
2. Заемные средства
|
|
|
|
|
|
|
|
- всего,
|
4 750 367
|
4 990 500
|
48,8
|
49,1
|
+ 240 133
|
+ 0,3
|
|
в том числе:
|
|
|
|
|
|
|
|
- долгосрочные
|
−
|
10 000
|
−
|
0,2
|
+ 10 000
|
+ 0,2
|
|
обязательства
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Продолжение таблицы 3
|
|
|
Наличие
источников,
тыс. руб.
|
Удельные веса в
общей величине
пассивов, %
|
Изменения за
период (+.-)
|
|
на
начало
года
|
на
конец
года
|
на
начало
года
|
на
начало
года
|
на
конец
года
|
на
начало
года
|
|
- краткосрочные
|
4 750 367
|
4 980 500
|
48,8
|
48,9
|
+ 230 133
|
+ 0,1
|
|
обязательства
|
|
3. Итого источников
|
9 750 367
|
10 165 032
|
100
|
100
|
+ 414 665
|
−
|
|
средств
|
|
4. Коэффициент
|
0,51
|
0,51
|
х
|
х
|
−
|
−
|
|
автономии
|
|
5. Коэффициент
|
0,49
|
0,49
|
х
|
х
|
−
|
−
|
|
финансовой
|
|
зависимости
|
|
6. Коэффициент
|
0,95
|
0,96
|
х
|
х
|
+ 0,01
|
−
|
|
соотношения заемных и
|
|
собственных средств
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
При расчете указанных коэффициентов следует
учитывать, что реальный собственный капитал организации определяется
увеличением итога раздела 2-го баланса «Капитал и резервы» на суммы по статьям
«Доходы будущих периодов» и «Резервы предстоящих расходов» из раздела 5-го
баланса. Соответственно на эти же статьи уменьшаются краткосрочные
обязательства.
Из представленных данных видно, что коэффициент автономии
организации больше 0,5. Считается, что чем выше значение этого коэффициента,
тем более финансово-устойчива организация. В организацию с высокой долей
собственного капитала кредиторы вкладывают средства более охотно, поскольку оно
с большой вероятностью может погасить долги за счет собственных средств.
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (эффект
финансового рычага) дает наиболее общую оценку финансовой устойчивости организации.
Он показывает, сколько заемных средств привлекается на каждый рубль собственных.
Его рекомендуемое значение < 1. Это означает, что обязательства организации
могут быть покрыты собственными средствами.
На основе анализа финансового рычага решается задача оценки
влияния структуры источников финансирования (структуры пассивов) на
рентабельность собственного капитала. Суть управления структурой источников
финансирования можно сформулировать следующим образом: обеспечив приемлемый
уровень финансовой устойчивости, необходимо выбирать такую структуру пассивов,
которая будет способствовать повышению рентабельности собственного капитала
организации.
На исследуемом предприятии значение коэффициента соотношения
заемных и собственных средств в течение года практически не изменилось. По
состоянию на начало года на каждый рубль собственного капитала предприятие
привлекало на 95 коп. заемных средств, к концу года - 96 копеек. Следовательно,
структура пассивов хозяйства может быть признана благоприятной для эффективной
хозяйственной деятельности.
Поскольку формирование имущества предприятия осуществляется как за
счет собственного капитала, так и заемного, целесообразно рассмотреть его наличие
и структуру по аналогичной методике. Привлечение заемных средств в оборот предприятия
является нормальным явлением.
Анализ структуры собственного и заемного капитала проводится для
оценки рациональности формирования источников финансирования деятельности
предприятия и его рыночной устойчивости. Это необходимо внешним пользователям информации
при изучении степени финансового риска и для самого предприятия при определении
перспективного направления формирования финансовых ресурсов и выработке
финансовой стратегии.
Для более углубленного анализа целесообразно рассмотреть структуру
внеоборотных и оборотных активов.
Это
содействует временному улучшению финансового состояния при условии, что они не
замораживаются на продолжительное время в обороте и своевременно возвращаются.
В противном случае может возникнуть просроченная кредиторская задолженность,
что в конечном итоге приводит к выплате штрафов и ухудшению финансового
положения.
Одна из важнейших характеристик финансового состояния организации
- стабильность ее деятельности в свете долгосрочной перспективы. Она связана со
структурой баланса организации, степенью его зависимости от кредиторов и инвесторов.
Но степень зависимости от кредиторов оценивается не только соотношением заемных
и собственных средств. Это более многогранное понятие, включающее оценку
собственного капитала, состава оборотных и внеоборотных активов, наличие или
отсутствие убытков и др.
Индикаторами низкой ликвидности являются неудовлетворительные
показатели ликвидности, просроченная кредиторская задолженность,
сверхнормативные задолженности перед бюджетом, персоналом и кредитующими
организациями.
Можно выделить две глобальные причины проблем, связанных с неудовлетворительным
финансовым состоянием отдельных организаций. Это - отсутствие потенциальных
возможностей сохранять приемлемый уровень финансового состояния и
нерациональное управление результатами деятельности (нерациональное управление
финансами).
В отличие от понятий «платежеспособность» и «кредитоспособность»,
понятие «финансовая устойчивость» более широкое, так как включает в себя оценку
разных сторон деятельности предприятия. Поэтому для оценки финансовой устойчивости
применяется набор или система показателей.
Финансовая устойчивость - это многофакторный показатель. Но
определение этого термина дают лишь некоторые экономисты. Одни считают
(Балабанов И. Т.), что под финансовой устойчивостью хозяйствующего субъекта
понимается способность расплачиваться по своим обязательствам, не допускать
неоправданной дебиторской и кредиторской задолженности, формировать за счет
собственных средств основные и оборотные фонды.
Ковалев В. В. отмечает, что в целом финансовая устойчивость
характеризуется соотношением собственных и заемных средств. Однако показатель
«заемные средства» далеко не все авторы трактуют однозначно. Одни выделяют в источниках
3 группы: собственные, заемные и привлеченные средства, другие - только 2
группы источников - источники собственных средств и источники заемных средств. Наиболее
полно дают определение финансовой устойчивости Артеменко В. Г. и Беллендир М.
В.: «сущность финансовой устойчивости определяется эффективным формированием,
распределение и использованием финансовых ресурсов, а платежеспособность выступает
ее внешним проявлением».
Анализ финансовой устойчивости на определенную дату (конец
квартала, года) позволяет установить, насколько рационально организация
управляет собственными и заемными средствами в течение определенного периода.
Высшим типом финансовой устойчивости является ее способность развиваться
преимущественно за счет собственных источников финансирования. Для этого
организация должна иметь гибкую структуру финансовых ресурсов и возможность
привлекать заемные средства, т. е. быть кредитоспособной.
Погашение ссудной задолженности перед банками, обязательств перед
бюджетом по налогу на прибыль, инвестирование капитальных вложений организации
осуществляют в основном за счет прибыли. Поэтому для поддержания финансовой
устойчивости необходим рост не только абсолютной массы прибыли, но и ее уровня
относительно вложенного капитала или операционных затрат, т. е. рентабельности.
На финансовую устойчивость организации влияет множество факторов:
−
выпуск
и реализация конкурентоспособной и пользующейся спросом продукции; степень
зависимости от внешних кредиторов и инвесторов;
−
наличие
неплатежеспособных дебиторов;
−
величина
и структура издержек производства, их соотношение с денежными доходами;
−
эффективность
коммерческих и финансовых операций;
−
состояние
имущественного потенциала, включая соотношение между внеоборотными
и оборотными активами и др.
Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и
структуры активов и пассивов. Это необходимо для того, чтобы установить, насколько
организация независима с финансовой точки зрения и растет или снижается уровень
этой независимости. Оценка финансовой устойчивости осуществляется как по абсолютным,
так и относительным показателям (рисунок 8).
В ходе производственного процесса в организации происходят
постоянные пополнения запасов товарно-материальных ценностей. При этом
используются как собственные оборотные средства, так и заемные источники.
Исчисляя излишек или недостаток средств для формирования запасов, устанавливают
абсолютные показатели финансовой устойчивости.
Анализ финансовой устойчивости проводится по
данным финансовой отчетности (формы №1 и №5).
Параметры для анализа
финансовой устойчивости
Рисунок 8 - Показатели оценки финансовой устойчивости организации
Помимо официальной финансовой отчетности, источником информации, необходимой
для анализа финансовой устойчивости организации, могут быть также:
−
применительно
к организациям в форме открытых акционерных обществ – сведения о котировке
акций этих организаций на биржевом и внебиржевом рынках ценных бумаг. Рыночный
курс акций является индикатором финансового положения акционерных обществ.
Неплатежеспособная организация не может рассчитывать на высокий курс своих
акций. При неплатежеспособности эмитента спрос на акции резко падает и
соответственно падает их рыночная цена. Кроме того, о финансовом
неблагополучии свидетельствуют и резкие существенные колебания курса ценных
бумаг организации, причем эти колебания могут происходить до появления официальной
информации о ее кризисном положении. С этой точки зрения важен анализ
динамики курса акций и дивидендных выплат, который может проводиться на основании
специальных периодических изданий и статистических экспертиз;
−
аудиторские
заключения, к которым прилагают документальные результаты проведенных
исследований, анализов, экспертиз. Эти заключения могут содержать также
системный факторный анализ деятельности организации, комплексную
характеристику диспропорций ее хозяйственной структуры. Преимуществом этого
источника информации является независимость и объективность
оценок, но указанные материалы могут использоваться только на внутрихозяйственном
уровне.
Абсолютные показатели финансовой устойчивости и методики их
расчета приводятся в работах Артеменко В. Г., Беллендира М. В., Герасименко Г.
П., Донцовой Л. В., Маркарьяна Э. А., СайфуллинаР. С, Шеремета А. Д., и др.
Суть расчета показателей в целом едина и сводится к тому, что обобщающим
показателем финансовой устойчивости организации является излишек или недостаток
источников средств для формирования запасов и затрат. Он выявляется в виде
разницы величины источников средств и величины запасов.
При этом имеется в виду обеспеченность определенными видами источников:
собственными, кредитными и другими заемными источниками. Общая величина запасов
и затрат равна их сумме + НДС.
В общую величину запасов включается НДС, так как до принятия его к
возмещению по расчетам с бюджетом он должен финансироваться за счет источников
формирования запасов.
Для характеристики источников их формирования определяют 3
основных показателя:
а) Наличие собственных
оборотных средств (СОС), как разницу между собственным капиталом (III раздел пассива баланса)
и внеоборотными активами (I раздел актива баланса). Увеличение этого показателя по
сравнению с предыдущим периодом свидетельствует о дальнейшем развитии
деятельности организации (формула 5):
СОС = СК-ВНА. (5)
б) Наличие собственных и
долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат (СД) определяется
разностью между собственным капиталом, долгосрочными обязательствами
(ДО) (IV раздел пассива баланса) и внеоборотными активами (формула 6):
СД = (СК + ДО)-ВНА. (6)
Наличие СД можно определить также увеличением значения предыдущего
показателя на величину долгосрочных обязательств (формула 7):
СД = СОС + ДО. (7)
в) Общая
величина основных источников формирования запасов и затрат (ОИ) определяется путем
увеличения предыдущего показателя на сумму краткосрочных пассивов (КП)
(краткосрочных кредитов и займов) (формула 8):
ОИ = СД + КП. (8)
Трем показателям наличия источников формирования запасов и затрат
соответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источниками их
формирования:
−
Излишек
(+) или
недостаток (-) собственных оборотных средств (формула 9):
±ФС0С
= СОС -33, (9)
где СОС - наличие
собственных оборотных средств; 33 - запасы и затраты.
−
Излишек
или недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования
запасов и затрат (формула 10):
±ФСД=СД-33,
(10)
где СД - собственные и
долгосрочные источники формирования запасов и затрат.
−
Излишек
или недостаток общей величины основных источников формирования запасов и затрат
(формула 11)
±ФОИ=ОИ-33,
(11)
где ОИ - общая величина
источников.
С помощью этих показателей мы можем определить трехкомпонентный
показатель типа финансовой ситуации по формулам:
S(ф) = 1,если Ф>0, (12)
S(ф) = 0,если Ф<0. (13)
Возможно выделение четырех типов финансовых ситуаций:
а) Абсолютная
устойчивость финансового состояния организации, которая встречается
крайне редко, если
±ФС ≥ 0; ±Фт ≥0;±Ф°≥0. (14)
При этом компонентный показатель S = l,l,l.
б) Нормальная устойчивость:
±ФС≤ 0; ±ФСД ≥0; ±Ф°≥ 0, т. е. S=0,l,1. (15)
в) Неустойчивое финансовое
состояние, когда
нарушена платежеспособность, сохраняется возможность ее восстановления за счет
пополнения источников собственных средств, ускорения оборачиваемости запасов,
понижение дебиторской задолженности:
±фсос<0; ±Фсд≤0; ±ФОИ ≥0.
S=0,0,l. (16)
г)
Кризисное
финансовое состояние, при котором организация на грани банкротства, поскольку в данной
ситуации денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская
задолженность не покрывают его краткосрочных обязательств:
±фсос<0; ±Фсд<0; ±фои<0. S=0,0,0. (17)
Обобщение выше изложенного позволяет представить следующую информационную
таблицу 4.
Таблица 4 - Сводная
таблица показателей по типам финансовых ситуаций
|
Возможные варианты
|
±фсос
|
±Фсд
|
±фои
|
Типы финансовой устойчивости
|
|
1
|
+
|
+
|
+
|
Абсолютная устойчивость
|
|
2
|
-
|
+
|
+
|
Нормальная устойчивость
|
|
3
|
-
|
-
|
+
|
Неустойчивое финансовое состояние
|
|
4
|
-
|
-
|
-
|
Кризисное финансовое состояние
|
Если организация имеет кризисное или неустойчивое
финансовое состояние, то она не обеспечена ни одним из источников формирования
запасов. Можно сделать вывод, что кредиторская задолженность используется не по
назначению - как источник формирования запасов. В случае одновременного
востребования кредиторами погашения долгов этого источника формирования вообще
не может быть.
Как показывает анализ источников формирования запасов и затрат, у
ряда неплатежеспособных организаций наблюдается недостаток собственных оборотных
средств, собственных и долгосрочных заемных источников и соответственно общей
величины основных источников. Следовательно, их финансовое состояние характеризуется
как кризисное. Организации сталкиваются с проблемой необеспеченности запасов, и
соответствующими источниками. Между тем, за счет собственных источников должна
формироваться, как правило, минимальная стабильная часть оборотных средств.
Практика отдельных организаций показывает, что наличие собственных оборотных
средств позволяет свободно маневрировать ими, повышать результативность и
устойчивость производственной деятельности.
При недостатке собственных ресурсов организации должны
удовлетворять свои потребности в заемных средствах за счет коммерческих банков.
Однако не все организаций имеют доступ к коммерческим кредитам, препятствием
этому могут быть их убыточность, низкая рентабельность и неплатежеспособность.
Для дальнейшей стабилизации и повышения финансовой устойчивости
необходимо стремиться к оптимизации структуры источников, т. е. пополнению источников
формирования запасов за счет собственного капитала, а также к обоснованному
снижению уровня запасов в ходе их планирования.
Из данных таблицы 5 следует вывод, что анализируемая организация не
имеет собственные оборотные средства. Сумма запасов и затрат не обеспечена в
достаточной степени соответствующими источниками формирования, и по абсолютным
показателям данная организация находится в кризисном финансовом состоянии.
Таблица 5 - Анализ финансовой устойчивости организации ООО
«Аэробоул»
тыс.руб.
|
Показатели
|
На начало
|
На конец
|
Изменения
|
|
периода
|
периода
|
(+,-)
|
|
1. Капитал и резервы
|
5000000
|
5174532
|
+174532
|
|
2. Внеоборотные активы
|
5062641
|
5230050
|
+167409
|
|
3. Наличие собственных
оборотных средств (СОС)
|
−
|
−
|
−
|
|
4. Долгосрочные кредиты и
займы
|
−
|
80000
|
+80000
|
|
5. Наличие собственных и
долгосрочных
|
−
|
80000
|
+80000
|
|
источников формирования
запасов и затрат, (СД)
|
|
6. Краткосрочные кредиты и
заемные средства
|
4295700
|
-394667
|
|
7. Общая величина основных
источников
|
|
|
|
|
формирования запасов и
затрат, (ОИ)
|
−
|
80000
|
+80000
|
|
8. Общая величина запасов
и затрат
|
3500061
|
3782753
|
+282692
|
|
9. ±ФС0С
|
-3500061
|
-3782753
|
X
|
|
10. ±ФСД
|
-3500061
|
-3782753
|
X
|
|
Продолжение таблицы 5
|
|
Показатели
|
На начало
|
На конец
|
Изменения
|
|
периода
|
периода
|
(+,-)
|
|
11. ±ФОИ
|
-3500061
|
-3782753
|
X
|
|
12.Трехкомпонентный
показатель (S)
|
0,0,0
|
0,0,0
|
−
|
|
13.Тип финансовой ситуации
|
кризисное
финансовое
состояние
|
кризисное
финансовое
состояние
|
−
|
|
|
Финансовое состояние организаций определяется их
способностью оплачивать текущие производственные расходы и свои обязательства,
формировать средства хотя бы для ведения простого воспроизводства.
В настоящее время в нашей стране нет официальных нормативных
материалов ни по составу коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость
организации, ни по методике их расчета.
Однако их использование в аналитической работе имеет одно основное
преимущество по сравнению с абсолютными показателями. Поскольку все относительные
показатели рассчитываются соотношением абсолютных показателей, то на них
практически не оказывает влияния рост инфляции. Анализ финансовых коэффициентов
заключается в сравнении их значений с базисными величинами и в изучении динамики за ряд лет. Цель - выявить
отрицательные моменты в использовании капитала и разработать мероприятия по их
устранению.
Изучение ряда работ современных ученых позволяет сделать вывод,
что количество рекомендуемых показателей финансовой устойчивости очень значительно
- до 20-30.
Причем отдельные из них дублируют друг друга. Поэтому наиболее
правомерно подойти к изучению показателей финансовой устойчивости организации с
исходной точки зрения, а именно - из структуры баланса. В активе
баланса отражается состав и структура внеоборотных и оборотных активов.
В свою очередь во внеоборотных активах основное место занимают основные
средства. В пассиве баланса отражаются собственный, заемный и привлеченный
капиталы, за счет которых формируется имущество организации. Поскольку финансовая
устойчивость организации зависит от целесообразности использования капитала
и размещения основных и оборотных средств, то ее финансовую
устойчивость целесообразно рассматривать на базе коэффициентов,
характеризующих:
−
состояние
заемных и собственных средств;
−
состояние
оборотных средств;
−
состояние
основных средств.
Состояние источников формирования имущества организации
характеризуется показателями, условно называемыми коэффициентами капитализации (отдельные
из них приводились в предыдущих темах). В группе коэффициентов капитализации
выделяют, прежде всего, соотношение заемных и собственных средств и их доли в
валюте баланса, Однако эти показатели дают лишь общую оценку финансовой устойчивости
и применяются в рамках экспресс-анализа. Для более детальной характеристики
этой стороны деятельности в мировой и отечественной учетно-аналитической
практике разработана система показателей. К ним, в частности относят:
Коэффициент концентрации собственного капитала, который характеризует
долю собственности владельцев предприятия в общей сумме средств, авансированных
в его деятельность. Идентичное ему название показателя - коэффициент автономии
(Кавт.). Коэффициент концентрации собственного капитала исчисляется отношением
собственного капитала к общей сумме источников средств - ИС (валюте баланса)
по формуле (18):
Кавт = СК:ИС (18)
Чем выше значение этого показателя, тем более финансово-устойчива,
стабильна и независима от внешних кредиторов организация.
Если значение показателя > 0,5, это означает, что весь заемный
капитал может быть компенсирован собственностью организации. Поэтому его
рекомендуемое значение > 0,5-0,6. Дополнением к этому показателю является коэффициент
концентрации привлеченных средств (Кпс). Идентичный ему
показатель - коэффициент финансовой зависимости. Коэффициент концентрации
привлеченных средств по сути дела дополняет Кавт - их сумма равна 1 (или 100%). Показатель исчисляется отношением
заемных и привлеченных средств к валюте баланса по формуле (19):
Кпс = (ДО + КО) :
ВБ. (19)
Рост значения показателя означает увеличение
доли заемных средств в общей сумме источников и, соответственно, рост финансовой зависимости
организации от заемных источников.
Коэффициент соотношения заемных и собственных
средств (плечо финансового рычага). Он исчисляется по формуле
(20) отношением долгосрочных (4-й раздел баланса) и краткосрочных обязательств
(5-й раздел баланса) к собственному капиталу организации (3-й раздел баланса).
Кз/с = (ДО +КО) :
СК. (20)
Практически показатель является производным от Кавт. Значение коэффициента показывает,
сколько заемных средств приходится на 1 руб. собственных. Например, если
значение Кз/с = 0,5 - значит, на каждый рубль
собственных средств приходится 50 коп, заемных. Рост данного показателя
свидетельствует об усилении зависимости организации от заемных и привлеченных
средств.
Коэффициент финансовой устойчивости исчисляется по формуле
(21) отношением суммы собственных и долгосрочных источников к валюте баланса:
Кф.у. = (СК + ДО)
: ВБ. (21)
Значение коэффициента показывает, какая часть имущества организации
финансируется за счет устойчивых источников. Рекомендуемое значение показателя
> 0,8.
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств исчисляется по
формуле (22) отношением долгосрочных обязательств к валюте баланса:
Кд.з. = ДО:ВБ. (22)
Значение коэффициента показывает долю долгосрочных обязательств в
общей величине собственного и заемного капитала. Наличие долгосрочных займов
свидетельствует о доверии кредиторов, но его рост - негативная тенденция, так
как организация все больше зависит от внешних инвесторов.
Одной из основных характеристик финансовой устойчивости
организации является уровень финансового левериджа (формула 23).
Уф.л. = ДО:СК.
(23)
Экономическая интерпретация показателя очевидна: сколько рублей
заемного капитала приходится на один рубль собственных средств. Чем выше
значение уровня финансового левериджа, тем выше риск и ниже резервный заемный
потенциал организации.
Организации, которые наряду с собственными средствами используют
заемные, испытывают не только предпринимательский, но и финансовый риск. Привлечение
заемных средств повышает рентабельность собственного капитала, и в этом
заключается эффект финансового левериджа. Однако по мере роста размера заемных
средств процентные ставки за привлечение дополнительного капитала возрастают,
что связано с ростом финансовой неустойчивости организации.
Состояние оборотных средств организации характеризуют следующие
показатели:
Коэффициент обеспеченности оборотных активов
собственными оборотными средствами характеризует степень
обеспеченности собственными оборотными средствами (СОС)
организации, необходимую для финансовой устойчивости (формула 24):
Коб.сос = СОС:ОА.
(24)
Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными
средствами показывает,
в какой степени материальные запасы покрыты собственными источниками (формула
25):
Коб.мз. = СОС:МЗ.
(25)
Уровень рассматриваемого
показателя оценивается, прежде всего, в зависимости от материальных
запасов организации. Если их величина значительно выше обоснованной
потребности, то собственные оборотные средства могут покрыть лишь часть
материальных запасов, т.е. показатель будет меньше единицы. И, наоборот,
при недостаточности материальных запасов для бесперебойного
осуществления хозяйственной деятельности показатель может быть выше
единицы, но это вряд ли можно считать признаком хорошего финансового
состояния организации;
Коэффициент маневренности
собственного капитала показывает, насколько мобильны
собственные источники средств организации с финансовой точки зрения; он определяется
по формуле (26) путем деления собственных оборотных средств на сумму всех источников
собственных средств:
Км = СОС:СК.
(26)
Значение рассматриваемого коэффициента
зависит от характера деятельности организации: в фондоемких
производствах его нормальная величина должна быть ниже, чем в материалоемких,
так как в этом случае значительная часть собственных средств является источником
покрытия основных производственных фондов. С финансовой точки зрения, чем выше коэффициент
маневренности, тем лучше финансовое состояние организации.
В числителе рассмотренных выше показателей - собственные оборотные
средства, поэтому в целом улучшение состояния оборотных средств зависит от опережающего
роста суммы собственных оборотных средств по сравнению с общим ростом оборотных
активов, материальных запасов и собственных источников средств. Зависимость
можно определить исходя из того, что собственных оборотных средств у
организации тем больше, чем меньше основных средств и внеоборотных активов
приходится на 1 руб. источников собственных средств. В связи с этим стремиться
к уменьшению основных средств и в целом внеоборотных активов (или к относительно
медленному их росту) не всегда целесообразно.
Уровень и динамику данных коэффициентов следует рассматривать в
сопоставлении с другими показателями финансовой устойчивости.
Состояние основных средств характеризуют следующие показатели:
Индекс постоянного актива исчисляется по формуле (27) отношением
внеоборотных (постоянных) активов к сумме собственного капитала:
Кп.акт. = ВНА:СК.
(27)
Значение коэффициента показывает, какая доля собственных средств
направлена на формирование основной части производственного потенциала организации
(внеоборотных активов). Если его значение стремится к 1, значит, у организации
нет СОС, что крайне отрицательно.
Коэффициент реальной стоимости имущества (формула 28), который особенно важен
для производственных организаций:
Кр.ст. = ОС +ПЗ+НП (28)
где ОС, ПЗ и НП - основные средства, производственные запасы и
незавершенное производство.
Этот показатель характеризует уровень производительного потенциала
организации, ее обеспеченность средствами производства. Рекомендуемое значение Кр.ст. > 0,5.
Коэффициент
накопления амортизации (формула 29)
Кнак.ам. = (S износа ОФ + S износа НМА) : (
ОФп.ст. + НМА п.ст.), (29)
где ОФ п.ст. и НМА п.ст. - первоначальная стоимость основных
фондов и нематериальных активов.
Высокое значение показателя свидетельствует о необходимости
технического перевооружения основных фондов.
Нетрудно заметить дублирование или противоречие между несколькими
коэффициентами, а в ряде случаев отсутствие практического значения. Коэффициент
маневренности собственных средств и индекс постоянного актива находятся функциональной
зависимости и при сложении дают единицу. Рост одного из них приводит к снижению
другого. Кроме того, оценивать финансовую устойчивость по каждому из этих двух
коэффициентов нецелесообразно, поскольку их уровень зависит от структуры
имущества и специфики деятельности организации, а рост (снижение) необязательно
означает повышение (снижение) финансовой устойчивости.
Коэффициент автономии организации оценивает финансовую
устойчивость с той же стороны, что и коэффициент соотношения заемных и
собственных средств, то есть повторяет его.
На наш взгляд, для характеристики финансовой устойчивости
достаточно первых трех из перечисленных коэффициентов. Каждый из них имеет
самостоятельное значение и характеризует один из аспектов финансовой
устойчивости.
Анализ финансовых коэффициентов по данным таблицы 6 позволяет сделать
вывод в целом о стабильной финансовой устойчивости организации. Она имеет
достаточно высокую концентрацию собственного капитала, обеспеченность собственными
оборотными средствами соответствует нормативному значению. Однако коэффициент
маневренности собственного капитала
гораздо ниже рекомендуемого значения, что свидетельствует о достаточности
величины собственных средств организации, находящихся в мобильной форме.
Таблица 6 - Показатели,
характеризующие финансовую устойчивость организации
|
Показатели
|
Нормальное
ограничение
|
На начало
периода
|
На конец
периода
|
|
1. Коэффициент концентрации
собственного капитала
|
Кк.к ≥ 0,5
|
0,51
|
0,51
|
|
2. Коэффициент концентрации
привлеченных средств
|
Кп.с ≤ 0,5
|
0,49
|
0,49
|
|
3. Коэффициент соотношения
заемных и собственных средств
|
Кз/с< 1
|
0,95
|
0,96
|
|
4. Коэффициент финансовой
устойчивости
|
Кф.у > 0,8
|
0,51
|
0,51
|
|
Продолжение таблицы 6
|
|
Показатели
|
Нормальное
ограничение
|
На начало
периода
|
На конец
периода
|
|
5. Коэффициент финансового
левериджа
|
Кф.л< 1
|
X
|
0,66
|
|
6. Коэффициент
обеспеченности
собственными оборотными
средствами
|
Коб.сос^ 0,1
|
1,08
|
1,39
|
|
7. Коэффициент
обеспеченности
материальных запасов
обственными
оборотными средствами
|
Коб.мз> 0,5
|
1,45
|
1,01
|
|
8. Коэффициент
маневренности
собственного капитала
|
|
|
|
|
Км.ск> 0,5
|
1,02
|
0,09
|
Учитывая многообразие финансовых процессов,
множественность показателей финансовой устойчивости, различие в уровне их
критических оценок, складывающуюся степень отклонения от них фактических
значений коэффициентов и возникающие в связи с этим сложности в общей оценке
финансовой устойчивости организаций, отдельные ученые рекомендуют проводить интегральную
балльную оценку финансовой устойчивости.
В частности, методика, предлагаемая Донцовой Л. В. и
Никифоровой Н. А., заключается в классификации организаций по уровню риска, т.
е. любая анализируемая организация может быть отнесена к определенному классу в
зависимости от набранного количества баллов, исходя из фактических значений
показателей финансовой устойчивости. К показателям финансовой устойчивости
рекомендуется отнести следующие: коэффициенты абсолютной ликвидности,
критической оценки, текущей ликвидности,
доли оборотных средств в активах, коэффициенты финансовой
независимости, обеспеченности собственными средствами, финансовой
устойчивости и капитализации. По каждому показателю установлены
критерии (высший и низший) и соответствующее им количество баллов. Максимальная
сумма баллов - 100. По количеству набранных баллов организации подразделяются
на 5 классов по степени финансовой устойчивости.
1-й класс - это организации с абсолютной финансовой устойчивостью
и абсолютно платежеспособные, чье финансовое состояние позволяет быть
уверенными в своевременном выполнении обязательств в соответствии с
договорами. Это организации, имеющие рациональную структуру
имущества и его источников, и, как правило, довольно прибыльные.
Количество баллов от 100 до 97,6.
2-й класс - это организации с нормальным финансовым состоянием. Их
финансовые показатели в целом находятся очень близко к
оптимальным, но по отдельным коэффициентам допущено некоторое отставание.
У этих организаций, как правило, неоптимальное соотношение собственных и
заемных источников финансирования в пользу заемного капитала. Причем
наблюдается опережающий прирост кредиторской задолженности по сравнению с
приростом других заемных источников, а также по сравнению с приростом
дебиторской задолженности. Это обычно рентабельные организации, Количество
баллов от 93,5 до 67,6.
3-й класс - это организации, финансовое состояние которых можно
оценить как среднее. При анализе их бухгалтерского баланса обнаруживается
слабость отдельных финансовых показателей. У них либо платежеспособность
находится на границе минимально допустимого уровня, а финансовая устойчивость
нормальная, либо наоборот - неустойчивое финансовое состояние из-за
преобладания заемных источников финансирования, но есть некоторая текущая
платежеспособность. При взаимоотношениях с такими организациями вряд ли
существует угроза потери средств, но выполнение обязательств в срок
представляется сомнительным. Количество баллов от 64,4 до 37.
4-й класс - это организации с неустойчивым
финансовым состоянием. При взаимоотношениях с ними имеется
определенный финансовый риск. У них неудовлетворительная структура капитала, а
платежеспособность находится на нижней границе
допустимых значений. Прибыль у таких организаций, как правило, отсутствует вовсе или очень незначительная, достаточная только
для обязательных платежей в бюджет, Количество
баллов от 33,8 до 10,8.
5-й класс - это организации с кризисным
финансовым состоянием. Они неплатежеспособны и абсолютно
неустойчивы с финансовой точки зрения. Эти организации убыточны.
Количество баллов от 7,6 до 0.
Устойчивое финансовое положение организации является важнейшим
фактором избежания банкротства. Поэтому важно знать, насколько платежеспособна
организация и какова ее ликвидность. Понятия платежеспособности и ликвидности
близки по содержанию, но не идентичны.
Платежеспособность организации - это ее способность своевременно
погашать свои финансовые обязательства. Они могут погашаться как денежными
средствами, так и прочими оборотными активами. В то же время реальная
возможность покрытия долгов оборотными активами зависит не только от их общей
величины, но и ликвидности их.
Под ликвидностью понимается способность отдельных видов
имущественных ценностей обращаться в денежную форму без потерь своей балансовой
стоимости. Поэтому,
если в составе дебиторской задолженности есть безнадежная, а в составе запасов
- труднореализуемые, это значительно снижает ликвидность. Ликвидность
обеспечивает своевременное покрытие краткосрочных обязательств текущими активами.
Основные средства, если только они не приобретаются с целью дальнейшей
перепродажи, в большинстве случаев не могут быть использованы для погашения
текущей задолженности организации, во-первых, в силу своей функциональной роли
в процессе производства и, во-вторых, из-за весьма затруднительных условий их
срочной продажи. Иначе говоря, организация считается ликвидной, если она в состоянии
выполнить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы. Организация
может обладать большей или меньшей ликвидностью, поскольку в состав текущих
активов входят разнородные оборотные средства, среди которых не только легко
реализуемые, но и труднореализуемые для погашения внешней и внутренней
задолженности.
В то же время в составе краткосрочных пассивов могут быть выделены
обязательства различной степени срочности. Поэтому одним из способов оценки
ликвидности на стадии предварительного анализа является сопоставление определенных
элементов актива и пассива баланса.
Актив баланса реализуем, то есть имущество может быть превращено в
наличные деньги. Пассиву баланса свойственна погашаемость, то есть способность
«исчезать» вследствие оплаты. Отсюда ликвидность - есть увязка реализуемости актива
с погашаемостью пассива - погашение обязательств, отражаемых в пассиве
реализуемыми активами.
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с
необходимостью давать оценку кредитоспособности организации, т. е. ее
способности своевременно и полностью рассчитываться по своим обязательствам.
Показателем ликвидности интересуются банки, поставщики, акционеры. Ликвидность
организации устанавливается исходя из общей суммы текущих активов, однако
чрезвычайные обстоятельства в рыночных условиях могут наступить в любой момент.
Для оценки ликвидности организации привлекаются данные
бухгалтерского баланса. Информация, отраженная во втором разделе актива
баланса, характеризует величину текущих активов на начало и конец отчетного
периода. Сведения о краткосрочных обязательствах организации содержатся в
разделе 5 пассива баланса «Краткосрочные обязательства».
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по
активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке
убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам
их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.
Уровень ликвидности зависит от сферы деятельности, соотношения
внеоборотных и оборотных активов, скорости оборота средств, состава оборотных
активов, величины и срочности текущих обязательств.
В зависимости от степени ликвидности, т. е. скорости
превращения в денежные средства и срочности выполнения обязательств, активы и
пассивы предприятия разделяются на четыре группы:
АКТИВЫ:
A1
- наиболее
ликвидные активы - денежные средства организации и краткосрочные финансовые
вложения;
А2 - быстрореализуемые
активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12
месяцев после отчетной даты;
Аз - медленно реализуемые активы - статьи II раздела актива баланса,
включающие запасы и затраты, НДС, дебиторскую задолженность, платежи по которой
ожидаются более чем через 12 месяцев после
отчетной даты, и прочие оборотные активы;
А4 - труднореализуемые
активы - основные средства и вложения (итог I раздела актива баланса).
ПАССИВЫ:
П1 - наиболее срочные
обязательства (кредиторская задолженность);
П2 - краткосрочные пассивы
- краткосрочные кредиты и заемные средства;
П3 - долгосрочные пассивы -
долгосрочные кредиты и заемные средства;
П4
- постоянные
пассивы (раздел IV).
Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги
групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют
место следующие неравенства:
А1 ≥ П1 (1)
А2 ≥ П2 (2)
А3 ≥ П3 (3)
А4 ≤ П4 (4)
Если выполняются первые три неравенства, то это влечет за собой
выполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить итоги первых
трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства
свидетельствует о соблюдении одного из условий финансовой устойчивости –
наличии у организации собственных оборотных средств.
В случае, когда одно или несколько неравенств имеют
противоположный знак, ликвидность баланса в большей или меньшей степени
отличается от абсолютной. При этом, как правило, недостаток средств по первой
группе компенсируется избытком по другой, но это определяется лишь по
стоимостной величине, поскольку в реальной платежной ситуации менее ликвидные
активы не могут заместить более ликвидные. Текущую ликвидность можно определить
сопоставлением наиболее ликвидных средств и быстрореализуемых активов с
наиболее срочными обязательствами и краткосрочными пассивами.
Перспективную ликвидность определяют сравнением медленно реализуемых
активов с долгосрочными пассивами. Она представляет собой прогноз платежеспособности
организации на основе сравнений будущих поступлений и платежей.
Текущая ликвидность свидетельствует о платежеспособности (или
неплатежеспособности) организации на ближайший период времени.
Перспективная ликвидность представляет собой прогноз
платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей (конечно,
прогноз приближенный).
Организация считается платежеспособной, если ее общие активы
больше, чем долгосрочные и краткосрочные обязательства. Организация считается
ликвидной, если ее текущие активы больше, чем краткосрочные обязательства.
В мировой практике для определения платежеспособности организации
используется такой абсолютный показатель, как превышение всех активов над внешними
обязательствами. Он представляет собой разницу между всеми активами предприятия
и долгосрочными и краткосрочными долгами. Если организация не в состоянии
исполнить свои внешние обязательства за счет всех своих активов, она может быть
признана неплатежеспособной.
Результаты анализа ликвидности баланса организации приведены в
таблице 7.
Таблица 7 – Анализ ликвидности баланса ООО «Аэробоул»
Та
Актив
|
На начало года
|
На конец года
|
Пассив
|
На начало года
|
На конец года
|
Платежный излишек
или недостаток
|
|
на начало года
|
на конец года
|
|
1. Наиболее ликвидные активы, А1
|
43 756
|
33 448
|
1. Наиболее срочные обязательства,
п1
|
4 750 367
|
4 980 500
|
-4 706 611
|
-4 947 052
|
|
2. Быстро реализуемые активы, А2
|
─
|
385 541
|
2. Краткосро-
чные пассивы, п2
|
─
|
─
|
─
|
+385 541
|
|
3. Медленно реализуемые активы, А3
|
4 500 061
|
2 188 029
|
3. Долгосрочные пассивы, п3
|
─
|
10 000
|
+4 500 061
|
+2 178 029
|
|
Трудно-
реализуемые активы, А4
|
5 062 641
|
5 230 050
|
4. Постоянные пассивы, п4
|
5 000 000
|
5 174 532
|
+62 641
|
+55518
|
|
Баланс
|
9 750 367
|
10 165 032
|
Баланс
|
9 750 367
|
10 165 032
|
─
|
─
|
Расчеты показывают, что сопоставление итогов
групп по активу и пассиву имеет следующий вид (таблица 8):
Таблица 8 – Итоги групп по активу и пассиву ООО «Аэробоул»
|
Нормативное соотношение
|
Предыдущий год
|
Отчетный год
|
|
А1 ≥ П1
А2 ≥ П2
А3 ≥ П3
А4 ≤ П4
|
А1 < П1
А2 = П2
А3 > П3
А4 > П4
|
А1<П1
А2>П2
А3>П3
А4>П4
|
Исходя из этих данных, можно сделать вывод, что
баланс организации не считается абсолютно ликвидным, поскольку не соответствует
нормативу за исследуемый период соотношение А1 и П1. Причина - недостаток денежных средств. Причем платежный
недостаток для покрытия срочных обязательств к концу года возрос и составил
4 947 052 руб. Эти обязательства можно погасить только при условии реализации
запасов организации, так как дебиторской задолженности для этого недостаточно.
В то же время реализация запасов может отрицательно сказаться на производственной
деятельности организации. Финансовая деятельность организации в отличие от
производственной, снабженческой и других видов деятельности труднее поддается
непосредственной оценке из-за отсутствия обобщающих показателей или
невозможности количественного измерения. Но поскольку финансовая деятельность
направлена на обеспечение бесперебойного осуществления товарно-денежных
операций, связанных с производственной и финансовыми видами деятельности, одним
из критериев оценки финансового состояния организации является его
платежеспособность, т. е. возможность своевременно и полностью проводить
расчеты с трудовым коллективом по оплате труда, по платежам в бюджет, с
поставщиками за полученные товарно-материальные ценности и услуги, с банком по
ссудам.
Различают понятия общей и просроченной задолженности. Общая
задолженность - нормальное явление для экономики любой страны. Кризис платежей
формирует именно просроченная задолженность.
Показатель ликвидности баланса выражает способность организации
осуществлять расчеты по всем видам обязательств - как по ближайшим, так и
отдаленным. Эта показатель не дает представления о возможностях организации в
плане погашения именно краткосрочных обязательств.
Платежеспособность в международной практике означает достаточность
ликвидных активов для погашения в любой момент всех своих краткосрочных обязательств
перед кредиторами. Превышение ликвидных активов над обязательствами данного
вида означает финансовую устойчивость.
Платежеспособность характеризуют остатки денежных средств на
расчетном счете - чем они значительнее, тем с большей вероятностью можно
утверждать, что организация в данное время располагает достаточными средствами
для осуществления всех расчетов и платежей. Однако наличие небольших остатков
денежных средств или даже их отсутствие еще не означает, что организация неплатежеспособна.
Она может быть неплатежеспособной на протяжении всего года или только в
отдельные периоды (недели, месяцы). Неплатежеспособность может выступать как
временное или даже случайное явление и как хроническое, труднопреодолимое
состояние. Неплатежеспособность связана с длительными финансовыми
затруднениями, причинами которых могут быть:
−
неполное
обеспечение финансовыми ресурсами;
−
невыполнение
плана производства и реализации продукции;
−
неритмичность
выпуска продукции и низкое ее качество;
−
использование
оборотных средств не по целевому назначению на создание сверхнормативных
запасов товарно-материальных ценностей, отвлечение их в капитальные вложения,
дебиторскую задолженность;
−
несвоевременное
поступление платежей от покупателей продукции;
−
нарушение
финансово-расчетной дисциплины.
Измерителями того, какую часть долгов способна погасить
организация за счет тех или иных
элементов оборотных активов и в какой степени общая величина оборотных активов
превышает долги, являются коэффициенты платежеспособности. Они различаются
набором ликвидных средств, рассматриваемых в качестве покрытия краткосрочных
обязательств. В целом вопрос ставится так: если все кредиторы одновременно
потребуют от организации погашения долгов, способно ли она будет удовлетворить
их требования и одновременно сохранить все условия для продолжения своей
деятельности. Понятно, что при такой постановке вопроса речь может идти только
о краткосрочной задолженности организации, так как долгосрочная задолженность
не может быть востребована до наступления срока ее погашения.
Было бы неправильным считать, что тот или иной отдельно взятый
показатель хороший или плохой. Например, высокий коэффициент текущей
ликвидности может свидетельствовать о высоком уровне ликвидности, что является
хорошим признаком, либо о слишком большом объеме наличности, что нельзя
оценивать положительно, так как избыточная наличность часто представляет собой
непродуктивный актив.
Платежеспособность организации определяется по данным
бухгалтерского баланса. Недостаток определения показателей платежеспособности
заключается в том, что они рассчитываются на определенную дату, тогда как в
ближайшие несколько дней ситуация в организации может измениться.
Платежеспособность организации характеризует его возможности осуществить
платежи в определенных условиях. Для оценки платежеспособности организации в
настоящий и перспективный периоды рассчитываются коэффициенты
платежеспособности, которые отражают возможности организации погасить
краткосрочную задолженность быстрореализуемыми активами.
Коэффициент абсолютной ликвидности – Кал исчисляется по формуле
(30) отношением наиболее ликвидных активов к сумме наиболее срочных
обязательств. Значение данного показателя наиболее важно для поставщиков
товарно-материальных ресурсов и для банка, кредитующего организации.
Кал = (Д+ЦБ) : КО,
(30)
где Д - денежные средства в кассе и на счетах
в банке;
ЦБ - ценные бумаги (краткосрочные финансовые
вложения);
КО - краткосрочные обязательства (кредиты,
займы и кредиторская задолженность).
Значение коэффициента показывает, какую долю обязательств
организация может погасить немедленно. Рекомендуемое значение данного
показателя 0,2-0,5. Если данный коэффициент постоянно (на протяжении нескольких
периодов времени) превышает 0,5, то платежеспособность организации считается
высокой.
Коэффициент критической оценки – Ккр.оц. (промежуточной
ликвидности, промежуточного покрытия) исчисляется по формуле (31) отношением
наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов к краткосрочным обязательствам.
Ккр.оц = (Д+ЦБ+ДЗ) : КО,
(31)
где ДЗ - дебиторская задолженность.
Этот коэффициент показывает возможность погашения краткосрочных
обязательств организации при условии полного расчета с дебиторами. Рекомендуемое
значение 0,7-0,8.
При расчете коэффициента критической оценки в расчет принимаются
только ликвидные активы (без учета запасов). Это обусловливается тем, что
запасы не так быстро преобразуются в денежные средства и поэтому «горящие»
долги сложнее погасить, привлекая вышеуказанный источник. В сравнении с
коэффициентом текущей ликвидности коэффициент критической оценки дает
уточненную оценку ликвидности, так как учитывает наиболее ликвидную часть
текущих активов. Однако дебиторскую задолженность со сроками погашения более 12
месяцев нецелесообразно включать в числитель приведений формулы, поскольку она
может быть не реальной к погашению.
Коэффициент текущей ликвидности - Ктл исчисляется по формуле
(32) отношением всех текущих активов к краткосрочным обязательствам. Этот
показатель определяется исходя из того, что ликвидных средств у организации
должно быть достаточно для выполнения краткосрочных обязательств.
Ктл = (Д + ЦБ + ДЗ
+ МЗ) : КО или Ктл = ТА
: КО, (32)
где МЗ - материальные запасы;
ТА - текущие активы (2-й раздел баланса).
Этот коэффициент показывает платежные возможности организации при
условии не только погашения дебиторской задолженности, но и при продаже в
случае необходимости материальных оборотных средств.
Методическими положениями по оценке финансового состояния
организации и установлению неудовлетворительной структуры баланса (№ 31-р от
12.08.1994г.) установлено нормативное ограничение данного показателя, которое
должно быть не менее двух. Однако практика многих организаций показывает, что
значение данного коэффициента больше двух является скорее исключением из
правил, чем правилом.
Экономический смысл вышеприведенных показателей состоит в том, что
они характеризуют способность организации удовлетворить все требования
кредиторов и сохранить условия для продолжения своей деятельности. Для
различных пользователей
(Д + ЦБ + ДЗ + МЗ) : КО или Ктл = ТА : КО, (33)
где МЗ - материальные запасы;
ТА - текущие активы (2-й раздел баланса).
Этот коэффициент показывает платежные возможности организации при
условии не только погашения дебиторской задолженности, но и при продаже в
случае необходимости материальных оборотных средств.
Методическими положениями по оценке финансового состояния
организации и установлению неудовлетворительной структуры баланса (№ 31-р от
12.08.1994г.) установлено нормативное ограничение данного показателя, которое
должно быть не менее двух. Однако практика многих организаций показывает, что
значение данного коэффициента больше двух является скорее исключением из
правил, чем правилом.
Экономический смысл вышеприведенных показателей состоит в том, что
они характеризуют способность организации удовлетворить все требования
кредиторов и сохранить условия для продолжения своей деятельности. Для
различных пользователей представляет интерес значение разных
показателей: для поставщиков - коэффициент абсолютной ликвидности, для
банка - коэффициент критической оценки.
В таблице 9 приведен расчет коэффициентов
платежеспособности на базе балансовых данных организации.
Таблица 9 - Коэффициенты
платежеспособности организации
|
Показатели
|
Анализируемый период
|
|
на начало года
|
на конец года
|
изменения
|
|
I. Исходные данные
1. Оборотные активы, тыс. руб. из них:
|
4 687 726
|
4 934 982
|
+247
256
|
|
1.1
Запасы
|
1 425
108
|
869
209
|
-555
899
|
|
1.2
Дебиторская задолженность
|
−
|
385
541
|
+385
541
|
|
1.3
Денежные средства и
|
43
756
|
33
448
|
-10
308
|
|
краткосрочные
финансовые вложения
|
|
|
|
|
1.4
Расходы будущих периодов
1.5
Прочие оборотные активы
|
2
074 953
1 143
909
|
2 913 544
733
240
|
+838 591
-410
669
|
|
|
|
|
|
Продолжение таблицы 9
|
|
Показатели
|
Анализируемый период
|
|
на начало года
|
на конец года
|
изменения
|
|
II. Коэффициенты платежеспособности
3.
Коэффициент абсолютной ликвидности (стр.
1.3: стр. 2)
|
0,009
|
-0,002
|
|
4.
Коэффициент критической оценки [(стр. 1.2 +стр. 1.3): стр. 2]
|
0,01
|
0,09
|
+0,08
|
|
5.
Коэффициент текущей ликвидности [(стр.
1 - стр. 1.4): стр.2]
|
0,55
|
0,41
|
-0,14
|
Из данных таблицы 9 следует, что показатели платежеспособности
организации не соответствуют рекомендуемым значениям из-за недостаточности денежных
средств. Даже при условии полного расчета с дебиторами организация по состоянию
на начало года могла погасить только 1,0% своих краткосрочных обязательств, и к
концу года положение не улучшилось (9%).
Сравнение методов анализа платежеспособности и ликвидности с методами, описанными в западной и
отечественной литературе, показывает, что вышеуказанные методы относятся к
числу предварительных и довольно грубых алгоритмов, предназначенных лишь для
того, чтобы составить общее первоначальное представление о финансовой
деятельности организации с точки зрения ее платежеспособности и ликвидности. В
них не учитывается отраслевая специфика, состав оборотных средств, скорость
оборота текущих активов и многое другое.
В
управлении бизнесом в рыночной экономике доминирующую, значимость приобретают
финансовые ресурсы. Принятие управленческих решений финансового характера
связано с поиском источников финансирования деятельности организации. Установление
коммерческих отношений с контрагентами базируется на оценке его финансовой
состоятельности.
В этих
условиях обоснованность принимаемых управленческих решений в значительной
степени определяется качеством финансово-аналитических расчетов. Анализ – одна
из общих функций управления, значимость которого не подтверждена влиянию
времени. Результаты анализа необходимы не только при решении
внутрихозяйственных задач, но и для защиты интересов партнеров, кредиторов,
инвесторов и пр.
Анализ
бухгалтерского баланса организации позволяет определить величину всего
имущества и обязательств, дать им экономическую оценку за отчетный период, а
также оперативно руководить организацией, управлять финансово-хозяйственной
деятельностью, необходимо располагать обобщенными данными о ее имуществе и
обязательствах.
В данной дипломной работе был рассмотрен бухгалтерский баланс
ООО «Аэробоул» в качестве источника информации для анализа финансового
состояния предприятия. Баланс
предприятия – это одна из форм бухгалтерской отчетности, которая в обобщенном
виде отражает его средства по составу и направлениям использования (актив) и
источникам их финансирования (пассив) в денежной оценке на определенную дату.
Для сравнения в балансе приводятся показатели на начало и конец отчетного периода.
В настоящее время применяется баланс предприятия, который
приближен по своему содержанию к условиям рыночной экономики и международным
стандартам. Активы предприятия отражены в нем как стоимость имущества и
долговых прав, которыми оно располагает на отчетную дату, а пассивы – как
источники финансовых ресурсов и обязательства предприятия по займам и
кредиторской задолженности. Информация, содержащаяся в балансе, представлена в
удобном для проведения анализа виде.
Средства предприятия в активе группируются по двум разделам:
внеоборотные активы и оборотные активы. Источники средств подразделяются на 3
группы: собственный капитал, долгосрочные обязательства, краткосрочные
обязательства.
Сделан
вывод в целом о стабильной финансовой устойчивости организации. Она имеет
достаточно высокую концентрацию собственного капитала, структура имущества
организации находится в мобильной форме. Высокие значения коэффициентов свидетельствуют о наличии
значительного производственного потенциала для функционирования предприятия.
1. Налоговый кодекс РФ: часть первая и
вторая – Н23.- М.: Юрайт,2003. – 458с.
2. Положение по ведению бухгалтерского
учета и отчетности в РФ (приказ Минфина РФ от 29.07.04. №34-11).
3.
Альтшунер И. Информационная
система предприятия – фундамент для успешного бизнеса // Финансы. Учёт. Аудит.-1998.-
№ 1. – С. 42.
4. Анализ финансовой отчетности:
Учебно-методический комплекс / Л.И.Иванова, А.С. Бобылева; Ульян.гос.техн.
ун-т.- Ульяновск: УлГТУ, 2004.-146 с.
5. Анализ хозяйственной деятельности
предприятия: Учеб. пособие / Г.В.Савицкая.-7-е изд., испр.- Минск: Новое
знание, 2002.-704с. - Экономическое образование.
6. Анализ хозяйственной деятельности:
Учебно-методический комплекс / Л.С. Богданова; Ульян. гос. техн. ун - т.-
Ульяновск: УлГТУ, 2004. -131с.
7. Бакаев А.С. Годовая бухгалтерская
отчетность организации: подходы и комментарии к основанию. – М.: Бухгалтерский
учет, 1997.
8. Безруких П.С., Кондраков Н.П., Палий
В.Ф. и др. Бухгалтерский учет: Учебник /Под ред. П.С. Безруких.- М.: Бухгалтерский
учет, 2004.
9.
Бородин О. Финансовый анализ: дань
моде или настоятельная необходимость // Финансы. Учёт. Аудит. – 2003.- № 12. –
С. 31.
10. Бухгалтерский учет на предприятии В.К. Радостовец,
В.В. Радостовец, О.И. Шмидт.- Алматы: Норма, 1998.
11.Бухгалтерский учёт / Под ред. И. Е. Тишкова. – Минск:
Высшая школа, 2004.
12.Бухгалтерский учет: Учебник /Под ред.
А.Д. Ларионова.-М.: Проспект, 1998.
13.Бухгалтерский учет: Учебное пособие -
4-е изд. /Н.П. Кондраков, перераб. и доп. – М.:ИНФРА – М, 2002. – 640 с. –
(Серия «Высшее образование»).
14.Бухгалтерская финансовая отчетность /
С.И. Пучкова.- М.:Норма, 2002.
15.Бухгалтерский финансовый учет серия
Учебники, учебные пособия.- Ростов-на-Дону : «Феникс», 2004.- 480с.
16.Бухгалтерский финансовый учет. 2-е
изд. /Н.А. Каморджанова, И.В. Карташова.- СПб.: Питер, 2003. – 464 с.
17.Глазов М. М. Практическое пособие для бухгалтеров и
предпринимателей по экономическому анализу финансово-коммерческой деятельности
предприятия. СПб.: Университет Экономики и Финансов, 2000.
18.Камышанов П.И. Бухгалтерский учет и
аудит: Учебное пособие. - М.: ПРИОР, 1997.
19.Кирьянова З.В. Теория бухгалтерского
учета.-М.:Финансы и статистика,1998.
20.Ковалёв
В. В., Патров В. В. Как читать баланс. – М.: Норма, 1998.
21.Козлова Е.П., Парашутин Н.В.,
Бабченко Т.Н., Галанина Е.Н. Бухгалтерский учет. -М.: Финансы и статистика,
2004.
22.Козлова Е.П., Парашутин Н.В.,
Бабченко Т.Н., Галанина Е.Н. Бухгалтерский учет.- М.: Финансы и статистика,
2004.
23.Радостовец В.В., Шмидт О.И. Теория и
отраслевые особенности бухгалтерского учета.- Алматы: Норма, 2000.
24.Радостовец В.К. Финансовый и
управленческий учет на предприятиях.- Алматы: Норма, 1997.
25.Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности
предприятия. – М.: НП «Экоперспектива», 2003.
26.Самохвалова Ю.Н. Финансовые
результаты // Консультант бухгалтера. – 1998. - № 12.-С.15.
27.Упрощенная система налогообложения :
Справочник для бухгалтера О.А. Курбангалеева.- М.: Норма, 2005.
28.Филипенко Л. Н.
Бухгалтерский учёт внешнеэкономической деятельности. Изд. 3-е, переработ. и
доп. Практическое пособие. – Минск: Изд. О. М. Филипенко, 2000.
29.Филипенко Л. Н. Бухгалтерский учёт. Изд. 4-е,
переработ. и доп. В 3-х частях. Часть 1: Практ. пособие. – Минск: Изд. О. М.
Филипенко, 2000.
30.Филипенко Л. Н. Бухгалтерский учёт. Изд. 4-е,
переработ. и доп. В 3-х частях. Часть 2: Корреспонденция счетов: Практическое
пособие. – Минск: Изд. О. М. Филипенко, 2000.
31.Хабарова Л.П. Формирование финансовых
результатов в бухгалтерском и налоговом учете. – М.: Бухгалтерский учет, 1997.
32.Шишкин А. П. Бухгалтерский учёт и финансовый анализ на
коммерческих предприятиях. – М.: Финстатинформ, 2000.
33.Шишкин А.П. Бухгалтерский учет и
финансовый анализ на коммерческих предприятиях. - М.:Финстатинформ,2000.