Історія та тенденції розвитку економічного аналізу
УКООПСПІЛКА
ЛЬВІВСЬКА КОМЕРЦІЙНА АКАДЕМІЯ
КОНТРОЛЬНА
РОБОТА
з курсу
“Економічний
аналіз”
на тему:
“Історія та
тенденції розвитку економічного аналізу”
Виконала
студентка 3 курсу 2 групи факультету заочної освіти
скорочений
термін навчання спеціальність “Облік і аудит”
Фасоль
Наталі Юріївни
Науковий
керівник –
доктор
економічних наук
професор
В.С. Рудницький
Львів - 2005
1. Історія розвитку економічного аналізу в епоху
капіталістичного і домонополістичного капіталізму
Здійснюючи загальні підходи до
вивчення історії розвитку економічного аналізу, можна сказати, що економічний
аналіз сам по собі не розвивався, він розвивався в тісному взаємозв’язку з бухгалтерським
обліком і поетапно.
Свого першочергового розвитку економічний аналіз зазнав, як
свідчить історія, ще в бронзовому віці. В даний період економічний аналіз носив
примітивний характер. Аналізовані показники були натуральні, абсолютні. Аналіз
проводився нерегулярно.
Проте дедалі розвиток аналізу удосконалювався, тобто
здійснювалась оцінка достовірності складних звітів, звіти оприлюднювались, а
також фінансові агенти несли відповідальність за достовірність звітів.
Період залізного віку та в епоху середньовіччя був
переломним у розвитку економічного аналізу. В дані періоди почали
застосовуватись і аналізуватись різноманітні документи, проте переважали усні
свідчення.
В епоху капіталістичного укладу значний внесок в аналіз
зробив Лука Пачолі відомим Трактатом про рахунки.
ХІХ – початок ХХ століття характеризується теорією
калькуляції, що створило передумови для виникнення нового напрямку економічного
аналізу – функціонального.
Значний внесок в розвиток даного напрямку зробив такий
вчений, як І.Ф.Шерр.
ХХ століття характеризується подальшим розвитком
економічного аналізу і значним у цей процес є вклад російських вчених: П.М.
Крижанівський, А.З. Попов, І.Г. Максимов. І.Г. Максимов сформулював потребу і
завдання попереднього аналізу, розробив рекомендації щодо використання
результатів аналізу доходності окремих господарських операцій.
Потреби ринкової економіки зумовлювали подальший розвиток
аналізу.
Поглибився коефіцієнтний фінансовий аналіз, у облікову
практику були запроваджені кошториси і все це були праці Ф. Гюглі.
Важливим досягненням бухгалтерського обліку у ХХ столітті є
те, що фахівці даного напрямку описали потребу в аналізі господарської
діяльності.
Тобто розвиток економічного аналізу здійснювався постійно з
нарощуванням темпів і обсягів. Були в його розвитку, як періоди підйому, так і
періоди занепаду, що характеризувалось станом економіки.
2. Основні тенденції економічного аналізу
Науково-технічна і технологічна
революції призводять до виникнення нових виробів, послуг, виробництв і галузей,
а в зв’язку з цим і виникатимуть нові об’єкти економічного аналізу, буде
зростати значення функціонально-вартісного аналізу.
У зв’язку з широким розповсюдженням
електронно-обчислювальної техніки ХХІ вік стане епохою виникнення та
розповсюдження без паперової бухгалтерії.
Економічний аналіз буде відігравати значну роль у ХХІ
столітті між зростаючими зовнішніми і внутрішніми інформаційними потоками, у
контролі і управлінні виробництвом, фінансами і кредитом, соціальною сферою.
Зростатиме роль аналітичних процедур у ризикоорієнтованому аудиті та
менеджменті.
Отже, необхідним є вдосконалення методології та організації
аналізу інвестиційної та фінансової діяльності на мікро-, мезо- та макрорівні.
Вільна конкуренція, свобода вибору, які основні умови
ринкового середовища, подальше розповсюдження світових економічних тенденцій
приведуть, що в Україні, як і в інших країнах з перехідною економікою
відбуватиметься перенасичення ринку товарами, роботами та послугами.
Вищевказані тенденції вимагатимуть удосконалення фінансового
менеджменту.
Застосування кластерної моделі.
Кластери – це об’єднання підприємств малого та середнього
бізнесу, навчальних закладів, контролюючих та регулюючих інституцій за
територіальною ознакою.
Проте проблемою кластерної моделі є те, що для потреб нових
виробничих систем використовуються не всі показники звітності.
Отже необхідна певна переорієнтація, переосмислення та
конкретизація показників звітності, виходячи з вимог повноцінного
інформаційно-аналітичного забезпечення кластерної моделі.
В кластерних моделях суб’єктом стратегічного управління є
неурядові громадські організації-координатори.
Тобто в майбутньому потрібно вдосконалити інформаційне
забезпечення аналізу кластерних моделей і оптимізувати їх менеджмент.
Інтенсифікація також в майбутньому наукових досліджень
соціально-економічного аналізу.
3. Розвиток економічного аналізу в Україні
Дослідження
економічного аналізу на Україні, як свідчить історія розвитку були ускладнені
із-за двох причин:
-
особливостями історичного розвитку України;
-
відсутністю достатнього числа літературних джерел;
І як свідчать особливості історичного
розвитку України економічний аналіз в Україні розвивався поетапно, дуже
повільно і з багатьма ускладненнями.
Перше зародження, як такого аналізу відбулось в Київській Русі
в ХІ столітті н.е. і пізніше – в Галицько-Волинському князівстві.
Другим етапом розвитку вважається період після
татаро-монгольського нашестя.
Третім етапом розвитку вважається період виникнення у кінці
ХΥ століття Запорізької Січі.
Усі ці вище перераховані періоди розвитку економічного
аналізу були примітивними.
Далі однією з перших в історії України практичних спроб
аналізу фінансів на рівні держави була діяльність гетьмана І.Мазепи.
Проте в цілому аналіз продовжував залишатись оперативним. В
дальнішому взагалі відбувся занепад розвитку коли Україна втратила ознаки
незалежної держави і підпорядковувалась царські Росії.
І тільки ХХ століття стало вагомим періодом у розвитку
аналізу. Проте і в даний період були свої ускладнення, а саме: різноманітні
видання здійснювались у видавництвах Москви, Ленінграду і звичайно на
російській мовою.
В такому напрямку і здійснювався розвиток економічного
аналізу в колишньому СРСР, а тому окремо розвиток аналізу в Україні виділити
неможливо.
Значного розвитку економічний аналіз зазнав в 80-ті роки ХХ
століття.
У 90-х роках ХХ століття тенденція розвитку економічного
аналізу посилилась в зв’язку з переходом до ринкових відносин в Україні.
Почалося становлення національної школи економічного аналізу представниками
якої є П.І.Гайдуцький, В.М.Іваненко. Сформувались і розвиваються певні напрямки
досліджень, наприклад так як:
1.
Теорія економічного аналізу.
2.
Фінансовий аналіз.
3.
Стратегічний аналіз.
Проте ХХ століття вимагає подальшого
удосконалення існуючої методології економічного аналізу.
Завдання 1
Місячний
посадовий оклад економіста - 350 грн. при тривалості робочого дня 8 годин. За
графіком він має відпрацювати 22 дні, один з яких святковий, що не збігається з
вихідним, а фактично йому був наданий листок непрацездатності на 4 дні, один з
яких передсвятковий. З фонду матеріального заохочення економісту нарахована
премія в розмірі 20% фактичного заробітку. Нарахувати місячну заробітну плату
економісту.
Розв’язок
1) 22 – 1 = 21 – день – робочий.
2)
21 – 4 = 17 днів – відпрацював
економіст.
3)
350 : 21 = 16,67 грн.
– денна заробітна плата.
4)
16,67 · 17 = 283,39 грн. – заробітна плата згідно
посадового окладу
5)
грн. – премія в розмірі
20 %.
6)
283,39 + 56,68 = 340,07 грн. – місячна заробітна плата
економіста.
Завдання 2
Робота двох підприємств, що виробляють однакову продукцію у межах
об’єднання, характеризується даними, наведеними в табл.. 16.
Таблиця 16
Підприємство
|
Попередній період
|
Звітний період
|
обсяг виробництва, грн.
|
чисельність працюючих, чол.
|
обсяг виробництва, грн.
|
чисельність працюючих, чол.
|
№ 1
|
2 040 000
|
560
|
1 950 000
|
480
|
№ 2
|
2 500 000
|
495
|
3 540 000
|
620
|
Розрахувати індекси зміни продуктивності праці робітників кожного
підприємства та загальний процент підвищення продуктивності праці на двох
підприємствах.
Розв’язок
1)
Продуктивність по підприємству № 1:
а) за попередній період
грн./чол.
б) за звітний період
грн./чол
2)
Продуктивність по підприємству № 2:
а) за попередній період
грн./чол.
б) за звітний період
грн./чол
3)
Індекс зміни продуктивності праці по підприємству №
1:
4)
Індекс зміни продуктивності праці по підприємству №
2:
5)
Процент підвищення продуктивності праці:
а) по підприємству № 1
1,115 х 100% = 111,5%;
111,5% - 100% = 11,5%
б) по підприємству № 2
1,13 х 100% = 113%;
113% - 100% = 13%
Завдання 3
На
ділянці працює 12 робітників. Інтервал обходів при проведенні моментних
спостережень – 5 хв. Спостереження
здійснювалися за дві години до закінчення зміни (з 15 до 16 год.). Коефіцієнт
використання фонду робочого часу- 0,85. Результати спостереження наведено в
табл.8.
Таблиця 8
Результати
моментних спостережень за діяльністю робітників цеху з 15 до 16 год.
(людино-моментів)
Явища, що помітні при проведенні спостережень
|
Поточний час, години-хвилини
|
15.05
|
15.10
|
15.15
|
15.20
|
15.25
|
15.30
|
15.35
|
15.40
|
15.45
|
15.50
|
15.55
|
16.00
|
Робота
|
7
|
10
|
11
|
9
|
10
|
8
|
11
|
8
|
8
|
7
|
10
|
9
|
Перерви з організаційно-технічних причин
|
3
|
-
|
1
|
1
|
2
|
2
|
1
|
-
|
3
|
2
|
1
|
1
|
Перерви, залежні від робітників
|
2
|
2
|
-
|
2
|
-
|
2
|
-
|
4
|
1
|
3
|
1
|
2
|
Визначити:
1) кількість обходів при проведенні
спостереження;
2) фактичний коефіцієнт
завантаженості робітників;
3) втрати, робочого часу одного і
всіх робітників протягом години і зміни;
4) можливе підвищення продуктивності
праці при ліквідації втрат робочого часу.
Розв’язок:
1)
60 : 5 = 12 обходів – при проведені спостереження.
2)
108 : 144 = 0,75 – коефіцієнт завантаженості
робітників.
3)
12 · 0,15 = 18 год. – втрати робочого часу всіх
робітників протягом 1 год.
12 х 8 · 0,15 = 14,4 год. – втрати
робочого часу всіх робітників протягом зміни
1,8 : 12 = 0,15 год. – втрати робочого
часу протягом зміни одного робітника.
4)
можливе підвищення продуктивності праці при
ліквідації втрат робочого часу на 15%.
Завдання 4
Провести
узагальнюючу рейтингову оцінку фінансового стану комерційного банку на основі
показників, які включені департаментом безвиїзного нагляду НБУ до системи “Camel”.
Показники
|
Одиниця виміру
|
Варіант ІІ
|
Якість капіталу
|
бали
|
1
|
Якість активів
|
бали
|
визначити самостійно
|
Відношення вартості класифікованих активів до
капіталу
|
%
|
20
|
Якість менеджменту
|
бали
|
3
|
Дохідність
|
бали
|
визначити самостійно
|
Коефіцієнт прибутковості
|
%
|
0,75
|
Вкажіть:
1) характеристики банків за сукупним
визначеним у відповідності із завданням рейтингом;
2) порядок визначення якості активів;
3) порядок оцінки доходності і
ліквідності банку згідно стандартизованої системи “Camel”;
4) рекомендації з покращення
фінансового стану банку згідно завдання.
Розв’язок
1) Рейтингова оцінка встановлюється
на підставі таких критеріїв.
Рейтинг
1 (сильний) – банки, у яких:
-
нормативи
платоспроможності і достатності капіталу набагато перевищують 8 і 5%
відповідно;
-
показники
капіталу кращі, ніж в інших;
-
за
результатами інспекторських перевірок якість активів відмінна.
Рейтинг
2 (задовільний) – банки, у яких:
-
нормативи
платоспроможності і достатності капіталу перевищують відповідно 8 і 5%;
-
показники
капіталу є одним з найкращих;
-
за
результатами інспекторських перевірок якість активів є задовільною або
середньою.
Рейтинг
3 (посередній) – банки, у яких:
-
показники
основного і сукупного капіталу відповідають нормативам;
-
середнє
положення проміж інших банків за показниками капіталу;
-
середня якість
активів, що визначено в ході перевірок.
Рейтинг
4 (граничний) – банки, які:
-
виконують один
із двох встановлених нормативів;
-
знаходяться в
кінці своєї групи за показниками капіталу;
-
демонструють
певну нездатність або проблеми із якість активів за результатами інспектування.
Рейтинг
5 (незадовільний) – банки:
-
які порушують
встановлені нормативи або які мають негативні показники капіталу (дефіцит
капіталу);
-
у яких
показники капіталу гірші серед інших банків групи;
-
що мають
граничну або незадовільну якість активів за результатами інспекторських
перевірок.
2) Якість активів визначають за
формулою:
Рейтингова
оцінка:
якщо
АК менше 5% - 1 (сильний);
5-15%
- 2 (задовільний);
15-30%
- 3 (посередній);
30-50%
- 4 (граничний);
більше
50% - 5 (незадовільний)
3) Рівень надходжень (РН) розраховують
за формулою:
Загальну
рейтингову оцінку надходжень встановлюють у залежності від коефіцієнта
прибутковості.
Коефіцієнт
прибутковості:
більший
1% - 1 (сильний)
0,75-1,0%
- 2 (задовільний);
0,50-0,75%
- 3 (посередній);
0,25-0,5%
- 4 (граничний).
менше
0,25%, або чисті збитки – 5 (незадовільний).
Етапи
аналізу ліквідності є такими:
-
перевірка
виконання встановлених показників і нормативів ліквідності;
-
експертна
оцінка за приведеними критеріями.
Рейтинг
1 (сильний). Високий рівень ліквідності активів.
Рейтинг
2 (задовільний). Достатній рівень ліквідності активів.
Рейтинг
3 (посередній). Достатній рівень ліквідних активів на даний момент.
Рейтинг
4 (граничний). Недостатній рівень ліквідних коштів.
Рейтинг
5 (незадовільний). Значна недостатність ліквідних активів.
Завдання 5
Дати оцінку структури активних операцій
комерційного банку, здійснити аналіз структури активів на ліквідність на основі
даних таблиці.
Таблиця
Структура активних операцій комерційного
банку
Активи
|
Варіант І
|
Відхилення
|
01.09
|
01.10
|
у сумі тис. грн.
|
у структурі %
|
сума
тис. грн.
|
сума
тис. грн.
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
Валюта, монети
|
2311
|
2013
|
|
|
Кошти на коррахунку в НБУ
|
8413
|
8385
|
|
|
Кошти на коррахунках в інших банках
|
3843
|
3830
|
|
|
Депозити та кредити в інших бнках
|
6492
|
6492
|
|
|
Цінні папери в портфелі банку на продаж
|
2608
|
2608
|
|
|
Кредити надані клієнтам
|
71434
|
70343
|
|
|
Інвестиційні цінні папери
|
914
|
914
|
|
|
Довгострокові вкладення до асоціаційних компаній і
дочірніх фірм
|
-
|
-
|
|
|
Основні засоби
|
22206
|
22206
|
|
|
Нематеріальні активи
|
1234
|
1234
|
|
|
Нараховані доходи до отримання
|
-
|
-
|
|
|
Інші активи
|
6516
|
7518
|
|
|
Всього
|
|
|
|
|
За даними таблиці зробити висновки щодо
змін у структурі активних операцій, а саме:
1)
оцінити зміни в активах банку;
2)
дати оцінку динаміки високоліквідних активів;
3)
провести оцінку структури активів на ліквідність;
4)
оцінити кредитну активність банку;
5)
оцінити інвестиційний портфель банку;
6)
визначити коефіцієнт співвідношення дохідних
активів до загальних.
Завдання 6
Визначити
структуру витрат страхової компанії та їх динаміку за 5 років, дати оцінку
змінам, використавши такі вихідні дані:
в
тис. грн.
Статті витрат
|
1-й рік
|
2-й рік
|
3-й рік
|
4-й рік
|
5-й рік
|
Витрати на виплату страхових відшкодувань
|
4350,0
|
4210,0
|
4840,5
|
4905,3
|
499,0
|
Відрахування в страхові резерви
|
350,3
|
362,4
|
305,8
|
365,5
|
371,4
|
Відрахування до централізованих страхових резервних
фондів
|
12,1
|
12,8
|
13,4
|
19,5
|
21,5
|
Витрати н проведення страхової справи
|
380,6
|
396,5
|
760,6
|
894,5
|
920,9
|
12,0
|
10,0
|
8,5
|
5,3
|
1,2
|
Інші витрати
|
25,8
|
36,9
|
40,3
|
42,5
|
43,0
|
|
5130,8
|
5028,6
|
5969,1
|
6232,6
|
1857
|
Розв’язок:
Структура
витрат страхової компанії
Статті витрат
|
1-й рік
|
2-й рік
|
3-й рік
|
4-й рік
|
5-й рік
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
Витрати на виплату страхових відшкодувань
|
84,8%
|
83,7%
|
81,1%
|
78,7%
|
26,9%
|
Відрахування в страхові резерви
|
6,8%
|
7,2%
|
5,1%
|
5,9%
|
20%
|
Відрахування до централізованих страхових резервних
фондів
|
0,2%
|
0,3%
|
0,2%
|
0,3%
|
1,2%
|
Витрати н проведення страхової справи
|
7,4%
|
7,9%
|
12,7%
|
14,4%
|
49,6%
|
Витрати на превентивні заходи
|
0,2%
|
0,2%
|
0,1%
|
0,1%
|
0,1%
|
Інші витрати
|
0,6%
|
0,7%
|
0,8%
|
0,6%
|
2,2%
|
Всього
|
100%
|
100%
|
100%
|
100%
|
100%
|
Динаміка
витрат
1. Витрати на виплату страхових
відшкодувань.
83,7
– 84,8 = -1,1
81,1
– 84,8 = -3,7
78,7
– 84,8 = -6,1
26,9
– 94,8 = -57,9
2. Відрахування в страхові резерви
7,2 –
6,8 = 0,4
5,1 –
6,8 = -1,7
5,9 –
6,8 = -0,9
20,0
– 6,8 = 13,2
3. Відрахування до централізованих
страхових резервних фондів.
0,3 –
0,2 = 0,1
0,2 –
0,2 = 0
0,3 –
0,2 = 0,1
1,2 –
0,2 = 1,0
4. Витрати на проведення страхової
справи
7,9 –
7,4 = 0,5
12,7
– 7,4 = 5,3
14,4
– 7,4 = 7,0
49,6
– 7,4 = 42,2
5. Витрати на превентивні заходи
0,2 –
0,2 = 0
0,1 –
0,2 = -0,1
0,1 –
0,2 = -0,1
0,1 –
0,2 = -0,1
6. Інші витрати
0,7 –
0,6 = 0,1
0,8 –
0,6 = 0,2
0,6 –
0,6 = 0
2,2 –
0,6 = 1,6
Найбільшу
питому вагу в структурі витрат страхової компанії на протязі 4-х років займають
витрати на виплату страхових відшкодувань і в динаміці спостерігається
тенденція в сторону зменшення і за 5-й рік дані витрати не просто зменшились, а
перейшли на друге місце в структурі витрат.
Завдання 7
Розрахувати
показник збитковості страхової суми і визначити середнє значення показник
збитковості страхової суми на основ наступних даних:
Рік
|
Загальна страхова сума застрахованих об’єктів, тис.
грн.
|
Сума сплачених стархових витар, тис.грн.
|
Збитковість страхової суми
|
Відхилення показника збитковості від середнього
арифметичного
|
1996
|
1500
|
16,5
|
0,011
|
-0,001
|
1997
|
1670
|
25
|
0,015
|
0,003
|
1998
|
1835
|
19,25
|
0,011
|
-0,001
|
1999
|
3400
|
24
|
0,007
|
-0,005
|
2000
|
2080
|
30
|
0,014
|
0,002
|
Розв’язок
З –
збитковість страхової суми
В –
сума виплаченого страхового відшкодування
С –
страхова сума для всіх об’єктів страхування.
1996
р.
1997
р.
1998
р.
1999
р.
2000
р.
Середнє
значення показника збитковості.
Відхилення
показника збитковості від середнього арифметичного
0,011
– 0,012 = -0,001
0,015
– 0,012 = 0,003
0,011
– 0,012 = -0,001
0,007
– 0,012 = -0,005
0,014
– 0,012 = 0,002.
По
такій статті витрат, як “відрахування в страхові резерви” відбувалось, то
збільшення, то зменшення в порівнянні з 1-м роком і в кінцевому результаті
відбулось збільшення.
По
тертій статті витрат в динаміці не спостерігається стабільності, проте за
останній рік дані витрати зросли.
Спостерігається
в динаміці тенденція росту витрат по четвертій статті.
По
п’ятій спостерігається тенденція в сторону зменшення даних витрат.
По
іншим витратам стабільності також не спостерігається, проте за останній рік в
порівнянні з першим дані витрати зросли.
Завдання 8
Громадянин
України Петренко Іван Іванович та Іваненко Петро Петрович вирішили заснувати
власний бізнес у м. Львові як організаційно-правову форму підприємства було
обрано товариство з обмеженою відповідальністю. Основний вид діяльності
майбутнього підприємства та сума грошових коштів, якими володіють засновники,
подано у таблиці 1.
Таблиця
1
№ варіанту
|
Вид діяльності
|
Сума грошових коштів, якими володіють засновники,
тис.грн.
|
10
|
Надання туристичних послуг
|
20,0
|
Завдання
до задачі:
1) Скласти перелік документів,
необхідних для державної реєстрації підприємницької діяльності; визначити суму
реєстраційного збору та суму коштів, які залишились у засновників після
реєстрації.
Розробити
проект установчих документів майбутнього суб’єкта підприємницької діяльності.
Розв’язок
З 1
січня 1999 року мінімальний розмір заробітної плати в Україні становить 74
гривні.
Таблиця
2
Перелік документів, необхідних для реєстрації
|
Сума коштів, яким володіють засновники, грн.
|
Сума коштів, обов’язкова для формування статутного
фонду, грн.
|
Сума реєстрацій-ного збору, грн.
|
Залишок коштів у засновників після державної
реєстрації, грн.
|
1.
установчі
документи
2.
засновницькі
документи
3.
статут
суб’єкта господарювання
|
20,0
|
925,0
|
462,5
|
462,5
|
(1250
х 74,00) = 925000 грн.
Завдання
9
На
основі даних табл.. 3 здійснити порівняльний аналіз господарської діяльності за
звітний рік двох суб’єктів бізнесу і скласти аналітичну довідку (обсяг 1-2
сторінки).
Розв’язок
1) Прибуток (П)
Па =
190 – 52,3 = 137,7
Пб =
159 – 39,4 = 119,6
2) Рентабельність (Р)
Ра =
Рб =
Ра
< Рб
3) Товарооборотність (О)
Оа =
Об =
Оа
> Об
4) Продуктивність праці Пп
Ппа =
Ппб =
Ппа
> Ппб
5) Коефіцієнт чистого прибутку (Кп)
Кпа =
Кпб =
Кпа
< Кпб
6) Строк окупності інвестицій (Со)
Соа =
Соб =
Соа
> Соб
Аналітична довідка
Аналізуючи
господарську діяльність за звітний рік дох суб’єктів бізнесу, можна зробити
висновок, що фінансовий стан підприємства А стабільніший, про що говорять такі
показники, як прибуток, товарооборотність, продуктивність праці і окупність
інвестицій. Проте коефіцієнт чистого прибутку в порівнянні з підприємством Б
нижчій на 7,1 тис. грн., а це говорить що на підприємстві А на 7,1 тис. грн.
припадає менше прибутку на 1 грн. вкладених інвестицій.
Завдання 10
На
основі даних табл.. 4 обґрунтуйте рішення щодо вибору підприємства (А або Б)
для інвестування коштів в його акції.
Таблиця
4
(тис.
грн.)
Варіант
|
Обсяг продажу
|
Операційний дохід
|
Дохід від інших видів робіт
|
Прибуток після оподатку-вання
|
Активи
|
в т.ч. поточні активи
|
Поточні зобов’я-зання
|
А
|
Б
|
А
|
Б
|
А
|
Б
|
А
|
Б
|
А
|
Б
|
А
|
Б
|
А
|
Б
|
3
|
3500
|
3700
|
150
|
200
|
60
|
90
|
150
|
100
|
1500
|
2000
|
690
|
960
|
520
|
790
|
1) рентабельність активів
підприємства (Р)
Ра =
Рб =
Ра
> Рб
2) Рентабельність капіталу (Рк)
Рка =
Ркб =
Ркб
< Рка
3) Коефіцієнт обороту чистих активів
(К)
Ка =
Кб =
Ка
> Кб
4) Поточний коефіцієнт ліквідності
(Кл):
Кла =
Клб =
Кла
> Клб
Завдання 11
На
основі даних бізнес-плану (таблиця 5) обґрунтуйте доцільність реалізації
підприємницького проекту та можливість повернення кредиту на реалізацію даної
ідеї.
Таблиця
Варіант
|
Ціна одиниці товару, грн.
|
Обсяг реалізації, шт.
|
Фінансово-адміністративні витрати в рік, т.грн.
|
Податки, т.грн.
|
Накладні витрати в % до реалізації продукції
|
Сума кредиту, т.грн.
|
Термін кредиту, роки
|
% за кредит % в рік
|
1-й рік
|
надалі
|
3
|
300
|
20000
|
40000
|
240
|
100
|
50
|
3000
|
1
|
10
|
Оцінку
наявності грошових коштів на рахунках в будь-який період реалізації проекту
доцільно здійснити шляхом складання плану грошових надходжень та виплат за
такою формою:
Показники
|
1-й рік
|
2-й рік
|
3-й рік
|
1. Прихід
|
9000
|
|
|
1.1. Продаж
|
6000
|
|
|
1.2. Кредит
|
3000
|
|
|
2. Розхід
|
6640
|
|
|
2.1. Накладні витрати
|
3000
|
|
|
2.2. Фінансово-адміністративні витрати
|
240
|
|
|
2.3. % за кредит
|
300
|
|
|
2.4. Виплата кредиту
|
3000
|
|
|
2.5. Податки
|
100
|
|
|
3. Чистий прибуток
|
2360
|
|
|
4. Закриття балансу
|
9000
|
|
|